财务业绩：收入和利润（同比环比） - 公司营业收入为20.37亿元人民币，同比增长27.66%[32] - 归属于母公司股东的净利润为10.24亿元人民币，同比增长66.78%[32] - 归属于母公司股东的扣除非经常性损益的净利润为10.19亿元人民币，同比增长68.33%[32] - 基本每股收益为0.30元/股，同比增长57.89%[33] - 加权平均净资产收益率为4.94%，同比增加1.53个百分点[33] - 公司2025年上半年实现营业收入20.37亿元，同比增长27.66%[41] - 公司2025年上半年归属于母公司股东的净利润10.24亿元，同比增长66.78%[41] - 公司2025年上半年营业收入20.37亿元，同比增长27.66%[57] - 营业利润11.38亿元，同比增长82.79%[57] - 净利润10.32亿元，同比增长64.86%[57] - 扣除非经常性损益后净利润为10.19亿元人民币，同比增长68.33%[154] - 营业收入从15.96亿元增至20.37亿元，增长27.6%[165] - 净利润从6.26亿元增至10.32亿元，增长65.0%[165] - 归属于母公司股东净利润从6.14亿元增至10.24亿元，增长66.8%[165] - 基本每股收益从0.19元/股增至0.30元/股，增长57.9%[166] - 营业总收入同比增长42.0%至16.65亿元[168] - 净利润同比增长73.1%至10.09亿元[169] - 归属于母公司所有者的净利润为102.42亿元[177] 财务业绩：成本和费用（同比环比） - 营业支出8.99亿元，同比下降7.6%[57][58] - 业务及管理费同比减少0.61亿元[58] - 信用减值损失改善至-3182万元[168] 业务线表现：证券及期货经纪业务 - 证券及期货经纪业务营业收入8.18亿元[42] - 证券经纪业务新开有效户数同比增长33%，新增资产同比增幅132%[44] - 公司两融余额同比增长31%，达近十年高点[44] - 经纪业务手续费净收入增长28.4%至4.02亿元[168] 业务线表现：证券自营业务 - 证券自营业务实现营业收入7.43亿元[48] - 金融资产公允价值变动收益与投资收益合计增加4.19亿元[57] - 投资收益由4.29亿元增至10.45亿元，大幅增长143.6%[165] - 投资收益大幅增长120.8%至10.66亿元[168] 业务线表现：资产管理业务 - 资产管理业务实现营业收入2.57亿元[50] 业务线表现：投资银行业务 - 投资银行业务实现营业收入2681.24万元[49] 业务线表现：其他业务 - 其他业务营业收入1.92亿元[54] 资产和负债状况 - 资产总额为1214.99亿元人民币，较上年度末增长13.65%[32] - 负债总额为961.11亿元人民币，较上年度末增长16.55%[32] - 公司总资产达1214.99亿元，较上期末增长13.65%[41] - 公司净资产253.88亿元，同比增长3.87%[41] - 母公司净资本为217.96亿元人民币，净资产为240.86亿元人民币[34] - 风险覆盖率为198.89%，资本杠杆率为17.46%[34] - 公司资产总额1,214.99亿元，较上年末增长13.65%[62] - 交易性金融资产464.20亿元（占总资产38.21%），同比增长34.69%[61][62] - 其他权益工具投资78.14亿元（占总资产6.43%），同比大幅增长258.69%[61][62] - 货币资金221.26亿元（占总资产18.21%），同比微降0.05%[61][62] - 拆入资金238.27亿元（占自有负债32.98%），同比增长50.30%[61][62] - 卖出回购金融资产款254.37亿元（占自有负债35.21%），同比增长28.80%[61][62] - 买入返售金融资产127.15亿元，同比增长134.60%[61] - 资产负债率73.99%，负债结构合理[62] - 长期股权投资4.71亿元，较上年末增长1.04%[65] - 公司有息债务余额报告期末为692.80亿元人民币，较期初增加22.58%[146] - 公司合并口径有息债务余额报告期末为703.26亿元人民币，较期初增加22.87%[148] - 公司永续次级债券存续规模为45亿元人民币，归类为权益工具[147][150] - 公司债券余额为181.52亿元人民币，企业债券及非金融企业债务融资工具余额均为0元[147][150] - 公司非经营性往来占款和资金拆借余额为0.00亿元，占净资产比例为0.00%[145] - 公司合并口径有息债务中1年内到期的占比为88.12%，金额为619.31亿元人民币[149] - 公司合并口径有息债务结构以卖出回购金融资产款（254.37亿元，占比36.17%）和拆入资金（238.27亿元，占比33.88%）为主[149] - 公司境外债券余额为0.00亿元人民币[151] - 资产负债率为73.99%，较上年度末70.62%上升4.77个百分点[154] - 货币资金为221.26亿元人民币，其中客户资金存款为193.01亿元人民币[157] - 交易性金融资产为464.20亿元人民币，较上年末344.63亿元大幅增长[157] - 其他权益工具投资为78.14亿元人民币，较上年末21.79亿元显著增加[157] - 拆入资金为238.27亿元人民币，较上年末158.53亿元增长50.3%[157] - 卖出回购金融资产款为254.37亿元人民币，较上年末197.49亿元增长28.8%[158] - 应付债券为181.52亿元人民币，与上年末基本持平[158] - 归属于母公司所有者权益为247.56亿元人民币，较上年末238.09亿元增长3.9%[158] - 母公司货币资金为164.01亿元人民币，其中客户资金存款为150.99亿元[161] - 公司总资产从969.32亿元增长至1118.49亿元，增幅15.4%[162][163] - 融出资金从125.13亿元增至131.04亿元，增长4.2%[162] - 交易性金融资产由329.73亿元增至447.64亿元，大幅增长35.8%[162] - 其他权益工具投资从21.77亿元激增至78.23亿元，增长259.3%[162] - 拆入资金从158.53亿元增至238.27亿元，增长50.3%[162] 现金流量状况 - 经营活动产生的现金流量净额为11.65亿元人民币，同比下降28.14%[32] - 经营活动现金流量净额11.65亿元，同比下降28.14%[57] - 投资活动现金流量净额-7.01亿元，同比下降139.08%[57] - 筹资活动现金流量净额-11.72亿元[57] - 经营活动现金流量净额为11.65亿元[171] - 投资活动现金流量净流出7.01亿元[171] - 筹资活动现金流量净流出11.72亿元[172] - 期末现金及现金等价物余额为25.49亿元[172] - 发行债券收到76亿元[171] - 经营活动产生的现金流量净额同比增长112.8%，从10.61亿元增至22.57亿元[174] - 拆入资金净增加额大幅增长4094.7%，从1.9亿元增至79.7亿元[174] - 销售商品、提供劳务收到的现金略有下降0.2%，从192.53亿元降至192.08亿元[174] - 投资活动产生的现金流量净额转负，从21.37亿元净流入变为4.96亿元净流出[175] - 发行债券收到的现金同比增长27.5%，从59.62亿元增至76亿元[175] - 期末现金及现金等价物余额同比增长51.3%，从132.27亿元增至200.08亿元[175] 利润分配和股东回报 - 公司2025年半年度拟每10股派发现金红利0.47元（含税），总派现额152,421,000元，占半年度归母净利润的14.88%[4] - 中期利润分配以权益分派股权登记日总股本为基数，若股本变动将调整每股分配比例[4] - 公司2025年度中期利润分配预案为每10股派发现金红利0.47元（含税）[87] - 中期现金分红总额为人民币152,421,000元（含税）[87] - 现金分红占2025年半年度合并报表归属于母公司股东净利润的14.88%[87] - 自2023年2月上市以来公司累计现金分红近5亿元[82] - 公司于2025年6月20日通过2024年度利润分配预案及2025年度中期现金分红议案[82] - 公司拟派发现金红利总额1.524亿元，占半年度归母净利润14.88%[100] - 公司总股本为32.43亿股，每股派现0.047元[100] - 向普通股股东分配利润8.76亿元，向永续次级债持有人分配4422.5万元[177] 资本和股本结构 - 公司总股本为3,243,000,000股，与上年度末持平[15] - 报告期末净资本为21,796,024,259.87元，较上年度末的21,012,383,948.40元有所增长[15] - 公司注册资本保持3,243,000,000元不变[15] - 截至2025年8月27日公司总股本为3,243,000,000股[87] - 报告期末普通股股东总数为83,377户[104] - 中国信达资产管理股份有限公司持股25.514亿股，占比78.67%[106] - 深圳市前海梦工场运营有限公司持股5000万股，占比1.54%[106] - 中天金投有限公司持股3032.5万股，占比0.94%[106] - 香港中央结算有限公司持股2272.2万股，占比0.70%[106] - 中国信达资产管理股份有限公司持有有限售条件股份2,551,400,000股，占公司总股本重要部分，锁定期至2026年2月2日[109] - 深圳市前海梦工场运营有限公司持有无限售条件流通股50,000,000股，为最大流通股股东[107] - 中天金投有限公司持有无限售条件流通股30,325,048股，位列流通股股东第二位[107] - 香港中央结算有限公司持有无限售条件流通股22,721,598股，位列流通股股东第三位[107] - 公司实收资本期末余额为3,243,000,000.00元[182] - 公司资本公积期末余额为4,197,815,255.22元[183] - 公司未分配利润期末余额为6,702,433,792.88元[183] - 公司所有者权益合计期末余额为17,774,165,529.46元[183] 业务资格和牌照 - 公司经营范围涵盖证券经纪、投资咨询、承销保荐、自营、资产管理等全牌照业务[16] - 公司持有中国证监会核发的无固定期限《经营证券期货业务许可证》[16] - 子公司信达期货、信达澳亚均持有证券期货业务许可[16] - 公司证券自营和资产管理业务资格于2009年批准[17] - 证券投资基金销售业务资格于2009年核准[17] - 融资融券业务资格于2012年核准[17] - 股票质押式回购业务交易权限分别于2013年获上交所和深交所批准[17] - 转融通业务资格于2013年获证金公司批准[17] - 沪港通业务交易资格于2014年获批准[17] - 深港通业务交易资格于2016年获深交所批准[18] - 科创板转融券业务资格于2020年获证金公司批准[18] - 非金融企业债务融资工具承销商资格于2021年获交易商协会批准[18] - 信达期货获金融期货经纪业务资格于2008年核准[19] 债务融资活动 - 公司完成永续次级债券发行规模15亿元，票面利率2.39%[99] - 公司完成公司债券发行规模20亿元，期限368天，票面利率1.80%[99] - 公司债券"24信达04"发行规模20亿元，利率2.00%，到期日为2025年11月10日[112] - 公司债券"24信达07"发行规模17亿元，利率1.72%，到期日为2025年12月20日[112] - 公司债券"23信达01"发行规模20亿元，利率3.23%，到期日为2026年4月13日[112] - 次级债券"25信达C1"发行规模20亿元，利率1.81%，到期日为2026年5月21日[112] - 科技创新次级债券"信达KC01"发行规模10亿元，利率1.73%，到期日为2026年6月26日[112] - 公司债券"25信达01"发行规模20亿元，利率1.80%，到期日为2026年8月24日[112] - 公司2024年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）规模30亿元，票面利率1.96%[114] - 公司2024年面向专业投资者公开发行公司债券（第五期）品种一规模12亿元，票面极利率2.65%[114] - 公司2024年面向专业投资者公开发行次级债券（第一期）规模10亿元，票面利率2.25%[极114] - 公司2024年面向专业投资者公开发行公司债券（第四期）规模20亿元，票面利率2.26%[114] - 公司2024年面向专业投资者公开发行公司债券（第二期）品种二规模11亿元，票面利率2.85%[114] - 公司极2024年发行永续次级债券（第一期）24信达Y1规模10亿元，票面利率2.39%[114] - 公司2024年发行永续次级债券（第二期）24信达Y2规模10亿元，票面利率2.42%[114] - 公司2024年发行永续次级债券（第三期）24信达Y3规模10亿元，票面利率2.75%[114] - 公司2024年发行永续次级债券（第四期）24信达Y4规模15亿元，票面利率极2.45%[114] - 公司2025年发行永续次级债券（第一期）25信达Y1规模15亿元，票面利率2.39%[115] - 24信达Y1首个定价周期票面利率为2.39%[116] - 24信达Y2首个定价周期票面利率为2.42%[116] - 24信达Y3首个定价周期票面利率为2.75%[117] - 24信达Y4首个定价周期票面利率为2.45%[117] - 25信达Y1首个定价周期票面利率为2.39%[118] - 债券25信达C1募集资金总额20亿元人民币[124][128] - 科技创新债券信达KC01募集资金总额10亿元人民币[124][128] - 25信达C1募集资金20亿元全额用于偿还同业拆借[128][129][132] - 信达KC01募集资金中7亿元用于置换科技创新投资自有资金[129][132] - 信达KC01募集资金中3亿元用于偿还同业拆借[129][132] - 科技创新次级债券（信达KC01）余额10亿元，其中7亿元用于置换科技创新领域投资，3亿元用于偿还同业拆借[143] - 公司存续四笔永续债（24信达Y1、信达24Y2、信达24Y3、24信达Y4），余额分别为10亿、10亿、10亿、15亿元人民币[135][137][139][141][142] 管理层和治理变更 - 公司法定代表人及总经理变更为张毅[14] - 公司于2025年7月1日聘任程远为副总经理[85] - 2025年7月31日祝瑞敏辞去董事兼总经理职务[86] - 2025年8月1日授权副总经理张毅代行总经理职责[86] - 2025年8月18日补选林志忠、张毅为非独立董事[86] 股东承诺和锁定期安排 - 中国信达承诺自公司A股上市之日起36个月内不转让或委托他人管理其持有的股份[91] - 若公司股价连续20个交易日低于发行价或6个月期末收盘价低于发行价，锁定期将自动延长至少6个月[91] - 中国信达承诺在持股流通限制期满后24个月内减持数量不超过其持有股份总数的10%[93] - 中国信达承诺在持股流通限制期满后24个月内减持价格不低于A股发行价（除权除息调整后）[93] - 公司及董事、监事、高管关于稳定股价的承诺自A股上市日起36个月内有效[91][93] - 公司及董事、监事、高管关于招股说明书真实性的承诺长期有效[91][93] - 中国信达关于避免同业竞争的承诺持续有效至不再为公司控股股东之日极止[94] - 中国信达关于规范关联交易的承诺持续有效至不再为公司控股股东之日止[94] - 控股股东股权划转后汇金公司将持有中国信达58.00%股份