公司业务 - Cadence是一家电子系统设计领域的领导者，拥有超过30年的计算软件专业知识[42] - 我们的产品和服务旨在优化性能，最小化功耗，缩短产品上市时间，提高工程生产力，并降低设计、开发和制造成本[42] - 我们的年度收入中约85%为循环收入，包括软件、硬件和IP的维护、工程服务和IP使用所产生的版税[49] - 公司主要通过软件和硬件许可、销售或租赁仿真和原型硬件技术、提供软件、硬件和IP的维护、提供工程服务以及IP使用所产生的版税来产生收入[48] - 2023年前九个月，公司85%的收入为循环收入，17%为一次性收入[49] 财务状况 - 所有现金及现金等价物为962.0百万美元，净营运资本为560.3百万美元[60] - 现金及现金等价物在2023年9月30日主要来源于运营现金、员工股票购买计划下的普通股发行收益、出售投资收益和循环信贷设施收益[60] - 现金及现金等价物的66%由海外子公司持有，预计足够满足未来至少12个月的资本和流动性需求[60] - 净营运资本增加主要是由于客户收款和运营活动支出的时间安排[60] - 2023年前九个月的投资活动现金流为负313.6亿美元，较2022年同期的负674.5亿美元减少了360.9亿美元[61] - 2023年前九个月的融资活动现金流为负666.0亿美元，较2022年同期的负299.9亿美元增加了366.1亿美元[61] 财务表现 - 研发支出在2023年9月30日结束的三个月和九个月内与2022年10月1日结束的三个月和九个月相比增加了46.0百万美元和173.3百万美元[57] - 研发支出中的薪资、福利和其他员工相关成本以及股票补偿在2023年9月30日结束的三个月和九个月内与2022年10月1日结束的三个月和九个月相比分别增加了26.6百万美元和119.4百万美元[57] - 总体行政支出在2023年9月30日结束的三个月和九个月内与2022年10月1日结束的三个月和九个月相比减少了15.1百万美元和7.4百万美元[57] - 营运利润在2023年9月30日结束的三个月和九个月内与2022年10月1日结束的三个月和九个月相比分别为29%和30%[58] - 利息支出在2023年9月30日结束的三个月和九个月内与2022年10月1日结束的三个月和九个月相比分别增加了9.1百万美元和27.2百万美元[58] - 公司的运营费用受到员工数量变化、股票补偿、外汇汇率波动等因素的影响[55] 资本运作 - 公司董事会授权额外10亿美元用于回购普通股，截至2023年9月30日，仍有15亿美元的授权可用于回购普通股[61] - 公司于2021年6月签署了一项为期五年的7亿美元无担保循环信贷协议，截至2023年9月30日，未使用该信贷额度[61] - 公司于2024年发行了3.5亿美元的4.375%到期于2024年10月15日的优先票据，截至2023年9月30日，公司符合所有与该票据相关的契约[61] - 公司于2022年9月签署了一项3亿美元为期三年的无分期偿还期限贷款，截至2023年9月30日，公司符合所有与该贷款相关的财务契约[61]