财务数据关键指标变化：净利润 - 第四季度净利润为1.243亿美元，环比增长125%（第三季度为0.5516亿美元）[1] - 2025年全年净利润为2.657亿美元，较2024年的0.29亿美元增长816%[1] - 2025年第四季度净利润为1.24亿美元，较2024年同期的0.52亿美元增长140.6%[44] - 2025年全年净利润为2.66亿美元，较2024年全年的0.29亿美元增长816.4%[44] - 2025年净收入为2.657亿美元，远高于2024年的2900万美元[54] - 2025年第四季度净收入为1.243亿美元，环比第三季度的5516万美元大幅增长[54] 财务数据关键指标变化：净利息收入与净息差 - 第四季度净利息收入为1.81465亿美元，净息差从3.36%提升至3.47%[8][9] - 2025年第四季度净利息收入为1.81亿美元，较2024年同期的1.28亿美元增长41.4%[44] - 2025年第四季度净息差为3.47%，较2024年同期的3.38%上升9个基点[49] - 2025年净利息收入为5.857亿美元，较2024年的5.192亿美元增长12.8%[51] - 2025年净息差为3.43%，较2024年的3.31%提升12个基点[51] - 2025年净利息收益率为2.48%，较2024年的2.26%提升22个基点[51] 财务数据关键指标变化：信贷损失拨备 - 第四季度信贷损失拨备为转回0.23476亿美元，而第三季度为计提0.47018亿美元[8][11] - 2025年第四季度信贷损失拨备转回额为0.22亿美元，而2024年同期为转回0.04亿美元[44] - 第四季度贷款信用损失拨备转回2216万美元[30] - 贷款信用损失拨备期末余额为1.533亿美元，占总贷款的1.08%，较上季度1.69亿美元（占比1.16%）下降[31] 财务数据关键指标变化：非利息收入与非利息支出 - 第四季度非利息支出为1.2951亿美元，环比下降21%（第三季度为1.63329亿美元），主要因并购整合成本从0.639亿美元降至0.035亿美元[8][15] - 2025年第四季度非利息收入为0.79亿美元，其中廉价购买收益贡献0.55亿美元[44] - 2025年第四季度非利息支出为1.30亿美元，其中收购与整合成本为0.04亿美元[44] 财务数据关键指标变化：每股收益与回报率 - 2025年A类普通股基本每股收益为1.22美元，较2024年的0.14美元增长771.4%[44] - 2025年第四季度年化平均资产回报率为2.20%，年化平均股本回报率为17.66%[47] - 2025年全年平均有形普通股回报率（非GAAP）为17.37%，远高于2024年的2.83%[54] 财务数据关键指标变化：效率比率 - 2025年第四季度效率比率（非GAAP）为46.9%，较2024年同期的55.6%显著改善[47] 业务线表现：贷款 - 2025年第四季度总贷款减少3.919亿美元至142亿美元，主要由于贷款偿还[21] - 贷款总额从2024年第四季度的96.43亿美元增至2025年第四季度的141.77亿美元，增长47.0%[42] - 截至2025年12月31日，总贷款投资组合（LHFI）为141.77亿美元，较2024年12月31日的96.43亿美元增长47.0%[45] - 截至2025年12月31日，多户住宅贷款为53.55亿美元，是最大的商业房地产贷款类别[45] - 2025年贷款平均余额为110.636亿美元，平均收益率为5.17%，与2024年的5.19%基本持平[51] - 2025年第四季度贷款收益率升至5.30%，而存款总成本（含无息存款）为1.43%[49][50] 业务线表现：存款 - 2025年第四季度总存款减少4.278亿美元至190亿美元，主要由于收购HomeStreet获得的定期存单到期[22] - 总存款从2024年第四季度的139.42亿美元增至2025年第四季度的190.25亿美元，增长36.5%[42] - 截至2025年12月31日，总存款为190.25亿美元，其中无息活期存款占35.4%（67.44亿美元）[46] - 截至2025年12月31日，无息存款为67亿美元，占总存款的35%[22] - 截至2025年12月31日，已投保存款为122亿美元，占总存款的64%[23] - 2025年付息存款平均成本为2.23%，较2024年的2.27%略有下降[51] 业务线表现：资产与负债 - 截至2025年12月31日总资产为224亿美元，总贷款为142亿美元，总存款为190亿美元[4] - 2025年第四季度总资产为223.51亿美元，较2024年第四季度的164.90亿美元增长35.5%[42] - 截至2025年12月31日，公司总资产为224亿美元[34] - 2025年总生息资产平均余额为170.683亿美元，平均收益率为4.76%，高于2024年的4.69%[51] 业务线表现：资本与权益 - 截至2025年末，预估普通股一级资本充足率为14.07%[1][4] - 2025年第四季度股东权益总额增加8820万美元至29亿美元，有形普通权益增加1900万美元至18亿美元[25] - 截至2025年12月31日，总风险资本比率为16.28%，一级杠杆比率为8.65%[26] - 截至2025年12月31日，贷款与存款比率为74.52%，普通股权益比率为12.81%[47] - 截至2025年12月31日，有形普通股比率为8.48%，较2024年末的9.10%有所下降[54] 业务线表现：信用质量 - 截至2025年12月31日，总不良贷款为9310万美元，占总贷款的0.66%[28] - 截至2025年12月31日，不良资产为5180万美元，占总资产的0.23%[29] - 截至2025年12月31日，贷款信用损失拨备为1.533亿美元，占总贷款的1.08%[28] - 第四季度净冲销额占平均贷款的年化比率为0.38%[30] - 全年净冲销额占平均贷款的比率为0.36%[30] - 第四季度贷款冲销额为1705.2万美元，回收额为332万美元[30] 管理层讨论和指引：并购影响 - 因HomeStreet并购，公司确认了总计1.455亿美元的廉价购买收益（第三季度0.904亿，第四季度0.551亿）[7][8] - 因收购HomeStreet，公司为购入已存续贷款（PSL）建立了2030万美元的信用损失拨备[30] 管理层讨论和指引：税率 - 第四季度有效税率为19.3%，主要受免税的廉价购买收益影响[17] 管理层讨论和指引：融资与流动性 - 公司拥有可用借款能力：来自FHLB的62亿美元，来自美联储的44亿美元，以及来自其他金融机构的53亿美元信贷额度[27] 1. 第四季度存款总成本为1.43%，2025年全年为1.40%[4] - 2025年第四季度平均生息资产收益率为4.88%，平均付息负债成本率为2.30%，净利差为2.58%[49] - 2025年第四季度投资贷款平均余额为144.12亿美元，产生的利息收入为1.9259亿美元[49] 其他没有覆盖的重要内容：股权结构与分支机构 - 福特金融基金及其关联方控制着公司约77%的投票权[38] - 公司拥有166家分支机构[34]