收入和利润（同比环比） - 公司2025年第二季度净利润为37.23亿美元，同比增长22.35%[8] - 2025年上半年累计净利润达84.61亿美元，较2024年同期的71.75亿美元增长17.92%[8] - 2025年上半年净收益为84.61亿美元，同比增长17.9%（2024年为71.75亿美元）[17] 成本和费用（同比环比） - 其他综合收益由2024年同期的4.17亿美元下降79.86%至8400万美元[8] 各条业务线表现 - 客户合同收入占2025年6月止三个月和六个月非利息总收入的约50%，其中投资银行业务收入约占85%，投资管理业务收入约占95%，以及所有佣金和费用[38] - 2024年6月止三个月和六个月客户合同收入占非利息总收入的约45%，其中投资银行业务收入约占85%，投资管理业务收入约占95%，以及所有佣金和费用[38] - 投资银行业务的咨询费用在相关交易完成后确认收入[39] - 投资管理业务的管理费根据每日或月末资产净值计算，并按月或季度收取[43] 现金流表现 - 2025年上半年经营活动净现金流出315.58亿美元，同比增加44.0%（2024年为219.18亿美元）[17] - 2025年上半年投资活动净现金流出340.81亿美元，同比增加157.9%（2024年为132.23亿美元）[17] - 2025年上半年融资活动净现金流入295.64亿美元，同比增加515.9%（2024年为48.00亿美元）[17] - 2025年上半年现金及等价物减少29.13亿美元（2024年同期减少35.25亿美元）[17] - 2025年6月末现金及等价物余额152.97亿美元，较2024年末下降16.0%（2024年末182.09亿美元）[17] 资产和负债变化 - 截至2025年6月总资产为1.785万亿美元，较2024年底的1.676万亿美元增长6.51%[10] - 交易资产（含抵押品）达6280.89亿美元，同比增长10.09%[10] - 存款规模增长7.65%至4661.43亿美元[10] - 无担保长期借款增加15.38%至2799.67亿美元[10] - 股东权益总额增长1.72%至1240.96亿美元[10] - 贷款净额（扣除拨备）增长10.68%至2171.89亿美元[10] 金融资产和负债分类 - 公司2025年6月Level 1金融资产为4944.81亿美元，较2025年3月的4532.41亿美元增长9.1%，较2024年12月的4362.98亿美元增长13.3%[78] - 公司2025年6月Level 3金融资产占总资产比例为1.2%，与2025年3月和2024年12月持平[78] - 公司2025年6月Level 3金融资产为211.17亿美元，较2024年12月的203.58亿美元增长3.7%，主要受衍生品和投资增加驱动[78][79] - 公司2025年6月金融负债公允价值为7527.38亿美元，其中Level 3负债占比3.9%，较2025年3月的3.4%上升50个基点[78] 衍生品表现 - 截至2025年6月，公司衍生品资产总公允价值为382.287亿美元，其中利率类资产占比最高达165.477亿美元（43.3%）[144] - 2025年6月Level 3衍生品净值为-14.14亿美元（权益类-13.21亿美元+商品类8.39亿美元+利率类0.26亿美元）[146] - 2025年上半年Level 3衍生品净余额下降33.6%，从年初8.25亿美元降至9.59亿美元，主要受2.42亿美元销售和1.85亿美元转出影响[154] - 利率衍生品在2025年第二季度净未实现收益为2.54亿美元，而2024年同期为净亏损1亿美元[158] - 信用衍生品在2025年第二季度末余额为12.88亿美元，较期初下降7100万美元[158] - 商品衍生品在2025年第二季度净转入第三层级1.11亿美元，主要因电力价格和波动率输入参数不可观测[160] - 权益衍生品在2025年第二季度净未实现亏损3.39亿美元，主要受股价上涨影响[158][159] 投资表现 - 截至2025年6月，公司总投资额达到1287.42亿美元，较2024年12月的1047.42亿美元增长22.9%[174] - 三级资产中，公司债务证券价值44.18亿美元，收益率范围为6.0%-32.5%，加权平均为11.3%[176] - 房地产支持证券三级资产价值5.09亿美元，收益率范围为9.5%-15.8%，加权平均为13.4%[176] - 股权证券三级资产价值93.21亿美元，乘数范围为0.4x-22.1x，加权平均为8.4x[176] - 2025年第二季度三级资产净实现收益8700万美元，净未实现收益1.83亿美元[178] - 2025年上半年三级资产净实现收益1.59亿美元，净未实现收益2.87亿美元[178] 贷款表现 - 截至2025年6月，贷款总额为561.6亿美元，其中三级贷款为68.1亿美元[201] - 截至2024年12月，贷款总额为546亿美元，其中三级贷款为68.3亿美元[201] - 2025年6月结束的三个月内，因贷款公允价值变动产生的收益为3600万美元，2024年同期为1500万美元[201] - 2025年6月结束的六个月内，因贷款公允价值变动产生的收益为8700万美元，2024年同期亏损2200万美元[201] - 截至2025年6月，公司贷款的三级资产为41.2亿美元，加权平均收益率为20.6%，回收率为65.2%[203] - 截至2024年12月，公司贷款的三级资产为40.3亿美元，加权平均收益率为17.5%，回收率为72.9%[203] 股票回购 - 2025年第二季度股票回购金额达30亿美元[13] - 2025年上半年股票回购金额7.36亿美元，同比增长47.2%（2024年为5.00亿美元）[17] 其他财务数据 - 公司资产总额为1002.5亿美元，负债总额为1275.75亿美元[122] - 公司2025年第二季度资产净实现收益为2900万美元，净未实现损失为100万美元[124] - 公司2025年上半年资产净实现收益为5700万美元，净未实现损失为300万美元[124] - 公司2025年第二季度负债净实现收益为200万美元，净未实现损失为4000万美元[124] - 公司2025年上半年负债净实现收益为200万美元，净未实现损失为5700万美元[124]