收入和利润（同比变化） - 第三季度总投资收入为160万美元，同比下降63.9万美元，降幅29%[5] - 2025年第三季度总投资收入为157.96万美元，较2024年同期的221.85万美元下降28.8%[22] - 第三季度净投资收入为99.3万美元，合每股0.33美元，去年同期为88.7万美元，合每股0.34美元[4][11] - 2025年第三季度净投资收入为99.26万美元，较2024年同期的88.70万美元增长11.9%[22] - 2025年首九个月净投资收入为468.89万美元，较2024年同期的120.94万美元大幅增长287.7%[22] - 2025年第三季度投资销售和处置的净实现亏损为292.73万美元，而2024年同期为实现收益723.01万美元[22] 成本和费用（同比变化） - 总费用为59.6万美元，去年同期为130万美元，主要受资本收益激励费用减少31.3万美元驱动[5] - 2025年第三季度总费用为59.62万美元，较2024年同期的133.39万美元下降55.3%[22][28] - 2025年首九个月GAAP总费用为52.31万美元，非GAAP调整后总费用为208.81万美元[28] 投资组合表现 - 第三季度收到830万美元贷款还款，新投资和后续投资支出290万美元[4] - 投资组合公允价值为4430万美元，较2024年底下降2650万美元，降幅37%[7] - 债务投资年化加权平均收益率为12.2%，较2024年底的13.8%有所下降[7] - 非现金PIK利息为61.7万美元，占总投资收入的39%，去年同期占比为24%[5] - 2025年第三季度投资净未实现贬值变化为29.64万美元，较2024年同期的548.06万美元贬值有所收窄[22] 流动性和资本结构 - 期末总流动性为2800万美元，无未偿还债务[4][9] - 期末现金为949.0747万美元，较2024年底的83.4805万美元显著增加[20] 净资产和运营现金流 - 2025年第三季度运营产生的净资产净减少额为223.12万美元，而2024年同期为净增加263.65万美元[23] - 截至2025年9月30日，期末净资产为5362.15万美元，较2024年同期的7044.66万美元下降23.9%[25] 每股指标 - 2025年第三季度基本和稀释后每股运营净资产净减少额为0.75美元，2024年同期为每股增加1.02美元[23] - 2025年第三季度每股净投资收入为0.33美元，低于2024年同期的0.34美元[31] - 2025年第三季度调整后每股净投资收入为0.33美元，显著低于2024年同期的0.46美元[31] - 2025年前九个月每股净投资收入为1.60美元，远高于2024年同期的0.47美元[31] - 2025年前九个月调整后每股净投资收入为1.06美元，低于2024年同期的1.27美元[31] - 调整后每股净投资收入是剔除资本利得激励费影响后的非GAAP指标[29] 股本和股息 - 支付季度股息每股0.29美元[4][13] - 2025年第三季度加权平均流通股数为2,969,814股，高于2024年同期的2,581,021股[30] - 2025年前九个月加权平均流通股数为2,936,938股，高于2024年同期的2,581,021股[30] - 2024年第四季度股息部分以普通股支付，导致2025年流通股数量增加[30]