公司基本信息 - 公司股票简称杭锅股份，代码002534，上市于深圳证券交易所[19] - 公司法定代表人是王水福，注册地址和办公地址均为杭州市江干区大农港路1216号，邮编310021[19] - 董事会秘书是濮卫锋，证券事务代表是鲍瑾，联系电话0571 - 85387519，传真0571 - 85387598，电子信箱boiler@mail.hz.zj.cn[20] - 公司选定的信息披露媒体为《证券时报》《上海证券报》《证券日报》，登载年度报告的中国证监会指定网站网址为http://www.cninfo.com.cn[21] - 公司年度报告备置地点为浙江省杭州市江干区大农港路1216号杭州锅炉集团股份有限公司董事会办公室[21] - 公司组织机构代码为913300001430417586，上市以来主营业务无变更，历次控股股东无变更[24] 利润分配 - 公司经董事会审议通过的利润分配预案为以739,391,850为基数，向全体股东每10股派发现金红利2.00元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本[6] - 2016年度以总股本616,194,000股为基数，每10股派息1.5元，共计92,429,100元，每10股转增2股，共转增123,238,800股[147] - 2017年度以总股本739,391,850股为基数，每10股派息2元，共计147,878,370元[148] - 2018年度拟以总股本739,391,850股为基数，每10股派息2元，共计147,878,370元，若期间股本变动，以实施分配方案时股权登记日总股本为基数派息[148] - 2016 - 2018年现金分红占普通股股东净利润的比率分别为48.26%、35.43%、60.58%[152] - 2018年利润分配预案为每10股送红股数0股，每10股派息2元，每10股转增0股，现金分红金额147,878,370元，占利润分配总额比例100%[153] 财务数据 - 2018年营业收入较2017年调整后增长2.02%，达35.01亿元[25] - 2018年归属于上市公司股东的净利润较2017年调整后下降41.51%，为4.17亿元[25] - 2018年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较2017年调整后下降88.36%，为3.39亿元[25] - 2018年经营活动产生的现金流量净额较2017年调整后下降3.79%，为5.34亿元[25] - 2018年末总资产较2017年末调整后增长2.94%，达81.01亿元[28] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产较2017年末调整后增长4.38%，为29.81亿元[28] - 2018年非经常性损益合计2.05亿元，较2017年的9110万元有所增加[35] - 截止披露前一交易日公司总股本为7.39亿股，用最新股本计算的全面摊薄每股收益为0.3301元/股[30] - 2018年第一至四季度营业收入分别为7.05亿、9.56亿、8.47亿和10.63亿元[34] - 2018年第一至四季度归属于上市公司股东的净利润分别为7691万、7873万、3616万和5230万元[34] - 公司固定资产同比下降24%，在建工程同比增长185%，货币资金同比增长30%[46] - 公司其他应收款同比下降43%，系收回鑫达钢铁有限公司款项6250万元[46] - 公司一年内到期的非流动资产同比下降44%，其他非流动资产同比下降100%[46][49] - 2018年公司实现营业收入357,185.68万元，同比增长2.02%；营业利润34,993.28万元，同比下降28.04%；净利润24,409.30万元，同比下降41.51%[67] - 锅炉及原动机制造业收入3,410,987,248.99元，占比95.50%，同比增长1.51%；贸易服务业收入160,869,501.50元，占比4.50%，同比增长14.00%[69] - 工业锅炉收入同比增长63.63%，余热锅炉收入同比下降23.85%，电站锅炉收入同比增长49.16%，电站辅机收入同比下降100.00%[73] - 内销收入3,080,590,588.63元，占比86.25%，同比增长43.29%；外销收入491,266,161.86元，占比13.75%，同比下降63.65%[73] - 截止2018年12月底，公司在手订单合计37.55亿元，其中余热锅炉10.7亿元、电站锅炉7.96亿元等[76] - 工业锅炉营业成本同比增长76.34%，余热锅炉营业成本同比下降15.02%，电站锅炉营业成本同比增长57.56%[76] - 电站辅机营业成本同比下降100.00%，部件营业成本同比下降20.92%，总包营业成本同比增长24.67%[76] - 贸易服务及其他营业成本同比下降50.46%[76] - 其他业务成本为19,606,732.63元，占比0.73%，同比增长50.26%[79] - 前五名客户合计销售金额为780,721,577.80元，占年度销售总额比例为21.86%[79] - 前五名供应商合计采购金额为379,625,004.39元，占年度采购总额比例为12.34%[79] - 2018年销售费用为55,723,607.59元，同比增长55.92%；管理费用为194,262,336.46元，同比增长1.16%；财务费用为 - 12,243,538.61元，同比增长 - 134.06%；研发费用为187,155,762.74元，同比增长18.43%[82] - 2018年经营活动现金流入小计3,518,255,599.59元，同比增长10.27%；经营活动现金流出小计3,004,182,245.33元，同比增长13.10%；经营活动产生的现金流量净额514,073,354.26元，同比下降3.79%[94] - 2018年投资活动现金流入小计4,597,610,511.07元，同比增长51.74%；投资活动现金流出小计4,327,440,129.25元，同比增长11.09%；投资活动产生的现金流量净额270,170,381.82元，同比增长131.21%[94] - 2018年筹资活动现金流入小计27,000,000.00元，同比下降93.25%；筹资活动现金流出小计524,095,058.36元，同比增长25.99%；筹资活动产生的现金流量净额 -497,095,058.36元，同比下降3,009.48%[94] - 2018年现金及现金等价物净增加额303,482,864.23元，同比增长184.97%[94] - 2018年投资收益120,969,895.75元，占利润总额比例34.57%；资产减值272,434,213.09元，占利润总额比例77.85%；营业外收入4,148,166.95元，占利润总额比例1.19%；营业外支出6,239,480.36元，占利润总额比例1.78%；其他收益62,535,619.29元，占利润总额比例17.87%[95] - 2018年末货币资金同比增长30%，主要系本期到期收回投资所收到的现金较多所致；长期股权投资同比增长56%，主要系对浙江汉蓝环境公司增资及哈尔滨电站设备成套公司出资所致；在建工程同比增长185%，主要系产业园项目建设投入所致；短期借款同比下降98%，主要系本期归还借款所致[99] - 应收票据及应收账款为19.9057036411亿元，其他应收款为1.7765746571亿元，应付票据及应付账款为19.6133690566亿元，其他应付款为1.4112331708亿元，长期应付款为746.099064万元[161] - 管理费用为1.9203455434亿元，研发费用为1.5802770520亿元[161] 订单情况 - 公司2018年新增订单35.92亿元，同比增长9.2%[61] - 2018年底全国天然气发电装机容量8330万千瓦，同比增长9%，公司天然气发电设备新增订单5.9亿元[61] - 公司钢铁焦化市场新增订单2.6亿元，占全年新增订单7.2%[61] - 新产品新增订单6.11亿，同比增长101%[62] - 高参数生物质锅炉新增订单1.44亿元，垃圾焚烧炉新增订单3.2亿元[62] 行业动态 - 2018年全国核电新增装机容量884万千瓦，同比增加306%，占全国新增发电装机容量7.11%[63] - 到2020年中国将新增垃圾发电装机容量330万千瓦左右[86] - 2018年全球光热发电建成装机容量新增936兆瓦，总装机容量增加至6069兆瓦，增幅为18.23%，中国新增215兆瓦[87] - 到2020年，生物质能利用量将达5700万吨标准煤[88] - 2018年全国天然气发电新增装机容量为701万千瓦，同比增长13.43%[139] 公司业务发展 - 公司取得《民用核安全设备制造许可证》，将拓展核电市场[63] - 公司受让控股子公司浙江西子联合工程有限公司7.6%股权，提升浙江汉蓝环境科技有限公司参股比例至12.10%，增资后持有哈尔滨成套所10%股权[66] - 西子智慧产业园一期运营平稳，有20余家企业入驻；二期预计2019年10月投入使用[67] - 高炉煤气炉成功开发系列产品，燃机余热锅炉覆盖全系列产品，巴基斯坦4台9H级燃机余热锅炉项目联合循环发电效率达62%[83] - 公司承担的上海老港项目设备进入安装调试阶段[86] - 德令哈50MW塔式光热发电项目2018年12月并网投运，关键热力设备由杭锅研发等[87] - 公司开发出不同产品系列提升市场份额[88] - 公司针对化纤行业供能解决方案升级，开发出双介质导热油锅炉等产品[88] - 公司开发多种锅炉系统及环保技术产品，并在相关领域申请多项技术专利，正大力开发大容量、可靠性高的快速启动炉[90] - 报告期投资额为226,202,666.60元，较上年同期的159,871,186.52元增长41.49%[103] - 杭锅西子智慧产业园项目本报告期投入189,873,686.60元，截至期末累计投入289,813,784.64元，项目进度73%，预计收益120,000,000.00元[103] - 公司出售青岛捷能汽轮机集团股份有限公司19.0244%股权，交易价格25,600万元，截至2018年底工商变更未完成，未确认处置收益8200余万元[111] 子公司情况 - 杭州杭锅工业锅炉有限公司净利润69,794,545.48元，杭州新世纪能源环保工程股份有限公司净利润41,235,260.17元，浙江西子联合工程有限公司净利润34,836,636.68元[112] - 杭锅国际实业有限公司净利润 -41,021,587.48元，宁波杭锅江南国际贸易有限公司净利润47,194,379.68元，浙江杭锅能源投资管理有限公司净利润47,157,259.65元[112] - 江西乐浩综合利用电业有限公司净利润 -396,242,231.24元，因煤炭问题4月停产，2018年计提减值准备30,570万元，影响净利润21,399万元[112][115] - 宁波江南公司核销应收款项及坏账准备6,151.48万元，杭锅江南能源公司确认债务重组损失27.15万元[115] 行业趋势与公司战略 - 行业竞争日趋激烈且从国内延伸到国外，行业整合趋势明显，余热锅炉细分市场将呈现少数竞争者状态[116][117] - 节能环保领域需求旺盛，行业市场由产品竞争转向解决方案竞争，具备整体解决方案的企业优势更大[118][119][121] - 公司产品海外市场竞争力上升，海外市场成为公司增量重要部分[122] - 公司发展围绕“一主两翼”思路，向大环保、高端制造及新能源领域外延扩张[123] - 2019年公司将拓展国内外市场、降本增效、控制客户风险及加强应收账款管理[124] - 2019年公司将加大新产品研发，在新能源及环保领域寻求突破[125] - 2019年公司将把握天然气发电市场机遇，提升余热锅炉市场份额[127] - 西子智慧产业园一期8000平方米运营平稳，二期约24万平方米预计2019年10月投入使用[128] - 公司通过内部管理和申请授信保障日常运营资金，通过资本市场募集资金满足收购兼并需求[129] - 公司采取预订、套期保值等措施应对原材料价格波动风险[130] - 公司加强内部控制防范应收账款呆坏账风险[130] - 西子智慧产业园一期已有20余家科创企业入驻，二期已开工，规模约24万方，2018年末完成土建工程70%，预计2019年10月投入使用，三期将改造升级5万余方产房，预计2019年6月底建成，全部建成后将成新利润增长点[140] 关联交易与承诺 - 公司实际控制人等承诺方在报告期内严格履行首次公开发行或再融资时所作关联交易和避免同业