财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度贷款利息收入为166,439千美元，投资利息收入为41,389千美元，总利息收入为207,828千美元[6] - 2025年第一季度利息费用为125,114千美元，净利息收入为82,714千美元，扣除贷款损失准备后为67,377千美元[6] - 2025年第一季度其他收入（费用）净额为315,778千美元，总费用为277,015千美元，所得税前收入为106,140千美元[6] - 2025年第一季度净利润为81,130千美元，归属于公司的净利润为82,560千美元，基本和摊薄每股收益为2.26美元[6] - 2025年第一季度GAAP归属于公司的净利润为82,560千美元，非GAAP归属于公司的净利润（排除衍生品市值调整）为87,365千美元[12] - 2025年第一季度GAAP每股收益为2.26美元，非GAAP每股收益（排除衍生品市值调整）为2.39美元[12] - 2025年第一季度总利息收入为2.07828亿美元，2024年第四季度为2.21249亿美元，同比下降6.07%[28][29] - 2025年第一季度净利息收入为8271.4万美元，2024年第四季度为8007.9万美元，同比增长3.29%[28][29] - 2025年第一季度贷款损失拨备为1533.7万美元，2024年第四季度为2205.7万美元，同比下降30.46%[28][29] - 2025年第一季度其他收入（费用）净额为3.15778亿美元，2024年第四季度为3.21532亿美元，同比下降1.79%[28][29] - 2025年第一季度总运营费用为2.17916亿美元，2024年第四季度为2.26634亿美元，同比下降3.85%[28][29] - 2025年第一季度总费用为2.77015亿美元，2024年第四季度为3.01111亿美元，同比下降7.99%[28][29] - 2025年第一季度税前收入为1.0614亿美元，2024年第四季度为7844.3万美元，同比增长35.31%[28][29] - 2025年第一季度净收入为8113万美元，2024年第四季度为6342.7万美元，同比增长27.91%[28][29] - 2025年第一季度归属于非控股权益的净损失（收入）为1430万美元，2024年第四季度为268万美元，同比增长433.58%[28][29] - 2025年第一季度归属于公司的净收入为8256万美元，2024年第四季度为6315.9万美元，同比增长30.72%[28][29] - 2024年第一季度总利息收入为2.68802亿美元，净利息收入为7422.2万美元，净利息收入扣除贷款损失拨备后为6339.4万美元[30] - 2024年第一季度贷款服务和系统收入为1.27201亿美元，教育技术服务和支付收入为1.43539亿美元[30] - 2025年第一季度教育技术服务和支付业务中，学费支付计划服务收入为4007.2万美元，支付处理收入为5153.6万美元，教育技术服务收入为5569.5万美元[35] - 2025年第一季度其他收入（费用）中的其他净额为2369.4万美元，其中ALLO优先回报为841.6万美元，投资活动净收入为516.1万美元[37] - 2025年第一季度太阳能投资净收益为45.6万美元，公司采用HLBV会计方法核算太阳能投资[37] - 2025年第一季度衍生品结算收入为74.6万美元，其中基差互换为15.3万美元，利率互换 - 下限收入套期保值为42.9万美元[40] - 截至2025年3月31日，公司贷款及应收利息和贷款损失准备总额为1.0422704亿美元，2024年12月31日为9992.744万美元，2024年3月31日为1.1829078亿美元[41] - 2025年第一季度，非内尔奈特银行FFELP贷款收购7.028亿美元，还款等净额为 - 2.30558亿美元，贷款损失5876.4万美元，贷款出售1.31758亿美元[44] - 2025年第一季度，非内尔奈特银行可变贷款毛收益率7.43%，净收益率6.51%，可变贷款利差1.13%，核心贷款利差1.19%[46] - 2025年第一季度，内尔奈特银行贷款收购和发放1.44598亿美元，还款2756.2万美元[50] - 截至2025年3月31日，联邦保险学生贷款余额为25,621美元，利率6.55%[52] - 截至2025年3月31日，私人教育贷款余额为489,211美元，利率6.10%[52] - 截至2025年3月31日，消费及其他贷款余额为162,602美元，利率10.47%[52] - 截至2025年3月31日，总生息资产余额为1,470,971美元，利率6.75%[52] - 截至2025年3月31日，非生息资产余额为14,646美元[52] - 截至2025年3月31日，总资产余额为1,485,617美元[52] - 截至2025年3月31日，经纪存款余额为249,259美元，利率1.95%[52] - 截至2025年3月31日，总付息负债余额为1,295,453美元，利率3.73%[52] - 截至2025年3月31日，非付息负债余额为8,602美元[52] - 截至2025年3月31日，净息差为3.46%[52] 各条业务线表现 - 2025年第一季度NDS税前运营收入1851.2万美元，高于2024年的1599万美元，主要因私教和消费贷服务量增加及成本降低，但政府贷款服务收入减少[24] - 2025年第一季度NBS税前运营收入4746.2万美元，略低于2024年的4763.5万美元，ETSP收入从1.435亿美元增至1.473亿美元，但FACTS教育服务收入减少且运营费用增加[24] - 2025年第一季度AGM税前运营收入2983.4万美元，低于2024年的3374.3万美元，贷款损失拨备从650万美元增至1300万美元，投资利息收入减少910万美元，衍生品公允价值变动净损失380万美元[24] - 2025年第一季度Nelnet银行税前运营收入195.2万美元，高于2024年的114.7万美元，净利息收入增加480万美元，衍生品公允价值变动净损失250万美元[24] - 2025年第一季度NFS其他运营部门税前运营收入1006万美元，低于2024年的1376.2万美元，投资债务证券净利息收入从1220万美元降至680万美元[24] - 2025年第一季度未分配公司成本亏损998.8万美元，略低于2024年的1004.5万美元[24] - 2025年第一季度太阳能税收权益投资收入120.5万美元，低于2024年的231.4万美元，投资收益受HLBV法和投资出售影响[24] - 2025年第一季度Nelnet可再生能源太阳能建设亏损657.5万美元，高于2024年的403.7万美元，受遗留项目和经济环境影响[24] - 2025年第一季度公司税前净利润1.0614亿美元，高于2024年的9393.7万美元，所得税费用2501万美元，非控股权益净亏损143万美元，净利润8256万美元[24][25] - 教育技术服务和支付业务受传统学年季节性波动影响，第一季度收入和税前运营利润率高于其他季度[35] 其他没有覆盖的重要内容 - 2024年第二季度公司发现前期合并财务报表存在非重大错误并已更正[6][7][10] - 公司面临多种风险，包括学生贷款服务、贷款组合、融资和流动性等方面的风险[5] - 2025年4月18日ALLO融资获5亿美元，将赎回Nelnet优先股和部分有表决权股份，预计5月底完成，Nelnet将获约4.1亿美元现金并确认约1.75亿美元税前收益，持股比例从45%降至约26%[16][17][18][19] 贷款业务相关数据 - 2025年3月31日贷款服务总量为542.34亿美元，其中政府贷款为482.786亿美元，FFELP贷款为12.826亿美元，私人和消费贷款为46.728亿美元[33] - 2025年3月31日政府贷款服务借款人数量为1345.3127万人，FFELP贷款为52.4421万人，私人和消费贷款为164.5423万人[33] - 2025年3月31日远程托管借款人数量为142.78万人[33] - 2025年3月31日，非内尔奈特银行联邦保险贷款损失准备占比0.56%，2024年12月31日为0.59%，2024年3月31日为0.59%[43] - 2025年第一季度，非内尔奈特银行可变贷款毛收益率7.43%，净收益率6.51%，可变贷款利差1.13%，核心贷款利差1.19%[46] - 2025年第一季度，非内尔奈特银行AGM贷款平均余额9544.317万美元，债务未偿平均余额8451.699万美元[46] - 2025年3月31日，内尔奈特银行联邦保险贷款损失准备占比0.33%[43] - 2025年第一季度，内尔奈特银行私人教育贷款损失准备占比2.02%，2024年12月31日为2.09%，2024年3月31日为1.00%[43] - 2025年第一季度，内尔奈特银行消费及其他贷款损失准备占比4.08%，2024年12月31日为3.77%，2024年3月31日为5.99%[43]