公司基本信息 - 公司全称为孚能科技（赣州）股份有限公司，法定代表人为YU WANG（王瑀）[14] - 公司注册及办公地址均为江西省赣州经济技术开发区金岭西路北侧彩蝶路西侧，邮编341000[14] - 公司网址为www.farasisenergy.com.cn，电子信箱为farasisIR@farasisenergy.com.cn[14] - 董事会秘书为唐秋英，证券事务代表为陈雁冰[15] - 公司选定的信息披露媒体为上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报[16] - 登载年度报告的中国证监会指定网站网址为www.sse.com.cn[16] - 公司年度报告备置地点为江西省赣州经济技术开发区金岭西路北侧彩蝶路西侧董事会办公室[16] - 公司股票为人民币普通股（A股），在上海证券交易所科创板上市，股票简称孚能科技，代码688567[17] 公司发展历程与战略规划 - 2020年公司成功登陆科创板，成为“软包锂离子动力电池第一股”[2] - 2020年公司获批国家企业技术中心[2] - 2020年公司加速全球化步伐，携手新能源头部车企拓展全球电动化战略版图[2] - 2021年公司将开启“二次创业”新征程，以科技创新为导向，坚持在电池领域深耕，以客户为中心，以奋斗者为本[2] - 公司计划未来五年将量产产品的能量密度由285Wh/kg提升至350Wh/kg[69] - 公司将完善全球化战略布局，强化人才战略，引进优秀人才[144] - 2021年公司将围绕四条主线提升“关键四力”，推进“三项保障”[145] - 公司确定高质量发展方向，谋划储能等新业务领域，扩充现有产能基地产能并规划海内外新产能基地[146] - 拉通研供产销流程，通过工艺攻关形成新技术，提高生产效率和产品交付能力[147] - 理顺价值创造流，梳理面向大客户的核心价值创造流程框架，明确客户战略[148][149] - 健全激励约束机制，实施公司绩效管理制度，面向部分人员实施长期激励计划[150] - 压实内审内控责任，优化内部风险控制体系，对多项业务内控程序进行全面梳理及专项检查[151] - 制定戴姆勒项目发展远景规划，2021年底前交付三期项目基建，2022年二期项目开始量产[151] - 推进与吉利科技的合资项目，组建储能事业部拓展新业务，有序推进海外产能建设[151] 公司财务状况 - 2020年度公司利润分配预案为不派发现金红利，不送红股，不以资本公积金转增股本，该预案已通过第一届董事会第二十六次会议审议，尚需2020年度股东大会审议通过[7] - 2020年营业收入11.1965230675亿元，较2019年的24.496287255亿元下降54.29%[21] - 2020年归属于上市公司股东的净利润为 - 3.3100425932亿元，较2019年的1.3122766549亿元下降352.24%[21] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产为100.7658274513亿元，较2019年末的71.0337088749亿元增长41.86%[21] - 2020年末总资产为154.1764500575亿元，较2019年末的117.003899639亿元增长31.77%[21] - 2020年基本每股收益为 - 0.35元/股，较2019年的0.15元/股下降333.33%[22] - 2020年研发投入占营业收入的比例为33.21%，较2019年的12.99%上升20.22个百分点[22] - 2020年第四季度营业收入为5.6165380865亿元，归属于上市公司股东的净利润为 - 0.3792523847亿元[24] - 2020年非经常性损益合计2.1139358297亿元，较2019年的1.2142981358亿元有所增加[26] - 2020年计入当期损益的政府补助为2.3067237937亿元，较2019年的1.185438991亿元大幅增加[25] - 2020年经营活动产生的现金流量净额为 - 9.4385781804亿元，较2019年的4.8352176903亿元下降295.2%[21] - 交易性金融资产期初余额26378558.64元，期末余额119345263.58元，变动92966704.94元，影响当期利润1045263.58元[27] - 应收款项融资期初余额227635230.04元，期末余额179045880.39元，变动 - 48589349.65元，对当期利润无影响[27] - 其他非流动金融资产期初余额0元，期末余额440000000元，变动440000000元，对当期利润无影响[27] - 2020年公司预计对部分存货和应收款项计提减值准备约1.55亿，其中应收款项计提准备约0.39亿，存货计提减值准备约1.16亿[76] - 2020年营业收入111,965.23万元，较上年减少54.29%，主要因疫情致主供车型需求减少及产能爬坡慢[117] - 2020年营业成本94,135.82万元，较上年减少49.77%，主要受收入影响[117] - 2020年研发费用37,186.62万元，较上年增长37.31%，因加大研发投入和确认股份支付费用[117] - 动力电池系统营业收入911,284,627.94元，较上年减少60.65%，毛利率9.81%，减少56.82个百分点[119] - 电池包营业收入289,031,113.07元，较上年减少81.02%，毛利率25.48%，增加11,087.69个百分点[119] - 模组营业收入547,134,226.65元，较上年减少29.30%，毛利率6.57%，增加2,918.89个百分点[119] - 电芯营业收入75,119,288.22元，较上年增长348.09%，毛利率 -26.89%，减少4,504.92个百分点[119] - 前五名客户销售额817,316,491.88元，占年度销售总额72.99%[122] - 前五名供应商采购额159,535.59万元，占年度采购总额42.92%[124] - 2020年经营活动现金流量净额 -94,385.78万元，较上年减少295.20%，因收入下降和加大研发投入[117] - 销售费用8675.54万元，较上期减少30.66%；管理费用26546.69万元，较上期增加61.09%；研发费用37186.62万元，较上期增加37.31%[127] - 经营活动现金流量净额为-9.44亿元，较上期减少295.20%；投资活动现金流量净额为-7.57亿元，较上期减少227.83%；筹资活动现金流量净额为42.60亿元，较上期增加1167.73%[128] - 交易性金融资产期末余额1.19亿元，较上期增加352.43%；应收账款期末余额7.22亿元，较上期减少43.90%；存货期末余额12.83亿元，较上期增加72.92%[130] - 固定资产期末余额33.85亿元，较上期增加91.45%；在建工程期末余额19.56亿元，较上期增加114.92%；应付票据期末余额9.19亿元，较上期减少59.89%[130] - 预收款项因执行新收入准则重分类至合同负债，合同负债期末余额5094.27万元，变动比例100%[131] - 应交税费期末余额679.85万元，较上期减少87.91%；其他应付款期末余额15.20亿元，较上期增加75.21%[131] - 一年内到期的非流动负债期末余额8066万元，较上期增加655.24%；长期借款期末余额16.52亿元，较上期增加169.42%[131] - 递延收益期末余额5.29亿元，较上期增加62.06%，主要系本年收到政府补助增多[131] - 截至2020年底，交易性金融资产余额1.19亿元，均为理财产品，公允价值变动损益104.53万元[134] - 孚能镇江持股比例100%，总资产70.74亿元，净资产19.62亿元，净利润-6516.43万元[135] - 2017 - 2020年公司经营活动产生的现金流量净额分别为 - 14785.35万元、 - 43757.40万元、48352.18万元和 - 94385.78万元，净额为负或使营运资金周转有风险[112] - 2017 - 2020年公司存货跌价准备余额分别为3506.11万元、2930.63万元、2506.67万元和11841.64万元，生产良率下降或技术迭代将致存货跌价风险[113] - 2017 - 2020年公司经营性应收款项合计净额分别为58131.81万元、163476.53万元、151401.03万元和140234.29万元，占资产总额比例分别为27.04%、18.47%、12.94%和9.10%，占当期营业收入比例分别为43.43%、71.84%、61.81%和125.25%，存在回款不佳或无法收回风险[114] - 2017 - 2020年公司固定资产账面价值分别为48075.40万元、75878.02万元、176807.34万元和338503.68万元，占期末资产总额比例分别为22.36%、8.57%、15.11%和21.96%，固定资产或发生减值风险[115] 公司业务与市场情况 - 公司主要业务为新能源车用锂离子动力电池及整车电池系统的研发、生产和销售，产品涵盖多种电池系统，应用于新能源乘用车等领域[29] - 公司秉持“投产一代、储备一代、开发一代”思路，通过自主研发及外部合作，采用国际化技术开发机制[31] - 2020年中国新能源汽车累计产销量分别为136.6万辆和136.7万辆，较2019年同期增长7.5%和10.9%[35][85] - 2020年中国动力电池装机量累计62.85GWh，同比增长0.75%[36] - 2020年中国方形电池装机量累计50.57GWh，占比80%；圆柱电池8.33GWh，占比13%；软包电池3.95GWh，占比6%[37][137] - 2020年中国头部动力电池企业装机电量TOP15企业装机总电量60.5GWh，占比96.33%，较2019年提升3.6个百分点[38] - 2020年孚能科技动力电池装机量继续排名国内第七名[38] - 2020年宁德时代、比亚迪、中航锂电动力电池份额分别为50.09%、14.33%、6.08%，排名分别为第1、2、3名[39] - 2020年中国三元电池产量为48.5GWh，较2019年同比下降12.00%；装机量为39.7GWh，占动力锂电池装机量的62.72%[41] - 2020年中国实现软包电池装机的企业共26家，排名前十企业装机量合计占比92.3%，孚能科技以20%市占率连续四年排名第一[41] - 2020年孚能科技软包电池装机量708.4MVh，市占率20.0%，主要客户有一汽、北汽等[43] - 2020年捷威软包电池装机量575.5MVh，市占率16.3%，主要客户有奇瑞、长城等[43] - 2020年宁德时代软包电池装机量444.9MVh，市占率12.6%，主要客户有东风、北京奔驰等[43] - 2020年亿纬锂能软包电池装机量408.6MVh，市占率11.6%，主要客户有江铃、浙江合众等[43] - 2020年多氟多软包电池装机量363.5MVh，市占率10.3%，主要客户有东风、奇瑞新能源等[43] - 2020年末新能源乘用车销量达20万辆历史峰值，体现从政策驱动到市场化拉动转换效果良好[45] - 动力电池行业新技术发展方向集中于突破能量密度等方面，软包动力电池是适合乘用车的技术路线之一[45] - 到2025年全球动力电池需求量有望超1000GWh[46] - 2020年欧洲新能源汽车销量136.7万辆，同比增长142%[46] - 2020年欧洲最畅销20款新能源乘用车中15款搭载软包动力电池[46] - 预计2025年主销车型续航里程有望达700km左右[47] - 2020年下半年镇江一期新增8GWh产能开始投产并爬坡，为广汽配套车型供货，出货量逐月攀升[73] - 镇江三期产能未来数年间预计逐步落地，合计24GWh[76] - 2020年下半年新客户广汽主力车型上市，电池出货环比提速，成全年销售收入主要来源[82] - 2020年7月17日公司科创板上市，融资32亿元，引入戴姆勒为战略股东[84] - 2020 - 2022年新能源汽车补贴标准分别在上一年基础上退坡10%、20%、30%[86][104] - 2020年特斯拉Model 3国内总销量接近14万辆，市场份额26%，排名第一[87] - 公司预计未来动力电池单位售价可能继续下降[89] - 公司国内市场客户开拓实施“3 + 3 + 2 + X”战略，海外市场实施“6 + 3 + 3”战略[142] - 2009 - 2020年公司所在的动力电池国内装机量从0.03GWh跃升至62.85GWh，12年间规模增长