资产情况 - 公司资产从2016年12月31日的6.233亿美元增至2020年12月31日的7.409亿美元，增幅18.9%，主要因应收账款增加[220] - 2020年12月31日，定期存款占总存款的71.0%，为3.564亿美元；一年内到期的定期存款占总存款的46.4%，为2.327亿美元；其中经纪存款占总存款的10.80%，为5420万美元[212] - 截至2020年12月31日，公司在新泽西州主要市场持有市政存款3760万美元，这类存款更不稳定，短期内大量提取会影响短期流动性和收益[214] 风险因素 - 市场利率的重大、意外或长期变化会对公司财务状况、流动性和经营业绩产生重大不利影响[207] - 经济状况恶化会减少产品和服务需求、降低资产质量，导致贷款拖欠、问题资产和止赎增加等后果[209] - 公司无法产生核心存款会影响净息差和盈利能力，或使其更依赖批发融资策略[211] - 通过开设新分行建立市场份额可能使费用增长快于收入，新分行需时间产生足够收入抵消初始成本[215][216] - 收购其他金融机构可能扰乱业务并稀释股东价值，存在估值困难、整合问题等风险[218] - 公司投资组合中的企业和市政债务证券使公司面临额外信用风险，证券估值变化可能降低利润和资本水平[221][223] - 公司面临市场竞争，贷款和存款的价格竞争会降低净利息收入，且难以吸引和留住合格员工[235] 资本要求 - 联邦法规规定的最低资本要求包括2.5%的“资本保护缓冲”，对应最低比率为普通股一级资本比率7.0%、一级风险加权资产资本比率8.5%、总资本比率10.5%[242] - 资产低于100亿美元且符合其他指定标准的机构可选择采用9%的“社区银行杠杆比率”替代巴塞尔协议III的一般适用杠杆和风险资本要求，2020年该比率因新冠疫情临时降至8%[243] 收益与股息 - 公司目前打算保留所有未来收益用于业务，预计在可预见的未来不会支付普通股现金股息[250] 股票交易与影响 - 公司普通股在纳斯达克资本市场交易，交易不频繁且交易量相对较小，股价波动可能较大[252] 股权控制与限制 - 博戈塔金融MHC持有公司多数普通股，能对多数股东投票事项行使投票控制权，阻止股东推动有利的出售或二次转换交易[253][254] - 公司章程和细则规定禁止除博戈塔金融MHC外的任何人投票超过已发行普通股的10%，可能用于延迟或阻止收购企图[260] - 首次公开募股完成后的三年内，未经美联储事先批准，任何人不得直接或间接收购或要约收购超过公司10%的普通股[261] - 收购银行控股公司10%或以上任何类别有表决权股票会产生收购方“控制”该公司的可反驳推定，收购超过5%需获得美联储和NJDBI事先批准[261] 报告要求影响 - 公司作为新兴成长公司，选择遵守适用的简化报告和披露要求，可能使普通股对投资者吸引力降低[256][257] - 即使不再符合新兴成长公司条件，作为较小报告公司仍可使用简化披露要求，也可能降低普通股吸引力[258][259]