财务数据关键指标变化 - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司在活期存款分别为120万美元和280万美元，货币市场共同基金分别为4460万美元和6040万美元[32] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，来自基金的应收账款分别为870万美元和930万美元[33] - 2023年第三季度总营收为3555.428万美元，2022年同期为3826.4674万美元[41] - 2023年前三季度总营收为1.0289542亿美元，2022年同期为1.19542174亿美元[41] - 2023年3月和9月期间基于业绩的费用为120万美元，2022年同期为150万美元[45] - 2023年9月30日止三个月，共同基金管理毛收入为549.1424万美元，净收入为188.5929万美元；九个月毛收入为1624.7752万美元，净收入为568.4167万美元。2022年同期三个月毛收入为612.9695万美元，净收入为242.2591万美元；九个月毛收入为1955.0947万美元，净收入为801.304万美元[48] - 截至2023年9月30日，公司投资的账面价值为1.64628201亿美元，2022年12月31日为1.45675711亿美元[55] - 2023年9月30日止三个月，净投资收入（损失）为 - 463.6952万美元，2022年同期为 - 803.1706万美元；九个月净投资收入为972.2494万美元，2022年同期为 - 3330.1836万美元[57] - 截至2023年9月30日，公司对DHMF和Diamond Hill Large Cap Concentrated Fund的股权法投资所有权百分比分别为85%和44%[58] - 截至2023年9月30日，公司与DHMF相关的最大损失风险限于其投资账面价值1610万美元[59] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，递延薪酬负债分别为3240万美元和3070万美元[75] - 2023年和2022年第三季度租赁和运营费用分别为234,336美元和237,471美元；前9个月分别为674,749美元和681,025美元；未来最低租赁付款总额为936,269美元[78] - 2023年和2022年前9个月，公司法定联邦所得税率均为21%，有效所得税率分别为27.8%和31.2% [79] - 2023年第三季度和前9个月，基本和摊薄每股收益分别为2.20美元和9.61美元；2022年同期分别为3.90美元和8.14美元[85] - 截至2023年9月30日，公司总AUM为249.83亿美元，较2022年的238.82亿美元增长5%；总AUA为16.38亿美元，较2022年的17.13亿美元下降4%；总AUM和AUA为266.21亿美元，较2022年的255.95亿美元增长4%[100][102][105] - 2023年第三季度总营收为3555.4万美元，较2022年下降7%；前九个月总营收为1.029亿美元，较2022年下降14%[109] - 2023年第三季度净营业收入为1236.1万美元，较2022年下降23%；前九个月净营业收入为3108.9万美元，较2022年下降44%[109] - 2023年第三季度投资损失为463.7万美元，2022年为803.2万美元；2022年第三季度出售高收益咨询合同获得681.4万美元收益[109][113] - 2023年第三季度所得税费用为252.4万美元，较2022年下降43%；前九个月所得税费用为1133.9万美元，较2022年增长26%[109] - 2023年第三季度归属普通股股东净利润650万美元（摊薄后每股2.20美元），2022年同期为1200万美元（摊薄后每股3.90美元）[115] - 2023年前三季度归属普通股股东净利润2860万美元（摊薄后每股9.61美元），2022年同期为2560万美元（摊薄后每股8.14美元）[129] - 2023年第三季度投资咨询费3366.8万美元，较2022年同期减少220万美元，降幅6%；共同基金管理费188.6万美元，较2022年同期减少50万美元，降幅22%[116] - 2023年前三季度投资咨询费9721.1万美元，较2022年同期减少1430万美元，降幅13%；共同基金管理费568.4万美元，较2022年同期减少230万美元，降幅29%[130] - 2023年第三季度总营收3555.4万美元，较2022年同期减少271.1万美元，降幅7%；2023年前三季度总营收1.02895亿美元，较2022年同期减少1660万美元，降幅14%[116][130] - 2023年第三季度总费用2319.4万美元，较2022年同期增加96.2万美元，增幅4%；2023年前三季度总费用7180.6万美元，较2022年同期增加762.1万美元，增幅12%[118][133] - 2023年前三季度运营利润率为30%，2022年同期为46%；调整后运营利润率2023年前三季度为32%，2022年同期为41%[125] - 2023年前三季度投资收入970万美元，2022年同期投资损失3330万美元；2022年前三季度出售高收益咨询合同获680万美元收益[127] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，现金及现金等价物、投资、应收账款和其他流动资产分别占总资产1.732亿美元和1.829亿美元[140] - 2023年前九个月DHIL回购11.8432万股普通股，花费1960万美元，截至2023年9月30日，2023年回购计划下还有4150万美元可用于回购[142] - 公司预计支付每股1.50美元的季度股息，2023年前三季度共支付1.34亿美元，第四季度预计减少股东权益约430万美元[143] - 截至2023年9月30日，公司营运资金约为1.471亿美元，较2022年12月31日的1.449亿美元有所增加[144] - 截至2023年9月30日，公司总投资为1.64628201亿美元，较2022年12月31日的1.45675711亿美元有所增加[145] - 2023年前九个月，经营活动提供的净现金为1160万美元，主要受净收入、非现金调整等因素影响[147] - 2022年前九个月，经营活动提供的净现金为1620万美元，主要受净收入、净投资损失等因素影响[148] - 2023年前九个月，投资活动使用的现金为180万美元，主要用于购买公司赞助的投资[150] - 2022年前九个月，投资活动提供的现金为850万美元，主要来自出售公司赞助的投资和咨询合同的最终付款[151] - 2023年前九个月，融资活动使用的净现金为2720万美元，主要用于回购股票、支付股息等[154] - 2022年前九个月，融资活动使用的净现金为4200万美元，主要用于回购股票、支付股息等[155] - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物期末余额为4574.1395万美元[158] - 2023年第三季度GAAP基础下总运营费用为23193千美元，净运营收入为12361千美元，净利润为6473千美元，摊薄后每股收益为2.20美元，运营利润率为35%[160] - 2022年第三季度GAAP基础下总运营费用为22232千美元，净运营收入为16033千美元，净利润为12014千美元，摊薄后每股收益为3.90美元，运营利润率为42%[160] - 2023年前九个月GAAP基础下总运营费用为71806千美元，净运营收入为31089千美元，净利润为28613千美元，摊薄后每股收益为9.61美元，运营利润率为30%[160] - 2022年前九个月GAAP基础下总运营费用为64185千美元，净运营收入为55357千美元，净利润为25557千美元，摊薄后每股收益为8.14美元，运营利润率为46%[161] - 2023年第三季度非GAAP调整后总运营费用为24052千美元，净运营收入为11623千美元，净利润为8364千美元，摊薄后每股收益为2.85美元，运营利润率为33%[160] - 2022年第三季度非GAAP调整后总运营费用为23284千美元，净运营收入为15071千美元，净利润为11003千美元，摊薄后每股收益为3.57美元，运营利润率为39%[160] - 2023年前九个月非GAAP调整后总运营费用为69938千美元，净运营收入为33287千美元，净利润为23841千美元，摊薄后每股收益为8.01美元，运营利润率为32%[160] - 2022年前九个月非GAAP调整后总运营费用为71106千美元，净运营收入为48769千美元，净利润为36054千美元，摊薄后每股收益为11.49美元，运营利润率为41%[161] - 2023年第三季度、2022年第三季度、2023年前九个月、2022年前九个月非GAAP有效税率分别为28.0%、27.0%、28.4%、26.1%[161] 业务合并情况 - 2023年和2022年前三季度，钻石山国际基金均被合并；2022年前两季度，钻石山大市值集中基金也被合并[27] - 公司认为基金是有表决权实体，直接或间接持股超50%时合并；认为DHMF是可变利益实体，但公司不是其主要受益人[27][28] 会计政策相关 - 可赎回非控股权益按赎回价值记录，近似每个报告期的公允价值[30] - 公司将原始期限三个月及以内的高流动性临时现金工具视为现金等价物，存款受FDIC最高25万美元保险[32] - 公司投资分类在购买时确定，并在每个报告期重新评估[34] 业务板块情况 - 公司经营单一业务板块，即通过集合工具等为客户提供投资咨询及相关服务[31] 股权相关 - 2022计划授权发行30万股DHIL普通股，截至2023年9月30日，有23.6595万股可用于授予[67] - 截至2023年9月30日，未归属限制性股票相关的递延股权补偿为1820万美元[70] - 2023年9月30日止九个月，限制性股票授予5.7464万股，归属7.9445万股，没收4191股，期末未偿还19.3287万股[70] - 2023年前9个月，员工购股计划参与者以40万美元购买2659股公司普通股，公司记录10万美元股份支付费用；2022年同期，参与者以50万美元购买3176股，公司记录10万美元股份支付费用[71] - 2022年前9个月，公司年度激励奖励计划发行2743股普通股，授予日价值487,870美元；2023年前9个月无相关发行[72] 员工福利计划 - 公司401(k)计划中，公司匹配员工缴纳薪酬的前6%的250% [74] 租赁情况 - 公司租赁约37,829平方英尺办公空间，截至2023年9月30日，使用权资产账面价值约80万美元，租赁负债账面价值约90万美元[76][77] 股息分配 - 2023年10月31日，董事会批准每股1.50美元季度现金股息，12月8日支付给11月24日登记股东[88] 业务收入来源及增长方式 - 公司收入和净利润来自投资咨询和基金管理服务，通过共享投资原则和核心文化价值观实现增长[93][95][96] 各业务线AUM及AUA数据关键指标变化 - 按产品划分，2023年9月30日Diamond Hill Funds为147.44亿美元，较2022年下降3%；单独管理账户为60.41亿美元，增长6%；集体投资信托为11.29亿美元，增长141%；其他集合工具为30.69亿美元，增长19%[100] - 按投资策略划分，2023年9月30日美国股票总AUM为199.36亿美元，与2022年基本持平；另类投资为17.14亿美元，下降3%；国际股票为0.65亿美元，增长44%；固定收益为32.77亿美元，增长53%[102] - 2023年第三季度，AUM期初为260.66亿美元，期末为249.83亿美元，减少10.83亿美元；净现金流出3.43亿美元，净市场折旧和收入为 - 7.4亿美元[105] - 2023年前九个月，AUM期初为247.63亿美元，期末为249.83亿美元，增加2.2亿美元；净现金流出3.62亿美元，净市场增值和收入为5.82亿美元[105] - 2023年第三季度，净股权流出7.32亿美元，固定收益流入3.89亿美元；前九个月，净股权流出14.48亿美元，固定收益流入10.86亿美元[106] 关键会计估计情况 - 截至2023年9月30日的季度，公司关键会计估计与2022年财报披露相比无重大变化[165]