利润分配 - 公司拟向全体股东每10股派发现金红利2.5元（含税），共计拟派发现金红利9.03亿元（含税）[5] - 公司现金分红不少于当年可分配利润的10%，最近三年累计不少于年均可分配利润的30%[77] - 成熟期无重大资金支出安排，现金分红比例最低达80%[77] - 成熟期有重大资金支出安排，现金分红比例最低达40%[77] - 成长期有重大资金支出安排，现金分红比例最低达20%[77] - 2020年每10股派息2.5元，现金分红数额为9.03亿元，占净利润比率为53.60%[79] - 2019年每10股派息1.5元，现金分红数额为4.88亿元，占净利润比率为29.36%[79] - 2018年每10股派息2.0元，现金分红数额为6.50亿元，占净利润比率为37.86%[79] 财务数据 - 2020年营业收入98.54亿元，较上年同期减少1.92% [15] - 2020年归属于上市公司股东的净利润16.84亿元，较上年同期增长1.43% [15] - 2020年经营活动产生的现金流量净额19.97亿元，较上年同期增长38.28% [16] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产125.24亿元，较上年同期末增长58.79% [16] - 2020年末总资产154.14亿元，较上年同期末增长31.67% [16] - 2020年基本每股收益和稀释每股收益均为0.51元/股，与2019年持平，扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.50元/股，也与2019年持平[17] - 2020年加权平均净资产收益率为18.68%，较2019年减少4.17个百分点；扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为18.42%，较2019年减少4.13个百分点[17] - 2020年第一至四季度营业收入分别为20.49亿元、25.01亿元、25.75亿元、27.27亿元；归属于上市公司股东的净利润分别为3.11亿元、4.14亿元、4.45亿元、5.14亿元[19] - 2020年非经常性损益合计2294.49万元，较2019年的2146.67万元有所增加[22] - 采用公允价值计量的应收款项融资期初余额15.51亿元，期末余额21.91亿元，当期变动6.40亿元；交易性金融资产对当期利润影响金额为157.50万元[23] - 2020年公司实现营业收入98.54亿元，较上年下降1.92%，净利润16.84亿元，较上年增长1.43%[32] - 2020年生产聚氯乙烯131.78万吨，完成年度计划109.82%；烧碱88.39万吨，完成107.79%；水泥217.32万吨，完成114.38%；电石48万吨，完成106.67%[32] - 销售费用较上年减少91.68%，因运输费、仓储费调整至营业成本[34][35] - 经营活动现金流量净额较上年增加38.28%，因货款回收中银行存款和托收票据增加、采购付现减少[34][35] - 投资活动现金流量净额较上年增加56.95%，因100万吨/年聚氯乙烯升级改造项目完工，购建固定资产活动减少[34][35] - 筹资活动现金流量净额较上年增加270.1%，因收到募集资金34.57亿元[34][35] - 主营业务收入较上年下降1.56%，因聚氯乙烯、烧碱销售价格下降；成本增加7.91%，因销售数量增加[36] - 聚氯乙烯生产量131.78万吨，销售量133.21万吨，库存量5.09万吨，生产量和销售量分别同比增长6.64%和7.56%，库存量同比减少22.02%[39] - 烧碱生产量88.39万吨，销售量88.50万吨，库存量0.65万吨，生产量和销售量分别同比增长5.44%和5.30%，库存量同比减少35.45%[39] - 水泥生产量217.32万吨，销售量223.94万吨，库存量1.11万吨，生产量和销售量分别同比增长5.22%和6.97%，库存量同比减少8.50%[39] - 2020年公司总成本70.24亿元，较上年同期增长7.91%[40][41] - 前五名客户销售额34.32亿元，占年度销售总额34.83%，关联方销售额为0[42][43] - 前五名供应商采购额31.71亿元，占年度采购总额46.22%，关联方采购额17.12亿元，占年度采购总额24.96%[43][44] - 销售费用4889.25万元，较上期减少91.68%，因运输费和仓储费调整至营业成本[45] - 管理费用6.36亿元，较上期减少9.50%[45] - 研发费用6549.38万元，较上期增长7.03%[45] - 财务费用 -284.50万元，较上期减少104.54%，因有息负债减少和现金管理收益增加[45] - 本期费用化研发投入6549.38万元，资本化研发投入272.16万元，研发投入合计6821.54万元[46] - 研发投入总额占营业收入比例为0.69%[46] - 公司研发人员数量133人，占公司总人数的比例为3.21%，研发投入资本化的比重为3.99%[46] - 经营活动产生的现金流量净额为19.97亿元，较上年同期增加38.28%，主要因货款回收中银行存款占比增加等[49] - 投资活动产生的现金流量净额为 - 4321.75万元，较上年同期增加56.95%，因100万吨/年聚氯乙烯升级改造项目完工，购建固定资产活动减少[49][50] - 筹资活动产生的现金流量净额为19.91亿元，较上年同期增加270.10%，因收到募集资金34.57亿元[49][50] - 货币资金期末数为45.02亿元，占总资产比例29.21%，较上期期末增加703.36%，因收到募集资金[51] - 应收票据期末数为1746.96万元，占总资产比例0.11%，较上期期末减少96.37%，因收取的承兑银行信用风险等级较低的票据量减少[51] - 应收款项融资期末数为21.91亿元，占总资产比例14.22%，较上期期末增加41.30%，因承兑银行信用风险等级较高的应收票据增加[51] - 在建工程期末数为7988.27万元，占总资产比例0.52%，较上期期末减少67.35%，因完工在建工程转入固定资产[51] - 受限资产合计7.30亿元，包括货币资金1877.86万元（土地复垦费保证金）和应收款项融资7.29亿元（质押票据）[53] - 基础化学原料制造业、水泥制造业、其他业务营业收入分别为911460.86万元、62787.55万元，同比增减分别为-2.06%、6.92%、-17.14%[67] - 基础化学原料制造业、水泥制造业、其他业务毛利率分别为26.48%、52.17%、-18.29%，较上年增减分别为-7.01、1.93、0.22个百分点[67] - 经销、直销营业收入分别为771584.18万元、204536.71万元，同比增减分别为4.64%、-19.54%[68] - 陕西北元集团水泥有限公司、陕西北元集团锦源化工有限公司营业收入分别为651331081.67元、1290164234.32元，净利润分别为222748093.40元、63271178.77元[70] - 因执行新收入准则，合并报表预收账款减少172,801,242.24元，合同负债增加152,921,453.31元、其他流动负债增加19,879,788.93元[91] - 因执行新收入准则，母公司报表预收账款减少197,325,397.37元，合同负债增加174,624,245.46元、其他流动负债增加22,701,151.91元[91] - 2020年度基本每股收益为0.51元，期末每股净资产为3.47元；按发行前总股本计算，2020年基本每股收益为0.52元，期末每股净资产为2.79元[135] - 首次公开发行股票募集资金净额为3,439,990,700元，其中计入实收股本361,111,112元，计入资本公积（股本溢价）3,078,879,588元[139] - 本次募集资金到位后，公司总资产15,414,076,455.95元，同比增加31.67%；归属于上市公司股东的净资产12,523,587,992.85元，同比增加58.79%；资产负债率18.75%[139] 业务概况 - 公司所处行业为化学原料和化学制品制造业，主要从事聚氯乙烯、烧碱等产品的生产和销售[24] - 公司具有110万吨/年聚氯乙烯、80万吨/年离子膜烧碱、4×125MW和2×25MW发电、220万吨/年新型干法工业废渣水泥、50万吨/年电石的生产能力[24] - 公司采购模式主要分为战略采购模式和招标、竞价及比价采购模式[25] - 公司销售模式主要包括直销模式和经销模式，聚氯乙烯主要采取经销模式，烧碱主要采取直销模式[25] - 一季度受疫情影响聚氯乙烯销售数量减少致净利润减少，二季度销售数量增加使净利润增加；二季度经营活动现金流量净额增加是因兑付到期应付票据减少，四季度减少是因销售商品减少[20] - 公司年产聚氯乙烯110万吨、烧碱80万吨、水泥220万吨、电石50万吨，聚氯乙烯生产规模位于行业第三位[27] - 2020年公司实施技改项目29项，主要产品产量超越年度奋斗目标，创历史最好水平[29] - 公司及所属化工分公司、热电分公司、水泥公司通过一级安全标准化诊断，锦源化工通过二级安全标准化复审验收[30] - 公司围绕国务院国企“双百行动”，在所属水泥公司、锦源化工、热电分公司推行机构改革，压缩管理层级[30] - 公司出台干部职务退出政策，修订《离职管理办法》，推行核心岗位人员差异化薪酬机制[30] - 公司中层及以上管理人员参访一流企业，熟练工“一述两清”培训，新员工“师带徒”考核，与高校合作成立“北元订单班”[30] - 公司运用电子合同、智能化仓储管理等信息化系统，提升运营管理效率[30] - 公司形成“133333”党建工作模式和“固化 + 创新”工作法，推进党的领导与公司治理融合[30] - 公司构建党建引领安全生产考核工作机制，推行“三位一体”管理体系建设[30] - 公司助力汉阴梨树河村、锦界乔巴泥沟村整村脱贫致富，获陕西省驻村帮扶企业优秀格次[30] - 公司聚氯乙烯产能为110万吨/年，在国内生产企业排名第三[55] - 公司烧碱产能为80万吨/年，在陕西省内排名第一，在全国烧碱产能排名第五位[56] - 2019年聚氯乙烯全行业开工率提升至80%，2020年受疫情等影响行业整体开工率较上年有所下调[55] - 2019年我国烧碱行业开工率小幅下降至79%左右，2020年全年整体开工负荷保持在80%左右[56] - 公司构建科技创新体系，建成研发平台，与高校合作开展氯乙烯合成无汞化工艺技术应用研究[60] - 公司引进母液水制纯水技术，实现生产废水“零排放”[60] - 公司具备树脂、水泥、碱、氯、酸、电石等6类，48种产品的生产能力[60] - 公司形成“煤 - 盐 - 发电 - 电石 - 烧碱 - 聚氯乙烯 - 水泥”的一体化循环产业链[57] - 烧碱生产采用水溶法采卤工艺，可制得32%浓度碱液，还可浓缩为50%成品烧碱或片碱[61] - PVC生产以氯气、氢气、电石等为原料，经多道工序生成聚氯乙烯树脂成品[61] - 树脂、烧碱、发电、水泥熟料、电石项目产能利用率分别为119.8%、110.5%、93.5%、98.9%、96.0%[62] - 电石、煤炭采购价格同比变动比率分别为-0.19%、-17.03%，采购量分别为179.17万吨、265.16万吨[63] - 动力电采购价格同比变动比率为0，采购量为12.92亿度[64] - 公司将结合生产、库存、市场供需等情况适时调整原材料库存量[65] - “十三五”期间氯碱行业产能增速放缓，市场供需基本平衡，产品结构不断优化[71] - 我国乙烯来源多元化将改变未来氯碱行业供应格局[71] 未来规划 - 力争“十四五”末烧碱和聚氯乙烯开工率达85%以上[72] - 公司发展思路为“创新驱动、绿色发展、延伸增值、核心多元”[73] - 2021年以“创新驱动、做精主业、项目落地、转型发展”为主线[74] - 开发高、中压电缆专用树脂、氯醋树脂等新产品[75] - 深化无汞触媒和合成气净化、催化剂再生工艺等研究[75] - 应对行业竞争风险，探索多元化发展[76] - 2021年计划巩固脱贫成果与乡村振兴融合，帮扶梨树河村[117] - 2021年继续选派干部到梨树河村，关注村集体产业发展[118] - 为梨树河村培养人才队伍，开展就业扶贫和志智双扶工作[118] 股份承诺 - 陕煤集团承诺自上市之日起至2024年4月19日，36个月内不转让或委托管理相关股份[80] - 陕煤集团承诺锁定期满后2年内减持价格不低于发行价，期限至2026年4月19日[80] - 陕煤集团承诺上市后6个月内特定股价情况锁定期延长6个月，至2021年4月19日[80] - 聚和投资承诺自上市之日起至2023年10月19日，36个月内不转让或委托管理相关股份[80] - 恒源投资等自北元集团上市之日起12个月内不转让或委托管理上市前持有的股份，也不由公司回购[81] - 陕煤集团首次公开发行并上市后36