利润分配预案 - 公司2025年度利润分配预案为以总股本5,113,970,358股为基数，全年累计每10股派发现金红利0.90元（含税），现金分红总额460,257,332.22元[5] - 公司2025年半年度已按每10股派发现金红利0.10元（含税）[5] - 公司2025年三季度已按每10股派发现金红利0.20元（含税）[5] - 公司2025年末拟按每10股派发现金红利0.60元（含税）[5] - 2024年度利润分配方案以总股本5,113,970,358股为基数，每10股累计派发现金红利0.90元（含税）[164] - 2024年半年度已按每10股派发现金红利0.10元（含税），三季度已按每10股派发现金红利0.30元（含税）[164] - 2025年半年度利润分配方案以总股本5,113,970,358股为基数，按每10股派发现金红利0.10元（含税）[164] - 2025年三季度利润分配方案以总股本5,113,970,358股为基数，按每10股派发现金红利0.20元（含税）[165] - 2025年度现金分红总额为4.6026亿元，占归属于母公司股东净利润的32.13%[167] - 2025年度合并报表实现归属于母公司股东的净利润为14.3257亿元，母公司实现净利润为14.3367亿元[166] - 2025年末母公司可供股东分配利润（未分配利润）为57.7061亿元[166] - 2025年度利润分配方案为每10股派发现金红利0.90元（含税），总股本基数为51.1397亿股[166][167] - 现金分红总额（含其他方式）占利润分配总额的比例为100%[166] - 公司提取了10%的法定公积金，金额为1.4337亿元[166] - 公司提取了5%的信托赔偿准备金，金额为7168.34万元[166] - 2025年半年度和三季度已分别实施每10股派发现金红利0.10元和0.20元（含税）[166] 收入与利润（同比） - 2025年营业收入为29.52亿元人民币，同比增长0.85%[21] - 2025年归属于上市公司股东的净利润为14.33亿元人民币，同比增长5.25%[21] - 2025年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为14.30亿元人民币，同比增长14.79%[22] - 2025年基本每股收益为0.2801元/股，同比增长5.26%[22] - 2025年加权平均净资产收益率为7.79%，同比增加0.02个百分点[22] - 公司2025年全年实现营业总收入29.52亿元，同比增长0.85%[34] - 公司2025年全年实现净利润14.33亿元，同比增长5.25%[34] - 公司2025年全年实现营业利润19.10亿元，同比增长4.04%[34] - 公司2025年全年实现利润总额19.08亿元，同比增长4.48%[34] - 2025年全年实现营业收入29.52亿元，同比增长0.85%[41] - 2025年全年实现净利润14.33亿元，同比增长5.25%[41] 现金流量（同比） - 2025年经营活动产生的现金流量净额为-8.79亿元人民币，同比大幅下降147.55%[22] - 2025年第四季度经营活动产生的现金流量净额为-19.08亿元人民币，导致全年现金流为负[27] - 经营活动产生的现金流量净额为-8.795亿元，同比大幅下降147.55%[58] - 投资活动产生的现金流量净额为-25.799亿元，同比大幅下降1077.74%[58] - 筹资活动产生的现金流量净额为29.907亿元，同比大幅增长599.89%[58] 资产与净资产（同比） - 2025年末总资产为294.51亿元人民币，同比增长15.71%[22] - 2025年末归属于上市公司股东的净资产为189.44亿元人民币，同比增长5.90%[22] 非经常性损益 - 2025年非经常性损益合计为304.04万元人民币，主要包含单独进行减值测试的应收款项减值准备转回506.47万元[28] 业务线表现：信托业务 - 截至2025年12月末，公司信托管理规模为6245.85亿元，同比增长8.01%[41] - 信托资产总额从期初的5999.76亿元增长至期末的6990.04亿元，增幅为16.5%[184] - 交易性金融资产规模大幅增长，从2441.80亿元增至4844.75亿元，增幅达98.4%[184] - 公司信托业务本年实现营业收入220.48亿元，上年为204.37亿元，同比增长7.9%[186] - 信托业务本年净利润为204.19亿元，上年为217.07亿元，同比下降5.9%[186] - 期末未分配信托利润由上年同期的-102.16亿元转为正的64.25亿元[186][188] - 信托资产运用中，交易性金融资产占比最高，达69.31%，金额为4844.75亿元[189] - 信托资产分布中，证券市场占比最大，为43.45%，金额为3037.19亿元[189] - 主动管理型信托资产从期初的4404.44亿元增至期末的5168.00亿元，增长17.3%[192] - 本期已清算结束的信托项目共349个，实收信托合计9150.78亿元，加权平均实际收益率为4.47%[195] - 本期新增信托项目784个，实收信托合计6643.28亿元，其中主动管理型占比83.8%[198] - 信托投资期初额为5175.9万元，本期全额减少5175.9万元，期末归零[200] - 信托项目向公司关联方支付交易佣金505.35万元[200] 业务线表现：财富管理业务 - 2025年财富管理业务新增发行规模1600亿元，超额完成目标[44] 业务线表现：资产管理信托 - 公司资产管理信托将紧扣省内万亿级产业集群建设[78] 业务线表现：平台与系统建设 - 公司加速"海百合"财富管理平台迭代建设[79] - 公司搭建智能服务与标品投资管理系统以实现业务全生命周期数字化管控[80] 地区表现 - 按地区划分，西北地区营业收入占比最高，为86.01%，收入达25.39亿元，同比增长2.33%[48][51] - 按地区划分，华北地区营业收入为3.70亿元，同比增长15.14%[48][51] - 华中地区营业收入从2024年的645.95万元降至0元，同比减少100.00%[48] - 华南地区营业收入为804.73万元，同比减少78.18%[48] 成本与费用（同比） - 管理费用为8.769亿元，同比增长5.85%[56] 研发投入（同比） - 研发人员数量增至21人，同比增长110.00%[57] - 研发投入金额为2410.75万元，同比增长5.60%[57] 资产结构变化（占总资产比例） - 发放贷款和垫款为124.256亿元，占总资产比例42.19%，较年初增加3.19个百分点[60] - 交易性金融资产为37.793亿元，占总资产比例12.83%，较年初增加0.60个百分点[60] - 其他负债为92.590亿元，占总资产比例31.44%，较年初增加6.40个百分点[60] - 货币资金为24.774亿元，占总资产比例8.41%，较年初下降3.17个百分点[59] 金融资产投资与公允价值变动 - 期末持有的其他证券投资合计初始成本为13.79亿元，期末账面价值为36.25亿元，本期公允价值变动收益为1.65亿元[68] - 公司持有的交易性金融资产中，陕国投债券初始成本92.50万元，期末账面价值8,142.47万元[68] - 公司持有的航发控制股票初始成本9,995.55万元，期末账面价值84,063.63万元，本期公允价值变动损失3,668.89万元[68] - 公司持有的湘电股份股票初始成本4,233.60万元，期末账面价值69,010.08万元，本期公允价值变动收益24,306.44万元[68] - 公司持有的赫美集团股票初始成本9,604.28万元，期末账面价值44,412.44万元，本期公允价值变动收益7,514,293.8元[68] - 公司发放贷款利息收入8.54亿元，界定为经常性损益[29] - 公司处置交易性金融资产取得投资收益1587.82万元，界定为经常性损益[29] - 公司持有交易性金融资产产生公允价值变动损益1.82亿元，界定为经常性损益[29] 结构化主体投资 - 公司控制的结构化主体投资总额为1,041,793.84万元，本期损益为34,393.06万元[73] - 结构化主体投资中信托产品金额最大，为614,344.27万元（债权投资）及121,144.05万元（交易性金融资产），对应本期损益分别为20,672.25万元和2,146.66万元[73] - 结构化主体投资中基金金额为87,423.31万元，本期损益为9,237.20万元[73] - 报告期内合并范围发生变动，新增28个结构化主体，同时有14个不再纳入合并[53] 衍生品与资产出售 - 公司报告期不存在衍生品投资[69] - 公司报告期未出售重大资产[71] 资本运作与增资计划 - 公司计划启动不超过38亿元的定增计划以提升资本实力[34] - 公司完成本轮增资计划以强化资本实力与盈利能力[77] - 2025年2月28日董事会审议通过2025年度向特定对象发行A股股票相关议案[120] - 公司计划进行向特定对象发行股票以变更注册资本及调整股权结构[121] - 公司公告2025年度向特定对象发行A股股票事项获得陕西省财政厅批复[61] - 公司公告向特定对象发行A股股票事项获得国家金融监督管理总局陕西监管局批复[106] 公司治理与组织改革 - 公司开展第七轮机构改革与全员竞争上岗[80] - 公司制定了《市值管理制度》并于2025年8月25日经第十届董事会第二十九次会议审议通过[83] - 公司董事会设战略发展、提名、薪酬与考核等8个专门委员会[87] - 公司在提名、薪酬与考核等7个委员会由独立董事担任召集人[87] - 董事会审计委员会已全面承接原监事会职能[89] - 公司修订了《信息披露管理制度》以加强信息披露管理[90] - 公司治理状况与中国证监会规范性文件不存在重大差异[90] - 报告期内不存在第一大股东干预公司经营管理的非规范情况[92] - 公司未发生损害信托受益人利益的事项[89] - 报告期内公司编制修订并印发了91项制度以加强合规管理[168] 股权结构与独立性 - 第一大股东陕煤集团持有公司26.80%股权[91] - 公司业务、机构、人员、财务、资产与第一大股东完全独立[91] 董事、监事及高级管理人员变动 - 报告期内有1名董事（高雪君）因工作变动离任[96] - 高雪君于2025年4月27日因工作变动辞去董事及多个专门委员会职务[132] - 2025年1月6日，贾少龙辞去公司总会计师职务[97][98] - 2025年3月6日，乔晓雷辞去高级审计官职务，并于次日（3月7日）被聘任为公司总会计师[97][98] - 2025年3月6日，张涛辞去风险总监职务，并于次日（3月7日）被聘任为公司运营总监[97][98] - 2025年4月27日，高雪君辞去公司第十届董事会董事及相关委员会职务[98] - 2025年5月28日，徐海宝辞去业务总监职务，并于同日被聘任为公司副总裁[97][98][99] - 2025年5月28日，公司聘任王亚宁为风险总监[99] - 2026年1月23日，冯栋辞去业务总监职务，转任公司证券信托投资部总经理[97][99] - 多名董事及高管的任职资格已获国家金融监督管理总局陕西监管局核准[94] 现任核心管理层 - 公司现任董事长为姚卫东，兼任党委书记[100] - 公司现任总裁为解志炯，兼任党委副书记及第十届董事会董事[100] - 公司第十届董事会成员包括王一平、侯梦军、赵忠琦、祁锁锋、赵廉慧、徐秉惠、任海云等[101][102][103][104] 董事、监事及高级管理人员持股与薪酬 - 报告期内公司董事及高级管理人员持股数量均为0股[94] - 公司董事及高级管理人员2025年任职期间累计发放税前薪酬总额为1480.14万元[115] - 对风险有重要影响岗位的员工绩效税前薪酬为5138.08万元[117] - 公司董事、高级管理人员2024年度薪酬情况以万元为单位，具体数据待上级主管部门2025年度目标责任考核完成后确定[113] - 部分高管报告期内在任职前从公司获得的薪酬及以前年度递延绩效发放情况如下：徐海宝75.8万元，王亚宁88.28万元，王硕32.25万元，申林8.25万元，张涛8.25万元[117] - 公司现任董事、监事和高级管理人员近三年无证券监管机构处罚情况[113] 绩效考核与薪酬管理 - 报告期内省管干部考核获优秀档次3人，称职档次6人[116] - 报告期内董事会聘任高管考核获优秀档次2人，称职档次4人，不称职档次1人[116] - 董事会聘任高管绩效薪酬不低于50%的部分采取递延支付，递延期限不少于三年[116] - 公司薪酬管理方案包括基本薪酬、绩效薪酬和福利性收入，绩效薪酬与公司、部门及个人业绩挂钩[143] - 公司高级管理人员及关键风险岗位员工绩效薪酬实行追索扣回机制[144] 员工情况 - 报告期末在职员工总数为733人[142] - 当期领取薪酬员工总人数为733人[142] - 母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数为96人[142] - 员工专业构成中生产人员352人，销售人员211人，技术人员20人，财务人员14人，行政人员136人[142] - 员工教育程度中博士22人，硕士492人，本科及其他219人[142] - 报告期末主要子公司在职员工数量为0人[142] - 公司硕博学历人才占比达70%[40] - 公司为员工缴纳基本社会保险及住房公积金，并提供补充医疗保险和企业年金[145] 董事会会议与审议事项 - 公司审议通过了2024年度财务决算及2025年度财务预算报告[122] - 公司审议通过了2024年度利润分配预案[122] - 公司审议通过了2025年中期分红安排的议案[121] - 公司审议通过了2025年半年度利润分配预案[122] - 公司审议通过了2025年半年度报告全文及摘要[122] - 公司审议通过了2024年度净资本管理报告[121] - 公司审议通过了2024年度信托业务运行情况报告[121] - 公司审议通过了2025年度业务策略报告[121] - 公司审议通过了2024年度内部控制评价报告[122] - 公司第十届董事会第三十次会议于2025年9月22日至23日召开，审议通过了9项议案[123] - 董事会第三十次会议审议通过了2025年三季度利润分配预案及2025年第三季度报告[123] - 公司第十届董事会第三十一次会议于2025年10月24日至28日召开，审议通过了9项议案[123] - 公司第十届董事会第三十二次会议于2025年12月18日至20日召开，审议通过了5项议案[123] - 公司第十届董事会第三十三次会议于2025年12月30日至31日召开，审议通过了6项议案[123] - 董事会第三十三次会议审议通过了2026年度使用自有资金投资标品信托计划及开展非金融企业股权投资业务的议案[123][124] - 公司第十届董事会第三十四次会议于2025年12月24日召开，审议通过了1项关于“陕国投·合聚2501030号可续期债权投资信托”重大关联交易的议案[123] - 报告期内（2025年），所有董事均未连续两次未亲自参加董事会会议，董事姚卫东、解志炯等11人本报告期应参加董事会次数为13次或6次[125] - 报告期内，董事对公司有关事项未提出异议[126] - 报告期内，董事对公司有关建议被采纳，董事为公司的健康发展建言献策并在决策时充分考虑中小股东的利益和诉求[127][128] 董事会专门委员会职责 - 董事会下设战略发展委员会，负责研究公司中长期发展战略、重大投融资及资本运作项目并提出建议[129] - 董事会下设提名委员会，负责研究董事及高级管理人员选择标准、搜寻人选并进行审查[129] - 董事会下设薪酬与考核委员会，负责制定董事及高级管理人员的薪酬计划、绩效评价标准并进行年度考评[129] - 董事会下设审计委员会，主要职责包括审核公司财务信息及其披露、监督评估内外部审计工作[129][131] - 审计委员会需审核公司财务会计报告，重点关注其真实性、准确性、完整性及是否存在欺诈、舞弊行为[131] - 审计委员会负责选聘会计师事务所工作，包括制定选聘政策、提议启动选聘程序