财务表现：收入与利润 - 2025年净利润为9170万美元，摊薄每股收益为3.83美元；2024年净利润为7890万美元，摊薄每股收益为3.30美元；2023年净利润为6890万美元，摊薄每股收益为3.15美元[153] - 净利息收入是公司最大的收入来源，其表现高度依赖于存贷利差[107] - 2025年净利息收入（税后）增长2750万美元，增幅11.8%，2024年增长3530万美元，增幅17.9%[173] - 2025年净利息收入在2025年、2024年和2023年分别为2.562亿美元、2.287亿美元和1.935亿美元[156] - 2025年总非利息收入为9305.1万美元，较2024年的9628.6万美元下降3.4%[176] - 非利息收入在2025年、2024年和2023年分别为9310万美元、9630万美元和8680万美元，2025年下降主因出售低效证券的损失[157] - 2025年所得税费用为2530万美元，有效税率为21.6%，低于2024年的24.5%[181] 财务表现：关键指标与利差 - 2025年净利息收益率（税后）从2024年12月31日的3.34%提升至3.70%[38] - 净息差（税后）在2025年、2024年和2023年分别为3.70%、3.34%和3.05%[155] - 2025年净息差（税后）为3.70%，较2024年的3.34%和2023年的3.05%有所提升[169][173] - 2025年净利息收入增长中，约1890万美元来自利率变动贡献，约850万美元来自规模变动贡献[171] - 2025年总利息收入增长1560万美元，其中贷款利息收入增长1830万美元[171] - 2025年平均生息资产增加1.543亿美元，增幅2.2%，平均付息负债增加4640万美元，增幅0.9%[174] - 2025年贷款平均余额为57.497亿美元，产生的利息收入为3.398亿美元，平均收益率为5.91%[169] - 2025年总存款平均余额为48.408亿美元，利息支出为9833万美元，平均成本率为2.03%[169] 业务线表现：贷款业务 - 2025财年，约74%的总收入来自贷款活动[29] - 贷款总额从2024年底的56.725亿美元增长至2025年底的60.114亿美元，增幅为3.389亿美元（6.0%）[189] - 净贷款余额从2023年的55.1亿美元增至2024年的56.0亿美元，并在2025年进一步增至59.4亿美元[153] - 商业房地产贷款总额从2021年12月31日的17亿美元增长至2025年12月31日的26亿美元[29] - 贷款组合中，商业房地产贷款占比最大，为25.647亿美元，占贷款总额的42.7%[189] - 公司持有由商业、农业和住宅房地产担保的贷款达41亿美元[101] - 公司贷款集中在“非住宅建筑出租”行业，余额为11.092亿美元，占贷款总额的18.45%[191] - 公司贷款组合中，与农业直接相关的贷款达6.814亿美元，其中5.779亿美元集中于其他谷物种植；该部分贷款总额较2024年末增加5090万美元[204] - 公司贷款组合还包括11亿美元的非住宅建筑租赁贷款、2.256亿美元的酒店汽车旅馆集中贷款，以及6.418亿美元的住宅建筑及住宅租赁贷款[204] - 按合同期限划分，1年以内到期的贷款为13.755亿美元，1至5年内到期的贷款为27.688亿美元，5年以上到期的贷款为18.671亿美元[192] - 期限超过1年的贷款中，约有25亿美元为固定利率贷款，21亿美元为浮动利率贷款[193] - 2025年出售至二级市场的贷款余额为1.676亿美元，高于2024年的1.253亿美元[189] - 截至2025年12月31日，被归类为持有待售的房地产贷款余额为520万美元[189] 业务线表现：投资业务 - 公司投资组合包括金融机构和保险公司发行的信托优先证券、金融机构的公司证券以及芝加哥联邦住房贷款银行和联邦储备银行的股票[109] - 截至2025年12月31日，证券投资组合的摊余成本为12.18101亿美元，加权平均收益率为2.25%，较2024年底下降4160万美元[182][183] - 抵押贷款支持证券(MBS)在投资组合中占比最高，2025年底摊余成本为7.05728亿美元，加权平均收益率为2.35%[182] - 截至2025年12月31日，可供出售投资证券的公允价值总额为10.768亿美元，其中美国国债及政府机构证券占1.441亿美元，抵押贷款支持证券占6.247亿美元[185] - 投资证券组合的加权平均收益率为2.25%，税后等价收益率为2.42%[187] - 截至2025年底，有4.74亿美元的投资证券被质押用于担保公共存款和回购协议[188] 业务线表现：财富管理与保险 - 财富管理收入2025年为2294.1万美元，较2024年仅微增0.5%；管理资产规模在2025年12月31日达到66亿美元，高于2024年的64亿美元[176][178] - 保险佣金收入2025年为3229.5万美元，较2024年增长13.1%，主要受收购和有机增长推动[176][178] 业务线表现：证券交易 - 证券净损失在2025年为250.9万美元，较2024年的43.3万美元损失大幅增加479.4%[176][178] 资产与负债状况 - 总资产在2025年、2024年和2023年分别为79.7亿美元、75.2亿美元和75.9亿美元[153] - 总存款余额从2023年的61.2亿美元降至2024年的60.6亿美元，2025年增至64.0亿美元，主要受存单、经纪存单和无息存款增加推动[154] - 表外信贷承诺总额在2025年、2024年和2023年分别为14亿美元、14亿美元和13亿美元[162] - 截至2025年12月31日，公司及子公司在房地产和设备上的净投资为9080万美元[141] 信贷质量与风险拨备 - 过去五年平均净核销额为310万美元（占总贷款的0.06%）[37] - 截至2025年12月31日，不良贷款为3190万美元（占总贷款的0.53%）[37] - 年末不良贷款总额在2025年、2024年和2023年分别为3190万美元、2980万美元和2010万美元[159] - 2025年信贷损失拨备为990万美元，高于2024年的560万美元和2023年的610万美元[175] - 2025年不良贷款增至3190万美元，高于2024年的2980万美元和2023年的2010万美元[175] - 2025年净核销额为520万美元，高于2024年的410万美元和2023年的30万美元[175] - 2025年末不良贷款总额为3194.8万美元，较2024年末的2983.5万美元增长7.1%，不良贷款占总贷款（扣除信贷损失准备前）的比率为0.53%[198] - 2025年末非应计贷款为3105.3万美元，较2024年末的2877.5万美元增长7.9%，增长主要源于2030万美元新增非应计贷款，部分被490万美元核销及1310万美元贷款恢复流动或还清所抵消[198] - 在非应计贷款构成中，商业房地产贷款占比最高，达33.4%（1038.1万美元），其次为1-4户住宅地产贷款，占18.6%（576.3万美元）[199] - 2025年末收回资产为285.9万美元，较2024年末增长5.0%，其中商业房地产类资产占比达71.0%（202.9万美元）[201] - 若非应计及重组贷款正常计息，2025年、2024年及2023年本应报告的利息收入分别为120万美元、140万美元及41.2万美元[200] - 2025年信贷损失计提为992.1万美元，较2024年的563.5万美元大幅增加[207] - 2025年净核销额为520万美元，高于2024年的410万美元[208] - 2025年重大核销包括：两笔商业房地产贷款100万美元，一笔建筑和土地开发贷款10.7万美元，九笔农业经营贷款180万美元，十笔商业经营贷款230万美元[208] - 2024年重大核销包括：两笔商业房地产贷款45.1万美元，一笔农业经营贷款210万美元，一笔商业经营贷款46.6万美元[208] - 2025年净核销额为522.8万美元，年化净核销率（占平均贷款）为0.09%[207] 信贷损失准备金 - 2025年末信贷损失准备为7487.5万美元，占总贷款余额的1.25%，覆盖不良贷款的比率为234.4%[207] - 截至2025年12月31日，信贷损失准备金为7490万美元，占总贷款的1.25%[209] - 截至2024年12月31日，信贷损失准备金为7020万美元，占总贷款的1.24%[209] - 2025年末信贷损失准备金分配中，商业房地产占比最高，为3558.9万美元，占该类贷款的48.3%[210] - 2025年末建筑和土地开发贷款的准备金覆盖率为6.0%，高于2024年的4.2%[210] - 2025年末农业经营贷款的准备金覆盖率为5.1%，高于2024年的4.2%[210] - 2025年末商业及工业贷款的准备金覆盖率为25.9%，略低于2024年的26.5%[210] - 2025年总准备金（7487.5万美元）较2024年（7018.2万美元）和2023年（6867.5万美元）持续增长[210] 资本充足与监管要求 - 根据巴塞尔协议III最终规则，公司及银行需满足的最低资本要求包括：普通股一级资本比率7%、一级资本比率8.5%、总资本比率10.5%、一级杠杆比率4%[56] - 截至2025年12月31日，公司资本比率远高于监管最低要求：总风险资本比率为15.67%、一级风险资本比率为13.55%、普通股一级资本比率为13.16%、杠杆比率为11.07%[66] - 监管最低资本要求为：总风险资本比率不低于10.5%，一级风险资本比率不低于8.5%，普通股一级资本比率不低于7%，一级杠杆比率不低于4%[74] - 截至2025年12月31日，First Mid Bank的实际资本比率均远超最低要求：总风险资本比率为14.47%，一级风险资本比率为13.29%，普通股一级资本比率为13.29%，杠杆比率为10.88%[76] - 一级资本充足率在2025年、2024年和2023年分别为13.55%、12.82%和12.02%；总资本充足率分别为15.67%、15.37%和14.84%[160] - 根据《多德-弗兰克法案》，对于总资产低于150亿美元的公司（如该公司），在2010年5月19日前发行的信托优先证券可继续计入一级资本[53][57] 成本与费用 - 2025年总非利息支出为2.22247亿美元，较2024年的2.14983亿美元增长3.4%[177] - 薪资与员工福利支出2025年为1.34615亿美元，是最大的支出项，较2024年增长8.4%[177][179] - FDIC存款保险评估费在2025年、2024年和2023年分别为350万美元、350万美元和330万美元[72] - OCC监管费在2025年、2024年和2023年分别为66.1万美元、77.4万美元和70.3万美元，费用变动与评估费率及总资产增加有关[73] 业务运营与网络 - First Mid Bank在2025年于伊利诺伊州、密苏里州、威斯康星州和德克萨斯州共设有76个分支机构，服务60个不同社区[40] - 公司运营着76个银行网点，其中55个为自有，18个为租赁，3个为仅租赁土地[140] - 公司总部位于伊利诺伊州马顿查尔斯顿大道1421号，为自有物业[139] - 2025年12月31日全职等效员工为1,170人，少于2024年的1,198人[180] 管理层与人事 - Joseph R. Dively (66岁) 自2014年1月起担任公司董事长兼首席执行官[87][88] - Matthew K. Smith (51岁) 自2025年6月起担任公司总裁，此前自2017年7月至2025年6月担任首席财务官[87][89] - Jordan D. Read (36岁) 自2025年6月起担任公司首席财务官，并自2024年1月起担任执行副总裁[87][91] - Megan E. McElwee (38岁) 自2025年4月起担任公司执行副总裁，并自2022年1月起担任首席信贷官[87][98] - 公司业务依赖于吸引和留住关键人员，远程工作安排可能加剧人才竞争挑战[122] 公司治理与股东回报 - 公司于2025年6月24日批准了一项回购计划，授权回购最多120万股普通股[148] - 2025年第四季度，公司未根据回购计划回购任何股票[148] - 公司普通股在纳斯达克上市，交易代码为“FMBH”[145] - 公司支付股息的能力取决于从First Mid Bank获得股息，且受监管机构限制[146] - 截至2025年12月31日，First Mid Bank约有5450万美元可用资金可向母公司支付股息[79] - 公司可能发行更多普通股，这可能会稀释现有股东的股权[124] 并购与增长活动 - 公司于2023年8月15日完成对Blackhawk Bancorp的收购，总对价包括3290222股普通股（价值9351万美元）和1928美元现金[43][44] - 公司作为金融控股公司，可在无需美联储事先批准的情况下收购从事金融性质活动的公司（银行控股公司、银行或储蓄协会除外），但需事后报备[60] 风险管理与内部控制 - 截至2025年12月31日，四个行业的贷款总额均超过总风险资本的25%[102] - First Mid Bank在2025年12月31日的法定贷款限额为1.365亿美元[37] - 高级贷款委员会审批金额在1000万至3000万美元之间的所有承销决定[37] - 银行与单一关联方的交易（如贷款、投资）限额为该银行资本和盈余的10%，与所有关联方的总交易限额为资本和盈余的20%[81] - 公司于2025年9月30日进行了年度商誉减值评估，当时未发现减值迹象[114] - 公司为应对网络安全事件购买了网络保险[134] 风险因素 - 公司大部分贷款发放给伊利诺伊州的个人和企业，当地经济衰退可能对其财务状况产生重大不利影响[118] - 公司面临网络安全风险，包括计算机黑客攻击、网络攻击和电子欺诈活动，可能导致运营中断和额外成本[111][112] - 公司面临环境、社会和治理（ESG）风险，可能影响其声誉和证券市场价格[120] - 公司盈利能力受到其运营地区经济状况的显著影响，不利条件可能导致股息支付能力下降[117] - 公司面临气候变化带来的多方面风险，包括运营、信用、转型和声誉风险[123] 监管与法律事务 - 若公司旗下银行在《社区再投资法》评级低于“满意”，公司将禁止开展新活动或收购非银行控股公司、银行或储蓄协会[62] - 根据《银行控制权变更法》，收购公司10%或以上有投票权股份可能被推定为取得控制权，收购25%或以上股份需美联储批准[67][68] - 公司旗下银行若不再符合“资本充足”或“管理良好”标准，美联储可命令公司剥离该存款机构[61] 企业社会责任与员工 - 2025年员工参与年度敬业度调查的比例达到98%[15] - 2025年员工为社区组织志愿服务18，685小时，2024年为22，321小时[26] - 约38%的员工参与了2025年联合劝募活动，捐款8万美元，公司100%匹配，2025年总捐款额超过16.5万美元[26] 信息披露与投资者关系 - 公司网站（www.firstmid.com）提供所有提交给美国证券交易委员会的定期和当期报告[41]