收入和利润（同比环比） - 2025年第一季度，公司净收入为6415.5万美元，较2024年同期的7725.9万美元下降了16.96%[22] - 2025年第一季度，公司净亏损为799.8万美元，较2024年同期的573.6万美元扩大了39.44%[22] - 2025年第一季度，公司基本每股亏损为0.19美元，较2024年同期的0.15美元扩大了26.67%[22] - 2025年第一季度，公司摊薄每股亏损为0.19美元，较2024年同期的0.15美元扩大了26.67%[22] - 2025年3月30日和2024年3月31日止十三周，公司净亏损分别为800万美元和570万美元[35] - 2025年3月30日和2024年3月31日止十三周，公司净收入分别为64,155千美元和77,259千美元，净亏损分别为7,998千美元和5,736千美元[117] - 2025年3月30日和2024年3月31日结束的十三周内，公司净亏损分别为800万美元和570万美元[130] - 2025年3月30日和2024年3月31日结束的十三周内，公司毛利率分别为40.3%和42.3%[135] - 2025年3月30日和2024年3月31日结束的十三周内，公司调整后EBITDA分别为亏损467万美元和266万美元，调整后EBITDA利润率分别为 -7.3%和 -3.4%[135] - 2025年3月30日和2024年3月31日结束的十三周内，公司自由现金流分别为776万美元和599万美元[145] - 2025年3月30日结束的13周内，净收入为6415.5万美元，较2024年同期的7725.9万美元减少1310万美元，降幅17%[163][164] - 2025年3月30日和2024年3月31日止十三周，公司税前亏损分别为8,072千美元和6,315千美元，所得税收益分别为74千美元和579千美元，有效税率分别为-0.9%和-9.2%[111] 成本和费用（同比环比） - 2025年3月30日和2024年3月31日止十三周，广告成本分别为1200万美元和1300万美元[49] - 2025年3月30日结束的13周内，销售和营销费用为1591.5万美元，较2024年同期的1769.3万美元减少180万美元，降幅10%[163][167] - 2025年3月30日结束的13周内，一般和行政费用为1804.4万美元，较2024年同期的2111.1万美元减少310万美元，降幅15%[163][168] - 2025年3月30日结束的13周内，利息费用为57.7万美元，较2024年同期的38.3万美元增加20万美元，增幅51%[163][169] - 2025年3月30日结束的13周内，所得税收益为7.4万美元，较2024年同期的57.9万美元减少50.5万美元[163][170] 其他财务数据 - 截至2025年3月30日，公司总资产为11.4341亿美元，较2024年12月29日的10.8198亿美元增长了5.68%[20] - 截至2025年3月30日，公司库存净值为3966.8万美元，较2024年12月29日的3403.6万美元增长了16.55%[20] - 截至2025年3月30日，公司现金及现金等价物为860万美元，与美国银行信贷协议下未偿还金额为1010万美元[35] - 2025年3月30日止十三周，公司未从修订后的2021信贷协议借款，偿还了300万美元未偿还余额[35] - 截至2025年3月30日，单一批发客户占公司应收账款余额的12%；截至2024年12月29日，无单一客户占比超10% [42] - 2025年3月30日和2024年12月29日，公司物业和设备净值分别为342万美元和364.2万美元，13周折旧和摊销均为80万美元[65] - 2025年3月30日和2024年12月29日，应计费用和其他流动负债分别为2825.4万美元和1598.5万美元[66] - 2021年信用协议初始借款额度为5000万美元，经多次修订，至2025年4月30日降至750万美元，5月31日降至600万美元[67][68][76] - 2024年7月22日第一次修订信用协议，将到期日延至2025年8月15日，借款额度从5000万美元降至1500万美元，3月31日左右降至1000万美元[68] - 2025年3月27日第四次修订信用协议，豁免截至2024年12月31日四个财季财务契约，暂停计算2025年3月31日财季杠杆率和固定费用比率[74][75] - 截至2025年3月30日十三周内，公司未借款，偿还300万美元，余额1010万美元，加权平均利率10.2%，有效利率9.4%[78] - 截至2025年3月30日，公司有50万美元信用证未结清[78] - 2025年3月30日和2024年12月29日，预付和其他流动资产中未摊销债务发行成本分别为40万美元和10万美元[80] - 截至2025年3月30日，公司经营和融资租赁未来最低租赁付款总额（未折现）为2459.8万美元，租赁负债总额为2159.6万美元，非流动租赁负债为1517万美元[83] - 公司获授权发行1000万股优先股，面值0.001美元/股，截至2025年3月30日和2024年12月29日，无优先股发行和流通[88] - 公司获授权发行2.5亿股普通股，面值0.001美元/股，截至2025年3月30日，预留161397股用于行使股票期权，2903612股和1251330股分别用于综合股权计划和员工股票购买计划未来发行[89] - 截至2025年3月30日，公司现金及现金等价物为870万美元[185] 现金流量（同比环比） - 2025年第一季度，公司经营活动提供的净现金为832.2万美元，较2024年同期的694.7万美元增长了19.79%[28] - 2025年第一季度，公司投资活动使用的净现金为56.7万美元，较2024年同期的95.9万美元减少了40.88%[28] - 2025年第一季度，公司融资活动使用的净现金为359.9万美元，较2024年同期的300.5万美元增长了19.77%[28] - 2025年3月30日结束的十三周内，经营活动提供的净现金为832.2万美元，较2024年同期增加140万美元[188][190] - 2025年3月30日结束的十三周内，投资活动使用的净现金为56.7万美元，较2024年同期增加40万美元[188][192] - 2025年3月30日结束的十三周内，融资活动使用的净现金为359.9万美元，较2024年同期增加60万美元[188][194] 业务运营相关 - 公司是多个租赁协议的承租人，选择不对短期租赁（12个月及以下）确认使用权资产和租赁负债[81] - 2025年初公司将两个配送设施合并，把运营从加州奇科的原配送设施迁至安大略的现有设施[82] - 2025年3月30日结束的十三周内，公司修改两项经营租赁条款和折现率，分别注销310万美元使用权资产和320万美元租赁负债，确认10万美元收益[82] 股权相关 - 2024年4月1日，95912个受限股票单位授予符合条件员工，全部归属[94] - 2025年3月30日结束的十三周内，员工股票购买计划相关股权薪酬费用 immaterial，2025年和2024年同期分别发行59265股和52043股[99] - 2025年3月30日结束的十三周内，公司使用Black - Scholes模型估计员工股票购买计划购买权公允价值，预期波动率84.72% - 85.54%，无风险利率4.12% - 4.28%[100] - 2025年3月20日，公司总裁和首席信息官、首席商品官分别获授360000和50000个受限股票单位，同日向某些员工授予54728个受限股票单位[105] - 2025年3月30日和2024年3月31日止十三周，公司与受限股票单位相关股权薪酬费用分别为120万美元和160万美元，截至2025年3月30日，未确认股权薪酬费用为580万美元，将在1.46年加权平均期内确认[106] - 2025年3月30日止十三周内，未归属受限股票单位（RSUs）期初余额3,653,726股，授予464,728股，归属895,954股，没收43,849股，期末余额3,178,651股[107] - 2025年3月20日，Mark Vos获授300,000股绩效股票单位（PSUs），Laura Deady Holt获授50,000股PSUs[108] - 2025年3月30日止十三周和2024年3月31日止十三周，公司与PSUs相关的权益性薪酬费用分别为0.3百万美元和0.6百万美元，截至2025年3月30日，未确认权益性薪酬费用为0.5百万美元[109] - 2025年3月30日止十三周内，未归属PSUs期初余额2,161,571股，授予350,000股，无归属和没收情况，期末余额2,511,571股[110] - 2024年5月3日，公司董事会授权最高250万美元股票回购计划；2025年3月30日止十三周，回购242068股普通股[52] - 截至2025年3月30日，2024股票回购计划授权下还有180万美元可用[53] - 2024年12月30日至2025年2月2日，公司回购178484股普通股，加权平均每股价格1.02美元[212] - 2025年2月3日至3月2日，公司回购63584股普通股，加权平均每股价格0.90美元[212] - 2025年3月3日至3月30日，公司未回购普通股[212] - 公司2024年董事会授权最高250万美元的股票回购计划，2025年3月30日前的回购均按此计划和10b5 - 1购买计划进行[212] 管理层决策相关 - 2025年4月28日，公司董事会薪酬委员会批准非员工董事薪酬计划修正案，非员工董事会主席现金津贴增至75,000美元[118] - 2025年5月1日，董事会批准向每位符合条件的非员工董事支付50,000美元现金，代替2025年度100,000美元的RSU奖励[123] - 2025年3月30日后，公司偿还280万美元循环信贷余额，减少30万美元信用证，将循环信贷承诺减至750万美元，5月31日将进一步减至600万美元[124] - 2025年4月28日，公司董事会薪酬委员会批准对非员工董事薪酬计划的修正案，非员工董事会主席现金津贴增至7.5万美元[215] - 2025年5月1日，董事会批准向每位符合条件的非员工董事一次性支付5万美元现金，代替其2025财年10万美元的年度受限股票单位奖励[217] 其他重要内容 - 公司成立于2017年8月25日，是一家控股公司，主要资产是Lulu's Fashion Lounge, LLC的间接会员权益[32] - 2023年12月和2024年3月，FASB分别发布相关会计准则更新，公司正在评估其影响[57][59] - 2025年3月30日，公司对商誉、商标和无形资产进行定性评估，未发现减值[56] - 2025年3月30日和2024年3月31日结束的十三周内，公司活跃客户分别为2550人和2770人[135] - 2025年3月30日和2024年3月31日结束的十三周内，公司平均订单价值分别为136美元和143美元[135] - 截至2025年3月30日和2024年3月31日的过去12个月，公司服务的活跃客户分别为260万人和280万人[148] - 公司认为其持续经营能力存在重大疑问，相关计划未能消除这种疑虑[133] - 2025年4月4日，全球互惠关税计划宣布，对大多数进口商品设定最低10%的关税，中国进口商品关税达145%，美国某些商品进口到中国关税达125%；5月12日，中美达成90天协议大幅降低关税[209] - 截至2024年12月29日和2025年3月30日，公司分别建立了1490万美元的估值备抵[162]