财务数据关键指标变化 - 收入和利润 - 2025年3月31日止三个月，净销售额较2024年同期减少2420万美元，降幅9.6%，至2.278亿美元[87] - 2025年第一季度总销售额2.52亿美元，较2024年的2.28亿美元下降9.6%[88][90] - 2025年第一季度净收入降至380万美元，较2024年的2410万美元减少2030万美元[103] 财务数据关键指标变化 - 成本和费用 - 2025年第一季度销售成本降至1.38亿美元，较2024年的1.545亿美元下降10.7%，毛利率从38.7%提升至39.4%[91] - 2025年第一季度销售与营销费用增至2440万美元，较2024年的2300万美元增长6.1%[92] - 2025年第一季度研发费用降至2830万美元，较2024年的2940万美元下降3.7%[93] - 2025年第一季度一般及行政费用增至3280万美元，较2024年的3120万美元增长5.1%[94] - 2025年第一季度净利息收入降至740万美元，较2024年的1420万美元下降[99] - 2025年第一季度所得税拨备费用为690万美元，有效税率64.6%；2024年为950万美元，有效税率28.3%[100] 财务数据关键指标变化 - 其他 - 2025年第一季度经营活动提供的净现金降至1340万美元，较2024年的5460万美元减少4120万美元[110] - 2025年第一季度投资活动使用的净现金为2.744亿美元，2024年投资活动提供的现金为2370万美元，2025年主要用于短期投资净购买2.498亿美元和资本支出2480万美元，2024年主要来自短期投资净收益2640万美元和物业、厂房及设备销售提供的现金2530万美元，部分被资本支出2810万美元抵消[111] - 2025年第一季度融资活动使用的净现金为570万美元，2024年为9080万美元，2025年主要是因限制性股票单位归属和释放时支付员工所得税导致净现金流出580万美元，2024年主要是回购库藏股8960万美元[112] 各条业务线表现 - 2025年第一季度和2024财年全年，约86%和88%的收入来自将产品用于材料加工的客户[70] - 2025年3月31日和2024年3月31日止三个月，公司分别记录了950万美元和1280万美元的滞销、陈旧或过剩库存准备金[77] - 2025年3月31日止三个月，来自前五大客户的净销售额占比为14%，2024年和2023年全年该比例均为13%[86] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，某一客户分别占公司应收账款净额的16%和12%[86] 各地区表现 - 白俄罗斯 - 2024年第三季度，公司对白俄罗斯资产进行减值分析，在合并运营报表中记录了2660万美元的长期资产减值[66] - 截至2025年3月31日，白俄罗斯的长期资产剩余价值为400万美元，不包括现金的净营运资本为40万美元，手头现金为220万美元[66] - 由于白俄罗斯卢布兑美元的累计换算影响，白俄罗斯子公司的净资产价值减少了1780万美元[66] 管理层讨论和指引 - 欧盟支柱二框架规定最低有效税率为15%，对2025年3月31日止三个月的所得税拨备影响不重大[85] - 2025年第一季度末应收账款因销售额增加和收款时间问题导致现金使用增加，所得税和其他应付税款因预估税款支付时间和退税问题导致现金使用增加，存货因生产增多导致现金使用增加，净收入调整非现金经营活动后提供的现金减少主要因收入降低[115] - 2025年第一季度应计费用和其他负债使用的现金减少，因客户存款提供现金增加、人员和或有对价应计使用现金减少、递延收入提供现金增加和定制系统计费超过成本及预估收益的时间问题，部分被租赁负债使用现金增加抵消；应付账款因付款时间问题提供现金增加；预付费用和其他资产因银行承兑汇票时间和定制系统成本及收益超过计费问题导致现金使用减少[115] 其他没有覆盖的重要内容 - 市场风险 - 公司面临市场风险，主要包括现金及现金等价物的利率风险和外汇汇率风险，利率有可变的且随市场条件波动，投资对市场风险暴露有限，因短期投资性质，市场利率突然变化预计不会对财务状况和经营成果产生重大影响[117][118] - 公司认为市场利率变化10%不会对财务状况和经营成果产生重大影响[119] 其他没有覆盖的重要内容 - 外汇风险 - 2025年第一季度外汇交易损失为240万美元，2024年同期为170万美元，管理层试图通过抵消子公司外币资产和负债来降低风险，但策略效果受交易规模和公司加速或延迟公司间现金结算能力限制[120] - 截至2025年3月31日，公司在欧元为功能货币的子公司有美元计价净资产，在人民币为功能货币的子公司有美元计价负债，美元兑欧元汇率变化5%，美元升值将产生160万美元外汇收益，贬值将产生170万美元外汇损失；美元兑人民币汇率变化5%，美元升值将产生110万美元外汇损失，贬值将产生110万美元外汇收益[121] - 功能货币非美元的子公司面临外汇折算风险，功能货币兑美元汇率变化会影响资产和负债折算金额，产生的外汇折算调整是综合收益表中其他综合收益或损失的一部分[122] - 截至2025年3月31日公司无外汇衍生工具，未来会分析汇率波动风险并可能采用金融套期保值技术，汇率波动可能对未来财务结果产生不利影响[123] - 2025年3月31日止季度，外汇损失主要归因于欧元兑美元升值[84]