财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度，公司实现营收20625美元，成本为11806美元，毛利润为8819美元[16] - 2025年第一季度，公司净亏损884460美元，较2024年同期的279797美元有所扩大[16] - 2025年第一季度，公司经营活动产生的净现金为64627345美元，而2024年同期为净现金使用183519美元[20] - 2025年第一季度，公司投资活动产生的净现金为55202004美元，2024年同期为68564217美元[20] - 2025年第一季度，公司融资活动提供的净现金为9865400美元，2024年同期为0[20] - 2025年和2024年第一季度，公司净亏损分别为884,460美元和279,797美元，截至2025年3月31日累计亏损62,940,843美元[30] - 2025年第一季度销售额为20,625美元，成本为11,806美元，毛利率43%[131][132][133][134] - 2025年第一季度总运营费用1,171,209美元，较2024年的208,430美元增加962,779美元，增幅462%[131][135] - 2025年第一季度净亏损884,460美元，较2024年的279,797美元增加604,663美元[131][139] - 2025年第一季度经营活动产生的净现金为6463万美元，较2024年的18万美元增加[141] - 2025年第一季度投资活动产生的净现金为5520万美元，2024年为6856万美元[142] - 2025年第一季度融资活动产生的净现金为987万美元，主要来自股权发行[143] 各条业务线表现 - 2025年和2024年第一季度，公司未出售任何新的发电项目[32] 公司运营与发展历程 - 2009年4月14日，公司与鄂尔多斯冶金有限公司成立合资企业内蒙古鄂尔多斯TCH节能发展有限公司，鄂尔多斯贡献7%投资，西安TCH贡献93%[23] - 2013年6月15日，西安TCH以129万美元收购鄂尔多斯在合资企业的7%股权，成为唯一股东[23] - 2014年3月24日，西安TCH成立子公司中勋能源投资（北京）有限公司，注册资本5695502美元，截至报告日期未开始运营和注资[26] 财务状况相关 - 截至2025年3月31日，公司总资产为1.3074773亿美元，较2024年12月31日的1.21234786亿美元增长7.85%[14] - 截至2025年3月31日，公司普通股发行和流通股数为24491069股，较2024年12月31日的7391996股大幅增加[14] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司无应收账款[42] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司未对应收短期贷款计提坏账准备[45] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司未采取任何需要记录税务相关负债的不确定税务立场[59] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司无长期债务[63] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司未识别出任何需要按公允价值列报的资产或负债[63] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，应计负债和其他应付款分别为2,962,198美元和3,166,486美元[81] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，应付税款分别为7,661,404美元和7,627,222美元，其中所得税761万美元，美国股东可分八年分期支付，公司亏损预计申请延期[82] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，递延所得税资产分别为259,933美元和324,711美元，估值备抵后净额均为0[84] - 截至2025年3月31日，公司现金及等价物1.296亿美元，营运资金1.1681亿美元，流动比率9.96:1，资产负债率0.13:1[140] - 截至2025年3月31日，公司累计亏损6294万美元，现金余额1.296亿美元[146] - 截至2025年3月31日，公司未受限累计亏损6294.0843万美元，受限留存收益1519.1645万美元[156] - 截至2025年3月31日，公司应付票据本金为4705696美元，应付票据利息为69103美元，委托贷款应付利息为343131美元，总计5117930美元[158] 重大交易与资金往来 - 截至2024年12月31日，公司向西安英泰提供55,945,372美元短期贷款，15天期限，日资金使用费10,960美元，2025年1月10日前收回全部还款及120万人民币利息[76] - 截至2025年，向真然公司支付750,000美元开发智能云平台，另有50,000美元未支付，合计800,000美元转入固定资产，2024年预留200,000美元坏账准备转回[78] - 2023年12月31日前，公司向湖北邦宇预付6720万美元购买储能电池系统，2025年3月因对方未履约收回4.76亿人民币预付款[79] 法律诉讼与和解 - 2019年11月，北京宏源起诉西安TCH，西安TCH已支付2.61亿人民币（3758万美元）进行庭外和解，西安中弘等待再审决定[118][119] - 2019年11月，北京宏源循环能源投资中心起诉西安TCH，2021年4月9日法院判决宏源胜诉，西安TCH于2022年4月13日向北京高院申请再审，因庭外和解支付本金和利息2.61亿人民币（3758万美元）[167] - 截至报告日期，西安中弘等待2022年4月提交的再审申请的法院判决，法院执行金额与西安TCH确认的负债之间差额为14204317人民币（220万美元），公司截至2024年12月31日计提诉讼费用210万美元[168] - 2021年6月28日，北京四中院判决西安中弘科技有限公司向北京宏源循环能源投资中心支付贷款本金7700万人民币（1106万美元）及利息2418449人民币（35万美元），2022年底进入执行程序，公司记录额外费用80288184人民币（1153万美元），2024年11月29日支付7700万人民币（1081万美元）[169] - 2022年10月17日，美国内华达州地方法院对公司和证券转让公司作出缺席判决，原告新桥证券有权获得139066美元赔偿，2024年8月14日向原告及其受让人发行128765股CREG股票[170] 合同协议签订 - 2013年7月18日签订北京宏源循环能源投资中心有限合伙协议[178] - 2013年7月22日签订徐州天宇集团干熄焦发电项目EPC合同[178] - 2015年11月16日签订干熄焦及余热发电转让协议[178] - 2016年3月14日签订徐州众泰干熄焦及余热发电系统转让协议[178] - 2018年7月11日公司与Iliad Research and Trading, L.P.签订证券购买协议[178] - 2018年12月29日签订干熄焦余热发电站固定资产转让协议[179] - 2019年2月13日公司与Great Essential Investment, Ltd签订证券购买协议[179] - 2020年12月22日公司签订股权收购协议[181] - 2021年8月24日公司与Streeterville Capital, LLC签订交换协议[181] - 2024年12月25日公司与某些购买者签订证券购买协议范本[182] 其他重要事项 - 中国金融机构和国有银行账户余额保险上限为每家银行500,000元人民币（71,792美元）[46] - 2025年和2024年第一季度，公司未记录任何长期资产减值损失[50] - 2023年12月FASB发布ASU 2023 - 09，2024年12月15日后财年生效，公司管理层认为对财务报表和披露无重大影响[73] - 2030,911股认股权证和期权可购买股份因行权价高于股价未纳入每股收益计算[69] - 公司中国子公司2024年和2023年的实际所得税税率为25%[107] - 截至2025年3月31日，美国母公司有517万美元的净经营亏损可结转，中国子公司有3342万美元的净经营亏损可在五年内结转[108][109] - 2025年和2024年第一季度，美国法定税率优惠分别为-21%和-21.0%，所得税费用分别为33919美元和14180美元[110] - 公司中国子公司需将净利润的10%转入法定盈余公积，直至达到注册资本的50%[112] - 截至2025年3月31日，上海TCH、西安TCH等子公司的法定储备金额有具体披露，部分子公司因累计亏损未计提[114] - 2024年5月6日，公司与史先生签订24个月的雇佣协议，月薪18000元人民币（2500美元），每年授予不少于5000股普通股[124] - 2025年4月18日，公司提交S - 8注册声明，计划发行最多12462605股股票；4月30日，提交S - 1注册声明，涉及特定股东转售最多8029851股普通股[125][126] - 中国子公司需将10%的年度税后收入存入一般储备基金，限制了向母公司分配股息的能力[148][153][154] - 截至2024年9月30日，公司的披露控制和程序有效[162] - 截至2025年3月31日的财季，公司财务报告内部控制没有发生重大影响或可能重大影响的变化[163] - 公司作为较小报告公司，无需提供本项要求的信息，自2024年12月31日年度报告以来，风险因素无重大变化[171] - 公司未进行未注册的股权证券销售，高级证券无违约情况，矿山安全披露不适用，无其他信息[172][173][175][176] - 公司内幕交易政策日期为2009年11月25日，作为2023年5月8日10 - K表格年度报告的附件19.1提交[183] - 子公司相关内容作为2020年5月14日10 - K表格年度报告的附件21.1提交[183] - 公司首席执行官和首席财务官依据相关法规进行认证[183] - 公司使用Inline XBRL格式的相关文档，包括实例文档、分类扩展模式文档等[183] - 公司报告封面交互式数据文件格式为Inline XBRL，包含在附件101中[183] - 公司报告由董事长兼首席执行官Guohua Ku和首席财务官Yongjiang Shi于2025年5月15日签字[187]