收入和利润表现 - 2025年第三季度收入为1.919亿美元，较2024年同期的1.939亿美元下降1.0%[18] - 2025年前九个月收入为5.461亿美元，较2024年同期的5.385亿美元增长1.4%[18] - 2025年第三季度净亏损为124.1万美元，而2024年同期净利润为41.3万美元[18] - 2025年前九个月净亏损为991.2万美元，而2024年同期净亏损为476.5万美元[18] - 2025年前九个月运营亏损为1044.3万美元，而2024年同期运营亏损为1738.8万美元，亏损收窄40.0%[18] - 截至2025年9月30日，公司累计净亏损为8132.6万美元，相比2024年同期净亏损476.5万美元，亏损额显著扩大[32] - 2025年第三季度总收入为1.92亿美元，同比下降1%；2025年前九个月总收入为5.46亿美元，同比增长1%[130] - 2025年第三季度净亏损100万美元，而2024年同期净利润低于100万美元；2025年前九个月净亏损1000万美元，2024年同期净亏损500万美元[130] - 2025年第三季度基本和稀释后每股净亏损均为0.04美元，九个月均为0.33美元[124] - 2025年第三季度非GAAP净利润为1146.2万美元，摊薄后每股收益为0.36美元[206] - 截至2025年9月30日的九个月，非GAAP净利润为3442.2万美元，相比2024年同期的2933万美元增长17.4%[206] 成本和费用表现 - 截至2025年9月30日的三个月，公司总收入成本为11.8097亿美元，同比下降2.652亿美元，降幅2%[155] - 截至2025年9月30日的三个月，研发费用为3.3008亿美元，同比增长2837万美元，增幅9%[159][160] - 截至2025年9月30日的九个月，销售和营销费用为7.5976亿美元，同比下降5514万美元，降幅7%[178][179] - 2025年前九个月股份支付费用为3844.8万美元，相比2024年同期的3514.8万美元增长9.4%[32] - 2025年前九个月折旧和摊销费用为3965.8万美元，相比2024年同期的3713.8万美元增长6.8%[32] - 2025年前九个月总折旧费用为2617.3万美元，高于2024年同期的2400.5万美元[75] - 2025年前九个月无形资产摊销费用为1348.5万美元，略高于2024年同期的1313.3万美元[77] - 基于股票的薪酬总费用在2025年第三季度为1232.8万美元，九个月总计为3844.8万美元[108] - 2025年第三季度股票薪酬支出为1232.8万美元，同比增长7.7%[211] - 2025年前九个月折旧与摊销支出分别为2617.3万美元和1348.5万美元，总计约3965.8万美元[211] 毛利润和毛利率表现 - 截至2025年9月30日的三个月，公司毛利润为7.3798亿美元，同比增长664万美元，增幅1%，毛利率为38%[155][156] - 截至2025年9月30日的九个月，毛利润为21.6974亿美元，同比增长1.3527亿美元，增幅7%，毛利率为40%，提升2个百分点[174][176][177] - 2025年第三季度非GAAP毛利润为8173.9万美元，非GAAP毛利率为58%[202] 现金流表现 - 2025年前九个月经营活动产生的净现金为5087.7万美元，相比2024年同期的4736.5万美元增长7.4%[32] - 2025年前九个月投资活动使用的净现金为3005.3万美元，而2024年同期为提供169.2万美元[32] - 2025年前九个月融资活动使用的净现金为2907.6万美元，主要用于偿还债务[32] - 截至2025年9月30日的九个月，经营活动产生的净现金为5087.7万美元，相比2024年同期的4736.5万美元增长7.4%[193] - 同期投资活动使用的净现金为3005.3万美元，主要用于购买物业厂房设备（1700万美元）和资本化软件开发成本（800万美元）[195] - 同期融资活动使用的净现金为2907.6万美元，主要由于完成了2600万美元的2025年股票回购[196] - 2025年九个月运营现金流由7000万美元的汇总业绩产生，但被1900万美元的运营资产增加和负债减少导致的现金流出部分抵消[194] 资本支出和投资活动 - 2025年前九个月资本性支出包括购买物业、厂房和设备1718.8万美元，以及资本化软件开发成本821.8万美元[32] - 2025年前九个月资本化的软件开发成本为810万美元，低于2024年同期的890万美元[74] 债务和融资活动 - 2025年2月，公司以约2600万美元现金回购了约2700万美元本金的2026年可转换票据，回购后仍有约800万美元本金未偿还[131] - 2025年前九个月，债务清偿净收益为100万美元，源于回购可转换票据的对价与票据账面价值之间的差额[132] - 2026年可转换票据在2025年2月被回购约2740万美元本金，支付现金对价约2610万美元，产生110万美元债务清偿收益[87] - 截至2025年9月30日，2026年可转换票据未偿还本金余额为763万美元，净账面价值为761.7万美元[97] - 截至2025年9月30日，2028年可转换票据未偿还本金为2.5亿美元，净账面价值为2.47293亿美元[97] - 2025年前九个月，与2026年可转换票据相关的利息支出总额为8.1万美元，与2028年可转换票据相关的利息支出总额为174.3万美元[97] - 循环信贷额度从5000万美元增至1.5亿美元，到期日为2029年5月1日或可转换票据到期前91天[79] - 信贷协议要求公司维持合并固定费用覆盖比率不低于2.00比1.00[79] - 截至2025年9月30日，公司信贷额度项下的可用借款能力为1.5亿美元[84] - 截至2025年9月30日，信用额度下未偿还借款为零，可用借款能力为1.5亿美元[188] - 2025年2月，公司回购了约2700万美元本金的2026年可转换票据，现金价格约为2600万美元[190] - 2025年前九个月净债务清偿收益为108.2万美元，远低于2024年同期的1026.7万美元[211] 资产和应收账款 - 截至2025年9月30日，应收账款净额为9339.0万美元，较2024年底的8645.5万美元增长8.0%[15] - 截至2025年9月30日，公司应收账款净额为5400万美元，相比2024年12月31日的4680万美元增长15.4%[46] - 截至2025年9月30日，公司应收账款净额为93,390千美元，其中贸易应收账款为39,689千美元，未开单应收账款为53,957千美元[66] - 应收账款从2024年12月31日的8645.5万美元增至2025年9月30日的9339万美元，增长8%[103] - 截至2025年9月30日，未账单收入占应收账款净额的58%，高于2024年同期的55%[140] 信用损失和坏账准备 - 截至2025年9月30日，公司为不可收回账款和客户余额争议计提的坏账准备约为40万美元[45] - 预期信用损失准备期末余额为42.5万美元，较期初的206.2万美元显著改善[67] 租赁承诺和义务 - 2025年第三季度净租赁成本为520.7万美元，其中转租收入为54.5万美元[72] - 截至2025年9月30日，长期租赁负债总额为2.21059亿美元，总租赁付款额为4.5638亿美元[72] - 公司未来最低办公室租金支付义务为4.564亿美元[109] - 公司未来主要合约承诺包括2.58亿美元的可转换票据、4.56亿美元的办公室最低租金支付（其中4.5亿为新总部不可取消租约）以及1900万美元的采购义务[192] 采购义务 - 不可取消的采购义务为1950万美元，其中830万美元将在一年内履行[110] 税务相关事项 - 由于《OBBBA法案》的有利税收变更，公司在2025年第三季度确认了200万美元的所得税收益[118] - 2025年第三季度和九个月的有效税率分别为64.8%和18.3%[119] - 2025年第三季度有效税率为64.8%，而2024年同期为228.7%；2025年前九个月有效税率为18.3%，2024年同期为21.0%[148] - 截至2025年9月30日的九个月，公司确认所得税收益200万美元，同比增加100万美元，实际税率为18.3%[182] - 公司2025年前九个月非GAAP有效所得税税率为17.2%，低于美国联邦法定税率21%，主要由于研发税收抵免[208] - 截至2025年9月30日，公司非GAAP目的下的递延所得税资产未计提任何估值备抵[208] 业务线表现 - 2025年第三季度，云通信收入为1.418亿美元，同比增长2%，其中全球语音计划收入增长7%，企业语音收入增长22%，可编程短信收入下降20%[152] - 2025年第三季度，短信附加费收入为5009万美元，同比下降9%，主要受政治短信活动减少影响[152][153] - 截至2025年9月30日的九个月，云通信收入为41.1121亿美元，同比增长1544.5万美元，增幅4%[169] 客户和收入留存 - 2025年第三季度净保留率为105%，较2024年同期的117%有所下降，主要因2024年11月美国总统大选后政治短信收入减少[134] - 2025年第三季度及前九个月，云通信收入中来自经常性来源的占比分别为74%和73%[139] 非GAAP财务指标和调整项 - 公司非GAAP指标调整项包括股票薪酬（2025年九个月为3844.8万美元）和收购无形资产摊销（1348.5万美元）等[206] - 2025年第三季度调整后EBITDA为2433万美元，较2024年同期的2397.1万美元增长1.5%[211] - 2025年前九个月调整后EBITDA为6843.2万美元，较2024年同期的5863.4万美元增长16.7%[211] 其他综合收益 - 2025年前九个月总其他综合收益为5069.5万美元，主要受外币折算影响[22] - 商誉因外币折算调整增加3980万美元，期末余额为3.57043亿美元[76] 无形资产和商誉 - 无形资产净值为1.43467亿美元，客户关系资产净值从1.00871亿美元降至9972万美元[77] 金融资产和公允价值 - 截至2025年9月30日，公司金融资产总公允价值为62,091千美元，其中未实现收益为21千美元[61] - 截至2024年12月31日，公司金融资产总公允价值为78,223千美元，其中未实现收益为5千美元[61] - 截至2025年9月30日，货币市场账户和商业票据构成的现金及现金等价物公允价值为55,092千美元[61] - 截至2025年9月30日，市场性证券（定期存款和商业票据）总公允价值为6,999千美元，未实现收益为21千美元[61] - 2025年第三季度和前三季度，市场性证券到期金额分别为290万美元和770万美元[64] - 2024年第三季度和前三季度，市场性证券到期金额分别为1,030万美元和4,860万美元[64] - 截至2025年9月30日，2026年可转换票据和2028年可转换票据的公允价值分别约为710万美元和2.125亿美元[65] - 截至2024年12月31日，2026年可转换票据和2028年可转换票据的公允价值分别约为3,180万美元和1.99亿美元[65] 可转换票据相关金融工具 - 与可转换票据相关的上限期权交易总净成本为6782万美元（2026年票据4332万美元，2028年票据2550万美元）[100] 地区表现 - 2025年第三季度总收入为1.91895亿美元，其中国际收入为2615.2万美元[101] - 截至2025年9月30日，公司长期资产总额为3.28709亿美元，其中美国为3.23502亿美元，国际为520.7万美元[102] 合同负债 - 合同负债为1424.6万美元，公司预计在未来12个月内确认840万美元相关收入[103] 非经常性项目 - 2025年第三季度非经常性项目支出为118.5万美元，主要包括120万美元外汇费用[211][212] 会计准则变更 - 公司于2025年1月1日采纳了新的会计准则ASU 2023-09，该准则对公司的财务状况或经营成果没有影响[51] 流动性和资本资源 - 截至2025年9月30日，公司持有现金及现金等价物7300万美元，可出售证券700万美元[187] - 公司现金及现金等价物和可售证券余额以及运营现金流预计足以满足未来12个月的营运资金和资本支出需求[191] 法律和争议事项 - 公司就旧金山接入线税争议支付并暂存380万美元[112]