财务数据关键指标变化 - 收入和利润（同比环比） - 2025年第一季度净收入230万美元，摊薄后每股收益0.13美元，而2024年12月31日和2024年3月31日季度净收入分别为430万美元和800万美元，摊薄后每股收益分别为0.25美元和0.43美元[173] - 2025年第一季度净利润为229万美元，基本和摊薄每股收益均为0.13美元[181] - 2025年第一季度净利息收入为2620万美元，2024年第四季度为2600万美元，增加了18.6万美元[193] - 2025年第一季度净利息收入为2620万美元，较2024年第一季度的2490万美元增加130万美元[196] - 2025年第一季度非利息收入为230万美元，较2024年第四季度的270万美元减少43.4万美元，较2024年第一季度的340万美元减少110万美元[203][204][205] - 2025年第一季度和2024年第一季度所得税拨备分别为90万美元和320万美元，有效税率分别为28.2%和28.8%[213] - 2025年第一季度净利息收入增加18.6万美元，是由于利息支出减少240万美元，抵消了利息收入减少220万美元[193] - 2025年第一季度利息收入增加250万美元，主要是现金及现金等价物利息收入减少310万美元，投资证券利息收入增加52.5万美元，贷款利息和费用增加7.4万美元[197] - 2025年第一季度利息支出减少370万美元，主要是存款利息支出减少420万美元，FHLB预付款利息支出增加55万美元[198] - 2025年3月31日和2024年12月31日止三个月的所得税拨备分别为90万美元和67.2万美元，有效税率分别为28.2%和13.3%[212] 财务数据关键指标变化 - 成本和费用（同比环比） - 2025年3月31日、2024年12月31日和2024年3月31日季度信用损失拨备分别为670万美元、600万美元和零[173] - 2025年第一季度信贷损失拨备增加主要因特定准备金增加280万美元、净冲销260万美元和一般准备金增加130万美元，净冲销按年率计算占2025年第一季度平均贷款的0.35%，高于2024年第四季度的0.26%[176] - 2025年第一季度非利息支出为1850万美元，较2024年第四季度的1760万美元增加87.3万美元，年化非利息支出与平均资产比率从第四季度的1.76%升至1.90%，效率比率从61.5%升至65.1%[209][210] - 2025年第一季度非利息支出为1850万美元，较2024年第一季度的1700万美元增加160万美元[211] - 2025年第一季度计提信贷损失拨备670万美元，2024年第四季度为600万美元，2024年第一季度无此项计提[200][201] 各条业务线表现 - 贷款业务 - 2025年第一季度持有待投资的贷款增加8980万美元，年化增幅12%，至31亿美元，投资证券减少4200万美元，现金及现金等价物减少1890万美元[174] - 截至2025年3月31日，贷款持有待投资（HFI）较2024年12月31日增加8980万美元，即2.9%，达到31亿美元[231] - 贷款HFI增加主要因单户住宅（SFR）抵押贷款增加5180万美元、商业房地产（CRE）贷款增加4400万美元、商业和工业（C&I）贷款增加600万美元、小企业管理局（SBA）贷款增加340万美元，部分被建筑和土地开发（C&D）贷款减少1440万美元所抵消[231] - 截至2025年3月31日，抵押贷款持有待售（HFS）较2024年12月31日减少1060万美元，降至65.5万美元[231] - 截至2025年3月31日，SFR抵押贷款HFI约占总贷款的49.2%，与2024年12月31日的48.9%基本持平[231] - 截至2025年3月31日，各类贷款HFI占比分别为：建筑和土地开发5.1%、商业房地产39.6%、单户住宅抵押贷款49.2%、商业和工业4.3%、SBA 1.6%、其他贷款0.2%[232] - 2025年3月31日，建筑与土地开发贷款总额为1.58883亿美元，占贷款组合的5.1%，较一季度减少1440.7万美元，降幅8.3% [236][237] - 2025年3月31日，商业房地产贷款增至12.5亿美元，较2024年12月31日增加4400万美元，增幅3.7% [238] - 截至2025年3月31日，多户住宅贷款组合为6.489亿美元，用于商业目的的单户住宅贷款组合为5530万美元 [240] - 单户住宅贷款截至2025年3月31日总计15亿美元，占持有待售贷款组合的49.2%，一季度增加5180万美元，增幅3.5% [243] - 截至2025年3月31日，单户住宅贷款加权平均贷款价值比为55.0%，加权平均FICO评分为764，平均期限为3.1年 [243] - 2025年3月31日，公司发放给某些代理银行的抵押贷款仓库信贷额度总计210万美元，2024年12月31日为零 [244] - 截至2025年3月31日，持有待售的单户住宅贷款为65.5万美元，2024年12月31日为零 [245] - 2025年第一季度，住宅建设贷款减少883万美元，降幅15.1%；商业建设贷款增加320.3万美元，增幅3.3%；土地开发贷款减少878万美元，降幅51.7% [237] - 截至2025年3月31日，商业和工业贷款总计1.355亿美元，占贷款组合的4.3%，一季度增加600万美元，增幅4.6%[246] - 截至2025年3月31日，SBA贷款增至5070万美元，较2024年12月31日增加340万美元，增幅7.2%，2025年前三个月发放960万美元，销售370万美元，净还款和减记250万美元[249] 各条业务线表现 - 证券业务 - 2025年3月31日可出售投资证券总计3.782亿美元，含税前未实现净亏损2500万美元，而2024年12月31日为4.202亿美元，含税前未实现亏损2920万美元[174] - 2025年3月31日，可供出售证券中政府机构证券金额为1996.8万美元，占比5.2%；2024年12月31日金额为2104.2万美元，占比4.9%[221] - 2025年3月31日，持有至到期证券中市政应税证券金额为50万美元，占比0.1%；2024年12月31日金额为50万美元，占比0.1%[221] - 2025年3月31日，投资组合加权平均期限为5.3年，2024年12月31日为5.0年[224] - 商业票据减少致加权平均期限增加，因其期限通常为3个月[224] - 截至2025年3月31日，可供出售证券总计378,188千美元，加权平均收益率3.90%；持有至到期证券总计4,920千美元，加权平均收益率3.57%[227] - 截至2025年3月31日，政府机构证券公允价值19,968千美元，加权平均收益率4.24%；SBA机构证券公允价值25,571千美元，加权平均收益率5.12%[227] - 截至2025年3月31日，住宅抵押支持证券公允价值59,815千美元，加权平均收益率3.28%；住宅抵押担保债务公允价值103,965千美元，加权平均收益率3.32%[227] - 截至2025年3月31日，商业抵押担保债务公允价值90,395千美元，加权平均收益率4.66%；商业票据公允价值37,440千美元，加权平均收益率4.59%[227] - 截至2025年3月31日，企业债务证券公允价值32,096千美元，加权平均收益率3.73%；市政免税证券公允价值8,938千美元，加权平均收益率2.03%[227] - 截至2025年3月31日，可供出售证券未实现损失总计25,930千美元，其中不足十二个月为778千美元，十二个月或以上为25,152千美元[229] - 截至2024年12月31日，可供出售证券未实现损失总计29,623千美元，其中不足十二个月为2,089千美元，十二个月或以上为27,534千美元[229] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，持有至到期证券组合无信用损失准备[230] - 截至2025年3月31日，公司认为无减值情况，且无意出售公允价值低于摊余成本的证券[230] - 截至2025年3月31日，处于未实现损失状态的投资证券均获得投资级信用评级[230] 各条业务线表现 - 存款业务 - 2025年3月31日总存款全量平均即期利率为3.06%，第一季度资金结构与2024年第四季度基本持平，总存款占比90%，平均无息存款占平均总存款的17%[175] - 2025年3月31日存款总额为31亿美元，较2024年12月31日增加5880万美元，年化增长率7.7%；非利息存款占比从18.3%降至16.8%[275] - 2025年第一季度平均存款余额为30.54352亿美元，加权平均利率为3.13%[276] - 2025年3月31日定期存款到期情况：3个月内到期6.40536亿美元，3 - 6个月到期6.34573亿美元，6 - 12个月到期5.94428亿美元，12个月后到期2367万美元[277] - 截至2025年3月31日，超过25万美元的定期存款中，估计超出FDIC保险限额的定期存款总额为6.795亿美元[278] - 2025年3月31日，通过CDARS计划持有的定期存款为1.259亿美元，ICS存款总计1.509亿美元；2024年12月31日，这两个数据分别为1.306亿美元和1.461亿美元[279] 各地区表现 - 截至2025年3月31日，公司贷款组合总额为31.43063亿美元，其中加州和纽约的贷款占比88.1% [234][235] - 其他州以房地产为抵押的贷款约占贷款组合的11.9%，加权平均贷款价值比为56.9% [235] 管理层讨论和指引 - 公司主要收益来源是净利息收入，受利率水平、生息资产和付息负债的规模及组合影响[184] - 净利息收入、利差和净息差按税等效基础计算，使用2025年和2024年21%的联邦法定税率[184] - 公司通过改变生息资产和付息负债的组合、付息负债与生息资产的比例以及生息资产的增长和到期来管理净利息收入[184] - 公司使用综合方法监控信贷质量和管理贷款组合的信用集中风险，包括风险分类系统识别潜在问题贷款[251] - 公司根据ASC 326核算贷款信用损失，采用贴现现金流方法评估贷款的ACL，除消费贷款和仓库抵押贷款采用剩余寿命方法[253] - 公司的CECL模型结合违约概率、违约损失和违约敞口，考虑内外部定性因素和未来经济状况预测[255] 其他没有覆盖的重要内容 - 2025年3月31日敏感性分析显示，提前还款速度正向变动25%，信用损失准备金减少140万美元，降幅2.62%；负向变动25%，增加160万美元，增幅3.09%；失业率上升1个百分点，增加100万美元，增幅1.92%；下降1个百分点，减少110万美元，降幅2.02%[163] - 2025年3月31日压力测试显示，中度压力情景下，信用损失准备金增加880万美元，增幅16.8%；重大压力情景下，增加2450万美元，增幅46.7%[164] - 2024年第一季度后公司回购956465股，平均价格为19.85美元[179] - 2025年第一季度年化平均资产回报率为0.24%，年化平均股东权益回报率为1.81%，年化平均有形普通股权益回报率为2.12%[181] - 2025年第一季度效率比率为65.09%，有形普通股权益与有形资产比率为11.10%[181] - 现金及现金等价物平均余额为1.94236亿美元，利息及费用为224.9万美元，收益率为4.70%[1] - 可供出售证券平均余额为3.90178亿美元，利息及费用为411.3万美元，收益率为4.28%[1] - 总贷款平均余额为30.79224亿美元，利息及费用为4562.1万美元，收益率为6.01%[1] - 总付息存款平均余额为25.34207亿美元，利息及费用为2355.2万美元，成本率为3.77%[1] - 总付息负债平均余额为28.45777亿美元，利息及费用为2617.3万美元，成本率为3.73%[1] - 2025年第一季度净息差（NIM）为2.88%，较2024年第四季度的2.76%增加12个基点，较2024年第一季度的2.69%增加19个基点[194][199] - 2025年第一季度平均生息资产收益率降至5.76%，较2024年第四季度的5.79%下降3个基点，较2024年第一季度的5.92%下降16个基点[194][199] - 2025年第一季度平均资金成本降至3.15%，较2024年第四季度的3.32