公司基本信息 - 公司于2010年12月23日在中国云南省成立，内资股和H股每股面值均为人民币1.00元[66] - 公司股份代号为03768[5] - 公司法定代表人为曾锋先生[5] - 公司独立审计师为天职香港会计师事务所有限公司，位于香港北角英皇道625号2楼[5] - 公司香港法律顾问为竞天公诚律师事务所有限法律责任合伙，位于香港中环皇后大道中15号置地广场公爵大厦32楼3203至3207室[5] - 公司中国法律顾问为云南建广律师事务所，位于中国云南省昆明市西山区广福路南悦城2栋14楼[7] - 公司H股股份登记处为卓佳证券登记有限公司，位于香港夏慤道16号远东金融中心17楼[7] - 公司董事会执行董事包括曾锋（董事长）、陈昌勇（总经理）、罗云[7] - 公司监事会主席为那志强先生[9] - 公司主要往来银行包括中国建设银行昆明城南支行等多家银行及对应地址[9] - 交通银行云南分行位于云南省昆明市盘龙区白塔路397号交通银行大厦1楼大堂[12] - 昆明农业发展投资由昆明市国资持股90%[68] - 昆明公交由昆明市国资委直接持股95%[68] - 昆明城投由昆明市国资委直接持股84.42%[68] - 新都投资由昆明市国资委直接持股约84%[70] - 报告期为2022年1月1日至2022年6月30日[70] - 最后实际可行日期为2022年8月30日[70] - 公司H股于2017年4月6日上市，发行3.3943亿股，发行总额（扣除开支前）约为13.271713亿港元[186] - 公司收取的全球发售所得款项现金净额为10.723亿元[186] 财务数据关键指标变化 - 2022年上半年公司总营收9.091亿元，同比增长1.9%；股东应占净利润1.828亿元，同比增长9.5%[45][47] - 截至2022年6月30日止六个月，公司收入为909,091千元人民币，较2021年同期的892,416千元人民币增长1.9%[96][97] - 截至2022年6月30日止六个月，公司税前利润为206,868千元人民币，2021年同期为202,942千元人民币[96] - 截至2022年6月30日止六个月，公司期间利润为183,486千元人民币，2021年同期为167,737千元人民币[96] - 截至2022年6月30日，归属于公司权益持有人的利润为182,826千元人民币，较2021年同期的166,969千元人民币增长9.5%[96][97] - 截至2021年6月30日止六个月公司收入为8.924亿元，截至2022年6月30日止六个月增长1.9%至9.091亿元[155] - 截至2021年6月30日止六个月公司毛利为3.342亿元，截至2022年6月30日止六个月增长17.6%至3.929亿元[155] - 报告期内公司收入为人民币90910万元，较上年同期的人民币89240万元增加人民币1670万元或1.9%[161] - 报告期内公司销售成本为人民币51620万元，较上年同期的人民币55820万元减少7.5%[161] - 报告期内公司毛利为人民币39293.8万元，2021年同期为人民币33424.9万元[159] - 报告期内公司经营利润为人民币34794.9万元，2021年同期为人民币25476万元[159] - 报告期内公司期内利润为人民币18348.6万元，2021年同期为人民币16773.7万元[159] - 报告期内公司毛利率为43.2%，较去年同期的37.5%增加5.7%[163] - 报告期内销售费用为380万元，较去年同期的670万元减少290万元或43.3%[163] - 报告期内经营利润为3.479亿元，较去年同期的2.548亿元增加9310万元或36.5%，经营利润率为38.3%[168][173] - 报告期内财务成本约为1.631亿元，较去年同期的9570万元增加6740万元[177] - 报告期内税前利润为2.069亿元，较去年同期的2.029亿元增加400万元或2.0%[177] - 报告期内综合收益总额为1.863亿元，较去年同期的1.672亿元增加11.4%[177] - 截至2022年6月30日止六个月，公司经营活动使用现金净额为1.426亿元，较去年同期的6.632亿元减少5.206亿元[180][182][183] - 截至2022年6月30日止六个月，公司投资活动使用现金净额为6700万元，较去年同期产生的1.832亿元减少[180][186] - 截至2022年6月30日止六个月，公司融资活动使用现金净额为8.153亿元，较去年同期产生的9.323亿元减少[180][186] - 截至2022年6月30日，公司现金及现金等价物期末余额为4797.37万元，期初余额为1.504346亿元[180] - 2022年上半年公司汇兑收益为34.6万元，去年同期汇兑亏损为49.9万元[180] - 截至2022年6月30日，全球发售所得款项现金净额10.723亿元中约9.274亿元（占首次公开发售所得款项净额的86.5%）已按招股说明书用途使用[189] - 投资BOT/BOO污水处理及自来水供应项目计划使用所得款项净额3.753亿元，占比35%，截至2022年1月1日未动用5770万元，2022年1月1日至6月30日实际使用3.176亿元[190] - 收购TOT/TOO污水处理厂及自来水供应项目计划使用所得款项净额3.753亿元，占比35%，截至2022年1月1日未动用8560万元，2022年1月1日至6月30日实际使用2.897亿元[190] - 偿还银行借款计划使用所得款项净额2.145亿元，占比20%，截至2022年1月1日未动用160万元，2022年1月1日至6月30日实际使用2.129亿元[190] - 补充营运资金及作一般公司用途计划使用所得款项净额1.072亿元，占比10%，2022年1月1日至6月30日实际使用1.072亿元[190] - 截至2022年1月1日，外汇影响未动用所得款项净额660万元，利息收入影响未动用所得款项净额60万元[190] - 截至2022年6月30日，首次公开发售所得款项净额总计10.723亿元，未动用1.521亿元，2022年1月1日至6月30日实际使用9.274亿元[190] - 截至2022年6月30日，各项业务策略未动用首次公开发售所得款项净额已存于中国持牌银行，预计2023年6月前用完[194][197] - 2022年7月5日，董事会批准变更全球发售所得款项净额用途议案，预计未动用所得款项净额2023年6月30日前用完[195][197] - 报告期内，首次公开发售所得款项净额按招股说明书披露用途使用[196][198] - 截至2022年6月30日，公司所得款项净额用途或使用无重大变动或重大延误[196][199] 各条业务线数据关键指标变化 - 2022年公司自营污水处理厂污水处理量3.49亿立方米，同比增长约8%[50][52] - 2022年公司自营污水处理厂供水量3400万立方米，与上年同期基本持平[50][52] - 公司设计污水处理能力的96.2%达到国家一级A类排放标准[50][52] - 2022年6月30日，污水处理产能为2,043千立方米/日，2021年为1,982千立方米/日[99] - 截至2022年6月30日止六个月，污水处理产量为349,043千立方米，2021年同期为323,022千立方米[101] - 2022年污水處理所佔分部收入比例为64.6%，2021年为66.1%[103] - 2022年再生水供應及自來水供應所佔分部收入比例为28.9%，2021年为22.3%[103] - 2022年其他业务所佔分部收入比例为6.5%，2021年为11.6%[103] - 截至2022年6月30日止六个月，公司TOO项目为总收入贡献52.5%，TOT及BOT项目为总收入贡献18.2%[138][141] - 截至2022年6月30日，公司共有49间特许经营水厂，其中47间已投入运营，2间在建[139][141] - 47间正在运营的水厂中，14间为TOO项目，22间为TOT项目，9间为BOT项目，2间为BOO项目[139][141] - 截至2022年6月30日，公司有40间污水处理厂在运营，总污水处理能力为204万立方米/天[140] - 公司有1间污水处理厂在云南省在建，管理服务设施总设计污水处理能力为50万立方米/天[140] - 公司受托运营管理886个村庄的农村生活污水收集和处理设施，覆盖19个镇[140] - 截至2022年6月30日，公司96.2%的设计污水处理能力达到国家一级A类标准[140] - 截至2022年6月30日，公司有40间污水处理厂已投入运营，日总污水处理能力达204万立方米，1间在建，管理服务设施设计日总污水处理能力为50万立方米，受托运行管理886个村庄的农村生活污水收集处理设施[142] - 截至2022年6月30日，公司设计污水处理能力的96.2%达到国家一级A类排放标准[142] - 2022年上半年积极推进提标项目建设进度，除3家建成正在调试中的水厂外，其余污水处理厂出水均已达到一级A水质标准[146] - 截至2022年6月30日，公司有11间污水处理厂生产再生水，日总设计产能达23.3万立方米[147][149] - 公司再生水业务主要位于云南昆明，主要用户有14类，对7条河道开展补水工程[148][150] - 截至2022年6月30日，公司有7间自来水厂已投入营运（云南6间，湖南1间），1间在建[152][154] - 公司积极响应云南省乡村振兴供水保障工作，协助开展县城和村镇的自来水管网建设和运维工作[153][154] - 报告期内污水处理服务、再生水供应及自来水供应服务的收入分别占总收入的64.6%、6.5%和28.9%[155] - 污水处理业务收入从2021年上半年的人民币58960万元降至2022年上半年的人民币58720万元，减少人民币240万元或0.4%[161] - 水供给业务收入从2021年上半年的人民币10370万元降至2022年上半年的人民币5900万元，减少人民币4470万元或43.1%[161] - 其他业务收入从2021年上半年的人民币19920万元增至2022年上半年的人民币26290万元，增加人民币6370万元或32.0%[161] - 污水处理业务销售成本从2021年上半年的人民币32150万元增至2022年上半年的人民币32440万元，增加人民币290万元或0.9%[161] - 水供给业务销售成本从2021年上半年的人民币7110万元降至2022年上半年的人民币2940万元，减少人民币4170万元或58.6%[161] - 其他分部销售成本从2021年上半年的1.656亿元降至2022年上半年的1.624亿元，减少320万元或1.9%[163] - 污水处理分部毛利率从2021年上半年的45.5%降至2022年上半年的44.8%[163] - 水供给分部毛利率从2021年上半年的31.5%增至2022年上半年的50.1%[163] - 其他分部毛利率从2021年上半年的16.8%增至2022年上半年的38.2%[163] 行业政策与市场趋势 - “十四五”时期中国对污水处置率和处置质量提出明确要求，存量项目提质增效和精细运营将成行业主题[57][60] - 2022年中央政府已分配237亿元人民币用于水污染防治，较之前增加9.22%[107] - 2022年中央财政预算安排水污染防治资金237亿元，增长9.22%[109] - 到2025年中国将新增污水处理能力2000万立方米/日，县城污水处理率达95%以上，地级及以上缺水城市污水资源化利用率超25%[118][121] - 到2025年中国要建设、改造和扩建再生水产能不少于1500万立方米/日[126] 公司战略与发展举措 - 公司立足“大环保”格局，对现有业务和资产进行调整、处置、整合和升级改造[51][53] - 公司通过多种方式置入优质资产，优化业务板块构成，向多领域迈进[51][53] - 公司加强内部治理和人才培养，强调以人为本，优化组织结构[55] - 公司利用国际和国内融资双平台优势，拓展融资渠道，维持合理资本结构[56] - 公司围绕高质量发展要求，落实运营管理和投资建设，推进内部改革等工作[45][47] - 公司将坚持内涵式增长与外延式发展并重，向内加强内部精细化管理，向外加大环保产业开拓力度[57][60] - 公司将紧跟宏观产业政策和市场格局，聚焦主责主业，提升企业内部治理能力[63][64] - 公司将继续加强对子公司管控，加强项目投后管理，强化风险防范和内部控制[63][64] - 公司将发挥区域行业龙头企业在资金、技术及管理上的优势，助力国家达成相关目标并增加收入与利润[63][64] -