公司基本信息 - 公司2018年年度报告由董事会、监事会及高级管理人员保证真实、准确、完整，不存在虚假记载或误导性陈述[5] - 公司股票代码为000415，在深圳证券交易所上市[19] - 公司注册地址位于中国新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市黄河路93号，办公地址位于乌鲁木齐市新华北路165号广汇中天广场39楼[19] - 公司董事会秘书为王景然，证券事务代表为王佳魏，联系方式为北京市朝阳区霄云路甲26号海航大厦20楼[20] - 公司选定的信息披露媒体为上海证券报和证券时报，年度报告备置于新疆乌鲁木齐市天山区新华北路165号广汇中天广场39楼及深圳证券交易所[21] - 公司年度报告登载于中国证监会指定网站巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn)[21] - 公司外文名称为Bohai Leasing Co.,Ltd.，外文名称缩写为Bohai Leasing[19] - 公司法定代表人为卓逸群[19] - 公司电子信箱为000415@bohaileasing.com[19] 财务表现 - 公司2018年营业收入为412.91亿元，同比增长14.91%[26] - 归属于上市公司股东的净利润为22.79亿元，同比下降13.34%[28] - 经营活动产生的现金流量净额为204.35亿元，同比下降2.80%[28] - 2018年末总资产为2858.19亿元，同比下降4.85%[28] - 归属于上市公司股东的净资产为357.38亿元，同比增长12.96%[28] - 2018年第四季度归属于上市公司股东的净利润为-1.56亿元，同比下降显著[31] - 公司2018年非经常性损益项目合计为10.37亿元，主要包括处置金融资产获得的投资收益[36] - 公司2018年加权平均净资产收益率为6.80%，同比下降1.57个百分点[28] - 公司2018年基本每股收益为0.3686元，同比下降13.33%[28] - 公司2018年第四季度营业收入为119.22亿元，为全年最高季度[31] - 公司2018年资产总额为2,858.19亿元，归属母公司股东净资产为357.38亿元，资产负债率为80.72%[69] - 2018年公司实现营业收入412.91亿元，同比增长14.91%，归属于母公司所有者的净利润为22.79亿元，同比下降13.34%[69] - 公司通过出售子公司Avolon 30%股权、缩减境内融资租赁业务规模等手段，降低总负债约340亿元，资产负债率由2017年末的88.2%降至2018年末的80%左右[69] - 公司2018年现金分红金额为0元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的0%[188] - 公司2017年现金分红金额为371,071,276.92元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的14.11%[188] - 公司2016年现金分红金额为309,226,064.10元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的13.58%[188] - 公司2018年利润分配及公积金转增股本预案为不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[186] - 公司2017年利润分配方案为每10股派0.60元（含税），总计派发现金红利371,071,276.92元[183] - 公司2016年利润分配方案为每10股派0.50元（含税），总计派发现金红利309,226,064.10元[183] - 公司未来三年（2018-2020年）股东回报规划约定，每年以现金方式分配的利润应不低于当年实现的可分配利润的10%[182] 业务表现 - 公司飞机租赁业务自有、管理及订单飞机合计达到1005架，平均机龄约4.9年，服务于全球61个国家的150家客户，为全球第三大飞机租赁公司[47] - 公司集装箱租赁业务自有和管理的集装箱合计382万CEU，平均出租率为96.9%，服务于全球741家客户，为全球第二大集装箱租赁公司[49] - 全球飞机租赁市场渗透率在拉丁美洲、欧洲、亚洲（不含中国）及中国分别为55%、52%、50%和42%[47] - 空客预测未来20年全球市场飞机需求量将达到37,390架，总价值5.8万亿美元，其中单通道机型占比超过四分之三[44] - 波音预测全球商用飞机机队数量在2037年将达到48,540架，较2017年增加24,140架[44] - 2018年全球集装箱港口吞吐量为7.94亿TEU，同比增长6.5%，全球集装箱船队运力增长5.4%[48] - 2018年全国融资租赁企业总数约为11,777家，较上年底增长21.7%，注册资金约合32,763亿元，增长1.33%[50] - 全国融资租赁合同余额约为66,500亿元人民币，较2017年底增长9.38%[50] - 公司全资子公司天津渤海注册资本为221亿元，为国内注册资本最大的内资融资租赁试点企业之一[51] - 公司总资产约2858.19亿元，营业收入约412.91亿元，境外资产占比70.92%[58] - 公司自有、管理及订单飞机合计1005架，为全球第三大飞机租赁公司[59] - 公司自有和管理的集装箱约382万CEU，为全球第二大集装箱租赁公司[59] - 公司资产总额约2858亿元，归属母公司股东净资产约357亿元[62] - 截至2018年12月31日，公司自有、管理及订单飞机数量达到1005架，较2017年末增加62架，其中自有及管理飞机595架，订单飞机410架[70] - 公司机队平均剩余租期约7.0年，平均机龄约4.9年，为全球前三大飞机租赁公司中最年轻的[71] - 公司机队整体出租率保持在逾99.5%的行业领先水平，2019年计划新交付的飞机出租率达到100%[71] - 公司通过下属子公司Avolon与空客公司签署了100架新一代A320neo系列飞机采购合同，预计在2023-2026年陆续交付[71] - Avolon引入日本ORIX集团下属飞机租赁公司ORIX Aviation作为战略投资者，出售Avolon 30%股权，提升Avolon的国际信用评级[73] - 截至2019年4月，国际三大评级机构提升Avolon主体及债券评级至投资级，有助于降低融资成本并开拓更广泛的融资渠道[73] - 公司飞机机队总数达到1005架，其中自有飞机546架，管理飞机49架，订单飞机410架[75] - 2018年全球集装箱港口吞吐量为7.94亿TEU，同比增长6.5%，全球集装箱船队运力增长5.4%[75] - 公司下属全资子公司GSC自有和管理的集装箱合计382万CEU，同比增长7.6%，平均出租率为96.9%[76] - 公司境内融资租赁业务租赁资产规模大幅下降，天津渤海租赁资产余额95.74亿元，同比下降13.60%[79] - 公司控股子公司皖江金租租赁资产余额263.74亿元，同比下降36.82%[79] - 公司2018年营业收入合计412.91亿元，同比增长14.91%，其中飞机租赁业务收入333.24亿元，占比80.71%[82] - 公司飞机销售收入146.39亿元，同比增长60.70%，主要由于处置了88架飞机[85] - 公司集装箱租赁业务收入43.09亿元，同比增长3.68%[82] - 公司融资租赁业务收入30.83亿元，同比下降34.35%，主要由于境内子公司新增投放减少[85] - 公司2018年计提长期应收款减值约13.5亿元，对整体经营业绩产生了一定影响[79] - 飞机租赁业务营业收入为186.85亿元，同比增长7.35%，毛利率为60.84%，同比增加2.30个百分点[86] - 飞机销售业务营业收入为146.39亿元，同比增长60.70%，毛利率为3.45%，同比减少1.97个百分点[86] - 集装箱租赁业务营业收入为43.09亿元，同比增长3.68%，毛利率为51.63%，同比增加4.65个百分点[86] - 中国大陆地区营业收入为62.16亿元，同比下降20.83%，毛利率为47.18%，同比减少1.21个百分点[96] - 其他国家和地区营业收入为350.75亿元，同比增长24.90%，毛利率为34.72%，同比减少4.39个百分点[97] - 公司2018年共处置88架飞机，较2017年的27架大幅增长，导致飞机销售成本同比增长64.05%[104] - 融资租赁和融资租赁咨询业务营业收入为30.83亿元，同比下降34.35%，毛利率为34.73%，同比减少13.11个百分点[91] - 经营租赁业务营业收入为225.90亿元，同比增长6.89%，毛利率为58.99%，同比增加2.94个百分点[92] - 公司2018年累计出售47架附带租约的飞机租赁资产[102] - 公司前五名客户合计销售金额为13,215,957,000元，占年度销售总额的32.02%，其中客户1销售额最高，达5,531,546,000元，占比13.40%[107] - 公司前五名供应商合计采购金额为18,492,840,000元，占年度采购总额的83.22%，其中客户1采购额最高，达7,776,889,000元，占比35.00%[108] - 公司2018年销售费用为194,485,000元，同比增长10.59%，管理费用为1,928,044,000元，同比下降2.46%[111] - 公司2018年财务费用为9,179,892,000元，同比增长15.44%，主要由于并购C2债平均余额上升及融资成本上升[111] - 公司2018年经营活动产生的现金流量净额为20,434,852,000元，同比下降2.80%，投资活动产生的现金流量净额为2,119,901,000元，同比下降102.49%[112] - 公司2018年投资收益为669,784,000元，占利润总额的24.80%，主要来自处置金融资产[116] - 公司2018年资产减值损失为1,972,337,000元，占利润总额的73.02%，主要由于融资租赁业务长期应收款计提减值约13.5亿元[116] - 公司2018年末货币资金为11,286,279,000元，占总资产的3.95%，同比下降4.90%，主要由于解除部分存单质押借款及偿还抵押融资[117] - 公司2018年末固定资产为181,993,043,000元，占总资产的63.67%，同比增长3.65%，主要由于美元兑人民币汇率上升[117] - 长期借款减少至867.6亿元，同比下降4.74%，主要由于出售Avolon 30%股权并全额偿还并购借款[120] - 持有待售资产增加至365.2亿元，同比增长11.93%，主要由于将皖江金租全部资产约280亿元划分为持有待售资产[120] - 长期应收款减少至93.8亿元，同比下降10.64%，主要由于将皖江金租长期应收款约154亿元划分为持有待售[120] - 归属于母公司所有者权益合计增加至357.4亿元，同比增长1.97%，主要由于本年度实现归属于母公司所有者的综合收益总额约42亿元[123] - 公司资产总额为2858.2亿元，与上期基本持平[123] - 金融资产期末数为41.9亿元，本期出售金额为53.1亿元，主要由于出售聚宝互联、Sinolending及天津银行H股股权[124] - 货币资金受限金额为57.4亿元，同比下降59.3%，主要由于长期借款减少及使用权受限的货币资金减少[127] - 长期应收款受限金额为75.6亿元，同比下降69.7%，主要由于长期借款减少及应收融资租赁款质押减少[128] - 长期借款余额为人民币24,082,787千元，由账面净值为人民币28,448,903千元的固定资产抵押取得[129] - 长期借款余额为人民币57,883,500千元，由账面净值人民币82,605,184千元的固定资产抵押及关联方保证担保取得[129] - 子公司Avolon的资产支持证券余额为美元455,123千元，由抵押账面净值为美元699,911千元的固定资产取得[129] - 长期借款余额为人民币1,980,000千元，由质押联营公司股权人民币1,959,687千元及关联方保证担保取得[130] - 短期借款余额为人民币450,000千元，由质押联营公司股权人民币468,375千元及关联方保证担保取得[130] - 子公司Avolon的公司债余额为美元4,279,248千元，由账面净值美元5,914,097千元的固定资产抵押取得[132] - 报告期投资额为人民币256,722,000元，较上年同期下降99.62%[135] - 联讯证券的期末账面价值为人民币303,705,448.84元，计入持有待售资产[140] - 天津银行的报告期损益为人民币205,382,510.76元，计入可供出售金融资产[140] - 衍生品投资期末金额为人民币28,822.6万元，占公司报告期末净资产比例为0.52%[144] - 公司通过出售Avolon Holdings Limited 30%股权获得157.1亿元人民币，用于偿还债务并优化资产结构[151] - 公司出售皖江金租35.87%股权获得29.8亿元人民币，用于偿还债务及补充运营资金[154] - 公司子公司Avolon在报告期内实现营业收入3188.9亿元人民币，净利润441.4亿元人民币[156] - 公司子公司天津渤海在报告期内实现营业收入4128.5亿元人民币，净利润291.6亿元人民币[156] - 公司子公司GSC在报告期内实现营业收入526.7亿元人民币，净利润78.9亿元人民币[156] - 公司子公司皖江金租在报告期内实现营业收入221.9亿元人民币，净利润11.7亿元人民币[156] - 公司持有的金融衍生品属于公允价值第二层级，采用利率曲线定价模型进行估值[146] - 公司独立董事认为衍生品交易业务风险可控，符合法律法规要求[146] - 公司报告期内未出售重大资产[150] - 公司报告期内无募集资金使用情况[149] - 2019年全球航空运输业净利润预计达355亿美元，客运量预计达到45.9亿人次[159] - 公司2018年境内融资租赁业务坏账率上升，计提长期应收款减值约13.5亿元[169] - 公司子公司Avolon于2019年4月获得国际三大评级机构给出的"投资级"主体信用评级[160] - 公司计划通过优先股、永续债、公司债等工具加大直接融资占比[164] - 公司计划利用新增募集资金及处置老旧飞机资产收益，加大对新一代技术飞机的采购力度[167] - 公司2019年将继续优化机队结构、机龄、飞机利用率等核心指标[160] - 公司计划适时加大集装箱资产的购置，丰富现有箱队结构[167] - 公司2019年将进一步吸收、整合境外子公司成熟的管理运营经验，提升境内租赁业务规模[161] - 公司2019年将积极探索货运航空、通用航空、机场设施设备等航空相关细分领域租赁业务[161] - 公司2019年将进一步提升信息披露质量，增加公司透明度，推动市值合理回归[162] - 公司通过控股子公司Avolon持有6架B737 MAX 8型飞机，占公司自有、管理机队规模的约1%，占公司机队总价值的约2%[177] - Avolon拥有总计115架B737 MAX 8型订单飞机，将于2019-2024年陆续交付[177] 股东承诺与关联交易 - 海航资本和海航集团承诺避免同业竞争，若发生实质性竞争业务，将按公允价格转让给上市公司，收益归上市公司所有[193] - 海航集团下属五家租赁公司承诺不从事与上市公司产生实质性竞争的业务，若发生将按公允价格转让给上市公司[193] - 海航资本和海航集团承诺保持上市公司业务、资产、人员、机构和财务的独立性[196] - 海航资本承诺为相关债权人提供担保或提前清偿债务，海航集团承诺对海航资本的义务承担连带责任[196] - 海航资本承诺以现金方式清偿未转移债务，确保重组后上市公司免于清偿[198] - 海航集团承诺减少与渤海租赁的关联交易，并遵循市场公平原则[200] - 海航集团承诺将渤海租赁作为发展下属租赁业务的唯一资本运作平台[200] - 海航资本承诺不再新设或收购其他从事租赁业务的公司[200] - 海航资本承诺未来不从事与上市公司构成实质性竞争的业务[200] - 长江租赁、扬子江租赁和香港国际租赁承诺不从事与上市公司产生实质性竞争的业务[200] - 海航集团承诺渤海租赁在财务公司的存款安全和独立，可随时支取使用[198] - 海航资本承诺承担重组后与重大资产重组相关的所有责任、费用和风险[198] - 海航资本承诺处理并承担置出资产可能产生的所有纠纷及损失[198] - 海航集团承诺按要求处理渤海租赁在财务公司存款的监管要求[198] 其他 - 公司2018年接待调研、沟通、采访等活动共1次，接待机构数量为26家，接待个人数量为16人[178]