财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2024年营业收入为18.43亿元人民币，同比下降13.75%[31] - 2024年度营业收入18.43亿元，同比下降13.75%[72][74] - 2024年归属于上市公司股东的净利润为6443.13万元人民币，同比下降46.85%[31] - 2024年度归母净利润0.64亿元，同比下降46.85%[72] - 公司2024年度归属于上市公司股东的净利润为64,428,000元[6] - 2024年扣除非经常性损益后的净利润为6230.41万元人民币，同比下降56.57%[23] - 2024年基本每股收益为0.1409元/股，同比下降46.88%[23] - 2024年加权平均净资产收益率为3.23%，同比减少3.52个百分点[23] - 2024年第四季度归属于上市公司股东的净利润为-2139.41万元人民币，导致季度业绩转亏[25] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 2024年营业成本15.68亿元，同比下降13.03%[74][76] - 研发费用大幅增加至2749.37万元，同比增长78.13%[74][84] 财务数据关键指标变化：现金流 - 2024年经营活动产生的现金流量净额为-5486.66万元人民币，较上年同期的-3.12亿元人民币有所改善[23] - 经营活动产生的现金流量净额为-5486.66万元，较上年同期（-3.12亿元）大幅改善[74][75] - 经营活动产生的现金流量净额为-5486.66万元，较上年同期的-3.12亿元有所改善[87] - 投资活动产生的现金流量净额为1.69亿元，上年同期为-296.57万元，主要因投资活动现金流入大增200.63%至1.89亿元[87][88] - 筹资活动产生的现金流量净额为1806.95万元，同比大幅下降94.29%[88] - 现金及现金等价物净增加额为1.22亿元，同比激增2485.93%[88] 财务数据关键指标变化：资产负债与运营 - 2024年末总资产为35.86亿元人民币，同比下降9.41%[23] - 2024年末总资产35.86亿元，同比下降9.41%；净资产20.01亿元，同比增长0.95%[72] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产为20.01亿元人民币，同比微增0.95%[23] - 应收账款为3.24亿元，占总资产9.04%，同比下降55.32%[91] - 合同资产为8.16亿元，占总资产22.76%，同比增加34.74%[91] - 存货为2724.11万元，同比下降60.39%[91] - 短期借款为1.99亿元，占总资产5.54%，同比增加170.87%[91] - 境外资产总额为23.11亿元，占总资产比例高达64%[93] 业务线表现：汽车制造自动化 - 公司主营业务为工业自动化产线解决方案[55] - 公司产品应用于汽车制造、智能仓储、装配式建筑等自动化生产线[56] - 公司在汽车制造自动化领域拥有80多年技术积累[56] - 公司在工业自动化领域拥有超过80年的经验积累[32] - 公司在北美汽车焊装自动化细分领域拥有超过80年的经验积累，市场份额位居前列[64] - 公司在汽车结构件弧焊的焊接变形控制上具有北美市场领先的技术优势[64] - 公司已成功进入宝马、通用、赛力斯、沃尔沃、金杯等主机厂供应链体系[33] - 公司服务的核心客户包括某国际头部新能源车企、通用、福特、宝马、丰田、比亚迪、理想、赛力斯等众多知名车企[64][69] - 公司在北美新能源汽车装备市场具备较强先发优势，与多家国际头部车企合作[59] - 公司在新能源汽车装备制造自动化领域具备较强竞争优势，已完成瑞维安等多家国际知名新能源车企的首条电动汽车产线设计建造[65] - 公司采用订单式生产和以产定采的模式，为客户提供定制化的“交钥匙”工程服务[62][63] - 公司广泛应用摩擦焊、激光焊、SPR、FDS等先进连接技术及虚拟调试、数字孪生、AI智能判断等最新数字化技术[66] - 公司建立了RASCI 4.0流程控制体系，具备实施大型、复杂自动化生产线整体解决方案的项目管理能力[68] 业务线表现：非汽车产业拓展 - 非汽车行业客户订单及收入占比在报告期内得到进一步提升[34] - 公司业务已扩展至非汽车产业，为零售、仓储、物流等客户提供智能仓储自动化解决方案[60][65] - 公司与某国际仓储自动化行业客户的战略合作进一步深入，在非汽车自动化市场实现稳定发展[69] 业务线表现：新兴领域布局 - 公司持续加大研发投入，布局低空经济、智能机器人及工业人工智能等新兴领域[35] - 公司正积极布局飞机总装自动化产线领域，与上海交通大学联合开发仿生智能机器人[60] - 公司与国际人工智能公司Mindtrace合作，在人工智能、视觉检测等领域推进协同[36] 地区表现 - 公司在中国、美国、墨西哥设有制造基地及研发中心[32] - 主营业务中，境外收入15.43亿元，同比下降22.58%；境内收入2.95亿元，同比大幅增长113.11%[80] - 主要境外资产美国万丰本报告期营业收入为15.40亿元，净利润为1.13亿元[95] - 公司加强墨西哥市场开拓，实现中国、美国、墨西哥公司的产业协同以提升产品竞争力[117] 管理层讨论和指引：发展战略与经营计划 - 公司发展战略为“1+2+3”：坚持工业自动化产业，深耕汽车与非汽车行业，布局北美、亚太、欧洲市场[108][109] - 2025年经营计划包括深耕汽车行业以优化产品结构，并开拓商用车及新能源汽车三电系统制造装备市场[111] - 经营计划聚焦国内头部汽车主机厂，以获取高盈利项目并提升国内市场盈利能力[112] - 公司将拓展非汽车产业市场，包括智能仓储、建筑装配、白色家电及大消费等领域[113] - 公司计划加快智能机器人商业化，并关注电动垂直起降飞行器等新市场以实现飞机自动化产线落地[114] - 公司将提升产品智能化水平，以AI赋能智能制造，开发深度学习平台并融合机器学习、物联网等技术[115][116] - 公司以Paslin北美品牌优势为基础，整合国内技术团队，提升国际化协作力度以参与竞争[117] - 公司通过业务协同和全球化采购缩短国际项目交付周期、降低成本、提高盈利能力[117] - 公司运用Paslin品牌、技术、市场优势开拓国内主机厂客户及实现国际客户与项目在国内转化[117] 管理层讨论和指引：风险与应对 - 公司下游客户设备投资受宏观经济及行业影响，国内新能源汽车渗透率提升未来或达稳定阶段[118] - 国外新能源汽车转型出现放缓趋势，可能导致主机厂设备投资需求逐步放缓[118] - 公司为应对行业周期风险，将稳固汽车业务并积极开发商用车客户，同时开拓非汽车领域业务[118] - 公司在国内业务快速增长后可能面临市场竞争风险，市场份额有被新进入厂商挤占的风险[118] - 公司经营主体分布于中国、美国、墨西哥，业务全球化发展带来管理成本与难度增加的风险[119] 公司治理与股权 - 报告期内公司完善了方案报价、项目、供应链、财务、人力资源及行政管理六大管理体系[37] - 公司第十届董事会、监事会原任期至2024年10月31日届满，于2024年11月14日完成第十一届董事会、监事会换届工作[132] - 梁赛南、孙金云、文磊在董事会任期届满后离任[132] - 公司新选举朱利民为独立董事[132] - 公司董事、监事及高级管理人员在报告期内发生变动，包括董事潘笑盈、独立董事朱利民选举上任，以及董事梁赛南、独立董事孙金云、副总经理文磊离任[137] - 2024年5月16日年度股东大会审议通过了包括《2023年度利润分配预案》在内的13项议案[126] - 2024年9月9日临时股东大会审议通过了减少公司注册资本等2项议案[126] - 2024年11月14日临时股东大会审议通过了包括续聘会计师事务所在内的5项议案[126] - 报告期内公司共召开3次股东大会，审议议案20项[123] - 2024年度共召开董事会会议5次，其中现场会议0次，通讯方式召开1次，现场结合通讯方式召开4次[140] - 董事吴锦华、张锡康、倪伟勇、丁锋云、郑建明、程皓、孙林本年应参加董事会5次，亲自出席5次，出席率100%[140] - 离任董事梁赛南在报告期内应参加董事会4次，亲自出席4次，出席率100%[140] - 离任独立董事孙金云在报告期内应参加董事会4次，亲自出席4次，出席率100%[140] - 新任董事潘笑盈及新任独立董事朱利民在报告期内应参加董事会1次，亲自出席1次，出席率100%[140] - 第十届董事会第十九次会议审议通过了公司未来三年（2024-2026年）股东回报规划[139] - 董事会下设审计委员会成员为程皓、孙林、吴锦华[141] - 董事会下设战略委员会成员为吴锦华、朱利民、张锡康[141] - 报告期内审计委员会共召开5次会议[142] - 2024年8月12日，薪酬与考核委员会同意回购注销2,037,500股限制性股票，回购价格由4.38元/股调整为4.28元/股[146] - 公司董事、监事及高级管理人员在股东单位“万丰锦源控股集团有限公司”及“万丰锦源投资有限公司”担任董事、总裁、总经理等职务[133] - 董事长吴锦华在多家关联公司任职，包括浙江万丰科技开发股份有限公司董事长、万丰融资租赁有限公司董事长等[134] - 董事郑建明同时担任罗克佳华科技集团股份有限公司及广东尚研电子科技股份有限公司的独立董事[135] - 独立董事程皓是上海华皓会计师事务所的创始人与执行事务合伙人[135] - 独立董事孙林是上海璟和律师事务所管理合伙人，并兼任科博达技术股份有限公司及税友软件集团股份有限公司独立董事[135] - 独立董事朱利民是上海交通大学机械与动力工程学院教授，并兼任多家科技公司职务[135] - 监事会主席孙燕同时在公司多家关联子公司担任监事职务[135] - 报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获得的报酬合计为670.42万元[136] - 董事长吴锦华2024年税前报酬总额为232.43万元[129] - 独立董事程皓与孙林2024年税前报酬均为15.00万元[129] - 董事兼总经理倪伟勇持股从800,000股减少至600,000股，变动原因为限制性股票回购注销[129] - 董事兼副总经理、财务负责人丁锋云持股从800,000股减少至600,000股，变动原因为限制性股票回购注销[129] - 董事郑建明持股从300,000股减少至225,000股，变动原因为限制性股票回购注销[129] - 董事兼董事会秘书潘笑盈持股从800,000股减少至600,000股，变动原因为限制性股票回购注销[129] - 副总经理文磊持股从1,000,000股减少至750,000股，变动原因为限制性股票回购注销[129] - 公司总股本由465,032,880股变更为462,995,380股，减少2,037,500股[196][200] - 有限售条件股份由8,150,000股减至6,112,500股，占比从1.75%降至1.32%[196] - 无限售条件流通股份数量保持456,882,880股不变，占比从98.25%升至98.68%[196] - 因未达业绩考核，公司回购注销限制性股票2,037,500股[197][200] - 回购注销导致公司注册资本由465,032,880元变更为462,995,380元[200] - 年末限售股份合计6,112,500股，涉及核心骨干人员等激励对象[199] - 股东倪伟勇年末限售股数为600,000股[199] - 股东丁锋云年末限售股数为600,000股[199] - 股东文磊年末限售股数为750,000股[199] - 公司核心骨干人员（29人）年末合计限售股数为3,337,500股[199] - 2023年限制性股票激励计划因未达第一个解锁期业绩考核要求，回购注销限制性股票合计2,037,500股[160] 利润分配与股东回报 - 公司拟向全体股东每10股派发现金红利0.15元（含税），合计拟派发现金红利6,944,930.70元，占本年度归属于上市公司股东净利润的10.78%[6] - 2023年度利润分配方案为每10股派发现金红利1.00元（含税），合计派发46,503,288元，占2023年度归母净利润的38.36%[152] - 2024年度利润分配预案为每10股派发现金红利0.15元（含税），合计拟派发6,944,930.70元，占2024年度归母净利润的10.78%[153] - 2024年度现金分红金额为6,944,930.70元，占合并报表中归母净利润64,431,326.35元的比率为10.78%[157] - 最近三个会计年度累计现金分红金额（含税）为53,448,218.70元，占最近三个会计年度年均净利润109,399,466.60元的比例为48.86%[159] - 最近一个会计年度（2024年）合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润为64,431,326.35元[159] - 最近一个会计年度（2024年）母公司报表年度末未分配利润为1,012,875,996.62元[159] - 公司承诺最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%[181] - 公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排时，现金分红在利润分配中所占比例最低应达到80%[182] - 公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排时，现金分红在利润分配中所占比例最低应达到40%[182] - 公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排时，现金分红在利润分配中所占比例最低应达到20%[182] 研发与人员 - 研发投入总额占营业收入比例为1.49%，研发人员231人，占公司总人数35%[86] - 报告期末公司在职员工总数658人，其中母公司9人，主要子公司649人[148] - 员工专业构成中技术人员最多，为382人，占总员工数约58.1%[148] - 员工教育程度以高中及以下为主，共287人，占总员工数约43.6%[148] - 生产人员155人，占总员工数约23.6%[148] - 本科及以上学历员工共297人（硕士研究生40人，本科257人），占总员工数约45.1%[148] - 行政人员72人，占总员工数约10.9%[148] - 销售人员27人，占总员工数约4.1%[148] - 财务人员22人，占总员工数约3.3%[148] - 2024年度劳务外包工时总数为263,473小时，支付报酬总额为89,032,887元[151] 子公司与关联方表现 - 公司总资产为231,051.13万元，净资产为120,094.92万元，营业收入为154,038.46万元，净利润为11,275.50万元[104] - 上海派斯林净资产为793.28万元，营业收入为43,148.04万元，净利润为-2,718.50万元[104] - 万丰智能净资产为5,804.28万元，营业收入为11,794.62万元，净利润为-1,202.83万元[104] 业绩承诺与补偿 - 美国万丰2021年扣非净利润承诺不低于1,295万美元[176] - 美国万丰2022年扣非净利润承诺不低于1,910万美元[176] - 美国万丰2023年扣非净利润承诺不低于2,235万美元[176] - 美国万丰2024年扣非净利润承诺不低于2,645万美元[176] - 美国万丰2025年扣非净利润承诺不低于3,105万美元[176] - 美国万丰原2021-2023年业绩承诺分别为1295万美元、1910万美元、2235万美元，2024-2025年延长承诺分别为2645万美元、3105万美元[183] - 万丰科技自愿将盈利预测承诺期延长至2024-2025年[176] - 万丰锦源对万丰科技的业绩补偿义务承担连带保证责任[176] - 美国万丰2024年度扣非净利润为1590.63万美元，仅完成业绩承诺值2645万美元的60.14%[184] - 因未达业绩承诺，交易对方万丰科技需向公司进行现金业绩补偿，金额为9936.95万元人民币[184] 行业与市场环境 - 2024年全球工业自动化核心技术与设备市场规模达2454.7亿美元，同比增长超15%[40] - 预计全球工业自动化市场规模在2031年将攀升至4710.4亿美元，年复合增长率达9.9%[40] - 中国已累计培育421家国家级智能制造示范工厂和72家“灯塔工厂”[39] - 到2027年工业、交通、建筑等领域设备投资规模较2023年增长25%以上，市场规模预计超5万亿元[41] - 工业自动化产业链下游系统集成