综合财务数据关键指标变化 - 2023年第一季度综合收入为9.659亿美元，较上年同期下降3%（按当地货币计算下降1%）[90][94] - 2023年第一季度GAAP摊薄后每股净亏损为0.47美元，上年同期为0.42美元；调整后每股收益为0.86美元，较上年同期下降40%[90] - 2023年第一季度运营收益为2210万美元，上年同期为4080万美元；运营利润率为2.3%，上年同期为4.1%[95] - 2023年第一季度调整后EBITDA为1.046亿美元，较上年同期下降14%；调整后EBITDA利润率为10.8%，上年同期为12.1%[95] - 2023年第一季度净收益（亏损）为 - 90.7万美元，2022年同期为2131.7万美元；2023年调整后EBITDA为1.04623亿美元，2022年为1.21461亿美元[144] - 2023年第一季度调整后净收益为4062.7万美元，2022年为7043万美元；2023年调整后每股收益为0.86美元，2022年为1.44美元[146] - 2023年第一季度自由现金流为 - 1.31468亿美元，2022年为 - 7958.9万美元[149] 各地区业务线数据关键指标变化 - 2023年第一季度美洲地区收入为5.816亿美元，较上年同期下降9%（按当地货币计算下降8%）；调整后EBITDA为5390万美元，较上年同期下降34%（按当地货币计算下降33%）[100] - 2023年第一季度EMEA地区收入为1.434亿美元，较上年同期下降6%（按当地货币计算下降2%）；调整后EBITDA亏损1130万美元，上年同期盈利490万美元[101] - 2023年第一季度亚太地区收入为1.201亿美元，较上年同期增长1%（按当地货币计算增长7%）；调整后EBITDA为800万美元，较上年同期下降21%（按当地货币计算下降15%）[102] 投资管理业务线数据关键指标变化 - 2023年第一季度投资管理收入为1.207亿美元，较上年同期增长40%（按当地货币计算增长40%）；调整后EBITDA为5490万美元，较上年同期增长105%（按当地货币计算增长105%）[103][104] 管理资产情况 - 截至2023年3月31日，管理资产为976亿美元，截至2022年12月31日为977亿美元[104] 2023年展望 - 2023年展望：收入预计在44 - 46亿美元，调整后EBITDA预计在6.7 - 7.2亿美元，调整后每股收益预计在6.7 - 7.5美元[111] 经营活动现金及资本支出情况 - 2023年第一季度经营活动净现金使用量为1.326亿美元，上年同期为2.807亿美元，现金使用量减少主要因营运资金使用降低[112] - 2023年第一季度资本支出为1890万美元，2022年同期为980万美元，预计2023年全年资本支出在9000 - 1亿美元之间[113] 净负债及债务比率情况 - 截至2023年3月31日，净负债为14.4亿美元，截至2022年12月31日为12.7亿美元；净债务与调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）之比为2.2倍，2022年12月31日为1.8倍[114] 循环信贷额度情况 - 2023年4月公司将循环信贷额度提高2.5亿美元至17.5亿美元，截至2023年3月31日，循环信贷额度下未使用信贷为3.879亿美元[116][117] 可转换优先次级票据情况 - 公司4.0%可转换优先次级票据将于2025年到期，预计大部分持有人将以每1000美元本金17.7607股的转换率转换为股票，相当于每股约56.30美元的转换价格[118][119] 应收账款融资安排情况 - 截至2023年3月31日，公司应收账款融资安排（AR Facility）已提取1.749亿美元，该安排承诺额度为1.75亿美元，到期日为2024年10月24日[121] 普通股股息支付情况 - 2023年第一季度公司普通股股息支付总额为640万美元，2022年同期为660万美元[123] 或有收购对价情况 - 截至2023年3月31日，未支付或有收购对价总额为4.223亿美元，公允价值为9390万美元；有补偿性质的或有对价负债为8.36亿美元，预计约86%的或有对价最终会支付[125][126] 可赎回非控股股东权益情况 - 截至2023年3月31日，可赎回非控股股东权益（RNCI）赎回金额为10.1亿美元，资产负债表上记录金额为10.7亿美元；若全部以现金赎回，2023年第一季度摊薄后每股净收益预计增加0.26美元，调整后每股收益增加0.06美元[132][133] 关键会计估计情况 - 公司确定了八项关键会计估计，包括收入确认、商誉、业务合并、或有收购对价、抵押贷款服务权等方面[134] 贷款及损失准备金情况 - 截至2023年3月31日，公司已融资并出售受损失分担义务约束的贷款，未偿还本金余额约为45亿美元，损失准备金为1330万美元（2022年12月31日为1450万美元）[142] 利率互换协议情况 - 2018年12月（2022年5月修订），公司签订利率互换协议，将1亿美元美元债务的SOFR浮动利率转换为固定利率2.6026%加适用利差[154] - 2022年7月和12月，公司分别签订利率互换协议对冲1.5亿美元和2.5亿美元美元借款，固定利率分别为2.8020%和3.5920% [155] - 2023年4月，公司签订利率互换协议对冲1亿美元美元借款，固定利率为3.7250%，这些互换协议于2027年5月27日到期[155] 会计准则采用及评估情况 - 公司于2023年1月1日采用FASB在2021年10月发布的ASU No. 2021 - 08会计准则，该准则对公司合并财务报表无重大影响[152] - FASB发布三项与参考利率改革相关的ASU，公司有部分债务安排可能符合相关实用权宜措施，将评估其对合并财务报表和披露的潜在影响[153] 抵押贷款信用风险情况 - 公司在DUS计划下对抵押贷款承担信用风险，通常需分担高达三分之一的违约贷款损失[142] 应收非控股股东贷款情况 - 截至2023年3月31日，公司应收非控股股东贷款为350万美元，2022年12月31日为360万美元，贷款利率为0至6.6%[157] 股票流通及回购情况 - 截至目前，公司有42459584股附属投票股和1325694股多重投票股流通在外，另有2814750股附属投票股可根据股票期权计划行权发行[159] - 2022年7月15日，公司宣布一项正常发行人要约收购，有效期从2022年7月20日至2023年7月19日，有权在公开市场回购至多350万股附属投票股[160] 公司控制程序及内控情况 - 管理层评估认为，截至2023年3月31日，公司的披露控制和程序有效[162] - 管理层使用COSO 2013框架评估，截至2023年3月31日，公司的财务报告内部控制有效[164] - 2023年第一季度，公司财务报告内部控制无重大变化[165] 法律诉讼情况 - 2023年，公司无重大法律诉讼，目前未决或可能面临的诉讼预计不会对财务状况和经营成果产生重大影响[166] 前瞻性陈述情况 - 公司的管理层讨论与分析包含有关预期财务表现、战略和业务状况的前瞻性陈述[167] - 前瞻性陈述涉及重大风险和不确定性，可能导致实际结果与预期存在重大差异的因素包括经济状况、通胀、疫情影响等[169] 信息查询途径 - 有关公司的更多信息可在SEDAR、EDGAR和公司官网查询[173]