财务数据关键指标变化 - 收入和利润（同比环比） - 2018年营业收入为7,137,514,095.15元，较2017年增长3.34%[18] - 2018年归属于上市公司股东的净利润为 -728,646,773.14元，2017年为 -895,675,785.40元[18] - 2018年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 -939,952,621.59元，2017年为 -903,815,003.23元[18] - 2018年基本每股收益为-0.4948元/股，较2017年的-0.6082元/股增长18.65%[19] - 2018年加权平均净资产收益率为-31.26%，较2017年减少2.83个百分点[19] - 2018年公司实现营业收入713,751.41万元，同比增加3.34%；营业利润 - 90,785.56万元，同比增加5.15%；归属于上市公司股东的净利润 - 72,864.67万元，同比增加18.65％[37] - 2018年公司营业收入7,137,514,095.15元，同比增加3.34%[39] - 2018年公司电力收入较同期增加2.53%，热力产品销售收入较同期增加11%[41] - 公司主营业务收入较上年同期增加3.39％[44] - 电力收入同比增加2.53%[44] - 热力收入同比增加11%[44] - 挂网费收入同比增加8.79%[45] - 内蒙古地区营业收入同比增加10.62%，辽宁地区营业收入同比增加1.84%[46] - 公司2018年火电收入62.18亿元，同比增长2.43%；风电收入0.76亿元，同比增长6.83%；光伏发电收入0.13亿元，同比增长38.95%[67] - 公司报告期内总发电量2296755.04万千瓦时，同比增长1.77%；总售电量2054989.00万千瓦时，同比增长1.18%[65] - 公司全年完成售电205.5亿千瓦时，同比增长1.18%；售电公司完成售电量4.77亿千瓦时，占售电份额2.32%[73] - 公司市场化交易总电量1083539亿千瓦时，占总上网电量的52.73%，同比增长35.27%[73] 财务数据关键指标变化 - 成本和费用（同比环比） - 2018年营业成本7,216,000,517.80元，同比增加5.47%；销售费用变动比例 - 100.00%；管理费用183,486,024.72元，同比减少4.56%；财务费用676,034,321.05元，同比增加11.00%[39] - 公司主营业务成本增加5.53％[44] - 电力成本增加6.07%[44] - 热力成本增加2.01%[44] - 辽宁地区营业成本增加3.21%[46] - 发电成本占总成本87.01%，燃料及动力费占总成本61.54%，同比增加9.73%[49] - 供热成本占总成本12.99%，燃料及动力成本占总成本8.10%，同比减少3.75%[49] - 销售费用较上年同期减少100%，因铁岭新元建材有限责任公司被吸收合并后注销[51] - 财务费用较上年增加11.00%，增加额为66,993,786.23元[51] - 资产减值损失较上年同期减少37.84%，营业外支出减少40.74%，所得税费用减少77.01%[52] 各条业务线表现 - 公司主要从事电力、热力的生产与销售，核心业务为发电[26] - 公司火力发电、供热业务主要原材料为煤炭，通过外部采购获得[26] - 2018年公司完成发电量229.68亿千瓦时，同比增加1.77％；上网电量205.50亿千瓦时，同比增加1.18％；获取市场交易电量108.35亿千瓦时，占全年上网电量的52.73%；供热量1725.17万吉焦，同比增长4.36％[37] - 2016 - 2018年公司共投资9.03亿元进行16台机组超低排放改造，所属火电机组均已实现超低排放[32] - 2018年公司全年新增供热面积606万平方米，新能源项目完成前期节点目标，全部燃煤机组环保指标均符合要求[36] - 2018年公司厂用电量178687万千瓦时，同比增长6.42%；厂用电率7.78%，同比增长4.57%[70] - 辽宁华电铁岭发电有限公司2018年净利润 - 18,476.41万元，较上期 - 34,713.28万元增长46.77%[78] - 阜新金山煤矸石热电有限公司2018年净利润 - 36,967.84万元，较上期 - 18,862.28万元减少95.99%[78] - 丹东金山热电有限公司2018年净利润 - 11,515.76万元，较上期 - 20,280.72万元增长43.22%[78] - 康平华电风力发电有限公司净利润224.69万元，辽宁康平金山风力发电有限责任公司净利润180.50万元，辽宁彰武金山风力发电有限责任公司净利润123.15万元[77] - 辽宁华电阜新彰武大林台48MW风电项目预算30900万元，报告期投入27142.33万元，累计投入28207.72万元，进度97.06%[71] 各地区表现 - 至2018年12月底，辽宁省全口径装机容量5192.48万千瓦[27] - 2018年辽宁省调统调火电机组平均利用小时4236小时，同比减少68小时，全省6000千瓦以上风电场平均利用小时同比增加123小时，公司累计发电利用小时同比增加105小时，火电同比增加97小时，风电同比增加253小时，辽宁区域统调火电机组平均利用小时高于全省平均值133小时[30] - 2018年弃风率、弃光率和弃水量持续下降，可再生能源并网运行显著改善[27] 管理层讨论和指引 - 2019年全社会用电量预计增长5.5%，年底全国发电装机容量约20亿千瓦、同比增长5.5%，全国火电设备利用小时约4400小时[80] - 2019年公司预计年度合并口径营业收入722,060万元，费用682,237万元[85] - 2019年辽宁全社会用电量增长率预计4 - 5%，发电装机新增240.55万千瓦，联络线受入电量预计增加20亿千瓦时，全省火电机组利用小时预计下降20小时[86] - 2019年辽宁大用户交易电量达870亿千瓦时，省内交易640亿千瓦时，基数小时同比减少400小时，市场电量占比达59%，同比增加8个百分点，影响公司平均电价下降1元/兆瓦时[86] - 2019年动力煤价格大概率持续走低，有助于火电企业盈利能力提升，但辽宁、内蒙地区煤炭仍处紧平衡，公司保价控价压力大[81] - 2019年公司将以提质增效为抓手，实现扭亏为赢，推动高质量发展[85] - 公司发展思路为重点打造新能源和热力产业板块，稳步发展煤电基地外送电源项目等[83] 其他没有覆盖的重要内容 - 公司股票为A股，在上海证券交易所上市，简称金山股份，代码600396[15] - 公司聘请的境内会计师事务所为天职国际会计师事务所（特殊普通合伙），签字会计师为王君、张敬[16] - 天职国际会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告[4] - 本次利润分配预案为不分配[5] - 2018年第一至四季度营业收入分别为19.51亿元、14.90亿元、19.65亿元、17.31亿元[22] - 2018年第一至四季度归属于上市公司股东的净利润分别为1300.20万元、-1.98亿元、-2.49亿元、-2.94亿元[22] - 2018年非经常性损益合计2.11亿元，2017年为8139.22万元，2016年为2123.11万元[24] - 2018年公司经营活动产生的现金流量净额994,446,325.40元，同比增加2.82%；投资活动产生的现金流量净额 - 777,863,181.42元，同比增加15.63%；筹资活动产生的现金流量净额34,016,069.69元，同比减少65.14%[39] - 2018年经营活动产生的现金流量净额为994,446,325.40元，较2017年增长2.82%[18] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产为1,964,212,874.32元，较2017年末减少27.20%[18] - 2018年末总资产为20,106,044,859.29元，较2017年末减少1.10%[18] - 前五名客户销售额794,924.17万元，占年度销售总额96.71%；前五名供应商采购额392,862.05万元，占年度采购总额49.79%[50] - 经营活动产生的现金流量净额较上年同期增加2.82%，其中收到的税费返还增加36.66%，支付其他与经营活动有关的现金增加30.77%[53][54][55] - 投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加15.63%，其中取得投资收益收到的现金减少73.22%，处置固定资产等收回的现金净额减少30.09%，收到其他与投资活动有关的现金减少99.84%，支付其他与投资活动有关的现金增加55.15%[54][55] - 筹资活动产生的现金流量净额较上年同期减少65.14%，支付其他与筹资活动有关的现金增加6965.73%[54][55] - 货币资金较年初增加40.76%，预付款项减少59.12%，可供出售金融资产减少99.54%，长期股权投资增加96.49%[57][58] - 投资性房地产较年初减少5.49%，固定资产减少4.67%，在建工程增加131.40%[57][59] - 短期借款较年初增加26.38%，长期借款减少11.03%，长期应付款减少59.81%[57][60] - 递延所得税负债较年初增加31.85%，未分配利润减少281.61%[57][60][61] - 截至报告期末，受限资产合计14.74亿元，包括长期股权投资、固定资产、应收账款、货币资金等[62] - 2018年全国电力供需形势从前几年总体宽松转为总体平衡，煤电企业经营仍较困难[64] - 公司全资及控股总装机容量535.78万千瓦，其中在运530.98万千瓦，新核准在建4.8万千瓦[68] - 报告期内公司增加投资额7300万元，上年同期7209万元，投资额减幅1.26%[75] - 公司对丹东金山热电有限公司增加投资1500万元，对彰武华电新能源发电有限公司增加投资5300万元[76] - 公司最近两个会计年度经审计的归母净利润连续为负，将被实施退市风险警示[88] - 2016 - 2018年现金分红金额分别为7363534.085元、0元、0元[92][93] - 2016 - 2018年归属于上市公司普通股股东的净利润分别为21442490.65元、 - 895675785.40元、 - 728646773.14元[92][93] - 2016年现金分红占归属于上市公司普通股股东净利润的比率为34.34%，2017 - 2018年为0%[92][93] - 中国华电集团将持有的铁岭公司51%股权转让给华电能源以解决同业竞争[94] - 省内银行缩减火电等过剩产能存量贷款规模，企业贷款接续难、融资成本增加[87] - 可再生新能源补贴严重滞后，新能源企业现金流短缺[87] - 报告期内公司未进行利润分配[91] - 《公司章程》中现金分红部分在2012年和2014年进行了修订[90] - 中国华电集团、华电能源、辽宁能源作出解决同业竞争的承诺[94][95] - 中国华电集团承诺长期解决关联交易问题，不谋求金山股份业务合作等方面的优先权利，杜绝非法占用资金资产等行为[96] - 华电能源和辽宁能源承诺长期解决关联交易问题，不谋求金山股份业务合作等方面的优先权利，杜绝非法占用资金资产等行为[97] - 中国华电集团承诺确保金山股份资产独立完整，不干涉其资产控制和运营，不存在资金资产被占用情形[98] - 中国华电集团承诺支持金山股份建立独立劳动人事及薪酬管理体系，不干涉人事任免安排[98] - 中国华电集团承诺确保金山股份高级管理人员不在集团及控制的其他公司担任除董事、监事外的其他职务[98] - 中国华电集团承诺确保金山股份财务独立[98] - 若发生关联交易，中国华电集团、华电能源和辽宁能源将督促金山股份按规定签署协议、履行决策程序，遵循公允定价原则[96][97] - 中国华电集团、华电能源和辽宁能源承诺不利用关联交易损害金山股份利益[96][97] - 中国华电集团、华电能源和辽宁能源将督促金山股份依法履行信息披露义务和办理报批程序[96][97] - 中国华电集团、华电能源和辽宁能源均按时严格履行承诺[96][97][98] - 控股股东及其关联方非经营性占用上市公司资金期初金额为0.27万元，报告期内发生额为4674万元，期末余额为4674万元，预计2019年3月或5月以现金偿还[102] - 报告期内清欠总额为0.27万元，清欠方式为现金偿还，清欠时间为2018年1月份[102] - 2019年3月已收到华电金山能源有限公司偿还代垫款项3000万元，预计2019年5月收回剩余款项1674万元[102] - 境内原聘任会计师事务所为瑞华会计师事务所（特殊普通合伙），报酬为115万元，审计年限为7年；现聘任为天职国际会计师事务所（特殊普通合伙），报酬为114万元，审计