收入和利润（同比环比） - 净销售额为11.03亿美元，同比下降19.9%[19] - 净利润为5025.8万美元，同比下降14.3%[19] - 每股基本收益为0.95美元，同比下降15.9%[19] - 2023财年第三季度净销售额为11.033亿美元，较2022年同期的13.782亿美元下降19.9%[66][67] - 2023财年前九个月净销售额为36.875亿美元，较2022年同期的37.219亿美元下降0.9%[69][70] - 2023财年第三季度调整后EBIT为7132万美元，较2022年同期的8459.8万美元下降15.7%[66][67] - 2023财年前九个月调整后EBIT为2.18953亿美元，较2022年同期的4.05545亿美元下降46.0%[69][70] - 2023年2月28日季度，公司净收益归属于控股权益为4632.5万美元，同比下降16.4%[61] - 2023年2月28日季度，公司基本每股收益为0.95美元，稀释每股收益为0.94美元，低于去年同期[61] - 2023财年第三季度净销售额为11.033亿美元，较上年同期的13.782亿美元下降19.9%[122] - 2023财年第三季度营业利润为3010万美元，较上年同期的3760万美元下降19.9%[122] - 2023财年第三季度稀释后每股收益为0.94美元，较上年同期的1.11美元下降15.3%[122] - 2023财年第三季度毛利润为1.438亿美元，占净销售额13.0%，较上年同期的10.4%有所提升[127] - 2023财年第三季度权益投资收益为3690万美元，较上年同期的4750万美元下降22.3%[122][133] - 2023财年第三季度调整后息税前利润为7130万美元，上年同期为8460万美元[137] - 九个月净销售额从37.219亿美元降至36.875亿美元，减少3440万美元[145] - 九个月营运收入从2.639亿美元降至8980万美元，下降1.741亿美元[145] - 九个月毛利润从5.471亿美元降至4.189亿美元，减少1.282亿美元，主要因钢铁加工业务贡献下降1.341亿美元[149] - 调整后EBIT总额从去年同期的8460万美元下降至7130万美元，减少1330万美元[141] - 调整后EBIT同比下降1.865亿美元至2.19亿美元，主要受钢铁加工部门EBIT下降1.612亿美元拖累[157][159][163] - 联营企业股权收益同比下降5510万美元至1.055亿美元，主要受ArtiFlex股权出售相关1610万美元税前损失影响[154] - 所得税费用同比下降5440万美元至3570万美元，实际税率从23.2%降至22.8%[155][156] - 截至2023年2月28日九个月，公司净收益为6524.4万美元（控制性权益净收益6408.2万美元，非控制性权益116.2万美元）[51] - 截至2023年2月28日九个月，公司净收益归属于控股权益为1.266亿美元，基本每股收益为2.61美元，稀释每股收益为2.57美元[61] 成本和费用（同比环比） - 九个月销售、一般及行政费用从3.173亿美元增至3.949亿美元，增加2240万美元[150] 各条业务线表现 - 截至2023年2月28日的三个月和九个月净销售额分别为11.03亿美元和36.88亿美元，钢铁加工业务占比分别为68.6%和71.5%[30] - 钢铁加工部门2023财年第三季度净销售额为7.57007亿美元，较2022年同期的10.52562亿美元下降28.1%[66][67] - 消费产品部门2023财年第三季度调整后EBIT为1794.3万美元，较2022年同期的2667.4万美元下降32.7%[66][67] - 建筑产品部门2023财年第三季度权益收入为3783.6万美元，2022年同期为3997.8万美元[66][67] - 钢铁加工业务净销售额为7.57亿美元，占总销售额68.6%，较上年同期下降28.1%[124] - 消费品业务净销售额为1.626亿美元，占总销售额14.7%，较上年同期增长0.6%[124][129] - 建筑产品业务净销售额为1.519亿美元，占总销售额13.8%，较上年同期增长14.3%[124][129] - 来自非合并合资企业的股权收入同比下降1060万美元，主要因Serviacero Worthington贡献减少490万美元及ClarkDietrich减少250万美元[138] - 钢铁加工业务调整后EBIT为780万美元，同比增加70万美元，但营运收入增长被合资企业股权收入贡献减少490万美元所抵消[143] - 消费品业务调整后EBIT为1790万美元，同比下降880万美元，因销量下降及通胀导致成本上升[143] - 建筑产品业务调整后EBIT为5150万美元，同比增加190万美元，主要得益于有利的产品组合和更高的平均售价[143] - 钢铁加工部门调整后EBIT降至2550万美元，其中库存持有损失8120万美元，而去年同期为持有收益6420万美元[163] - 消费品部门调整后EBIT降至5240万美元，受Level5收购相关增量材料成本270万美元及SG&A增加1120万美元影响[163] - 建筑产品部门调整后EBIT降至1.454亿美元，其中ClarkDietrich和WAVE联营收益分别减少1110万和500万美元[163] - 可持续能源解决方案部门调整后EBIT为-170万美元，但同比改善290万美元，主要受平均售价上涨推动[163] 管理层讨论和指引 - 公司计划在2024年初前将钢铁加工业务分拆为独立上市公司，截至2023年2月28日的九个月内分拆成本达1559.3万美元[28] - 2023财年首九个月预估年化有效所得税率为22.8%，低于2022财年同期的23.2%[60] - 股息政策由董事会根据财务状况、经营成果、资本要求、现金流及业务前景等因素按季度审议，自1968年上市以来每个季度均支付股息[175] - 关键会计估计涉及应收账款、存货、无形资产、应计负债、所得税等项目的估值判断，与2022年10-K年报相比未发生重大变化[176] - 市场风险自2022年10-K年报披露以来未发生重大变化[177] - 截至2023年2月28日的季度，公司的披露控制与程序是有效的[179] - 在截至2023年2月28日的季度内，财务报告内部控制未发生重大变化[180] - 公司涉及日常业务产生的法律诉讼，但预计不会对业务、财务状况、经营成果或现金流产生重大不利影响[182] - 风险因素与2022年8月1日提交的10-K年报相比未发生重大变化[183] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为1.82亿美元，同比大幅增长145.5%[23] - 投资活动使用的现金流量净额为2301.7万美元，同比改善92.0%[23] - 经营活动现金流为3.961亿美元，同比改善4.908亿美元，主要因营运资本需求减少4.662亿美元[161][166] - 投资活动现金流为-5370万美元，同比改善3.595亿美元，主要因当期仅收购Level5支出5610万美元[161][167] - 融资活动现金流为-1.096亿美元，同比多流出2150万美元，主要因当期偿还4440万美元短期借款[161][169] 资产和负债变动 - 现金及现金等价物大幅增至2.67亿美元，较期初3448.5万美元增长674%[17][23] - 应收账款为7.16亿美元，较上年同期8.57亿美元下降16.5%[17] - 存货为6.01亿美元，较上年同期7.59亿美元下降20.8%[17] - 总资产为34.98亿美元，较上年同期36.43亿美元下降4.0%[17] - 长期债务为6.89亿美元，较上年同期6.96亿美元略有下降[17] - 截至2023年2月28日，公司总资产为34.97672亿美元，较2022年5月31日的36.43023亿美元下降4.0%[70] 投资和融资活动 - 2022年8月出售ArtiFlex公司50%股权获得净收益4179.5万美元，其中600万美元对应俄亥俄州不动产[33] - 截至2023年2月28日的九个月内从未合并联营企业获得18.99亿美元分红[34] - 联营企业2023年2月28日总资产12.13亿美元，九个月净销售额21.62亿美元，净利润3.5亿美元[36] - 公司拥有5亿美元循环信贷额度，截至2023年2月28日未提取任何借款，全部额度可供未来使用[46] - 公司应收账款证券化设施额度为1.75亿美元，截至2023年2月28日未提取任何借款，全部额度可供未来使用[47] - Temple Steel中国子公司短期贷款余额为360.5万美元，有效利率为3.5%[48] - 公司在2023财年第三季度回购了561.5万美元的2026年到期优先票据，产生7.7万美元收益[49] - 公司于2022年6月2日以5932.1万美元收购Level5，其中包含200万美元的或有对价安排[72] - Level5收购产生商誉1594.7万美元，可辨认无形资产价值3358万美元[75][79] - 公司于2022年8月3日以约4180万美元净收益出售其在ArtiFlex的50%非控股权益，在截至2023年2月28日的九个月内确认了1610万美元的税前权益损失[106] - 公司于2022年10月31日通过合资企业WSP以约2130万美元净收益出售其剩余制造设施，确认了390万美元的税前收益[106] - 在截至2023年2月28日的三个月内，公司未进行任何普通股回购[184] - 本季度报告未进行未注册的股权证券销售[184] 资产减值和处置 - 2023财年第一季度因钢材价格下跌计提存货跌价准备448.8万美元[29] - 2023财年第三季度确认杰斐逊工厂资产减值损失48.4万美元，残值约7万美元[37] - 2023财年第一季度确认塞缪尔工厂资产减值损失31.2万美元，该工厂设备以156.2万美元净值列为持有待售资产[38] - 2022财年第三季度确认塞缪尔工厂设备减值损失307.6万美元，2023财年第二季度以106.3万美元出售实现36.3万美元收益[39] - 在截至2023年2月28日的三个月内，公司确认了48.4万美元的税前减值损失，相关资产被减记至约7万美元的估计残值[99] - 截至2023年2月28日，公司非重复性公允价值计量的长期在用资产价值为7万美元[99] 衍生金融工具 - 截至2023年2月28日，公司衍生金融工具总公允价值资产为3349万美元，负债为2262.8万美元[85] - 截至2023年2月28日，被指定为套期工具的衍生品中，商品合约公允价值资产为3180.7万美元，负债为170.9万美元[85] - 截至2023年2月28日，未被指定为套期工具的衍生品中，商品合约产生负债2090.4万美元[85] - 截至2023年2月28日，现金流量套期名义金额为商品合约1.369亿美元，外汇合约60.4万美元[89] - 截至2023年2月28日，预计未来12个月内将从累计其他综合收益重分类计入净利润的税后净收益为1384.8万美元[90] - 2023财年九个月期间，现金流量套期在累计其他综合收益中确认的商品合约损失为312.3万美元[90] - 2023财年九个月期间，现金流量套期从累计其他综合收益重分类计入净利润的商品合约损失为2417.3万美元[90] - 2023财年九个月期间，经济性（非指定）套期在净利润中确认的商品合约损失为642.8万美元[93] - 截至2023年2月28日，所有衍生金融工具均按公允价值层级中的第二层级（Level 2）计量[95] - 与2022年5月31日相比，公司衍生金融工具资产公允价值从1264.3万美元增加至3349万美元，增幅达165%[85][97] 其他财务数据 - 截至2023年2月28日未开票应收账款余额496.1万美元[30] - 截至2023年2月28日，公司重组活动相关总负债预计将在未来十二个月内全部支付[43] - 截至2023年2月28日九个月，公司其他综合收益为1254.2万美元（税前1780.7万美元，税负526.5万美元）[50] - 截至2023年2月28日，公司宣布并支付现金股息总额为1541.8万美元[51] - 截至2023年2月28日，公司权益总额为17.1526亿美元[51] - 截至2023年2月28日，公司累计其他综合损失为1030.8万美元[51] - 截至2023年2月28日九个月，公司加权平均普通股数量为4854.1万股（基本）和4935.6万股（稀释）[61] - 公司授予非合格股票期权84400股，行权价46.39美元/股，基于Black-Scholes模型的公允价值为16.36美元/股，预计确认薪酬费用138.1万美元[55] - 公司授予服务限制性普通股345550股，公允价值49.49美元/股，预计确认薪酬费用1710万美元[56] - 公司授予市场限制性普通股10000股，公允价值35.49美元/股，预计确认薪酬费用35.5万美元[57] - 公司授予绩效股奖励58100股（目标水平），预计确认薪酬费用269.5万美元[59] - 公司通过购买年金合约处理了约31%的养老金计划负债，产生非现金结算费用477.4万美元[58] - 截至2023年2月28日，基于可观察市场输入值（第二层级）的长期债务公允价值为6.38163亿美元，账面金额为6.896亿美元[100] - 截至2022年5月31日，基于可观察市场输入值（第二层级）的长期债务公允价值为6.8483亿美元，账面金额为6.9661亿美元[100] 市场趋势和宏观经济 - 2023年第三季度美国GDP同比增长率为1.2%，较2022年同期的6.0%下降了4.8个百分点[115] - 2023年第三季度热轧钢价格平均为每吨720美元，较2022年同期的每吨1421美元下降了701美元[115] - 2023年第三季度底特律三大汽车制造商汽车产量为161.4万辆，较2022年同期的152.2万辆增长了6%[115] - 2023财年第三季度热轧钢平均价格为每吨720美元，上年同期为每吨1,421美元[119]