公司业务概况 - [公司是全球知名的高级珠宝公司，专业从事实验室培育宝石业务，2020年9月宣布进军实验室培育钻石市场，推出Caydia品牌][110] 疫情影响 - [2022财年上半年，公司业务受新冠疫情影响，主要体现在新冠相关成本增加，国际和国内运费大幅上涨，全球供应链中断][113] 供应商问题应对 - [公司预计至少在2022财年剩余时间内继续加速向某些供应商付款，并采取措施缓解供应商交货延迟问题][113] 公司战略举措 - [2022财年公司的关键战略举措旨在提高品牌知名度，扩大有利的品牌资产，推动持续的营收增长][117] - [2021年12月季度，公司在完成首个Charles & Colvard Signature Showroom方面取得重大进展，预计在2022财年开放][117] - [公司正在接近完成公司总部创新广播工作室的建设，将扩大内容制作能力，为直接面向消费者的业务提供增量销售渠道][117] - [12月公司启动户外营销战略，在纽约市开展数字广告牌广告计划][117] - [公司认为这些战略将有助于推动未来持续增长，将品牌和宝石产品线推向更广泛的消费者群体][117] 财务报表编制 - [编制合并财务报表需要公司进行估计和判断，最重大的估计影响包括存货估值和分类、应收账款准备金、递延所得税资产、基于股票的薪酬和收入确认][120] 会计政策与估计 - [2022财年上半年，公司的关键会计政策和估计没有重大变化][121] 销售情况 - [2021年第四季度和前六个月，公司合并净销售额分别为1375.31万美元和2403.34万美元，较2020年同期分别增长13%和20%，主要得益于年末假日销售和消费者对产品的需求增加][123] - [2021年第四季度和前六个月，成品珠宝销售额分别为1053.92万美元和1622.55万美元，较2020年同期分别增长28%和29%，占总销售额的比例也有所提高][123][124] - [2021年第四季度，散珠销售额为321.40万美元，较2020年同期下降17%；前六个月销售额为780.80万美元，较2020年同期增长4%，占总销售额的比例有所下降][123][126] - [2021年第四季度和前六个月，美国净销售额分别为1302.00万美元和2285.00万美元，较2020年同期分别增长14%和21%，占总销售额的约95%][127] - [2021年第四季度和前六个月，国际净销售额分别下降4%和不到1%，占总销售额的约5%，主要因国际市场需求较低和线上渠道直销需求持平][129] - [2021年第四季度和前六个月，公司最大美国客户分别占总销售额的16%和15%，第二大客户在六个月内占总销售额的11%][128] 销售影响因素 - [公司预计销售会因全球经济状况和疫情影响而在各报告期大幅波动，且维持和加强客户关系对运营结果至关重要][128][129] 销售成本 - [2021年第四季度和前六个月，公司商品销售总成本分别为703.39万美元和1205.05万美元，较2020年同期分别增长14%和16%，主要因成品珠宝销售增加][132][133] - [2021年第四季度，非产品线商品销售成本净增加主要因库存调整、运费和非资本化制造费用增加，部分被库存冲销减少抵消][135] - [2021年前六个月，非产品线商品销售成本增加主要因库存调整、运费、库存冲销和非资本化制造费用增加][137] 销售和营销费用 - [2021年第四季度销售和营销费用为408万美元，较2020年同期的248万美元增加约160万美元，增幅64%；2021年前六个月为681万美元，较2020年同期的413万美元增加约268万美元，增幅65%][140] - [2021年第四季度销售和营销费用增加主要因广告和数字营销费用增加141万美元等多项因素，部分被软件相关成本减少4000美元等抵消][141] - [2021年前六个月销售和营销费用增加主要因广告和数字营销费用增加221万美元等多项因素][144] 一般和行政费用 - [2021年第四季度一般和行政费用为119万美元，较2020年同期的97.8万美元增加约21.2万美元，增幅22%；2021年前六个月为277万美元，较2020年同期的219万美元增加约58.8万美元，增幅27%][148] - [2021年第四季度一般和行政费用增加主要因薪酬费用增加8.9万美元等多项因素，部分被银行相关费用减少2.6万美元等抵消][149] - [2021年前六个月一般和行政费用增加主要因薪酬费用增加38.4万美元等多项因素，部分被折旧和摊销费用减少4.6万美元等抵消][153] 利息收入与费用 - [2021年第四季度利息收入为490美元，较2020年同期的1126美元减少636美元，降幅56%；2021年前六个月为845美元，较2020年同期的4586美元减少3741美元，降幅82%][156] - [2021年第四季度利息费用为0，较2020年同期的2466美元减少2466美元，降幅100%；2021年前六个月为0，较2020年同期的4905美元减少4905美元，降幅100%][157] 外币兑换损失 - [2021年第四季度外币兑换损失为0，较2020年同期的72美元减少72美元，降幅100%；2021年前六个月为34美元，较2020年同期的603美元减少569美元，降幅94%][160] 税率与所得税费用 - [2021年第四季度和前六个月法定税率分别为22.24%和22.11%，2021年前六个月有效税率为16.92%，公司于2021年6月30日确定约635万美元递延税资产可实现并相应减少估值备抵][161][162] - [2021年第四季度和前六个月净所得税费用分别约为28.3万美元和40.6万美元，2020年同期分别为500美元和1000美元][163] 递延税资产 - [截至2021年12月31日，约595万美元递延税资产仍可实现，但部分递延税资产能否利用存在不确定性][164] 流通股情况 - [2021年第四季度和前六个月摊薄加权平均流通股分别为3132万股和3124万股，2020年同期分别为2926万股和2898万股][168] 债务与流动性 - [截至2021年12月31日，公司无未偿债务，主要流动性来源为现金等共计2131万美元][169][170] - [2021年前六个月，营运资金从3014万美元增至3135万美元，增加约121万美元][171] - [2021年前六个月，经营活动提供约12.1万美元现金，主要受净利润等因素影响][174] 产品制造 - [2021年前六个月，公司制造约950万美元成品珠宝和约515万美元裸钻][176] 税务抵减 - [截至2021年12月31日，公司有联邦税净经营亏损结转约1900万美元等可抵未来应税收入][179] 采购承诺 - [截至2021年12月31日，经修订的供应协议下总采购承诺约5295万美元，尚需采购约2985万美元][181] 信贷额度 - [2021年7月7日，公司获得摩根大通500万美元现金抵押信贷额度，截至12月31日未借款][183][185] 信贷安排利率 - [白橡木信贷安排下的循环预付款项首年利率为1个月伦敦银行同业拆借利率（每月重置，下限1.25%）加3.75%，非循环预付款项为该利率加4.75%，之后利率利差或根据特定固定费用覆盖率调整，所有预付款最低利率为5.50%][188] 信贷安排使用情况 - [截至2021年7月9日终止白橡木信贷安排时，公司未使用该信贷安排借款][190] 流动性状况 - [新冠疫情未对公司流动性状况产生重大不利影响，公司持续产生经营现金流以满足短期流动性需求][191] - [公司认为现有现金、现金等价物、受限现金及其他营运资金资源，加上未来经营活动预期产生的现金，足以满足未来十二个月的营运资金和资本支出需求][191] 资金需求影响因素 - [公司未来资本需求和可用资金充足性取决于诸多因素，包括新冠疫情发展、销售增长速度、销售和营销活动扩张、原材料和劳动力采购时机及规模、资本支出时机等][192] 投资与融资 - [公司可能对互补业务进行投资或收购，可能需寻求额外股权或债务融资][192]