公司基本信息 - 公司法定代表人为刘涛[13] - 公司股票为A股，在上海证券交易所上市，简称华正新材，代码603186[17] - 公司注册地址和办公地址均为浙江省杭州市余杭区余杭街道华一路2号，邮编311121[15] - 公司选定的信息披露媒体为《证券时报》《上海证券报》，指定网站为www.sse.com.cn[16] - 董事会秘书为居波，证券事务代表为林金锦，联系电话0571 - 88650709[14] - 公司网址为http://www.wazam.com.cn，电子信箱为hzxc@hzccl.com[15] 审计与保荐信息 - 中汇会计师事务所为本公司出具标准无保留意见的审计报告[4] - 公司聘请的境内会计师事务所为中汇会计师事务所（特殊普通合伙）[18] - 报告期内履行持续督导职责的保荐机构为兴业证券股份有限公司，持续督导期间为2019年12月17日 - 2021年12月31日[19] - 公司续聘中汇会计师事务所（特殊普通合伙）为2020年度审计机构，聘期一年[147] - 境内会计师事务所报酬为550,000元，审计年限为4年[146] - 内部控制审计会计师事务所报酬为150,000元[146] - 保荐人为兴业证券股份有限公司[146] 财务数据关键指标变化 - 2020年营业收入为22.84亿美元，较2019年增长12.75%[21] - 2020年归属于上市公司股东的净利润为1.25亿美元，较2019年增长22.60%[21] - 2020年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为1.04亿美元，较2019年增长17.04%[21] - 2020年经营活动产生的现金流量净额为1.65亿美元，较2019年增长31.73%[22] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产为14.55亿美元，较2019年末增长95.90%[22] - 2020年末总资产为34.67亿美元，较2019年末增长43.80%[22] - 2020年基本每股收益为0.92元/股，较2019年增长16.46%[23] - 2020年稀释每股收益为0.91元/股，较2019年增长15.19%[23] - 2020年加权平均净资产收益率为10.85%，较2019年减少3.28个百分点[23] - 2020年扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为9.00%，较2019年减少3.38个百分点[23] - 非流动资产处置损益为15,366.17元，计入当期损益的政府补助为19,569,384.68元，委托他人投资或管理资产的损益为3,158,336.25元[28] - 少数股东权益影响额为 -48,077.13元，所得税影响额为 -4,044,758.34元，合计为21,320,952.11元[29] - 交易性金融资产期初余额为472,325.60元，期末余额为191,895,603.72元，当期变动为191,423,278.12元，对当期利润影响金额为1,423,278.12元[31] - 2020年公司营业收入22.84亿元，比上年增加12.75%；营业成本18.52亿元，比上年增加14.92%[61] - 2020年公司销售费用5732.64万元，比上年减少36.26%；管理费用8837.68万元，比上年增加28.14%[61] - 2020年公司研发费用1.12亿元，比上年减少3.99%；财务费用4643.74万元，比上年增加32.80%[61] - 2020年公司经营活动产生的现金流量净额1.65亿元，比上年增加31.73%[61] - 2020年公司投资活动产生的现金流量净额-5.81亿元；筹资活动产生的现金流量净额5.97亿元，比上年增加2770.55%[61] - 复合材料行业营业收入22.05亿元，营业成本17.99亿元，毛利率18.45%，营业收入比上年增加10.40%，营业成本比上年增加11.68%，毛利率减少0.93个百分点[64] - 境内营业收入17.12亿元，营业成本14.08亿元，毛利率17.76%，营业收入比上年增加10.18%，营业成本比上年增加13.55%，毛利率减少2.43个百分点；境外营业收入4.94亿元，营业成本3.91亿元，毛利率20.85%，营业收入比上年增加11.14%，营业成本比上年增加5.42%，毛利率增加4.29个百分点[64] - 复合材料生产成本本期为17.94亿元，较上年同期增加10.27%，其中直接材料占比86.18%，金额为15.46亿元，较上年同期增加10.99%[66][68][69] - 覆铜板生产成本本期为12.72亿元，较上年同期增加9%，本期产量较上期增加17.43%，平均单位成本下降[66][68][69] - 导热材料生产成本本期为1.87亿元，较上年同期增加61.54%，本期产量较上期增加72.49%，单位工费下降明显，平均单位成本下降[68][69] - 功能性复合材料生产成本本期为0.99亿元，较上年同期增加8.79%，本期产量较上期增加33%，平均单位成本下降[68][69] - 交通物流用复合材料生产成本本期为1.68亿元，较上年同期降低18.26%，本期产量较上期增加25.55%，平均单位成本明显下降[68][69] - 前五名客户销售额45180.95万元，占年度销售总额19.78%，关联方销售额为0[70] - 前五名供应商采购额65324.16万元，占年度采购总额39.23%，关联方采购额为0[72] - 覆铜板直接材料本期金额为11.39亿元，占总成本89.56%，较上年同期增加8.88%[66] - 覆铜板制造费用本期金额为0.88亿元，占总成本6.91%，较上年同期增加12.55%[66] - 导热材料直接材料本期金额为1.64亿元，占总成本87.70%，较上年同期增加67.81%[68] - 本期费用化研发投入112,444,171.07元，资本化研发投入10,567,018.22元，研发投入合计123,011,189.29元，研发投入总额占营业收入比例5.39%[76] - 公司研发人员数量328人，占公司总人数比例18.47%，研发投入资本化比重8.59%[76] - 货币资金本期期末数380,145,416.82元，占总资产比例10.96%，较上期期末变动119.58%，因收到非公开发行股票募集资金增加[88] - 交易性金融资产本期期末数191,895,603.72元，占总资产比例5.53%，较上期期末变动40,527.82%，因本期委托理财余额增加[88] - 应收票据本期期末数1,277,443.50元，占总资产比例0.04%，较上期期末变动 - 68.72%，因本期到期托收的票据减少[88] - 应收款项本期期末数303,380,650.18元，占总资产比例8.75%，较上期期末变动104.79%，因销售产品收到的承兑增加[88] - 其他流动资产从35,544,385.68元增至47,982,925.39元，增幅34.99%，主要系汇票增加所致[89] - 在建工程从148,339,537.07元增至197,772,053.29元，增幅33.32%，主要系新增募投项目投入所致[89] - 开发支出从1,668,756.40元增至12,235,774.62元，增幅633.23%，主要系符合资本化条件的研发支出增加所致[89] - 应付票据从369,770,224.60元增至497,203,922.40元，增幅34.46%，主要系为支付材料款开具的承兑汇票增加所致[89] - 应付账款从358,315,436.36元增至468,113,309.96元，增幅30.64%，主要系应付材料款增加所致[89] - 资本公积从181,542,127.63元增至788,777,852.29元，增幅334.49%，主要系本期增发股票的股本溢价所致[90] - 截至报告期末，受限资产合计282,725,299.24元，包括货币资金150,488,654.75元、固定资产64,468,728.98元、无形资产60,043,761.69元、投资性房地产7,724,153.82元[91][92] - 截至2020年12月31日，公司总资产346,720.30万元，较上期末增长43.80%；归属于上市公司股东的净资产145,502.94万元，较上期末增长95.90%[189] 公司业务相关信息 - 公司主要从事覆铜板材料等产品的设计、研发、生产及销售，产品应用于多个领域[33] - 公司以研发能力为核心推动力，将研发中心提升为通信材料研究院，构建多种管理模式保障研发[36] - 公司打造基于战略合作关系的供应链体系，设立战略采购部，与主要供应商签协议[37] - 公司以ERP系统为基础打造覆铜板产业柔性生产体系，采用订单式生产模式[38] - 公司产品销售采用直销、代销、经销相结合模式，推进大客户战略[39] - 境外资产为75,806,886.03元，占总资产比例为2.19%[42] - 公司具有研发优势，依托国家企业技术中心平台，细分产品开发部进行自主研发[43] - 公司与PCB行业前100强企业中超50%的客户建立业务关系[46] - 2020年公司H2产品线销售占比超50%[51] - 覆铜板产业通过17家战略客户的现场体系审核[52] - 公司在珠海基地布局年产2400万张高等级覆铜板项目[54] - 公司稳步推进年产650万平米高频高速覆铜板青山湖二期项目建设，计划2021年6月投产[54] - 2020年公司锂电池软包用铝塑膜实现批量出货，启动年产3600万平方米建设项目[54] - 2020年公司完成常规测试项目为2019年的3.68倍[56] - 2020年12月公司技术中心入选2020年（第27批）国家企业技术中心[56] - 2020年公司生产覆铜板1670.86万张、导热材料232.55万平方米、功能性复合材料2233.86吨、交通物流用复合材料205.73万平方米，分别比上年增加17.43%、72.49%、33%、25.55%[59] - 2020年公司销售覆铜板1675.26万张、导热材料233.88万平方米、功能性复合材料2388.04吨、交通物流用复合材料200.74万平方米，分别比上年增加18.18%、66.56%、-29.64%、18.01%[59] - 2020年公司实现主营业务收入22.05亿元，比上年增长10.40%[59] 公司发展战略与目标 - 公司发展战略是在电子基础材料和复合材料领域深耕，提升研发和设计能力，成为总体解决方案最佳提供商[110] - 公司经营目标是加大在通信信息、汽车、新能源三大领域研发投入，打造科技型生产制造企业[111] - 公司要成为高频高速高导热覆铜板产品领域全球行业一流企业[112] - 公司制定2021 - 2025五年战略规划，推进各产品线战略在2021年落地[113] - 覆铜板产业青山湖二期项目年产650万平米高频高速覆铜板按时投产，富山工业园制造基地年产2400万张高等级覆铜板确保高质量按时完成建设[115] - 稳步推进年产3600万平米锂电池软包用铝塑膜扩产项目[115] 利润分配信息 - 公司2020年度利润分配预案为每10股派发现金红利2.80元（含税），不转增股本，不送红股[5] - 公司每三年以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的30%[127] - 2019年以129,350,000股为基数，每10股派发现金红利1.7元（含税），共计派发现金红利21,989,500元[128] - 2020年每10股派息2.80元（含税），现金分红金额39,772,687.40元，占归属于上市公司普通股股东净利润的比率为31.76%[130] - 2019年每10股派息1.70元（含税），现金分红金额21,989,500.00元，占归属于上市公司普通股股东净利润的比率为21.53%[130] - 2018年每10股派息1.50元（含税），现金分红金额19,402,500.00元，占归属于上市公司普通股股东净利润的比率为25.84%[130] - 2020年现金分红金额24,992,630元，比例为19.96%[132] - 公司上市后三年内，每年现金分配利润不少于当年可供分配利润的20%[141] 公司风险信息 - 公司面临市场波动、竞争、原材料价格波动、汇率波动、研发投入与产出等风险[119][120][121][122][123] 股份锁定与减持承诺 - 实际控制人汪力成自发行人股票上市之日起36个月内（2017 - 1 - 3至2020 - 1 - 2）不转让或委托他人管理相关股份，上市后6个月内满足特定条件锁定延6个月[134] - 控股股东华立集团自华正新材上市交易之日起36个月内（2017 - 1 -