财务表现 - 2018年公司营业收入为350,558,649.99元，同比下降3.36%[22] - 归属于上市公司股东的净利润为67,493,175.35元，同比下降17.33%[22] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为64,650,755.99元，同比增长13.06%[22] - 经营活动产生的现金流量净额为-146,582,790.09元，较上年同期大幅下降[22] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产为1,064,704,047.56元，同比下降3.20%[22] - 2018年末总资产为1,473,124,050.83元，同比下降8.81%[22] - 2018年公司营业收入为35,055.86万元，同比下降3.36%，剔除置出资产影响后，长城电子营业收入同比增长4.24%[26] - 2018年归属于上市公司股东的净利润为6,749.32万元，同比下降1,414.81万元，主要受合并范围变化影响[27] - 2018年扣除非经常性损益后的净利润为6,465.08万元，同比增长747.01万元[29] - 2018年基本每股收益为0.1706元/股，同比下降74.71%[25] - 2018年加权平均净资产收益率为6.03%，同比下降9.87个百分点[25] - 2018年第四季度营业收入为178,056,581.46元，为全年最高季度[31] - 2018年第四季度归属于上市公司股东的净利润为42,337,854.48元，为全年最高季度[31] - 2018年非经常性损益项目合计金额为2,842,419.36元，主要包括政府补助3,175,164.91元[35][38] - 公司2018年实现营业收入3.51亿元，利润总额0.82亿元，归属于母公司所有者的净利润0.67亿元[57] - 公司资产总额14.73亿元，负债总额4.08亿元，所有者权益总额10.65亿元[57] - 本期经营活动产生的现金流量净额为-14,658.28万元，去年同期为-5,618.69万元，逆差较去年同期增长较大[72] - 本期投资活动产生的现金流量净额为-13,767.26万元，去年同期为73,648.27万元，主要由于收购赛思科少数股权支付10,620.59万元[73] - 本期筹资活动产生的现金流量净额为-6,132.55万元，其中取得借款收到的现金24,500万元，偿还债务支付的现金25,300万元[73] - 2018年度公司实现营业收入35,055.86万元，同比下降3.36%；营业成本17,628.38万元，同比下降13.80%[75] - 货币资金本期期末数471,310,150.42元，较上期期末下降42.30%[105] - 应收票据及应收账款本期期末数441,098,215.92元，较上期期末增长63.71%[105] - 短期借款本期期末数25,000,000.00元，较上期期末下降50.00%[105] - 货币资金期末余额为47,131.02万元，较期初减少34,551.16万元，主要由于经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流量净额均为负值[107] - 应收票据及应收账款期末余额为44,109.82万元，同比增长16,627.26万元，主要由于特定客户付款审批流程延长导致应收账款增长[108][109] - 其他流动资产期末余额为134.66万元，同比增长57.52%，主要由于待抵扣进项税增加[111] - 递延所得税资产期末余额为213.15万元，同比增长98.16万元，主要由于资产减值准备增长[111] - 其他非流动资产期末余额为2,748.64万元，主要由于支付涿州海洋装备科技产业基地项目土地购置首付款1,411.00万元[111] - 短期借款期末余额为2,500万元，主要由于长城电子向中船重工财务有限责任公司借款[112] - 预收款项期末余额为159.50万元，同比减少162.31万元，主要由于销售合同执行完毕[112] - 应交税费期末余额为2,575.01万元，同比减少4,955.48万元，主要由于缴纳了上期末企业所得税[113] - 长期借款期末余额为2,700万元，主要由于长城电子取得国家开发银行统借统还政策性长期贷款[113] - 2017年度公司向全体股东每10股派送现金0.62元（含税），总计支付现金24,537,584.88元[146] - 2018年度公司现金分红金额为22,999,073.38元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润的34.08%[148] 业务与产品 - 公司主营业务包括特装类电子类产品、压载水电源的研制生产以及相关电子设备的试验检测服务[40] - 公司主营业务聚焦于海洋防务与信息化装备、军民融合产品、试验检测服务及压载水电源等领域[43] - 公司特装电子产品销售收入30,121.51万元，同比增长7.42%[67] - 公司营业成本17,628.38万元，同比下降13.80%[69] - 公司销售费用598.60万元，同比下降36.72%[69] - 公司管理费用6,307.48万元，同比增长15.56%[70] - 公司研发费用1,828.14万元，同比增长1.37%[70] - 公司财务费用-394.99万元，同比下降2,621.64%[70] - 特装电子产品营业收入30,121.51万元，同比增长7.42%，营业成本13,813.95万元，毛利率同比上升6.93个百分点[81] - 汽车电子产品营业收入2,285,284.14元，同比下降51.95%，营业成本2,241,906.30元，毛利率增加16.65个百分点[77] - 试验检测服务营业收入6,515,511.70元，同比下降58.17%，营业成本3,830,648.65元，毛利率减少3.17个百分点[77] - 压载水等特种电源营业收入1,515.99万元，同比下降23.13%，营业成本同比上涨9.06%，毛利率为负[83] - 电动工具营业收入1,447.20万元，同比下降4.59%，营业成本同比下降6.16%，毛利率略有增长[84] - 特定客户产品生产量90台/套，销售量94台/套，库存量11台/套，销售量同比下降16.81%，库存量同比下降26.67%[87] - 特定客户产品生产90台（套），销售94台（套），库存较上期下降26.67%[88] - 烟机电控产品生产19台（套），销售20台（套），上期生产5台（套），销售7台（套）[88] - 汽车电子产品生产14,785台（套），销售10,580台（套），库存10,967台（套）[88] - 压载水电源制售101套，继续保持零库存[88] - 主营业务成本为172,309,763.46元，其中特装电子产品占80.17%，汽车电子产品占1.30%，压载水等特种电源占10.06%[91] - 前五名客户销售额18,449.24万元，占年度销售总额52.63%，其中关联方销售额6,814.44万元，占年度销售总额19.44%[96] - 研发投入合计32,311,854.45元，占营业收入比例9.22%，研发人员数量占公司总人数14.02%[101] 投资与并购 - 公司通过集中竞价方式累计回购股份961,255股，支付现金总额为22,999,073.38元[5] - 2018年公司回购股份支付金额占归属于上市公司股东净利润的34%[5] - 公司2018年通过竞拍获得赛思科29.94%股权，成交价格为10,590万元人民币[47] - 公司2018年对中船重工（北京）科研管理有限公司增资8,917.60万元人民币，持有其2.79%股权[48] - 公司2018年对子公司长城电子增资16,257.5万元人民币，增资后注册资本增至27,025.83万元人民币[48] - 公司和长城电子对赛思科同比例增资，公司增资3,742.5万元人民币，长城电子增资8,757.5万元人民币[49] - 公司完成对赛思科29.94%股权的收购，目前直接间接合计持有赛思科100%股权[120] - 公司以人民币10,590万元成功竞拍赛思科29.94%股权，完成后直接间接持有赛思科100%股权[122] - 公司以人民币8,917.60万元增资中船重工（北京）科研管理有限公司，增资后持有其2.79%股权[124] - 公司对长城电子增资16,257.5万元，增资后长城电子注册资本增至27,025.83万元，公司持有100%股权[124] - 公司和长城电子对赛思科增资12,500万元，增资后赛思科注册资本增至29,200万元，公司持有29.94%股权[124] - 北京长城电子装备有限责任公司2018年合并资产总额116,992.91万元，归母净利润7,726.62万元[125] - 北京赛思科系统工程有限责任公司2018年资产总额33,810.84万元，净利润-430.13万元[125] 战略与发展 - 公司全资子公司长城电子拥有有效专利76项，技术指标处于国内领先水平[53] - 公司2018年加大创新技术和新兴产品进入市场的力度，相关业务毛利率有所增加[55] - 公司依托控股股东中船重工的资源优势，形成电子信息行业综合竞争力[52] - 公司2018年实现上市业绩承诺，核心业务经营业绩稳步提升[55] - 公司2018年通过优化产业结构和资源配置，进一步强化核心业务[55] - 公司正在推进重大资产重组，拟收购中船重工集团及其关联方持有的多家电子信息板块公司股权[62] - 公司积极参与军民融合项目，成为中船重工集团智慧海洋事业群水下业务的主要成员[58] - 公司致力于成为中国海洋防务装备建设和海洋电子信息产业领域的创新型领军企业[132] - 公司战略定位为中船重工电子信息业务板块资本运作平台、海洋防务与信息对抗装备集成发展平台[132] - 公司未来五年将紧密结合《新时代中船重工集团高质量发展战略纲要》，推动高质量发展[134] - 公司将在军民融合及民品方向上，开发技术含量高、市场前景广阔的高新技术产品[135] - 公司计划在2019年实现新产品新技术研制指标达标率100%[138] - 公司将以水声技术为突破口，重点开拓量子导航、量子通信及量子探测等前瞻性技术领域[139] 风险与挑战 - 公司面临行业竞争风险，随着军民融合战略推进，军品市场逐步开放，新竞争者加入可能导致竞争加剧[142] - 公司面临财务管控风险，由于产品生产周期长，存货规模较大，且经营活动现金流入不均匀，导致营运资金压力增大[142] - 公司正依托国家战略和中船重工战略部署，开展重大资产重组，存在资本运作、资金管控、资产融合等方面的风险[143] 承诺与责任 - 中船重工承诺在2016年11月15日至2019年期间，长城电子每年实现的净利润数不低于资产评估机构预测的同期净利润数，否则需对中电广通进行补偿[163] - 中船重工承诺在2016年11月15日起36个月内不以任何方式转让通过非公开发行取得的中电广通股份[154] - 中船重工承诺尽量减少与中电广通的关联交易，并保证无法避免的关联交易基于公允原则制定交易条件[163] - 中船重工承诺在2016年11月15日起不限期内继续保持中电广通的独立性[154] - 中船重工承诺在2016年11月15日起不限期内不干预上市公司经营管理活动，不侵占上市公司利益[163] - 中电广通董事及高级管理人员承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或个人输送利益，不损害公司利益[166] - 中船重工集团及关联方承诺在2018年9月14日起不限期内提供真实、准确、完整的重组信息，否则承担法律责任[169] - 中船重工承诺在2016年11月15日起不限期内履行摊薄即期回报填补措施[163] - 中国海防董事、监事、高级管理人员承诺所提供的重组资料真实、准确、完整，并对虚假记载、误导性陈述或重大遗漏承担法律责任[172] - 中船重工集团承诺在本次重组中以资产认购取得的中国海防股份自发行结束之日起36个月内不转让[175] - 七一五研究所、七一六研究所、七二六研究所、杰瑞集团、中船投资承诺在本次重组中以资产认购取得的中国海防股份自发行结束之日起36个月内不转让[178] - 泰兴永志承诺在本次重组中以资产认购取得的中国海防股份自发行结束之日起12个月内不转让[178] - 国风投承诺在本次重组中以资产认购取得的中国海防股份自发行结束之日起12个月或36个月内不转让[181] - 七一五研究所承诺在事业单位改革政策明确后12个月内完成相关人员的事业编制身份转变及社会保险、住房公积金的转移手续[184] - 七一六研究所承诺在事业单位改革政策明确后12个月内完成相关人员的事业编制身份转变及社会保险、住房公积金的转移手续[184] - 七二六研究所承诺在事业单位改革政策明确后12个月内完成相关人员的事业编制身份转变、待遇改革及社会保险、住房公积金的转移手续[187] - 中船重工集团承诺在重组完成后避免与中国海防产生同业竞争，并优先提供新业务机会给中国海防[190] - 中船重工集团承诺尽量减少与中国海防的关联交易，并确保关联交易基于公允原则[193] - 中船重工集团承诺及时进行标的资产的权属变更，并承担因权属变更过程中产生的纠纷责任[193] - 中船重工集团、七一五研究所、七一六研究所、七二六研究所等作为重组补偿义务人，对标的公司未来盈利进行承诺和补偿安排[199]