公司上市与票据情况 - 公司股份于香港联合交易所上市，股份代号为1668，优先票据于新加坡证券交易所上市，有多笔不同利率和到期时间的优先票据，如2022年到期的11.5% 2 1/6年期、10.875% 2 1/3年期、7.25% 5年期，2023年到期的11.95% 2年期、10.75% 2 2/3年期[9][10] 公司项目布局与战略契合 - 公司在南昌、合肥、郑州、南宁、重庆、西安、哈尔滨、深圳八城布局项目，与“粤港澳大湾区”“一带一路”“长江经济带”等国家战略高度契合[12][13][15][16] 深圳及龙岗区经济数据 - 深圳常住人口约1756万，2021年GDP较2020年增长约6.7%，经济总量在亚洲城市中排第五[17] - 2021年龙岗区区域GDP同比增长1.1%至4744亿元，在深圳市排名第二[18] - 2021年深圳常住人口逾1756万，GDP总量相比2020年增长约6.7% [20] - 2021年龙岗区地区生产总值同比增长1.1%，逾4744亿元 [20] - 深圳GDP增速属国内四大一线城市最快，经济总量居亚洲城市前五 [20] - 龙岗区地区生产总值居深圳全市第二 [20] 深圳交通情况 - 深圳地铁10号线华南城站于2020年8月投入使用，福田口岸站到华南城站距离约26公里，行程约45分钟[18] - 深圳华南城距平湖火车站仅2.6公里，地铁10号线已通车并设“华南城站” [24][27] 公司人事变动 - 赵立东先生自2021年8月16日起辞任执行董事兼行政总裁[7] - 耿梅女士分别自2021年4月20日及2021年4月1日获委任为执行董事兼集团运营总裁[7] - 万鸿涛先生自2022年6月16日起获委任为执行董事兼集团副总裁[7] - 覃文忠先生自2022年6月16日起获委任为执行董事兼集团财务总监[7] - 林璟骅先生自2021年10月27日起辞任非执行董事，雷鸣先生同日获委任为非执行董事[7] 深圳龙岗万达广场情况 - 深圳龙岗万达广场2021年9月开业，开业首两月平均每日客流超10万人次[19][21] 深圳华南城建设情况 - 深圳华南城占地面积约106万平方米，截至2022年3月31日已购得规划建筑面积约271万平方米土地，完成约239万平方米建设 [25][27] 南宁华南城情况 - 南宁华南城总规划净用地面积约183万平方米，总规划建筑面积约488万平方米 [37] - 截至2022年3月31日，南宁华南城已购得规划建筑面积约248万平方米土地，完成约195万平方米建设 [37] - 南宁华南城的阿尔特麦超市使用面积超5万平方米，客流稳定 [32][33] - 南宁华南城规划净占地面积约183万平方米，总规划建筑面积约488万平方米，截至2022年3月31日，已购得约248万平方米土地，完成约195万平方米建设[39] - 南宁华南城商业综合体1668广场已正式投入运营[39] 南昌华南城情况 - 南昌华南城总规划占地面积约261万平方米，总规划建筑面积约687万平方米，截至2022年3月31日，已购得约479万平方米土地，完成约240万平方米建设[44][45] - 南昌华南城建立了近3万平方米的网络直播员培训基地[49][51] - 2021年8月，南昌华南城“南昌市大学生电子商务创业孵化基地”被商务部增列为“国家电子商务示范基地”[49][51] - 南昌华南城参与“南昌高铁商务中心城”项目，按“一城七中心”规划[50][52] - 南昌华南城已投入运营，商品交易中心涵盖家居建材、小商品等多种经营业态[44][45] 西安华南城情况 - 西安华南城位于西安国际港务区，该区域是开放经济试验区和现代服务业核心区[55] - 西安华南城周边有多条高速公路，连接铁路集装箱中心站和西北最大保税区，还有两条地铁线路穿过[55] - 2021年西安华南城附近建成第14届全运会新体育场，地铁14号线于6月底通车[55] - 西安华南城总规划占地面积约1000万平方米，总规划建筑面积约1750万平方米，截至2022年3月31日，已购得总规划建筑面积约417万平方米土地，完成约241万平方米建设[60][62] - 西安华南城商品交易中心经营业态包括五金机电、窗帘布艺等，1668新时代广场被列入陕西省2019年及2020年重点项目[61][62] 哈尔滨华南城情况 - 哈尔滨华南城总规划占地面积约1000万平方米，总规划建筑面积约1200万平方米，截至2022年3月31日，已购得总规划建筑面积约578万平方米土地，完成约191万平方米建设[71][73] - 哈尔滨华南城是东北亚国家跨境贸易主要枢纽和黑龙江省政府1号招商引资项目，承办第六届中俄博览会[66][67] - 2021年9月，哈尔滨华南城的华南城中学项目工程启动封顶仪式，预计2022年投入使用[66][67] - 哈尔滨华南城商品交易中心经营业态包括五金建材、化工等，园区内中国绿色食品国际博览城由中国绿色食品发展中心认证授牌[72][73] 郑州华南城情况 - 郑州华南城总规划净占地面积约700万平方米，总规划建筑面积约1200万平方米，截至2022年3月31日，已购得总规划建筑面积约1019万平方米土地，完成约521万平方米建设[78] - 郑州华南城举办「中部（秋季）建材五金展销会」[76] - 郑州华南城毗邻郑州机场经济区，距离郑州新郑国际机场仅16公里，地铁2号线南线贯穿且三站已运营[77] - 郑州华南城周边有多条公路出口，项目地3公里范围内有两个出口[77] - 郑州华南城总规划净占地面积约700万平方米，总规划建筑面积约1200万平方米，截至2022年3月31日，已购得约1019万平方米土地，完成约521万平方米建设[80] - 2021年6月，郑州华南城与万达集团签约，第四代万达广场将进驻[85][86] - 郑州华南城已运营，业态涵盖建材、小商品等，将加强住宅及商业配套业务[84][86] - 郑州华南城被列为“省级重点项目”等，2016年起逐步成为“省级电子商务示范基地”等[85][86] 合肥华南城情况 - 合肥华南城总规划净占地面积约1000万平方米，总规划建筑面积约1200万平方米，截至2022年3月31日，已购得约599万平方米土地，完成约368万平方米建设[91][92] - 途径合肥华南城的地铁4号线南延线于2020年10月施工，预计2024年开通运营[90][92] - 合肥华南城已运营，业态包括汽摩汽配、五金机电等，集多种功能于一体[96][97] - 合肥华南城位于合肥肥西经开区，是合肥“1331项目”核心区，被列为“安徽省重点招商项目”等[90][92] 重庆华南城情况 - 2021年3月18日，渝州家居建材市场签约入驻重庆华南城[101] - 重庆华南城位于重庆巴南区，是集团首个直辖市项目，处于重庆公路物流基地战略位置[101] - 重庆华南城总规划净占地面积约590万平方米，总规划建筑面积约1310万平方米[107][110] - 截至2022年3月31日，重庆华南城已购得总规划建筑面积约650万平方米的土地，完成约233万平方米建设[107][110] 公司历史财务数据 - 2017/18财年合约销售120.26亿港元，2018/19财年合约销售146.77亿港元[129] - 2018 - 2022年公司收入分别为103.12亿、94.05亿、102.74亿、98.88亿、113.09亿港元[129] - 2018 - 2022年母公司拥有人应占利润分别为45.12亿、32.51亿、26.33亿、24.15亿、7.60亿港元[129] - 2018 - 2022年资产净值分别为36.40亿、36.15亿、34.88亿、41.30亿、45.09亿港元[129] - 2018 - 2022年母公司拥有人应占核心净利润分别为16.09亿、17.50亿、15.53亿、18.86亿、6.49亿港元[129] 公司近期财务数据对比 - 2019/20、2020/21、2021/22财政年度合约销售分别为135.14亿港元、161.49亿港元、117.95亿港元[130][133] - 截至2022年3月31日止年度，合约销售117.94714亿港元，较2021年的161.48856亿港元下降27.0%；收入103.11628亿港元，较2021年的113.09304亿港元下降8.8%[131] - 2022年持续性收入29.5815亿港元，较2021年的27.65366亿港元增长7.0%；毛利率为29.3%，2021年为43.7%[131] - 2022年母公司拥有人应占核心净利润6.49028亿港元，较2021年的18.85622亿港元下降65.6%；应占利润7.602亿港元，较2021年的24.15498亿港元下降68.5%[131] - 2022年每股盈利基本为9.39港仙，2021年为29.85港仙；资产负债率为63.8%，2021年为65.7%；净资产450.89972亿港元，较2021年的412.9655亿港元增长9.2%[131] - 2021/22财年合约销售117.947亿港元，较2020/21财年的161.489亿港元下降[155][158] - 2021/22财年收入减少9.977亿港元至103.116亿港元，持续性收入增长1.928亿港元至29.582亿港元[155][158] - 2021/22财年母公司拥有人应占净利润7.602亿港元，较2020/21财年的24.155亿港元下降[156][158] - 2021/22财年母公司拥有人应占核心净利润6.490亿港元，较2020/21财年的18.856亿港元下降[156][158] - 2021/22财年每股基本盈利9.39港仙，较2020/21财年的29.85港仙下降[156][158] - 董事会不建议派付2021/22财年末期股息，2020/21财年为每股3.0港仙[156][158] - 本财政年度集团总收入103.116亿港元，上一财政年度为113.093亿港元[194][196] - 本财政年度持续性收入29.582亿港元，占总收入28.7%，上一财政年度为27.654亿港元，占比24.5%[194][196] - 本财政年度毛利率为29.3%，上一财政年度为43.7%[194][196] - 本财政年度母公司拥有人应占核心净利润6.490亿港元，上一财政年度为18.856亿港元[194][196] - 本财政年度母公司拥有人应占净利润7.602亿港元，上一财政年度为24.155亿港元[194][196] - 本财政年度每股基本盈利9.39港仙，上一财政年度为29.85港仙[194][196] 公司与特区建发集团合作情况 - 2022年12月华南城集团与特区建发集团签署股权认购协议，于2022年5月16日完成认购[124] - 2021年12月30日，公司向特区建发集团配33.5亿股，占扩股后已发行总股本约29.28%[138][140] - 2022年5月16日，认购事项完成，特区建发集团成为公司单一最大股东[138][140] - 截至2021年12月，特区建发集团注册资本335.09亿元，总资产990.21亿元，净资产429.19亿元[142] - 特区建发集团将助力公司实现“三不变”和“三变”，提升信用水平、优化资产结构、加强资源导入[142] - 公司认为引入特区建发集团可提升管理和运营效率、增强财务能力，实现业务协同[143] - 截至2021年12月，特区建发集团注册资本335.09亿元，总资产990.21亿元，净资产429.19亿元[144] - 特區建發集團入股后，公司综合财务实力增强，预计降低融资成本[177] - 特區建發集團认购公司33.5亿股股份，配發擴股后占已发行总股本约29.28%，成为主要兼单一最大股东[185][187] - 引入国资大股东利于公司整合资源，完善业态，降低融资成本，增强综合财务实力[185][187] - 公司借力特區建發集团入股优势，降低融资成本，优化债务结构，延长贷款融资平均年期[185][187] 公司资金回笼与授信情况 - 出售郑州和合肥两处物流仓储项目回笼资金超17亿元，与上海银行新增授信40亿元[148][151] - 乾龍物流通过处置西安、郑州和合肥的部分成熟项目，回笼资金超人民币20亿元[162][164] - 出售郑州和合肥两处物流仓储项目回笼资金超17亿元，出售西安仓储项目及与西安政府签协议带来约13亿元收入[189][191] 公司战略合作情况 - 2022年2月16日，公司与鹏城智慧共享科技（深圳）有限公司签约，将在停车场景等多领域深化合作[167][169] - 2022年2月23日，公司与深能南京能源控股有限公司签署分布式绿色能源战略合作协定，布局新能源领域[167][169] - 2022年3月3日，公司与