公司业务分类与所有权权益 - 公司业务分为品牌消费业务和利基工业业务两类[177] - 截至2022年6月30日，公司对各业务的所有权权益（主要）和摊薄权益分别为：Advanced Circuits 71.8%和67.6%、Ergobaby 81.6%和72.8%、Arnold 98.0%和85.5%、Sterno 99.4%和90.8%、5.11 97.7%和88.2%、Velocity Outdoor 99.4%和87.7%、Altor Solutions 100.0%和91.2%、Marucci Sports 91.1%和82.0%、BOA 91.8%和83.3%、Lugano 59.9%和55.4%[178] 公司业务风险与挑战 - 新冠疫情持续蔓延及新变种病毒给公司业务带来重大风险，预计2022年将影响运营结果，包括部分业务毛利率、营业收入和调整后息税折旧摊销前利润可能下降[192] - 2022年上半年全球供应链中断，运输延误、美国港口拥堵等问题持续，预计将继续制约公司部分业务，导致材料和产品短缺、运费大幅增加、原材料和成品供应受影响、劳动力短缺和成本上升等问题，预计这些成本趋势将持续到2022年[193] - 公司持续面临材料、劳动力和运输成本的通胀性增长，预计这些成本增加将持续，但会被前一年和2022年实施的定价措施部分缓解，2022年市场条件变化和通胀压力可能影响消费者支出[195] 公司重点工作规划 - 公司2022年的重点工作包括通过新产品开发、增加分销、获取新客户和国际扩张追求销售增长；因投入成本上升提高产品价格以保持运营利润率；在利基市场领先公司中尽可能夺取市场份额；追求卓越的供应链管理、制造和技术能力；在低利润率业务线或产量下降时继续削减费用和节约成本；通过有纪律的战略收购和严格的整合流程追求增长；通过增加净收入和有效管理营运资金推动自由现金流，以便继续投资业务[196] 公司业务合并与收购 - 2021年10月13日，LLC代表Advanced Circuits股东和期权持有人与Tempo Automation等签订合并协议，AC合并以AC Buyer与SPAC完成业务合并为条件，协议规定若2022年1月27日前未完成合并可终止协议[197] - 公司旗下LLC在2022年6月30日控制10家企业，Advanced Circuits在2021年12月31日和2022年6月30日被分类为待售资产，7月终止出售计划，9月起重新归类为持续经营业务[175][176] - 因SPAC交易完成延迟，AC合并未在截止日期或之前完成，2022年第三季度AC协议终止，Advanced Circuits将从2022年9月30日结束的季度开始重新归类为持续经营业务[198] - 公司于2022年7月12日以约5.3亿美元收购PrimaLoft，资金来源于循环信贷额度和4亿美元定期贷款[199] 公司信贷协议与债务情况 - 2022年7月12日，公司签订第三份修订和重述信贷协议，2022年循环信贷额度最高为6亿美元，定期贷款为4亿美元，定期贷款季度还款额在250万至750万美元之间，初始循环信贷额度借款为1.15亿美元[202] - 截至2022年6月30日，公司有10亿美元与5.250%的2029年高级票据相关的债务，以及3亿美元与5.000%的2032年高级票据相关的债务[338] - 2021年11月17日，公司发行3亿美元2032年到期的优先票据，年利率5.000%[354] - 2021年3月23日，公司发行10亿美元2029年到期的优先票据，年利率5.250%[355] - 截至2022年6月30日，综合固定费用覆盖率实际比率为4.44:1.0，要求大于等于1.50:1.0；综合优先有担保杠杆比率实际为0.00:1.0，要求小于等于3.50:1.0；综合总杠杆比率实际为2.98:1.0，要求小于等于5.00:1.0[357] - 截至2022年6月30日，2029年优先票据有效利率5.25%，金额10亿美元；2032年优先票据有效利率5.00%，金额3亿美元；长期债务金额12.85747亿美元[360] 公司整体财务数据关键指标变化（第二季度） - 2022年第二季度合并净收入为5.15597亿美元，较2021年同期增加8410万美元，增幅19.5%[207][208] - 2022年第二季度合并收入成本为3.0384亿美元，较2021年同期增加4590万美元，2022年第二季度毛利润占净收入的比例为41.1%，2021年同期为40.2%[207][211] - 2022年第二季度合并销售、一般和行政费用为1.25624亿美元，较2021年同期增加1830万美元[207][212] - 2022年第二季度管理费用约为1490万美元，2021年同期为1110万美元，管理费用按合并调整后净资产的0.5%季度支付（每年2.0%）[207][213] - 2022年第二季度摊销费用较2021年同期增加210万美元，因2021年9月收购Lugano产生的无形资产摊销费用所致[207][214] - 2022年第二季度利息费用为1750万美元，较2021年同期增加260万美元，因2021年赎回6亿美元高级票据并发行新票据导致当前高级票据未偿还金额增加[207][215] - 2022年第二季度其他收入为0.7百万美元，2021年同期其他费用为0.6百万美元，费用减少1.4百万美元[217] - 2022年第二季度所得税拨备为6.1百万美元，2021年同期为8.3百万美元，减少2.2百万美元；2022年第二季度税前收入较上年同期增加约45.9百万美元[218] 公司整体财务数据关键指标变化（上半年） - 2022年上半年合并净收入较2021年同期增加约186.0百万美元，增幅22.1%；Lugano业务贡献86.1百万美元净收入[219] - 2022年上半年收入成本较2021年同期增加约115.6百万美元；Lugano业务贡献43.0百万美元的增加额；2022年上半年毛利润占净收入的比例为40.2%，2021年同期为40.7%[222] - 2022年上半年合并销售、一般和行政费用较2021年同期增加约34.9百万美元；Lugano收购贡献17.1百万美元的增加额[223] - 2022年上半年管理费用约为29.3百万美元，2021年同期为21.9百万美元[224] - 2022年上半年摊销费用较2021年同期增加4.6百万美元[225] - 2022年上半年利息费用为34.9百万美元，2021年同期为28.8百万美元，增加6.2百万美元[226] - 2022年上半年其他收入为2.8百万美元，2021年同期其他费用为2.9百万美元，费用减少5.6百万美元[228] - 2022年上半年所得税拨备为16.1百万美元，2021年同期为13.7百万美元；2022年上半年税前收入较2021年同期增加55.9百万美元[229] - 2022年上半年经营活动使用的现金流量约为3530万美元，较2021年同期的1.094亿美元减少1.448亿美元[339] - 2022年上半年投资活动使用的现金流量总计2220万美元，较2021年同期的5270万美元减少[342] - 2022年上半年融资活动提供的现金流量约为360万美元，而2021年同期使用的现金流量为1730万美元[343] - 2022年上半年利息费用净额为3493.8万美元，2021年为2875.2万美元[358] - 截至2022年6月30日，持续经营业务的净利润为4490.9万美元[371] - 截至2022年6月30日，EBITDA为1.63805亿美元[371] - 截至2022年6月30日，调整后EBITDA为1.70563亿美元[371] - 2022年上半年所得税拨备和利息费用净额为1610.8万美元[371] - 2022年上半年折旧和摊销费用为6785万美元[371] 各业务线数据关键指标变化（综合业务） - 2022年上半年净销售额为1.162亿美元，较2021年同期的8050万美元增长3570万美元，增幅44.3%[248] - 2022年上半年毛利润占净销售额的比例为62.0%，低于2021年同期的62.8%[249] - 2022年上半年销售、一般和行政费用为2650万美元，占净销售额的22.8%，高于2021年同期的2380万美元和29.5%[250] - 2022年上半年部门经营收入为3730万美元，较2021年同期的1870万美元增加1860万美元[251] - 2022年第二季度净销售额为5940万美元，较2021年同期的4410万美元增长1530万美元，增幅34.7%[244] - 2022年第二季度毛利润占净销售额的比例为61.3%，低于2021年同期的63.0%[245] - 2022年第二季度销售、一般和行政费用为1380万美元，占净销售额的23.2%，高于2021年同期的1230万美元和28.0%[246] - 2022年第二季度部门经营收入为1850万美元，较2021年同期的1150万美元增加700万美元[247] - 2022年上半年净销售额为1.30亿美元，较2021年同期增加5150万美元，增幅65.7%，主要因收购Plymouth Foam、有机增长及售价提高[310] - 2022年上半年毛利润占净销售额比例为21.5%，低于2021年同期的24.7%，主要因原材料价格和运营成本上升[311] - 2022年上半年销售、一般和行政费用为1100万美元，较2021年同期增加380万美元，因收购Plymouth Foam[312] - 2022年上半年部门运营收入为1170万美元，较2021年同期增加350万美元[313] - 2022年第二季度净销售额为6610万美元，较2021年同期增加2550万美元，增幅62.8%，Plymouth Foam该季度销售额为1690万美元[302] - 2022年第二季度毛利润占净销售额比例为20.9%，低于2021年同期的22.8%，因原材料价格和运营成本上升[303] - 2022年第二季度销售、一般和行政费用为530万美元，较2021年同期增加180万美元，因收购Plymouth Foam[304] - 2022年第二季度部门运营收入为590万美元，较2021年同期增加240万美元[305] - 2022年上半年净销售额约为1.611亿美元，较2021年同期减少550万美元，降幅为3.3%[333] - 2022年上半年毛利润占净销售额的比例从2021年同期的21.3%升至21.5%[334] - 2022年上半年销售、一般和行政费用约为1510万美元，较2021年同期的1580万美元减少70万美元，占净销售额的比例从9.5%降至9.4%[335] - 2022年上半年部门经营收入约为1100万美元，较2021年同期增加10万美元[336] 各业务线数据关键指标变化（具体业务） - 2022年上半年Ergobaby净销售额为4670万美元，较2021年同期减少260万美元，降幅5.2%[258] - 2022年第二季度Lugano净销售额为3910万美元，较2021年同期增加1610万美元，增幅70.3%[265] - 截至2022年6月30日的六个月，Lugano净销售额增至8610万美元，增长约3370万美元，增幅64.3%[275] - 2022年上半年Lugano销售、一般和行政费用为1710万美元，占净销售额19.8%，2021年同期为820万美元，占比15.7%[277] - 2022年上半年Lugano部门运营收入增至2330万美元，2021年同期为1480万美元[278] - 截至2022年6月30日的三个月，Marucci净销售额为2760万美元，较2021年同期增加300万美元[281] - 2022年第二季度Marucci销售、一般和行政费用为1170万美元，占净销售额42.4%，2021年同期为950万美元，占比38.5%[283] - 2022年上半年Marucci净销售额为7970万美元，较2021年同期增加1840万美元[285] - 2022年上半年Marucci部门运营收入为640万美元，较2021年同期减少520万美元[289] - 截至2022年6月30日的三个月，Velocity净销售额为5380万美元，较2021年同期减少950万美元，降幅15.0%[292] - 2022年第二季度Velocity销售、一般和行政费用为720万美元，占净销售额13.3%，2021年同期为850万美元，占比13.3%[294] - 2022年第二季度Velocity部门运营收入为540万美元，较2021年同期减少370万美元[295] - 2022年上半年Arnold净销售额约7690万美元，较2021年同期增加1190万美元，国际销售额为2330万美元[323] - 2022年上半年Sterno净销售额约1.61亿美元，较2021年同期的1.67亿美元有所下降，第二季度净销售额约8420万美元，较2021年同期减少510万美元，降幅5.7%[327][328] - 2022年第二季度销售、