收入和利润（同比环比） - 2025年第一季度总营收418.5968万美元，较2024年同期减少105.6611万美元，降幅20.2%；前九个月总营收1290.9928万美元，较2024年同期减少147.8195万美元，降幅10.3%[71] - 2025年第一季度毛利率降至10.0%，去年同期为35.5%；前九个月毛利率降至20.2%，去年同期为33.2%[75][76] 成本和费用（同比环比） - 2025年第一季度研发费用增至21.1242万美元，较去年同期增加1.8469万美元；前九个月增至92.9648万美元，较去年同期增加30.2389万美元[77] - 2025年第一季度销售、一般及行政费用增至224.5018万美元，较去年同期增加32.0527万美元，增幅16.7%；前九个月增至587.0846万美元，较去年同期增加35.6799万美元，增幅6.5%[78] 各条业务线表现 - 2025年第一季度和前九个月工程设计服务收入分别下降59.3%和38.2%，光学组件收入分别增长22.2%和27.3%，成品及组件收入分别下降42.3%和44.1%[71] 现金流情况 - 2025年前九个月经营活动净现金使用量为297.8165万美元，去年同期为170.6998万美元[80] - 2025年前九个月投资活动净现金使用量为14.9837万美元，去年同期为28.2078万美元[81] - 2025年前九个月融资活动净现金流入627.0136万美元，偿还定期贷款和资本租赁19.6487万美元，偿还循环信贷额度100万美元[82] 债务情况 - 2021年10月公司获得260万美元定期贷款，2023年6月新增75万美元定期贷款；2021年10月获得25万美元信贷额度，2022年5月增至50万美元，2023年6月增至125万美元，2025年3月31日循环信贷额度无借款[83] - 公司未满足贷款协议中最低年度债务偿付覆盖率1.2倍的契约要求，贷款方同意豁免2024年6月30日到期的债务偿付比率契约[84] - 公司与贷款方达成修订协议，自2024年10月15日至2025年3月15日为六个月的只付利息期，2025年4月15日开始支付本金和利息[84] - 2025年2月14日，贷款方同意豁免2025年6月30日财年的年度债务偿付覆盖率契约，条件是支付3万美元豁免费并在2月24日前完成至少450万美元的股权融资，公司于2月21日完成[84] 股权融资情况 - 2024年8月14日，公司与投资者签订证券购买协议，出售265,868股普通股，毛收入约140万美元，净收入1,204,542美元[85] - 2025年2月19日，公司与投资者签订证券购买协议，以每股4美元的价格出售1,272,500股普通股，2月21日完成交易，净收入5,053,000美元[86] 资本支出和合同承诺 - 截至2025年3月31日的九个月和上一年同期，资本设备支出和额外专利成本分别为7,484美元和282,078美元[87] - 2025年3月31日后的财政期间，资本租赁设备（含利息）的合同现金承诺为37,339美元，最低经营租赁付款为57,421美元[88] - 截至2025年3月31日，公司与未完成采购订单相关的合同现金承诺约为574万美元[88] 管理层讨论和指引 - 公司预计单用途内窥镜市场增长速度是整体微创外科市场的2 - 3倍[66] 其他重要内容 - 公司目前没有对财务状况、经营成果等有重大影响的资产负债表外安排[89] - 作为较小报告公司，公司选择按比例披露报告义务，无需提供市场风险相关信息[90]