收入和利润（同比环比） - 第二季度总收入为3.59095亿美元，同比增长24.1%[17] - 上半年总收入为6.91734亿美元，同比增长25.2%[17] - 第二季度运营利润为3844.1万美元，去年同期为1172.3万美元[17] - 第二季度净利润为6011.0万美元，去年同期净亏损3727.7万美元[17] - 上半年净利润为9141.8万美元，去年同期净亏损2813.8万美元[17] - 2026财年第二季度（截至1月31日）总收入为3.59095亿美元，同比增长24%[138] - 2026财年第二季度运营收入为3844.1万美元，占总收入11%，上年同期为1172.3万美元[138] - 2026财年第二季度净收入为6011万美元，占总收入17%，上年同期净亏损3727.7万美元[138] - 截至2026年1月31日的三个月，公司总营收为3.59095亿美元，同比增长24%；六个月总营收为6.91734亿美元，同比增长25%[105] - 截至2026年1月31日的三个月，公司运营收入为3844.1万美元，运营利润率为11%；六个月运营收入为5691.9万美元，运营利润率为8%[105] - 截至2026年1月31日的三个月，公司净利润为6011万美元，上年同期净亏损3727.7万美元；六个月净利润为9141.8万美元，上年同期净亏损2813.8万美元[105] - 截至2026年1月31日的六个月，公司总营收为6.917亿美元，同比增长25%[148] - 运营收入在截至2026年1月31日的六个月中为5692万美元，去年同期为700万美元[140] - 净收入在截至2026年1月31日的六个月中为9142万美元，去年同期净亏损2814万美元[140] - 截至2026年1月31日的三个月，公司毛利润为2.31521亿美元，毛利率为64%；六个月毛利润为4.41044亿美元，毛利率为64%[105] - 截至2026年1月31日的三个月，总毛利润为2.315亿美元，毛利率为64%，上年同期为1.792亿美元和62%[168][169] - 截至2026年1月31日的六个月，总毛利润为4.410亿美元，毛利率为64%，上年同期为3.375亿美元和61%[170][171] - 2026财年第二季度非GAAP毛利润为2.426亿美元，同比增长28.5%[206] - 2026财年第二季度非GAAP运营利润为8739万美元，同比增长62.0%[206] - 2026财年第二季度非GAAP净利润为1.007亿美元，而去年同期为4393万美元[206] 各条业务线表现 - 订阅与支持收入为2.37209亿美元，同比增长33.4%[17] - 2026财年第二季度许可收入为5952.8万美元，同比下降6.5%[40] - 2026财年第二季度服务收入为6235.8万美元，同比增长29.9%[40] - 订阅与支持收入是最大收入来源，第二季度达2.37209亿美元，占总收入66.1%[40][41] - 2026财年第二季度订阅与支持收入为2.37209亿美元，占总收入66%，同比增长33%[138] - 2026财年第二季度服务业务毛亏损84.7万美元，毛利率为-1%[138] - 截至2026年1月31日的六个月，有460万美元的经常性许可和支持或订阅合同价值被确认为服务收入[129] - 订阅与支持收入为4.594亿美元，占总营收的66%，是主要收入来源[140] - 订阅收入在截至2026年1月31日的六个月中达到4.302亿美元，同比增长37%[146] - 服务收入在截至2026年1月31日的六个月中为1.308亿美元，同比增长26%[146] - 支持收入在截至2026年1月31日的六个月中为2923万美元，同比下降12%，主要受客户向订阅服务迁移影响[146][150] 各地区表现 - 美国是最大市场，第二季度收入2.27199亿美元，占总收入63.3%[41] 成本和费用（同比环比） - 2026财年上半年股票薪酬支出为9007.4万美元，同比增长14.0%[24] - 2026财年上半年合同获取成本摊销1130万美元，同比增长14.1%[44] - 2026财年上半年合同履行成本摊销600万美元，同比增长11.1%[45] - 截至2026年1月31日的六个月，研发费用为1.616亿美元，占总营收的23%[140] - 截至2026年1月31日的六个月，营收成本为2.507亿美元，同比增长17%[160] - 截至2026年1月31日的六个月，订阅和支持收入成本同比增加1470万美元，主要因人员成本增加630万美元、云基础设施费用增加600万美元、无形资产摊销增加90万美元以及特许权使用费增加70万美元[161] - 截至2026年1月31日的三个月，服务收入成本同比增加1290万美元，主要因人员成本增加930万美元及分包商费用增加310万美元，部分被专业服务费用减少30万美元所抵消[165] - 截至2026年1月31日的三个月，总运营费用为1.931亿美元，占总收入的53%，上年同期为1.674亿美元，占57%[175] - 截至2026年1月31日的三个月，研发费用增加1310万美元至8330万美元，主要因人员成本增加1180万美元[175][176] - 截至2026年1月31日的六个月，研发费用增加2250万美元至1.616亿美元，主要因人员成本增加1850万美元[175][177] - 截至2026年1月31日的三个月，利息收入为1572.2万美元，同比下降21%（减少323.5万美元），主要因利率下降[188][189] - 截至2026年1月31日的三个月，利息费用为418.3万美元，同比增长20%（增加84.9万美元），其中包含220万美元的票面利息、100万美元债务发行成本摊销及20万美元承诺费[188][191] - 截至2026年1月31日的三个月，所得税费用为1444.2万美元，有效税率为19%，而去年同期为所得税收益575万美元，有效税率13%[198] - 截至2026年1月31日的六个月，所得税费用为763.6万美元，有效税率为8%，而去年同期为所得税收益1212万美元，有效税率30%[198] - 截至2026年1月31日的六个月，债务工具总利息支出为662.1万美元，其中合同利息支出431.3万美元[73] - 截至2026年1月31日的六个月，股权激励总费用为9007.4万美元，其中研发费用2421.6万美元[94] 管理层讨论和指引 - 公司第四财季（截至7月31日）通常因销售激励措施导致订单显著增加，对许可收入产生季节性影响[121] - 2026财年所得税变化主要因税前利润增长、不可抵扣高管薪酬增加、FDII扣除额减少以及受2025年7月4日生效的H.R.1法案影响研发税收抵免减少[199][200] - 2026年三及六个月的有效税率（19%和8%）与美国联邦法定税率21%的差异主要归因于股权激励的税收扣除和研发税收抵免，部分被州税及不可抵扣费用（如高管薪酬限制）所抵消[202] 现金流与流动性 - 2026财年上半年经营活动产生净现金流入4464.8万美元，较去年同期的2368.6万美元增长88.5%[24] - 2026财年上半年投资活动净现金流出2.0456亿美元，主要用于购买5.3555亿美元的可供出售证券[24] - 2026财年上半年筹资活动净现金流出1.34297亿美元，主要因回购1.48192亿美元普通股所致[24] - 截至2026年1月31日，现金、现金等价物及受限现金总额为4.07946亿美元，较期初的6.99094亿美元减少2.91148亿美元[25] - 2026财年上半年应收账款增加2366.5万美元，未开单应收账款增加4309.5万美元，对营运资本产生负面影响[24] - 2026财年上半年递延收入减少3251.5万美元，而去年同期减少1752.2万美元[24] - 2026财年上半年以3325.2万美元现金净额收购了一家业务[24] - 2026财年第二季度运营现金流为4464.8万美元，资本支出（含软件开发）为1635.4万美元[133] - 截至2026年1月31日的六个月期间，自由现金流为2829.4万美元，较上年同期的1489.7万美元增长[133] - 截至2026年1月31日，公司营运资本为8.872亿美元[208] - 截至2026年1月31日，约有8250万美元现金及现金等价物位于海外[210] - 公司拥有一项3亿美元的循环信贷额度，截至2026年1月31日未提取[211] 资产、负债与投资 - 截至2026年1月31日，现金及现金等价物为4.07946亿美元，较2025年7月31日减少2.89956亿美元[15] - 截至2026年1月31日，递延收入净额为3.12623亿美元，较2025年7月31日减少2.8147亿美元[15] - 可供出售投资总额从2025年7月31日的13.27亿美元下降至2026年1月31日的11.77亿美元，减少1.5亿美元（约11.3%）[54][55] - 现金等价物大幅减少，从2025年7月31日的5.42亿美元降至2026年1月31日的2.34亿美元，降幅达56.8%[54][55] - 2029年可转换优先票据的公允价值从2025年7月31日的7.95亿美元降至2026年1月31日的6.746亿美元，减少1.204亿美元（约15.1%）[57] - 截至2026年1月31日，可供出售投资公允价值为11.77423亿美元，未实现净收益190万美元[49] - 截至2026年1月31日，递延收入净额为3.12623亿美元，较2025年7月31日的3.44786亿美元下降9.3%[43] - 截至2026年1月31日，公司现金、现金等价物及投资总额为13.514亿美元[208] - 2029年可转换优先票据发行净收益为6.718亿美元[68] - 2029年可转换优先票据本金为6.9亿美元，有效利率为1.8%，净账面价值截至2026年1月31日为6.76323亿美元[72] - 公司拥有3亿美元的循环信贷额度，截至2026年1月31日无未偿还借款，贷款利率基于SOFR加1.25%至2.25%的利差[78][79][86] - 信贷协议要求公司维持最低净现金利息覆盖率为3.00:1.00，最高总净杠杆率不超过3.75:1.00[81] 收购与投资活动 - 战略投资在截至2026年1月31日的三个月内实现净收益15,000美元，而在截至2025年1月31日的三个月内为净亏损33.8万美元[59] - 公司于2025年11月7日以约3340万美元的净现金对价完成了对ProNav Technologies Ltd.的收购[60] - 对ProNav的收购价格初步分配中包含2610万美元的商誉[63] 股权激励与股票回购 - 上半年股票回购及注销金额为1.48193亿美元[20] - 截至2025财年第二季度末（2025年1月31日），公司股东权益总额为12.687亿美元，较2024财年第四季度末（2024年7月31日）的13.427亿美元有所下降[21] - 截至2026年1月31日，与股权奖励和ESPP购买权相关的未确认股权激励费用总额为3.8351亿美元，预计摊销期2.2年[94] - 截至2026年1月31日，股票奖励（Stock Awards）未结余额为2,638,862份，加权平均授予日公允价值为158.92美元，总内在价值为3.71446亿美元[95] - 截至2026年1月31日的六个月内，公司确认与PSU相关的股权薪酬费用为1660万美元，上年同期为1210万美元[98] - 截至2026年1月31日，股票期权（Stock Options）未结余额为100,960份，加权平均行权价为64.54美元，剩余加权平均合约期限为6.3年，总内在价值为770万美元[99] - 2026年1月，公司董事会授权批准了一项新的股票回购计划，规模最高达5亿美元[101] - 截至2026年1月31日的三个月和六个月内，公司以每股199.99美元的平均价格回购了740,995股普通股[102] - 截至2026年1月31日，根据信贷协议条款，公司仍有4.9亿美元可用于未来股票回购[103] - 一项最高4亿美元的股票回购计划已于2025年12月完成[212] 其他财务数据 - 第二季度基本每股收益为0.71美元，去年同期为-0.45美元[17] - 2026财年第二季度非GAAP摊薄后每股收益为1.17美元，同比增长129.4%[207] - 截至2026年1月31日，未履行履约义务对应的交易价格总额约为35亿美元[47] - 截至2026年1月31日的三个月，公司录得2690万美元的外汇收益，而去年同期为1600万美元的外汇损失[195] - 截至2026年1月31日的六个月，其他净收入为2164.4万美元，而去年同期为净费用7034.4万美元，同比改善131%，主要因去年同期包含5360万美元的可转换票据赎回费用[188][196] - 截至2026年1月31日的六个月，公司录得2170万美元的外汇收益，而去年同期为2020万美元的外汇损失[196] - 截至2026年1月31日的三个月，其他净收入为2695.8万美元，而去年同期为净费用6628.9万美元，同比大幅改善141%，主要因去年同期包含5330万美元的可转换票据赎回费用[188][195] - 截至2026年1月31日，公司拥有651名云运营和技术支持员工以及947名专业服务员工，上年同期分别为591名和802名[167] - 截至2026年1月31日，研发人员数量为1340名，上年同期为1144名[177] - 截至2026年1月31日，销售和营销人员数量为547名，上年同期为496名[182] - 截至2026年1月31日，年度经常性收入（ARR）为11.21亿美元，较2025年7月31日的10.41亿美元增长[131] - 2029年可转换优先票据初始转换价格为每股244.65美元，截至2026年1月31日的期间，公司普通股平均市价未超过此价格[64] - 2029年可转换优先票据的赎回条件包括：公司普通股最后成交价在赎回通知前至少20个交易日内达到转换价格的130%[70] - 与2029年票据相关的利率上限期权初始行权价为每股244.65美元，上限价为每股329.33美元，净成本为5880万美元，覆盖280万股[77] - 公司未就任何法律索赔计提拨备，因认为发生重大损失的可能性不大或无法合理估计[88] - 公司为其董事和高管提供赔偿，并持有可覆盖部分未来赔付的保险[91] - 截至2026年1月31日的三个月，加权平均流通股数（基本）为8485.8万股，稀释后为8611.7万股[64]