公司上市情况 - [公司普通股自2020年7月15日于香港联合交易所主板上市，股份代码为6968][6] - [公司于2020年7月15日在港交所主板成功上市，是公司发展重要里程碑][19][23] 公司战略定位与发展规划 - [公司坚持“深耕长三角”战略定位，拓展粤港澳大湾区，实现土地储备合理增长][11] - [2022年公司组织力发展原则是“空杯与重塑”，以“制造业思维”为转变方向，提升内功][12] - [2022年房地产市场有望经历修复阶段重回稳定，走向良性循环，公司将深耕长三角、拓展大湾区][15][17] - [公司聚焦上海、杭州、南京等城市，在这些地区实现战略性覆盖][20][23] - [未来一年房地产市场在稳健金融环境中受益，公司将紧抓销售窗口，实施高周转策略][22][24] - [未来一年，公司将以长三角城市为后盾，在安徽、华南、中西部等区域热点城市寻求机会，实现全国布局][26] - [公司将利用上市平台，实现多元化融资渠道，助力业务发展][26] - [公司将聚焦销售回款，达成销售目标，加大潜力城市立足和产品创新探索力度，提升产品品质][25][27] - [2022年公司将秉承“一体两翼”发展策略，聚焦核心主业，提升运营效率][91][94] - [2022年公司将以客户需求为导向，提升产品力和品牌力等核心竞争力][91][94] - [2022年公司将坚持理性投资、稳健布局，推进“深耕长三角、布局全国中心城市”战略落地][91][94] - [2022年公司将加强管理精细化，优化运营和财务管理体系，缩短决策流程，提高运营效率][92][94] - [2022年公司将采取稳健财务控制政策，通过多元化融资渠道优化资本债务结构][92][94] 销售业绩 - [报告期内，公司累计合约销售金额为人民币30,041百万元，确认销售收入为人民币10,369百万元，同比增长149%][12] - [2021年初房地产市场受疫情冲击，后随政策显效逐步恢复，公司全年合约销售金额约为人民币30,041百万元][21][23] - [2021年公司总收入约为103.69亿元，同比增加约149%][26] - [2021年公司未审核合约销售额约为300.41亿元，销售合约建筑面积约250.4万平方米，平均售价约为每平方米11997元][26] - [2021年物业销售收益同比增加约149%至约103.69亿元，确认总建筑面积约95.33万平方米，较2020年增加约118%，平均售价约为每平方米10877元，同比增加约14%][30][31] - [2021年公司总收益约为103.69亿元，同比增加约149%，主要因物业销售增长][50][52] 财务状况 - [截至2021年12月31日，集团总现金短债比为2.5倍，净资产负债比率为24%，扣除合约负债后的资产负债率约为64%][9] - [截至2021年12月31日，公司合约负债约为272.4亿元，较2020年增长约30%][26] - [截至2021年12月31日，公司未履行的物业销售约为312.63亿元，较2020年增长约26%][29] - [2021年公司毛利约为24亿元，同比增加约58%，毛利率约23%，较2020年的36%下降，主因土地成本提高][50][52] - [2021年公司净利润约为11.02亿元，同比增加72%][50] - [2021年公司销售成本约为79.68亿元，同比增加约200%][52] - [2021年公司其他收入约为8700万元，较2020年的2600万元增加，主要包括管理及咨询服务收入2000万元和出售上市证券投资的公允价值收益4400万元][54][55] - [2021年公司投资物业公允价值收益约为200万元，较2020年的1000万元减少][56] - [2021年公司销售及营销开支约为5.14亿元，同比增加约32%，主要因营销及广告成本和员工成本增加][56] - [2021年公司一般及行政开支同比增加约36%][56] - [2021年公司净融资成本约为2.38亿元，同比增加约187%，主要因物业开发业务的有息债务增加和发行有息优先票据的全年利息影响][58] - [合营企业及联营公司应占业绩从2020年的约4.03亿元降至2021年的约3.93亿元，主要因物业销售收益减少][60][65] - [所得税开支从2020年的3.82亿元增加5%至2021年的4.02亿元，2021年和2020年实际税率分别为36%和62%][61][66] - [集团溢利及全面收益总额从2020年的约6.42亿元显著增加约72%至2021年的约11.02亿元，2021年公司拥有人应占溢利约4.81亿元][62][67] - [2021年公司每股基本及摊薄盈利为0.30元，较2020年的0.68元减少约56%][63][67] - [集团融资成本净额同比增加约187%，从2020年的约8300万元增至2021年的约2.38亿元][64] - [2021年底集团现金总额约69.85亿元，较2020年底的约67.97亿元增加，主要因物业销售所得款项增加][70] - [2021年集团新借款总额约73.31亿元，发行优先票据所得款项净额约5100万元，偿还借款约65.29亿元，年底借款总额约94.95亿元，较2020年底增加约10%][70] - [2020年12月公司发行1.5亿美元2021年优先票据，2021年11月发行1.58亿美元2022年优先票据，12月赎回2330万美元2021年优先票据，年利率均为13.5%][72][73][76] - [2021年底集团净负债率为24%，较2020年底的41%下降17个百分点；剔除合同负债后资产负债率约64%（2020年底为82%）；现金与短期债务比率为2.5倍（2020年底为1.1倍）][75] - [优先票据发行目的为集团一般运营资金][74][77] - [2021年12月31日，集团净负债比率为24%，较2020年12月31日的41%减少17个百分点，扣除合约负债后资产负债率约为64%（2020年12月31日为82%），现金总额与短期债务比率为2.5倍（2020年12月31日为1.1倍）][78] - [2021年12月31日，集团流动比率从2020年12月31日的约1.13倍增加至约1.38倍，短期借款占借款总额比例从约70%降至约29%][80] - [2021年12月31日，集团若干银行及其他借款由账面价值约180.82亿元的抵押定期存款等资产担保，2020年12月31日为148.8亿元][80] - [2021年12月31日，集团已订约但尚未拨备的承诺为81.01524亿元，2020年12月31日为157.25006亿元][82] - [2021年12月31日，集团为购房者按揭融资担保金额为11.45284亿元，为合营企业和联营公司借款担保金额为2889.26万元，总计11.741766亿元，2020年12月31日总计8.528296亿元][85] - [集团主要在中国经营业务，除离岸优先票据外，2021年无其他外汇波动重大直接风险，董事预期人民币汇率波动无重大不利影响，截至2021年12月31日未订立对冲交易][80] - [集团利率风险来自借款，除离岸优先票据外大部分借款以人民币计值，利率受央行基准利率影响，通过密切监测利率波动和调节债务组合管理利率风险][80] - [集团通过营运资金管理政策有效管理营运资金，利用物业销售预售款、银行融资等财务资源，并协商完善对承建商付款安排][78] - [集团为购房者安排银行融资并提供担保，担保期至购房者获发产权证或偿还贷款，董事认为购房者违约可能性极小，集团信贷风险大幅降低][85][86] - [净资产负债率和资产负债率减少主要因权益总额增加，来源为更多项目交付和非控股股东注资][78] - [截至2021年12月31日，公司无重大或有负债，该年度无重大子公司、联营公司或合营企业收购或出售事项][88] 土地储备与项目开发 - [截至2021年12月31日，公司（连同合营企业及联营公司）有77个项目，土地储备为984.64万平方米，其中70个项目位于长三角地区28个城市][35][40] - [2021年公司（连同合营企业及联营公司）在海安、南通等多地收购9块优质土地，新增土地储备总建筑面积120.82万平方米，加权平均应占土地成本约为每平方米4901元][42] - [2021年公司购入9个优质土地，提供120.82万平方米土地储备，加权平均每平方米权益土地成本约为4901元][43] - [公司土地储备包括已竣工物业、开发中物业和持作未来开发物业的建筑面积之和][93][95] - [集团附属公司在多地有物业项目开发，涉及安徽、广东、贵州等多个省份][96] - [安徽阜阳土地储备为559,302平方米，占集团应占土地储备总数的6%][96] - [广东广州土地储备为814,685平方米，占集团应占土地储备总数的8%][96] - [贵州盘州土地储备为470,634平方米，占集团应占土地储备总数的5%][96] - [江苏常州土地储备为486,949平方米，占集团应占土地储备总数的5%][96] - [集团附属公司开发项目小计数量为55个][96] - [已竣工可供出售/出租的建筑面积为400,670平方米][96] - [开发中的建筑面积为5,660,433平方米][96] - [未来开发规划建筑面积为1,782,146平方米][96] - [集团应占土地储备总数为7,843,249平方米，上述小计占比80%][96] - [截至2021年12月31日，集团合营企业和联营公司开发物业项目总计77个，应占土地储备总数为9,846,448平方米][98] - [集团合营企业在江苏和浙江开发物业项目小计12个，应占土地储备750,090平方米，占集团应占土地储备总数的8%][98] - [集团联营公司在江苏和广东开发物业项目小计10个，应占土地储备1,253,109平方米，占集团应占土地储备总数的12%][98] - [集团附属公司在安徽阜阳的港龙美的云葵项目地盘面积218,655平方米，集团应占权益57%，预计2024年8月竣工，土地储备总数559,302平方米][102] - [集团附属公司在安徽合肥的辰光雅苑项目地盘面积66,068平方米，集团应占权益60%，预计2023年3月竣工，土地储备总数172,182平方米][102] - [集团附属公司在安徽黄山的港龙君望项目地盘面积46,780平方米，集团应占权益70%，预计2022年12月竣工，土地储备总数92,349平方米][102] - [集团附属公司在安徽芜湖的湖山映项目地盘面积132,596平方米，集团应占权益60%，预计2022年9月竣工，土地储备总数300,491平方米][102] - [公司正在开发多个物业项目，如安徽芜湖的港龙·时代天骄、广东的港龙星河映花园等，分布于多个省份和城市][107] - [部分项目已竣工，如江苏常熟的香语华庭、江苏常州的港龙紫荆城等][110] - [公司在各项目中的应占权益比例不同，有100%、65%、60%等多种情况][107] - [各项目的地盘面积差异较大，从8090平方米到196435平方米不等][107][119] - [项目的实际/估计竣工日期从2020年4月到2025年11月都有分布][107][119] - [土地储备总数方面，增城石滩项目达814685平方米，规模较大][107] - [河南洛阳的洛阳第河尚院项目处于开发中，公司应占权益未明确提及][110] - [江苏常州的龙宸名著项目公司应占权益为40%，地盘面积67402平方米，预计2023年4月竣工][119] - [江苏常州的沁湖春秋花园项目公司应占权益为50%，地盘面积42605平方米，预计2023年5月竣工][119] - [江苏常熟的燕山映项目公司应占权益为35%，地盘面积61021平方米，预计2022年12月竣工][110] - [阜宁文澜府项目地盘面积67,454平方米，集团应占权益40%，预计2025年6月25日竣工，土地储备总数207,254平方米][124] - [海安翰林首府项目已竣工，地盘面积57,633平方米，集团应占权益70%，土地储备总数57,036平方米][124] - [海门泊季澜境项目地盘面积47,078平方米，集团应占权益26%，预计2022年6月竣工，土地储备总数95,579平方米][124] - [淮安融创广场项目地盘面积188,564平方米，集团应占权益26%，预计2024年6月竣工，土地储备总数384,546平方米][124] - [连云港景山秀水项目已竣工，地盘面积53,063平方米，集团应占权益100%，土地储备总数6,815平方米][129] - [南京时光泊月湾项目地盘面积28,188平方米，集团应占权益50%，预计2022年1月竣工，土地储备总数48,825平方米][129] - [南通晨园项目已竣工，地盘面积38,237平方米，集团应占权益51%，土地储备总数39,055平方米][129] - [南通玺悦项目已竣工，地盘面积24,537平方米，集团应占权益51%，土地储备总数24,410平方米][134] - [泰兴杭源府项目地盘面积66,804平方米，集团应占权益33%，预计2022年1