财务数据关键指标变化 - 截至2021年3月31日，公司总资产为4.1564亿美元，较2020年12月31日的3.5138亿美元增长18.3%[9] - 2021年第一季度，公司净亏损408.6万美元，较2020年同期的442.7万美元有所收窄[12] - 截至2021年3月31日，公司现金及现金等价物为1172.7万美元，较2020年12月31日的653.3万美元增长79.5%[9] - 截至2021年3月31日，公司普通股发行及流通股数为6775.5336万股，较2020年12月31日的6446.1065万股增加5.1%[9] - 2021年第一季度，公司总运营费用为419.8万美元，较2020年同期的408.1万美元增长2.9%[12] - 截至2021年3月31日，公司股东权益为3724.3万美元，较2020年12月31日的3113.9万美元增长19.6%[9] - 2021年第一季度，公司其他收入（支出）净额为11.4万美元，而2020年同期为 - 36.4万美元[12] - 截至2021年3月31日，公司流动负债为404.3万美元，较2020年12月31日的345.4万美元增长17.1%[9] - 2021年第一季度，公司基本和摊薄后每股净亏损为0.06美元，而2020年同期为0.07美元[12] - 2021年第一季度净亏损4086美元，2020年同期为4427美元[18] - 2021年第一季度经营活动净现金使用量为2156美元，2020年同期为4262美元[18] - 2021年第一季度投资活动净现金使用量为859美元，2020年同期为提供3149美元[18] - 2021年第一季度融资活动净现金提供量为8209美元，2020年同期为使用76美元[18] - 2021年第一季度现金及现金等价物净增加5194美元，2020年同期为减少1189美元[18] - 2021年3月31日现金及现金等价物期末余额为11727美元，2020年同期为6386美元[18] - 2021年第一季度现金支付所得税为2美元，2020年同期为0美元[18] - 2021年第一季度现金支付利息为0美元，2020年同期为161美元[18] - 2021年第一季度产品销售成本为1610万美元，较2020年同期增加156万美元，增幅10.7%[91] - 2021年第一季度研发成本为289万美元，较2020年同期增加4.7万美元，增幅19.4%[91] - 2021年第一季度一般及行政费用为2299万美元，较2020年同期减少86万美元，降幅3.6%[91] - 2021年第一季度总运营费用为4198万美元，较2020年同期增加117万美元，增幅2.9%[91] - 截至2021年3月31日，公司总资产为4160万美元，营运资金为940万美元[95] - 2021年第一季度经营活动净现金使用量为215.6万美元，2020年同期为426.2万美元[96] - 2021年第一季度投资活动净现金使用量为85.9万美元，2020年同期为提供314.9万美元[96] - 2021年第一季度融资活动净现金提供量为820.9万美元，2020年同期为使用7.6万美元[96] - 截至2021年3月31日，公司拥有1170万美元的现金和940万美元的营运资金[116] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年第一季度，公司产品销售额为0，而2020年同期为1.8万美元[12] - 2021年第一季度无来自Clarios的收入，2020年同期该客户收入占比100%[36] - 2021年3月31日和2020年3月31日止三个月公司未进行商业生产，2020年同期名义收入来自库存销售[39] - 2021年3月31日和2020年12月31日库存总额均为109.1万美元，其中产成品2000美元、在产品24.7万美元、原材料84.2万美元[40] - 2021年和2020年3月31日止三个月转租收入分别约为13.2万美元和10.8万美元，2021年3月31日使用权资产约为59万美元，经营租赁负债约为69万美元，2020年同期分别约为108万美元和125万美元[58][59] - 2021年第一季度公司未实现营收，2020年第一季度有少量库存销售收入[90] - 2021年第一季度产品销售无显著收入，2020年第一季度仅为名义库存销售[91] 公司业务合作与协议 - 2021年2月15日公司与LiNiCo签订协议，发行37.5万股普通股，获1500股A系列优先股（价值150万美元）及购买500股A系列优先股的三年认股权证，1500股A系列优先股约占LiNiCo完全稀释后普通股的9%[42] - 2020年5月7日公司获约33.2万美元薪资保护计划贷款，2021年3月31日止三个月13.1万美元贷款获豁免，2021年3月31日和2020年12月31日应付票据流动部分分别为3.1万美元和2.9万美元，非流动部分分别为17万美元和30.3万美元[53][54][55] - 2021年3月31日止三个月公司发行192.3614万股普通股，净收益750万美元，还因其他原因发行多批普通股[64] - 2021年2月公司授予承包商2.5万个受限股票单位，授予公允价值为15.15万美元，截至3月31日无股份归属[69] - 公司将136,750平方英尺回收设施租给LiNiCo，租期从2021年4月1日至2023年3月31日，LiNiCo有购买选择权，10月1日前完成交易价格为1425万美元，之后为1525万美元，需分别在2021年10月15日和2022年11月22日支付125万美元和200万美元定金[72] - 公司与Veolia的运营、管理和维护协议于2021年3月6日终止[118] - 2017年2月，公司与Clarios达成一系列协议，包括设备供应协议，约定合作开发转换项目[128] - 2019年6月，公司与Clarios达成协议修订设备供应协议，需在满足特定绩效标准后90天内达成开发计划协议，但绩效条件基于TRIC的16个AquaRefining模块运行，可能性不大[128] - 公司与Clarios的设备供应协议将于2021年6月到期，若无法就修订后的绩效标准达成一致，可能无法向第三方出售AquaRefining设备或许可技术[128] 公司技术与生产情况 - 2020年第四季度，公司按时且低于预算完成V1.25L Aqualyzer计划，铅产量比2018 - 2019年商用的V1.0 Aqualyzer提高100%，超出20%的指导目标500%[83] - V1.25L Aqualyzer使同等铅产量所需设备数量减少50%，资本支出降低50%，运营费用降低超60%[83] - 公司计划生产纯度至少为99.99%的再生铅，即AquaRefined铅[121] - 公司在2018年4月开始有限生产铸铅锭，6月开始销售两吨块状的纯AquaRefined铅[122] - 公司已在多个国家/地区获得专利，包括美国、加拿大、中国等[124] - 公司还有在美国的专利申请以及在18个其他司法管辖区的相关专利申请正在审理中[125] 公司保险赔付情况 - 截至2021年3月31日，公司因火灾收到保险赔付2360万美元，2021年第一季度收到0.2万美元计入其他收入，一季度后又收到140万美元业务中断索赔款[37] - 2021年3月31日后，公司收到140万美元与2019年11月火灾相关的保险赔付[73] - 截至2021年3月31日，公司已收到约2360万美元保险赔款，之后又收到140万美元，预计还将从第四层保险获得200万美元，目前共收到2500万美元[82] 公司法律诉讼情况 - 公司面临两起法律诉讼，分别为证券集体诉讼和股东派生诉讼，公司否认指控并将积极辩护[105][106] - 公司面临证券集体诉讼和股东派生诉讼，可能对业务、经营成果和财务状况产生重大不利影响[146] 公司历史与发展相关 - 公司于2014年6月成立，2017年第一季度开始产生收入的运营[112] - 2019年11月TRIC发生火灾，公司暂停了所有基于工厂的创收业务[112] - 公司自成立至2021年3月31日共产生1150万美元的收入，主要来自铅化合物和塑料的销售[112] 市场价格与股价相关 - 铅价从2015年5月5日的每吨2139美元降至2015年11月23日的每吨1554美元，2021年3月底约为每吨1775美元[131] - 2020年4月1日至2021年4月22日，公司普通股报告的高低销售价格范围为0.35美元至8.06美元[142] - 市场价格波动、证券分析师研究、诉讼等因素可能对公司股价和经营产生不利影响[142][144][146] - 大量出售普通股或其可能性可能对股价产生不利影响[148] 公司治理与规定相关 - 公司过去未支付股息，且暂无支付计划[149] - 公司章程和特拉华州法律可能抑制股东认为有利的收购[150] - 特拉华州普通公司法第203条限制公司与持有15%或以上已发行有表决权股票的人进行业务合并[151] - 公司细则指定特拉华州衡平法院为某些股东诉讼的唯一专属法庭[152] - 第一份经修订和重述的公司章程参考2015年7月22日提交的S - 1表格注册声明[153] - 第二份经修订和重述的公司细则参考2018年9月27日提交的8 - K表格当前报告[153] - 2021年2月15日Aqua Metals Reno Inc.与LINICO Corporation的工业租赁协议参考2021年2月17日提交的8 - K表格当前报告[153] - 2021年2月15日公司与LINICO Corporation的A系列优先股购买协议参考2021年2月17日提交的8 - K表格当前报告[153] 报告签署情况 - 报告于2021年4月29日由公司总裁兼首席执行官Stephen Cotton和首席财务官Judd Merrill签署[158] 公司其他事项 - 公司目前有一项设备融资租赁和两项房地产经营租赁，经营租赁期限分别为76个月和42个月，加权平均剩余租赁期限为1.0年，加权平均折现率为9.66%[58][60] - 公司需在2021年7月31日前清理2019年11月火灾受损的约30,000平方英尺区域，并在11月15日前完成修复[73] - 2021年3月31日资产负债表上未受火灾影响的财产和设备账面价值约为2470万美元[82] - 2019年5月1日，Johnson Controls将电池组资产出售给Brookfield Business Partners，相关合作现由Clarios控制[129] - 2018年8月，内华达州职业安全与健康管理局向公司发出违规通知和罚款通知，公司已达成和解并纠正所有违规问题[135] - 公司业务受全球经济、美国和外国政府监管、环保健康安全等因素影响[131][133][139] - 2021年和2020年三个月基于股票的薪酬费用分别为67.9万美元和95.6万美元，其中产品销售成本分别为3.1万美元和2.2万美元，研发成本分别为4.2万美元和10.5万美元，一般及行政费用分别为60.6万美元和82.9万美元[65] - 2018年11月，Clarios确认公司AquaRefined铅的纯度并给予官方供应商批准[121] - 截至2021年3月31日的三个月，公司根据协议发行1,923,614股普通股，获得770万美元收益[84] - 公司对LiNiCo投资150万美元（以公司股份支付）和23.2万美元现金，获得约9%股权[88] - 2021年3月31日和2020年12月31日物业及设备净值分别为2472.2万美元和2488.3万美元，2021年和2020年三个月折旧费用分别为30万美元和60万美元[49]