报告基本信息 - 报告期为2019年1月1日至2019年6月30日，报告期末为2019年6月30日[15] - 本半年度报告未经审计[5] - 报告为2019年半年度报告[130][133] 公司基本情况 - 公司负责人为张剑，主管会计工作负责人为单晓敏，会计机构负责人为宋卫斌[5] - 公司中文简称为汇鸿集团，外文名称缩写为High Hope Group，法定代表人为张剑[19] - 公司为江苏省省属国有控股大型企业集团，打造供应链运营、投资与金融业务板块，布局环保业务[29] 利润分配与公积金转增 - 公司2019年上半年度不进行利润分配，不进行公积金转增股本[6] - 公司半年度不进行利润分配或公积金转增股本[120] 董事会与监事会 - 公司全体董事出席董事会会议[4] - 公司董事会、监事会及相关人员保证半年度报告内容真实、准确、完整，承担法律责任[4] 资金与担保情况 - 报告期内公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[8] - 报告期内公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[8] 重大风险事项 - 报告期内公司不存在重大风险事项[8] 财务数据 - 本报告期营业收入163.93亿元，上年同期174.46亿元，同比下降6.04%[24] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润1.77亿元，上年同期2.32亿元，同比下降23.68%[24] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产55.01亿元，上年度末53.64亿元，同比增加2.55%[24] - 本报告期基本每股收益0.08元/股，上年同期0.10元/股，同比下降20.00%[24] - 本报告期加权平均净资产收益率3.28%，上年同期3.11%，增加0.17个百分点[24] - 非经常性损益合计2.33亿元[27] - 应收利息和应收股利较年初均下降100%，其他应收款较年初下降31.48%，债权投资较年初增加190.91%，在建工程较年初增加36.34%[44] - 境外资产744,651,536.82元，占总资产的比例为2.80%[44] - 营业收入为163.93亿元，同比下降6.04%，主要因进出口业务规模下降[59] - 营业成本为154.31亿元，同比下降7.44%，主要因进出口业务规模下降[59] - 利润总额同比增加5580万元，增幅为17.83%，因公允价值变动损益增加、坏账损失减少[60] - 投资收益同比下降4.069亿元，其中减持金融资产收益降2.7339亿元，持有金融资产收益降9192万元；公允价值变动损益增3.9292亿元[61] - 货币资金期末数为55.36亿元，占总资产20.82%，较上期期末减少7.59%[64] - 交易性金融资产期末数为44.67亿元，占总资产16.8%[64] - 应收账款期末数为30.60亿元，占总资产11.51%，较上期期末减少9.49%[64] - 存货期末数为31.71亿元，占总资产11.93%，较上期期末增加0.72%[64] - 短期借款期末数为63.07亿元，占总资产31.79%，较上期期末减少8.11%[66] - 应付账款期末数为22.13亿元，占总资产11.16%，较上期期末减少16.43%[66] - 预收款项期末数为33.15亿元，占总资产16.71%，较上期期末增加2.11%[66] - 长期股权投资余额为13.13亿元，较年初增加3406.39万元，增幅2.66%[71] - 交易性金融资产期初公允价值404405.40万元，期末公允价值446666.05万元，投资收益1644.42万元，处置取得投资收益3932.95万元，公允价值变动收益37048.06万元[77] 业务板块情况 - 纺织服装供应链由汇鸿中锦等公司经营，提高ODM和OBM业务比重，推动业务向海外转移[30] - 食品生鲜供应链由汇鸿冷链等公司经营，形成“六位一体”供应链[30] - 汇鸿亚森参股投资沭阳年产30万方中（高）密度板项目，智能化实体工厂即将竣工[33] - 仓配服务项目创新推动城市共同配送方式，进口贸易业务打通全球贸易渠道[33] - 汇鸿粮油采取自营模式，走农产品产业化道路，实施产业化经营战略[33] - 无锡天鹏构建多元化业务生态体系，涵盖生猪屠宰、肉制品加工等业务[33] - 江苏纸联形成废纸回收利用完整产业链，有三大废纸回收主渠道[33] - 汇鸿中天下属汇鸿浆纸打造“汇至通”平台，提供一站式供应链集成服务[33] - 公司推进与东江环保合作，开拓江苏及华东地区固废、危废市场[33] - 汇鸿创投以物流供应链、医疗健康等产业为投资并购主要领域[33] - 汇鸿汇升以“量化投资+资产配置”为核心，服务金融机构和核心产业客户[36] - 汇鸿资管以投资上市公司股票、债券为主，追求“中长期绝对回报”[36] 子公司荣誉与资质 - 公司子公司汇鸿中嘉和汇鸿中锦列全国纺织品服装企业出口百强，拥有省级纺织服装工业设计中心[37] - 汇鸿冷链成为省级重点物流企业、省级农业龙头企业、国家“餐饮冷链物流服务规范”首批试点企业[37] - 汇鸿粮油是农业产业化国家级龙头企业等多个行业协会重要单位[37] - 无锡天鹏是农业产业化国家重点龙头企业等，承担国家、江苏省、无锡市三级猪肉储备任务[37] - 江苏纸联在2017年度“中国回收纸企业20强榜单”名列第一位，在“中国再生资源企业百强排行榜”中名列第五位[40] - 汇鸿亚森位于中国人造板材出口行业排头兵位置，是南京海关在江苏省内新申请并评审通过的首家贸易类AEO高级认证企业[39] - 汇鸿冷链在“中国冷链物流百强企业”评选中位列第67名[55] 行业形势与挑战 - 资管新规使私募股权融资形势严峻，科创板推出有望使私募股权市场回归常态[39] - 造纸行业在供给侧改革等推动下显示出新的强劲发展动力，纸浆将呈现越来越强的大宗资产周期特征[39] - 私募行业呈现分化加速、集中度提升趋势，百亿级以上管理人数量明显增加[43] 公司经营成果与举措 - 2019年上半年公司总体经营平稳，营收及出口指标基本保持稳定[49] - 公司成功发行10亿元公司债和3亿元超短融产品，优化了融资结构[49] - 子公司汇鸿创投聚焦物流供应链、医疗健康、环境保护等行业进行投资布局[43] - 2019年上半年，汇鸿汇升产品在银河证券全国公开赛、格上财富等私募全市场的公开排名中居于前列[43] - 公司统筹优化产业结构，供应链运营、投资与金融业务板块、环保业务齐头并进[47] - 公司积极拓展移动电商、社交电商、O2O电商等创新型业务[47] - 投资板块利润贡献率提高，汇鸿汇升管理产品获较好正收益[52] - 开展管理层级压减等工作，排查子公司资金占用与业务效益[52] - 制定出台10项制度文件，开展内部控制体系评价工作[52] - 纺织服装供应链各子公司在设计研发等方面取得成果，推动业务转移[52] - 食品生鲜供应链中汇鸿冷链仓库吞吐量同比增长，相关子公司与上下游达成合作[52] - 再生资源供应链江苏纸联围绕主业拓展上下游，挖掘新增客户[52] - 浆纸业务供应链加快“汇至通”平台建设，开展期货套保业务[52] - 绿色板材供应链产业结构优化，参股投资沭阳年产30万方中（高）密度板项目[52] - 上半年推进环保领域并购项目，涵盖固废、危废治理等企业[55] - 完成供应链平台整体架构设计和关键技术论证，优化协同办公系统并扩大覆盖面[55] - 子公司汇鸿中锦、汇鸿中鼎党建品牌在“全省国有企业党建强基提质工程基层党建创新案例”评比中获奖[55] - 上半年完成子公司经营管理人员市场化选聘试点工作[58] 募集资金情况 - 以前年度募集资金资金到位金额总计约2.29亿元，存款利息净收入58509924.79元，资金置换金额464678100元，投资理财产品金额3.4亿元，使用金额总计约1.81亿元，上年年末金额239655096.16元[80] - 2019年上半年募集资金存款利息净收入6927831.01元，理财产品净增加额 - 40000000元，使用金额89758060.75元，截至2019年6月30日账户金额196824866.42元[88] - 募集资金总额1977510990.13元，1 - 6月投入募集资金总额89758060.75元[91] - 累计变更用途的募集资金总额332370120.00元，累计变更用途的募集资金总额比例16.81%，已累计投入募集资金总额1532747633.99元[91] - 孕婴童用品综合运营服务项目承诺投资3.12亿元，1 - 6月投入756.18万元，累计投入9983.11万元，投资进度31.68%，1 - 6月效益为 - 518万元[92] - 浆纸O2O供应链服务升级改造项目承诺投资2.894亿元，1 - 6月投入1687.77万元，累计投入1.90046亿元，投资进度65.67% [92] - 供应链云平台建设项目承诺投资1.3504亿元，1 - 6月投入447.66万元，累计投入2772.31万元，投资进度20.53% [92] - 汇鸿冷链物流基地建设项目（含溯源管理系统）调整后投资7.06322亿元，1 - 6月投入6084.2万元，累计投入5.06028亿元，投资进度95.13%，1 - 6月效益为 - 1433万元[92] - 偿还银行借款承诺投资3.76749亿元，累计投入3.76749亿元，投资进度100% [92] - 供应链云平台建设项目因市场和技术变化及实施复杂，2018年调整优化，建设周期延长到2020年12月，投资金额不变仍为1.3504亿元[96] - 汇鸿冷链物流基地建设项目未达预计收益，因业务总量不大且公司产业布局变化，剩余资金用于收购无锡天鹏集团股权[97] - 孕婴童用品综合运营服务项目资金使用未达计划进度，因当前市场环境与立项可研有差异[98] - 浆纸O2O供应链服务升级改造项目因市场变化，2018年变更实施方式和增加主体，建设周期延长到2020年6月[98] - 无锡天鹏集团有限公司收购已完成，投资3.3237亿元，收益2402万元[98] - 截止2019年6月30日，公司募集资金投资项目先期投入自有资金46467.81万元，已置换金额46467.81万元[103] - 截止2019年6月30日，公司募集资金专户余额为196824866.42元[103] - 2018年10月26日起12个月内，公司拟用不超4亿元闲置募集资金、不超3亿元闲置自有资金投资理财产品，截至2019年6月30日，使用募集资金购买理财产品3亿元，报告期内理财收益及利息收入为6927831.01元[103] - 孕婴童用品综合运营服务项目建设期已满，但募集资金使用进度不足50%，公司正重新研判市场竞争策略并履行变更程序[100] - 公司决定集中资源优先建设浆纸O2O供应链服务升级改造项目的配套仓储及设施，选择与第三方优质物流公司合作满足物流配送需求，终止运输车辆购置费用投资[100] - 供应链云平台建设项目因系统建设复杂程度大于预期，实施进度放缓，公司决定延长项目建设周期[100] - 汇鸿冷链物流基地建设项目一期已竣工验收，公司变更部分募集资金投向用于收购无锡天鹏集团有限公司股权[100] - 现代医药物流中心、营销网络建设项目因市场环境变化，变更募集资金投向用于收购天鹏集团股权[100] - 2016年2月25日，孕婴童用品综合运营服务项目实施主体变更为江苏汇鸿宝贝婴童用品有限公司，浆纸O2O供应链服务升级改造项目实施主体变更为上海汇鸿浆纸有限公司[100] - 2018年5月10日，浆纸O2O供应链服务升级改造项目变更实施方式，增加江苏汇鸿国际集团中天控股有限公司为部分项目实施主体，建设期延长至2020年6月[100] - 公司变更募投项目，将汇鸿冷链物流基地建设项目和现代医药物流中心、营销网络建设项目部分募集资金用于收购无锡天鹏集团有限公司股权暨增资，累计投入33237.012万元，投资进度达100%[106] - 现代医药物流中心、营销网络建设项目因市场环境变化未按原方案实施，公司将以自有资金推进医疗健康板块后续项目[106] 子公司财务数据 - 汇鸿中锦2019年1 - 6月净利润12810.36万元，资产总额321546.08万元，净资产66631.05万元，营业收入245857.61万元[109] - 汇鸿中嘉2019年1 - 6月净利润4663.20万元，资产总额82169.02万元，净资产42207.09万元，营业收入63871.31万元[109] - 汇鸿中鼎2019年1 - 6月净利润2430.74万元，资产总额472124.11万元，净资产81089.65万元，营业收入263214.41万元[109] - 汇鸿资管2019年1 - 6月净利润2036.20万元，资产总额63268.93万元，净资产12441.23万元，营业收入379.82万元[112] 业绩预测 - 预计年初至下一报告期期末累计净利润与上年同期下降幅度较大，因上年同期处置部分金融资产获较大投资收益[113] 公司发展阶段与目标 - 公司处于转型升级承压期和战略机遇期，需创新盈利模式寻求新利润增长点[114] 股东大会与审计机构 - 公司2019年第一次临时股东大会于2月22日召开，2018年年度股东大会于5月13日召开[119] - 公司第八届董事会第二十八次会议和2018年年度股东大会同意续聘信永中和会计师事务所为2019年度财务及内部控制审计机构，聘期一年 [140] 公司面临风险 - 公司面临宏观环境、管理、资源整合、募投资金投资项目和人力资源