财务数据关键指标变化：收入和利润 - 第四季度净利润为4600万美元，摊薄后每股收益0.31美元；调整后净利润（非GAAP）为4900万美元，摊薄后每股收益0.33美元[2] - 第四季度总营收创纪录达1.8亿美元，同比增长17%；全年每股收益0.92美元，同比增长16%[2] - 2025年全年总营收为6.55亿美元，收购Penns Woods Bancorp对季度业绩产生全面影响[3][5] - 2025年全年净收入为1.26亿美元，高于2024年的1.00亿美元[38] - 2025年第四季度调整后净利润（非GAAP）为4870.8万美元，调整后每股收益为0.33美元[34] - 2025年全年调整后净利润（非GAAP）为1.71698亿美元，调整后每股收益为1.26美元[34] 财务数据关键指标变化：净利息收入与净息差 - 第四季度净息差扩大至3.69%，净利息收入为1.42166亿美元，同比增长24.5%[7] - 2025年第四季度净利息收入为1.42166亿美元，环比增长4.6%（从1.35974亿美元）[28] - 2025年全年净利息收入为5.25402亿美元，较2024年的4.35578亿美元增长20.6%[31] - 2025年全年净利息收入为5.25亿美元，非利息收入为1.29亿美元[38] - 净利息收入（GAAP基础）从2024年的4.3558亿美元显著增长至2025年的5.2540亿美元[69] - 净息差从2024年的3.26%扩大至2025年的3.69%[69] - 2025年第四季度净利息收入为14.3201亿美元，净息差（FTE）为3.12%[63] 财务数据关键指标变化：非利息收入与非利息支出 - 第四季度非利息收入为3777.7万美元，环比增长17.3%；非利息支出为1.13521亿美元，环比下降15.0%[15][16] - 2025年第四季度非利息收入为3777.7万美元，环比增长17.3%（从3219.8万美元）[28] - 2025年全年非利息收入为1.29268亿美元，较2024年的8701万美元增长48.5%[31] - 2025年第四季度非利息支出为1.13521亿美元，环比下降14.9%（从1.33498亿美元）[28] - 2025年全年非利息支出为4.36296亿美元，较2024年的3.68537亿美元增长18.4%[31] 财务数据关键指标变化：信贷损失拨备与核销 - 第四季度信贷损失总拨备为772.4万美元，环比下降75.2%，同比下降53.4%[9] - 2025年第四季度信贷损失拨备（贷款）为574.3万美元，较第三季度的3139.4万美元大幅下降81.7%[28] - 2025年全年信贷损失拨备（贷款）为5684.9万美元，较2024年的2767.9万美元增长105.4%[31] - 2025年全年信贷损失拨备为5684.9万美元，较2024年的2767.9万美元大幅增加105%[60] - 2025年第四季度信贷损失拨备为574.3万美元，净核销率年化为0.40%，高于第三季度的0.29%[60] - 2025年第四季度总核销额为（1542.2）万美元，总回收额为229.5万美元，净核销额为1312.7万美元[60] - 2025年第三季度因购入已信用减值贷款而初始计提信贷损失准备金602.9万美元[60] - 2025年末信贷损失准备金余额为1.502亿美元，较2024年末的1.168亿美元增长28.6%[60] - 信贷损失拨备为1.50212亿美元[26] 财务数据关键指标变化：资产与负债规模 - 第四季度平均贷款应收款为129.82499亿美元，同比增长15.9%；平均存款为137.71215亿美元，同比增长14.5%[6] - 总资产从2024年12月31日的144.08亿美元增长至2025年12月31日的167.67亿美元[26] - 贷款总额从2024年12月31日的111.80亿美元增长至2025年12月31日的130.07亿美元[26] - 存款总额从2024年12月31日的121.45亿美元增长至2025年12月31日的139.43亿美元[26] - 公司总资产从2024年第四季度的143.22864亿美元增长至2025年第四季度的164.94008亿美元，增幅约15.2%[63] - 总资产平均余额从143.85亿美元增长至153.34亿美元[69] 财务数据关键指标变化：股东权益与回报率 - 第四季度年化平均股东权益回报率（ROAE）为9.70%，平均资产回报率（ROAA）为1.10%[2] - 股东权益从2024年12月31日的15.97亿美元增长至2025年12月31日的18.90亿美元[26] - 每股账面价值从2024年12月31日的12.52美元增长至2025年12月31日的12.94美元[26] - 每股有形账面价值为9.63美元[26] - 2025年第四季度年化有形普通股权益回报率为13.10%，显著高于第三季度的0.90%和去年同期的10.81%[38] 财务数据关键指标变化：效率与资本比率 - 2025年全年经调整效率比率为59.32%，优于2024年的64.11%[38] - 权益资产比从2024年12月31日的11.08%微升至2025年12月31日的11.27%[26] - 有形普通股权益与有形资产比率为8.64%[26] - 有形普通股权益与有形资产比率在2025年12月31日为8.64%，与前一季度及去年同期基本持平[35] - 公司所有监管资本比率均远超最低及“资本状况良好”要求，例如普通股一级资本（CET1）比率为12.32%[45] 业务线表现：贷款组合构成与变化 - 截至2025年12月31日，公司总贷款为130.073亿美元，其中“关注类”贷款为19.3441亿美元，“次级”贷款为45.3356亿美元[54] - 商业银行业务贷款中，“关注类”和“次级”贷款合计为62.4482亿美元，占该板块总贷款（58.3514亿美元）的107.0%，显示其信用风险集中[54] - 与2024年12月31日相比，2025年12月31日总贷款中的“关注类”贷款从10.9664亿美元增加至19.3441亿美元，增幅76.4%[54] - 截至2025年12月31日，公司“关注类”贷款中包含3820万美元的收购贷款，“次级”贷款中包含9320万美元的收购贷款[54][55] - 截至2025年12月31日，公司非生息贷款总额为10.7283亿美元，其中商业房地产贷款占57.485亿美元，商业贷款占28.085亿美元[51] - 商业地产贷款平均余额从2025年第一季度的28.79607亿美元增长至第四季度的34.68667亿美元，增幅约20.5%[63] - 消费贷款平均余额从2024年第四季度的19.18356亿美元增长至2025年第四季度的24.12579亿美元，增幅约25.8%[63] - 房屋净值贷款平均余额从2024年第四季度的11.54456亿美元增长至2025年第四季度的15.12049亿美元，增幅约31.0%[63] - 贷款组合平均余额从112.85亿美元增至120.01亿美元，平均收益率从5.48%上升至5.70%[69] - 商业房地产贷款平均余额为31.43亿美元，平均收益率从6.02%升至6.44%[69] 业务线表现：存款构成 - 截至2025年12月31日，总存款为139.43亿美元，其中定期存款占比最高，达20.9%，余额为29.17亿美元[43] - 截至2025年12月31日，未保险存款（按Call Report口径）为37.38亿美元，占总存款的26.8%[41] - 排除公司内部及抵押账户后，未保险存款为19.63亿美元，占总存款的14.1%[41] - 公司最大未保险储户（排除内部及抵押账户）存款余额为4240万美元，占总存款的0.31%[42] - 2025年第四季度总计息负债平均余额为112.65852亿美元，平均成本率为2.14%[63] - 2025年第四季度总存款平均余额为137.71215亿美元，其中计息存款平均余额为106.66107亿美元，平均成本率为1.97%[63] - 定期存款平均余额为28.41234亿美元，平均成本率为3.50%，较2024年第四季度的4.10%下降60个基点[63] - 总付息存款平均成本从2024年的2.18%下降至2025年的1.99%[69] - 定期存款平均余额为27.23亿美元，成本从4.33%降至3.60%[69] 业务线表现：投资证券 - 可供出售证券总账面价值为171.0978亿美元，总公允价值为158.6382亿美元，未实现净损失为12.4596亿美元（未实现总损失13.4299亿美元减总收益0.9703亿美元）[49] - 持有至到期证券总账面价值为68.3369亿美元，总公允价值为60.5929亿美元，未实现净损失为7.744亿美元[49] - 抵押贷款支持证券平均余额为18.17亿美元，平均收益率从2.29%升至2.79%[69] 资产质量与信用风险 - 截至2025年12月31日，问题贷款降至4.53亿美元，占总贷款的3.49%，较上季度下降[14] - 截至2025年12月31日，公司不良贷款总额为10.7929亿美元，较上季度（12.9026亿美元）下降16.3%，不良贷款占总贷款比例降至0.83%[51] - 信贷损失拨备对不良贷款的覆盖率为139.18%，较上季度（121.99%）有所改善[51] - 截至2025年12月31日，逾期90天以上但仍计息的贷款为646万美元[51] - 2025年第四季度末总拖欠贷款（30天以上）为1.961亿美元，占总贷款的1.5%，较上一季度（1.441亿美元，1.1%）和去年同期（1.000亿美元，0.9%）均显著上升[57] - 2025年第四季度90天或以上严重拖欠贷款总额为6640万美元（占总贷款0.5%），其中商业房地产贷款拖欠额达3275万美元，拖欠率高达1.0%[57] - 2025年第四季度30-59天拖欠贷款激增至9603万美元（占总贷款0.7%），较第三季度的4311万美元（0.3%）大幅增加，主要受住宅抵押贷款（4118万美元，1.3%）和商业房地产贷款（2865万美元，0.9%）驱动[57] - 2025年第四季度60-89天拖欠贷款总额为3369万美元（占总贷款0.3%），其中商业房地产贷款拖欠额为1294万美元，拖欠率为0.4%[57] - 2025年第四季度商业房地产贷款核销额达976.5万美元，为当季最高核销类别，且全年商业房地产贷款核销总额为1448.6万美元[60] 管理层讨论和指引 - 公司宣布季度现金股息为每股0.20美元，基于2025年底股价计算的年化股息收益率约为6.7%[4] 其他重要内容：生息资产与负债收益率分析 - 2025年第四季度总生息资产平均余额为153.86966亿美元，平均收益率为5.26%[63] - 2025年第四季度总贷款平均余额为129.82499亿美元，平均收益率为5.65%[63] - 公司总生息资产平均余额从2024年的134.63亿美元增长至2025年的143.28亿美元，平均收益率从5.00%提升至5.26%[69] - 生息资产与付息负债比率从1.35倍微增至1.36倍[69] 其他重要内容：员工人数 - 全职等效员工人数为2，169人[26]