财务业绩：净利润与每股收益 - 2025年第二季度净利润1353.4万美元，摊薄每股收益0.90美元；上半年净亏损37.2万美元，摊薄每股亏损0.03美元[160] - 调整后净利润（非GAAP）第二季度1366.6万美元，上半年2297.6万美元[160] - 2025年上半年净亏损37.2万美元，而2024年同期净利润为1220万美元[221] 收入表现：净利息收入 - 净利息收入（税后等值基础）从2024年第二季度的1876万美元增长至2025年第二季度的3671万美元，增幅达95.7%[172] - 2025年上半年净利息收入（税后等值基础）从2024年同期的3563万美元增长至6342万美元，增幅达78.0%[174] - 2025年第二季度净利息收入同比增长主要受贷款量增长推动，量变因素贡献1497万美元，利率因素贡献299万美元[176] - 税后净利息收入在2025年前六个月增加2780万美元，其中贷款增长贡献3414.1万美元，利率变动贡献228.8万美元[177][179] 收入表现：贷款利息与增值收入 - 贷款利息收入第二季度增加2460万美元，其中350万美元来自收购贷款的利息增值[163] - 贷款利息收入在2025年前六个月增加3642.9万美元，平均贷款余额增长11亿美元，平均收益率上升40个基点[181] - 贷款增值收入从2024年第二季度的27.9万美元大幅增长至2025年第二季度的350万美元，增幅达1154.8%[173] - 2025年上半年贷款增值收入从2024年同期的66.9万美元增长至640万美元，增幅达856.9%[175] 资产与贷款增长 - 总资产较2024年同期增长17亿美元至43亿美元，主要来自合并交易[162] - 贷款总额从2024年末的15.46亿美元增长至2025年6月的29.21亿美元，增幅达88.9%[206] - 贷款平均余额从2024年第二季度的14.36亿美元大幅增长至2025年第二季度的29.36亿美元，增幅达104.5%[172] - 2025年第二季度平均贷款余额增至29亿美元，较2024年同期的14亿美元增长107.1%[208] - 核心贷款第二季度下降480万美元（年化<1%），过去12个月有机增长1.401亿美元（10.0%）[163] 利息收益率与净息差 - 2025年上半年贷款平均利息收益率从2024年同期的6.04%上升至6.44%，增长40个基点[174] - 净息差（税后等值基础）从2024年第二季度的3.01%提升至2025年第二季度的3.70%，增长69个基点[172] 资金成本与存款 - 存款年化成本上升9个基点，资金成本年化率降至1.84%（2024年同期为1.92%）[166] - 存款成本率从2024年同期的1.59%升至2025年前六个月的1.61%，而资金成本率从1.95%降至1.83%[181][184] - 未保险存款达11亿美元，占存款总额的29.6%(2025年6月)，较2024年末的8.332亿美元(占比37.6%)有所下降[213] 信贷损失与资产质量 - 信贷损失准备金占总贷款比例1.19%（2024年末为1.07%），不良贷款率0.66%[167] - 信用损失准备金在前六个月达1380万美元，其中1200万美元与并购获得的13亿美元非PCD贷款相关[189] - 不良资产增加1510万美元至1930万美元，其中并购带来1290万美元不良贷款和170万美元其他房地产[190] - 净冲销额从前六个月的20.8万美元增至49.1万美元，年化净冲销率从0.04%升至0.06%[191] - 非应计贷款平均余额从2024年第二季度的190万美元大幅增加至2025年第二季度的1680万美元，增幅达784.2%[173] - 2025年上半年非应计贷款平均余额从2024年同期的180万美元增加至1240万美元，增幅达588.9%[175] 非利息收入与支出 - 非利息收入在前六个月增加330万美元，主要受益于并购带来的银行卡费用增长及29.9万美元寿险理赔收入[192] - 利息支出在前六个月增加772万美元，主要因计息负债增加12亿美元及并购带来高成本存款[183] - 次级债券利息支出增加37.6万美元，平均余额增加890万美元，利率上升78个基点[186] - 证券投资利息收入下降85万美元，平均余额减少1250万美元，收益率下降14个基点[182][200] 投资与证券 - 截至2025年6月30日，投资证券总未实现损失达1.169亿美元，其中可供出售证券未实现损失6990万美元，持有至到期证券未实现损失4640万美元，权益证券未实现损失55.5万美元[202] - 权益证券包含100万美元货币市场优先证券(MMP)及860万美元普通股(2025年6月)，较2024年12月的680万美元普通股有所增长[204] 资本与股东权益 - 股东权益从2024年6月的2.145亿美元大幅增长至2025年6月的4.318亿美元，增幅达101.3%[218] - 2025年6月总风险资本比率为12.4%(ChoiceOne Bank)，仍高于10%的"资本充足"监管要求[220] - 次级票据总额包括3250万美元固定转浮动利率票据(利率3.25%)及合并获得的1590万美元次级债务[217] 现金流活动 - 2025年上半年经营活动净现金为250万美元，较2024年同期的3110万美元下降92.0%[221] - 2025年上半年投资活动净现金为2.67亿美元，较2024年同期的400万美元大幅增长[221] - 出售Fentura并购所获证券获得7890万美元现金[221] - 从State Bank并购中获得1.731亿美元现金[221] - 2025年上半年融资活动净现金流出2.1亿美元，而2024年同期为1050万美元流入[221] - 2025年上半年借款减少1.465亿美元，而2024年同期增加1000万美元[221] - 2025年上半年存款减少5340万美元，而2024年同期增加460万美元[221] - 2025年上半年其他负债减少2430万美元[221] - 2025年上半年信贷损失拨备为1380万美元，2024年同期为0[221] 并购与资本活动 - 公司完成与Fentura Financial, Inc.合并，合并后总资产约43亿美元，拥有56个分支机构[158] - 公司完成公开增发138万股普通股，每股价格25美元，总收益约3450万美元[157] - 核心存款无形资产价值3100万美元(占Fentura核心存款的2.78%)，2025年上半年摊销费用为240万美元[214] 风险管理与对冲 - 持有名义价值3.51亿美元的支付固定利率、收取浮动利率的利率互换合约以对冲利率风险[203] 回报率指标 - 第二季度年化平均资产回报率1.26%，平均股东权益回报率12.66%[168]