公司基本信息 - 公司股票简称百川股份，代码002455，上市于深圳证券交易所[11] - 公司聘请的会计师事务所为公证天业会计师事务所（特殊普通合伙），保荐机构为中信证券股份有限公司，持续督导至2021年12月31日[15] 财务数据关键指标变化 - 2020年营业收入为21.87亿元，较2019年的25.75亿元减少15.07%[15] - 2020年归属于上市公司股东的净利润为6645.53万元，较2019年的6471.84万元增长2.68%[15] - 2020年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为2854.14万元，较2019年的5265.91万元减少45.80%[15] - 2020年经营活动产生的现金流量净额为1.82亿元，较2019年的2.14亿元减少15.10%[15] - 2020年基本每股收益和稀释每股收益均为0.13元/股，与2019年持平[15] - 2020年加权平均净资产收益率为4.67%，较2019年的4.90%减少0.23%[15] - 2020年末总资产为50.06亿元，较2019年末的28.61亿元增长75.01%[15] - 归属于上市公司股东的净资产为1,434,731,892.77元，较上一年的1,328,754,018.90元增长7.98%[16] - 2020年公司实现营业总收入21.87亿元，同比下降15.07%[47] - 2020年公司实现归属于上市公司股东的净利润6645.53万元，同比上涨2.68%[47] - 公司2020年营业总收入21.87亿元，较去年同期25.75亿元减少3.88亿元，下降15.07%[62] - 公司2020年净利润6645.53万元，较去年同期6471.84万元增加173.70万元，上升2.68%[62] - 公司2020年营业成本为20.24亿元，较去年同期23.03亿元减少2.79亿元，下降12.12%[62] - 公司2020年销售费用1961.58万元，较去年同期6834.97万元减少4873.39万元，下降71.30%[62] - 公司2020年营业外支出51.92万元，较去年同期10.86万元增加41.05万元，上升377.89%，主要原因是非正常损失增加[62] - 2020年化工行业营业成本2,024,000,991.13元，占比100%，同比降12.12%[72] - 2020年销售费用19,615,812.97元，同比降71.30%，因执行新收入准则运输费用调至营业成本核算[78] - 2020年研发人员数量133人，同比降2.21%；研发投入金额47,962,340.18元，同比降20.86%[80] - 经营活动现金流入小计2020年为1,955,230,787.33元，2019年为2,062,276,375.92元，同比减少5.19%[82] - 投资活动现金流入小计2020年为1,143,075,169.50元，2019年为1,751,798,820.45元，同比减少34.75%，主要因闲置资金理财收回现金减少[82][83] - 筹资活动现金流入小计2020年为1,950,725,000.00元，2019年为1,188,579,828.00元，同比增加64.12%，主要因本年发行可转债[82][83] - 2020年末货币资金577,584,967.85元，占总资产比11.54%，年初为524,358,501.13元，占比18.33%，比重减少6.79%[85] - 2020年末在建工程1,552,690,065.03元，占总资产比31.01%，年初为405,516,586.54元，占比14.18%，比重增加16.83%[85] - 交易性金融资产（不含衍生金融资产）期初数2,051,406.02元，本期公允价值变动损益3,390,414.80元，累计公允价值变动 -3,775,262.16元，本期出售金额8,312,027.32元，期末数0.00元[88] - 截至报告期末，资产权利受限合计账面价值149,585.75万元，包括货币资金、应收票据等[89] - 报告期投资额1,785,369,665.73元，上年同期投资额381,863,062.62元，变动幅度367.54%[91] - 2017年非公开发行股票募集资金总额41707.5万元，本期已使用10997.89万元，已累计使用29741.51万元，累计变更用途的募集资金总额26152.07万元，比例62.70%，尚未使用总额15090.53万元[99] - 2019年可转换债券募集资金总额50843.21万元，本期已使用51144.26万元，已累计使用51144.26万元，累计变更用途的募集资金总额0，尚未使用总额14.34万元[100] - 公司募集资金合计总额92550.71万元，已累计使用80885.77万元，累计变更用途的募集资金总额26152.07万元，比例28.26%，尚未使用总额15104.87万元[100] - 承诺投资项目调整后投资总额为92,550.71万元，本报告期投入62,142.15万元，截至期末累计投入80,885.77万元[102][103] - 双三羟甲基丙烷及丙烯酸酯扩产项目调整后投资8,297.5万元，本报告期投入1,107.11万元，截至期末累计投入9,043.82万元，投资进度100.00%[102] - 绝缘树脂及副产甲醇项目承诺投资5,000万元，本报告期投入0万元，截至期末累计投入5,000万元，投资进度100.00%，本报告期实现效益2,975.26万元[102] - 年产5000吨石墨负极材料（1万吨石墨化）项目拟投入24,210万元，本报告期投入7,746.36万元，截至期末累计投入10,231.96万元，投资进度42.26%[102][105] - 针状焦项目调整后投资50,843.21万元，本报告期投入50,843.21万元，截至期末累计投入51,144.26万元，投资进度100.00%[102] - 2020年现金分红金额50,425,261.70元，占净利润比率75.88%[126] - 2019年现金分红金额68,062,429.17元，占净利润比率105.17%[126] - 2018年现金分红金额50,416,614.20元，占净利润比率47.65%[126] 各业务线数据关键指标变化 - 公司2020年化工行业营业收入21.87亿元，占比100%，较去年同期下降15.07%[64] - 公司2020年醋酸酯类产品营业收入12.69亿元，占比58.01%，较去年同期下降8.68%[64] - 公司2020年国内销售营业收入17.79亿元，占比81.34%，较去年同期下降0.56%[64] - 2020年化工行业销售量337,538.04吨，同比降8.53%；生产量322,654.51吨，同比降11.65%；库存量18,417.01吨，同比降34.78%；外购量5,061.42吨，同比增57.34%[69] - 2020年醋酸酯类营业成本1,169,375,173.89元，占比57.78%，同比降7.17%[73] - 2020年醋酸酯类产量215,883.94，销量219,833.52，收入1,268,569,199.05元，下半年均价较上半年增15.09%[68] - 2020年偏苯三酸酐及酯类产量38,241.82，销量40,374.71，收入343,716,337.50元，下半年均价较上半年降9.61%[68] 公司业务布局与项目进展 - 公司在南通如皋港化工新材料产业园建精细化工产品生产基地，在宁夏灵武宁东能源化工基地国际化工园区建新材料、新能源产品生产基地[33][34] - 2020年3月26日和4月13日相关会议通过议案，将海基新能源注册资本由4.3亿元增资至6亿元，公司出资4044.4186万元[49] - 2020年11月26日和12月14日相关会议通过议案，将海基新能源注册资本由6亿元增资至7.5亿元，公司出资8280.5814万元[49] - 2020年4月28日和5月20日相关会议通过议案，宁夏产业基金对宁夏百川科技增资2亿元，增资后公司持股比例71.43%，宁夏产业基金持股比例28.57% [50] - 2020年4月28日和5月20日相关会议通过议案，公司全资子公司投资正异丁醛项目、全资孙公司投资锂电池资源化利用装置项目[51] - 2020年9月相关会议通过议案，将募投项目“丙烯酸酯项目”产能从4万吨调为3万吨，“偏苯三酸三辛酯项目”产能从4万吨调为2万吨，并将节余募集资金永久性补充流动资金[51] - 2020年10月30日，“丙烯酸酯项目”和“偏苯三酸三辛酯项目”进入试生产阶段[52] - 2020年8月25日，“年产5万吨针状焦项目”进入试生产阶段[52] - 2019年相关会议通过公开发行可转换公司债券议案，募集资金总额不超过5.2亿元，用于宁夏百川新材料有限公司年产5万吨针状焦项目[52] - 2020年1月21日，公司完成可转债公司债券全部发行工作，可转换公司债券在深交所上市[54] - 宁夏百川新材料有限公司锂电材料等项目生产规模为5万吨/年针状焦、4万吨/年石墨化、2万吨/年石墨负极材料等[58] - 宁夏百川新材于2020年6月17日取得危险化学品建设项目安全设施审查意见书[57] - 宁夏百川新材于2020年4月13日获得5宗国有建设用地使用权出让批复[57] - 宁夏百川新材于2019年12月31日获宁东能源化工基地2019年第七批次城镇建设用地批复，有效期至2021年12月31日[57] - 宁夏百川新材于2020年9月29日取得危险化学品建设项目安全条件审查意见书，有效期至2022年9月29日[57] - 宁夏百川科技于2020年4月1日取得新戊二醇及三羟甲基丙烷项目环境影响报告书批复[57] - 宁夏百川科技于2020年9月21日取得正异丁醛及丁辛醇项目环境影响报告书批复[57] - 宁夏百川新材料于2020年11月30日取得锂电材料等项目环境影响报告书批复[57] - 宁夏百川科技新戊二醇及三羟甲基丙烷项目环境影响评价书有效期至2025年4月1日[58] - 南通百川危险化学品登记证登记日期为2020年6月15日，有效期至2023年6月14日[59] - 南通百川危险化学品经营许可证发证日期为2020年7月24日，有效期至2022年7月24日[59] - 南通百川全国工业产品生产许可证发证日期为2018年1月17日，有效期至2022年11月21日[60] - 南通百川道路运输经营许可证发证日期为2018年6月15日，有效期至2022年6月18日[60] - 南通百川安全生产许可证发证日期为2018年12月17日[60] - 如皋百川危险化学品经营许可证发证日期为2019年3月15日，有效期至2022年3月14日[60] - 南通百川甲醇许可范围为1601吨/年，甲醛溶液为50000吨/年[60] - 南通百川2828类其他项（聚酯1绝缘树脂）许可范围为6000吨/年，（聚酯3绝缘树脂）为800吨/年[60] - 南通百川乙酸正丁酯许可范围为150000吨/年，乙酸乙酯为100000吨/年[60] - 南通百川乙酸正丙酯许可范围为25000吨/年，乙酸异丙酯为25000吨/年[60] - 公司项目建设规划为年产3万吨新戊二醇、10万吨三羟甲基丙烷（一期5万吨，二期5万吨）、2000吨环状三羟甲基丙烷缩甲醛项目及正异丁醛项目[94] - 新戊二醇、三羟甲基丙烷、环状三羟甲基丙烷缩甲醛项目总投资33207067.89元，自筹资比例4.00%；正异丁醛项目总投资37961822.33元，自筹资比例5.00%[94] - 2021年公司将巩固精细化工领先地位，延伸产业链，同时布局新材料、新能源领域[115] - 2021年公司将推进宁夏百川新材料、宁夏百川科技项目建设，创造新利润增长点[116] - 2021年海基将深化储能核心业务，开拓大型储能电池系统、通信电源、特种动力电池系统领域市场[118][119][120] 公司产品与市场合作 - 公司产品在境内外销售，境外与巴斯夫、湛新等国际涂料巨头海外机构合作，境内与阿克苏诺贝尔、立邦涂料等国际涂料巨头在华企业及国内知名涂料企业合作[31] 行业环境与政策影响 - 公司所处行业受宏观经济