财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2025年第三季度净营收为2.12万美元，较2024年同期的5.63万美元下降62.3%[15] - 2025年前九个月净营收为2.27万美元，较2024年同期的7.21万美元下降68.5%[15] - 2025年第三季度净亏损为307.85万美元，较2024年同期净亏损220.46万美元扩大39.6%[15] - 2025年前九个月净亏损为739.87万美元，较2024年同期净亏损399.53万美元扩大85.2%[15] - 2025年第三季度归属于普通股股东的净亏损为435.04万美元，每股基本及摊薄亏损1.15美元[15] - 截至2025年9月30日的九个月净亏损为739.9万美元，较2024年同期的399.5万美元扩大85.2%[20] - 2025年第三季度公司净收入为2.2万美元，净亏损为310万美元，其中包含75万美元的资产减值损失[59] - 2025年前九个月公司净收入为2.2万美元，净亏损为740万美元，其中包含75万美元的资产减值损失和60万美元法律费用[59] - 2025年前九个月运营活动产生毛亏损306.67万美元，毛利率为负[15] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 2025年第三季度运营费用为250万美元，其中员工费用115万美元，资产减值损失75万美元，专业费用42万美元[51][66] - 截至2025年9月30日的九个月，营业费用为640万美元，较2024年同期的370万美元增长72.97%[67] - 2025年前九个月，其他费用中的利息支出为60万美元，较2024年同期的20万美元增长200%[68] - 公司确认了74.8万美元的实验室设备减值损失，原因是收入不足导致现金流微乎其微[33] 财务数据关键指标变化：现金流 - 经营活动产生的净现金流出为376.2万美元，较2024年同期的202.5万美元增加85.8%[20] - 2025年前九个月，经营活动所用净现金增至380万美元，较2024年同期的200万美元增长90%[74] - 2025年前九个月，融资活动提供的净现金为330万美元，主要来自普通股销售和本票发行[75] - 在截至2025年9月30日的九个月内，公司通过发行票据筹集了320.3万美元现金[20][34] 财务状况与流动性 - 公司总资产从2024年末的158.9万美元大幅下降至2025年9月30日的31.01万美元，降幅达80.5%[12] - 现金及现金等价物从50.42万美元急剧减少至4.51万美元，降幅为91.1%[12] - 公司股东权益赤字从563.85万美元扩大至1297.69万美元，恶化幅度达130.1%[12] - 截至2025年9月30日，公司现金为5万美元，营运资本赤字为1300万美元，较2024年底的50万美元现金和650万美元赤字恶化[69] - 截至2025年9月30日，公司流动负债为1330万美元，累计赤字为7240万美元[71][72] - 公司应付账款及应计费用从271.41万美元增至491.39万美元，增长81.1%[12] - 营运资本减少主要由于应付账款增加220万美元及应付票据增加380万美元[69] - 截至期末现金及现金等价物为4.5万美元，较期初的50.4万美元大幅减少[20] 债务与融资活动 - 截至2025年9月30日，公司持有应付票据总额444.2万美元，其中未摊销债务折扣为61.4万美元[34] - 有50万美元的应付票据已于2025年11月14日到期但尚未支付[35] - 公司于2025年第四季度发行了总计120万美元本金的票据，实际募资总额为90万美元[53][54] - 公司优先股清算优先权总额为5769.5万美元[37] 运营表现与业务影响 - 2025年第三季度运营亏损为260万美元，总其他支出为47万美元[51] - 2025年前九个月运营亏损为676万美元，总其他支出为63万美元[51] - 公司认为通货膨胀对2025年前九个月的运营结果产生了重大影响，尤其体现在员工和供应链成本上[76] 法律、监管与公司治理事项 - 密苏里州某患者中心被认定在2020年2月至2024年1月期间超额支付约110万美元[49] - Advantage Therapy业务线被认定超额支付约50万美元[47] - 公司为应对涉嫌超额支付已计提约270万美元准备金[45] - 公司与一名董事会成员的季度8.1万美元咨询合同已于2025年9月终止[52] - 公司披露其财务报告内部控制存在重大缺陷，导致截至2025年9月30日的披露控制和程序无效[79][81] 管理层讨论、指引与风险 - 公司存在持续经营能力的重大疑虑，计划通过发行债务或股权工具筹集额外资本[30] - 公司预计未来12个月资本需求约为500万美元，未来5年资本需求约为8700万美元[70]