公司基本信息 - 公司法定代表人为杨涛[12] - 公司股票为A股，上市交易所为上海证券交易所，简称云南城投，代码600239 [16] - 公司聘请的境内会计师事务所为信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）[17] - 报告期内履行持续督导职责的财务顾问为广发证券股份有限公司，持续督导期间为2019年2月15日至2020年4月29日[17] - 报告期为2019年1月1日至2019年12月31日[10] - 公司主营业务为房地产业务[56] - 控股股东为云南省城市建设投资集团有限公司，成立于2005年4月28日[156] - 实际控制人为云南省人民政府国有资产监督管理委员会，成立于2004年2月28日[158] 财务数据关键指标变化 - 公司2019年度归属于上市公司股东的净利润为-27.78亿元[4] - 2019年营业收入62.48亿元，较2018年减少34.52%[19] - 2019年归属于上市公司股东的净利润为-27.78亿元，较2018年减少665.35%[19] - 2019年末归属于上市公司股东的净资产为27.20亿元，较2018年末减少51.87%[19] - 2019年基本每股收益为-1.75元/股，较2018年减少725.00%[20] - 2019年加权平均净资产收益率为-76.41%，较2018年减少85.56个百分点[20] - 2019年第四季度营业收入13.96亿元，归属于上市公司股东的净利润为-17.15亿元[23] - 2019年非流动资产处置损益为1530.44万元，主要为转让投资性房地产的收益[25] - 2019年计入当期损益的政府补助为2905.50万元[25] - 2019年对非金融企业收取的资金占用费为5065.22万元[25] - 2019年采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益为-9249.83万元[26] - 以公允价值计量的投资性房地产合计为182.61亿元，较之前的205.57亿元减少22.96亿元[29] - 2019年公司实现营业收入62.48亿元，同比下降34.52%[35][40] - 2019年归属于股东的净利润为 - 27.78亿元，同比下降665.35%[35][40] - 公司本期营业收入62.48亿元，上年同期95.43亿元，变动比例-34.52%；营业成本39.92亿元，上年同期62.25亿元，变动比例-35.87%[41] - 2019年主营业务收入56.01亿元，较去年同期下降37.16%；主营业务成本35.41亿元，较去年同期下降38.22%；主营业务毛利率36.77%，较去年同期上升1.08个百分点[42] - 销售费用4.48亿元，较上年同期增加7.07%；管理费用7.62亿元，较上年同期减少21.90%；财务费用22.41亿元，较上年同期增加28.01%[41] - 2019年销售费用448,020,247.02元，同比增长7.07%；管理费用762,204,149.95元，同比下降21.90%；财务费用2,240,638,580.43元，同比增长28.01%[51] - 应收账款295,139,557.52元，较上期下降40.97%；经营活动现金流量净额-2,736,991,521.12元，同比下降22.04%；投资活动现金流量净额2,101,315,656.18元，同比增长691.41%；筹资活动现金流量净额100,670,894.23元，同比增长203.32%[53] - 预付账款179,509,658.83元，较上期下降58.60%；其他应收款2,849,555,076.16元，较上期下降29.69%；存货51,934,930,874.87元，较上期增长9.62%[54] - 短期借款2,913,719,994.30元，较上期增长940.61%；预收账款3,612,384,764.52元，较上期增长39.64%；应付职工薪酬168,140,024.16元，较上期下降33.59%[54] - 其他应付款25,473,952,683.20元，较上期增长44.29%；一年内到期的非流动负债17,091,570,688.94元，较上期增长40.17%；长期借款19,833,970,037.81元，较上期下降30.15%[54] - 预计负债181,176,967.90元，较上期增长11,177.12%[54] - 截止报告期末，公司受限资产账面价值总额359.15亿元[55] - 2019年末融资总额4,222,263.71万元，整体平均融资成本7.84%，利息资本化金额217,617.49万元[70] - 2019年公司重大股权投资合计金额103800万元，重大非股权投资相关地块成交金额等数据众多[72][73][74][75] - 2018年度归属于上市公司股东的净利润4.9140989298亿元，可供股东分配利润为9.65480157亿元，按每10股派发现金股利0.92元（含税），共计分配利润1.4772319563亿元[90] - 2019年度归属于上市公司股东的净利润为 -27.7816830502亿元，本报告期内不进行利润分配[90] - 2018年现金分红占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率为30.06%[91] - 2017年每10股派息0.50元，每10股转增5股，现金分红8028.434545万元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率为30.62%[91] - 2016 - 2018年现金分红数分别为12206.97万元、8028.43万元、14772.32万元，占可分配的比例分别为49.98%、30.62%、30.06%[140] - 截止2019年公司总资产达8888068.57万元，实现营业收入62.48亿元[135] 各条业务线数据关键指标变化 - 2019年房地产开发销售收入降至38.47亿元，较去年同期下降48.81%[35] - 房地产项目平均销售毛利率27.26%，较公司去年同期下降3.49个百分点[35] - 云泰商业管理公司管理12个项目，管理面积170万平方米[37] - 云南城投物业服务公司管理项目30个，管理面积1042.76万平方米[37] - 住宅客户满意度76%、写字楼客户满意度89%[37] - 房地产开发收入38.47亿元，较去年同期下降48.81%，占营业收入比例从2018年的78.75%下降到61.56%；商业管理收入10.45亿元，较去年同期增加28.25%，占比由8.54%升至16.72%[42] - 房地产开发毛利率27.26%，较上年减少3.49个百分点；商业管理毛利率64.17%，较上年减少2.62个百分点；物业管理毛利率9.83%，较上年减少9.08个百分点；酒店运营毛利率79.47%，较上年减少3.75个百分点[44] - 住宅营业收入11.82亿元，较上年减少58.50%；营业成本8.52亿元，较上年减少60.65%；毛利率27.89%，较上年增加3.95个百分点[45] - 云南区域营业收入33.06亿元，较上年增加7.06%；营业成本24.99亿元，较上年增加11.15%；毛利率24.40%，较上年减少2.79个百分点[45] - 成都区域营业收入4.81亿元，较上年减少53.78%；营业成本0.64亿元，较上年减少85.90%；毛利率86.60%，较上年增加30.52个百分点[45] - 房地产开发成本27.98亿元，占总成本70.09%，较上年同期变动-46.23%；商业管理成本3.74亿元，占总成本9.38%，较上年同期变动38.35%[48] - 前五名客户销售额19.64亿元，占年度销售总额51.06%；前五名供应商采购额15.98亿元，占年度采购总额21.91%[49] - 2019年公司签约销售金额375,017万元，销售面积251,382平方米[67] - 2019年东部地区商业城出租建筑面积608,942.54平方米，租金收入56,435.86万元，租金收入/房地产公允价值为4.16%[68] - 2019年西部及东北地区商业城出租建筑面积266,687.71平方米，租金收入16,739.25万元，租金收入/房地产公允价值为2.39%[68] 土地与项目情况 - 2019年公司通过招拍挂新增土地2284亩，新增可建计容建筑面积约296万平方米[32][36] - 公司持有待开发土地面积3,700,314平方米，一级土地整理面积1,225,999平方米，规划计容建筑面积4,683,606平方米[58][59] - 白鱼口地块证载面积折合约84.68亩，未开发原因是片区规划在调整中[60] - 2020年2月，昆明市官渡区人民政府收回山海荟地块国有土地使用权[60] - 融城昆明湖项目用地面积500,317平方米，规划计容建筑面积1,817,430平方米，总投资额1,688,500万元，报告期实际投资额102,769万元[62] - 茶马花街项目用地面积16,185平方米，规划计容建筑面积10,647平方米，总投资额31,426万元，报告期实际投资额2,519万元[62] - 山海荟项目用地面积307,473平方米，规划计容建筑面积181,237平方米，总投资额560,500万元，报告期实际投资额54,723万元[62] - 融城春晓项目用地面积52,797平方米，规划计容建筑面积296,941平方米，总投资额149,834万元，报告期实际投资额5,664万元[62] - 艺术家园项目用地面积224,781平方米，规划计容建筑面积403,441平方米，总投资额370,703万元，报告期实际投资额9,145万元[62] - 融城优郡项目用地面积60,948平方米，规划计容建筑面积392,831平方米，总投资额240,400万元，报告期实际投资额8,159万元[62] - 东方首座项目用地面积6,402平方米，规划计容建筑面积48,429平方米，总投资额106,259万元，报告期实际投资额2,805万元[62] - 融城金阶项目用地面积47,687平方米，规划计容建筑面积221,027平方米，总投资额218,620万元，报告期实际投资额2,138万元[62] - 陕西安康梦享•皇冠健康小镇可供出售面积10,792平方米[66] - 云南西双版纳梦云南·楠景新城可供出售面积69,080平方米，已预售面积9,626平方米[66] - 四川成都成都银泰中心可供出售面积27,560平方米，已预售面积1,988平方米[66] - 浙江杭州临平银泰城可供出售面积31,212平方米，已预售面积18,484平方米[66] - 地块532801010002GB00098土地面积172940.41平方米，成交金额17640万元[74] - 地块JN2018 - 46土地面积30522.82平方米，成交金额1437万元，土地用途为城镇住宅[74] - 地块JN2018 - 53土地面积86224.29平方米，成交金额4061万元，土地用途含城镇住宅等[75] - 2019年各项用地合计面积1522657.13，对应数值为2963862.98，总数为281168[76] 子公司相关情况 - 云南艺术家园房地产开发运营有限公司注册资本6896.55万元，总资产65344.07万元，净资产 -77294.23万元，营业收入5433.95万元，净利润 -62214.10万元[78] - 云南城投海东投资开发有限公司注册资本25000.00万元，总资产226760.82万元，净资产 -19427.14万元，营业收入0.00万元，净利润 -47175.44万元[78] - 成都银城置业有限公司注册资本55000.00万元，总资产765489.61万元，净资产240766.31万元，营业收入51681.39万元，净利润22731.43万元[78] - 云南城投华商之家投资开发有限公司，公司持股比例40%，总资产167394.76万元，净资产 -24891.09万元，营业收入4331.94万元，归母净利润 -13200.99万元[79] - 云南万城百年投资开发有限公司，公司持股比例40%，总资产639265.88万元，净资产 -10359.60万元，营业收入112265.67万元，归母净利润 -516.98万元[79] - 云南招商城投房地产有限公司，公司持股比例40%，总资产55609.09万元，净资产26777.49万元，营业收入7857.61万元，归母净利润2967.17万元[79] - 公司持有云南融城股权投资基金管理有限公司60%股权并实质控制其经营活动[81] - 公司实际享有云南安盛创享投资管理有限公司100%股权并实质控制其经营活动[81] 公司战略与风险 - 2020年房地产仍是支柱产业，带动实体经济，推动中国