财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度总营收566,354美元，较2024年同期的968,115美元减少401,761美元，约41%，主要因在建工程减少[340][341] - 2025年第一季度营收成本890,109美元，较2024年同期的644,983美元增加245,126美元，约38%，主要因2024年第一季度建筑服务损失转回[340][342] - 2025年第一季度毛利润（亏损）为 - 323,755美元，2024年同期为323,132美元，毛利率从33%降至 - 57%，主要因2025年第一季度建筑工程损失增加[340][343] - 2025年第一季度薪资及相关费用555,738美元，较2024年同期的1,251,982美元减少，主要因受限股票单位归属减少[340][344] - 2025年第一季度其他运营费用952,489美元，较2024年同期的601,733美元增加，因2025年第一季度运营费用整体增加[340][345] - 2025年3月31日和2024年3月31日止三个月利息费用分别为603,126美元和716,671美元[346] - 2025年3月31日和2024年3月31日止三个月权益投资公允价值变动分别为311,560美元和3,112,803美元[346] - 2025年3月31日和2024年12月31日现金及现金等价物和短期投资总额分别为230,509美元和375,873美元[350] - 2025年3月31日股东权益为21,076,387美元，2024年12月31日为 - 12,460,308美元；累计亏损为101,278,751美元，2024年12月31日为98,532,083美元[353] - 2025年3月31日止三个月普通股股东净亏损为2,746,668美元，经营活动使用净现金为1,308,920美元[353] - 2025年和2024年3月31日止三个月经营活动使用净现金分别为1,308,920美元和4,434,361美元，减少约3,124,551美元[355] - 2025年和2024年3月31日止三个月投资活动使用净现金分别为182,663美元和304,426美元，减少121,763美元[356] - 2025年和2024年3月31日止三个月融资活动提供净现金分别为1,346,219美元和5,388,824美元[357] - 无形资产包括74,960美元网站成本（摊销期5年）和801,207美元专利（摊销期7年），2025年和2024年3月31日止三个月摊销费用分别为15,058美元和3,417美元[370] - 2025年3月31日止三个月，公司归属于普通股股东的净亏损为2746668美元，2024年同期为4436032美元[376] - 2025年3月31日止三个月，公司加回利息费用为603126美元，2024年同期为716761美元[376] - 2025年3月31日止三个月，公司加回折旧和摊销为106727美元，2024年同期为76387美元[376] - 2025年3月31日止三个月，公司EBITDA（非GAAP）为 - 2036815美元，2024年同期为 - 3652454美元[376] - 2024年3月31日止三个月，公司普通股视为股息为1162436美元[376] - 2024年3月31日止三个月，公司剥离SG DevCorp收益为 - 4637013美元[376] - 2025年3月31日止三个月，公司权益性投资公允价值变动为311560美元，2024年同期为3112803美元[376] - 2024年3月31日止三个月，公司处置权益性投资损失为180600美元[376] - 2024年3月31日止三个月，公司加回诉讼费用为143745美元[376] - 2025年3月31日止三个月，公司加回股份补偿费用为106298美元，2024年同期为179029美元[376] 各条业务线表现 - 公司运营建筑、医疗、油气和环境四个业务板块[305] - 2024年，NAHD收购Olenox和Machfu，Olenox专注德州、俄克拉荷马州和堪萨斯州困境油气田，产量显著增长[307] - 2023年2月，公司与The Peoples Health Care合作交付四个模块提供医疗服务，同年3月成立Safe & Green Medical Corporation专注医疗业务[306] - 公司旗下SG Environmental专注生物医疗废物处理，采用专利技术处理废物[306] 债务发行情况 - 2025年1月22日，SG Building以7万美元出售10.493万美元未来应收账款，净资金6.3万美元，Core预计每日获2998美元直至款项付清[309] - 2025年1月22日，公司向1800 Diagonal发行14.375万美元本票，购买价12.5万美元，发行折扣1.875万美元，一次性利息15%，每月还款1.8368万美元，2月28日还款16.531万美元，债务发行成本8000美元[310] - 2025年2月12日，公司向Firstfire发行36万美元本票，购买价30万美元，发行折扣6万美元，年利率15%，首12个月利息5.4万美元，违约利率18%，不可随意提前还款[311][312] - Firstfire有权将本金和利息按0.65美元/股转换为公司普通股，转换时可扣除1750美元费用，转换后持股不得超4.99%，公司将发行可认购45万股普通股的认股权证[313][314] - 2025年3月6日，公司向Tysadco发行最高187.5万美元本票，购买价最高150万美元，发行折扣25%即37.5万美元，年利率12%，到期日2025年11月30日[318] - Tysadco有权按0.5美元/股将本金和利息转换为公司普通股，违约时未偿余额增至125%，每日罚款500美元[318] - 公司向GS Capital Partners发行本票，本金360,000美元，购买价300,000美元，原始发行折扣60,000美元，年利率15%，首年利息54,000美元，逾期年利率18%，每月还款44,000美元[320][321] - 公司向Generating Alpha发行本票，本金375,700美元，购买价300,560美元，原始发行折扣75,140美元，年利率15%，首年利息56,355美元，逾期年利率18%，每月还款43,205.50美元[325][326] - 2025年3月公司发行294,000股普通股作为购买本票的额外对价[320] 合规风险与应对 - 2025年5月13日公司收到纳斯达克通知，因其4月证券发行导致股东大幅稀释，面临被摘牌风险，公司已在5月20日前上诉并将提交合规计划，还计划申请OTCQB市场交易[331][333] - 2024年12月12日公司因普通股出价连续30个工作日低于1美元，未符合纳斯达克规则，截至2025年6月10日仍未合规，且无资格获得第二个180天宽限期[334] 财务报表编制说明 - 公司按GAAP编制财务报表，需进行假设、估计和判断，实际结果可能与估计有重大差异[361]