公司基本信息 - 公司股票简称埃斯顿，代码002747，上市于深圳证券交易所[19] - 公司法定代表人为吴波，注册地址和办公地址均为南京江宁经济开发区将军大道155号，邮编211106[19] - 公司董事会秘书为袁琴，证券事务代表为时雁，联系地址为南京江宁经济开发区水阁路16号，电话025 - 52785597[20] - 公司选定的信息披露媒体为《证券时报》《上海证券报》《证券日报》，登载年度报告的中国证监会指定网站网址为http://www.cninfo.com.cn[21] - 公司年度报告备置地点为南京江宁经济开发区水阁路16号证券与法务部[21] - 报告期为2018年1月1日至2018年12月31日[13] 公司治理与股权结构 - 独立董事段星光因个人工作原因未亲自出席审议本次年报的董事会会议，被委托人为杨京彦[6] - 公司控股股东为南京派雷斯特科技有限公司，实际控制人吴波100%持股埃斯顿控股有限公司，本报告期内埃斯顿控股所持公司全部股份已转让给吴波先生直接持有[13] 利润分配预案 - 公司经董事会审议通过的利润分配预案为以835,616,859股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.72元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本[6] 公司风险提示 - 公司存在市场需求、市场竞争、“中美贸易摩擦”不确定性、外延性发展经营、经营管理等风险[6] 财务数据关键指标变化 - 2018年营业收入14.61亿元，较2017年调整后增长35.72%[25] - 2018年归属于上市公司股东的净利润1.01亿元，较2017年调整后增长8.79%[25] - 2018年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润6452.85万元，较2017年调整后减少9.10%[25] - 2018年末总资产36.21亿元，较2017年末调整后增长12.13%[28] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产16.18亿元，较2017年末调整后增长5.28%[28] - 2018年非流动资产处置损益1277.83万元，2017年为 - 21.58万元，2016年为31.37万元[35] - 2018年计入当期损益的政府补助2924.95万元，2017年为3651.49万元，2016年为3336.88万元[35] - 2018年非经常性损益合计3670.65万元，2017年为2206.65万元，2016年为1925.38万元[35] - 2018年公司固定资产较年初增加43.68%，主要系九龙湖厂房及湖北子公司厂房建设完工转固所致[66] - 2018年公司应收利息较年初减少100.00%，主要系本报告期末无未到期的定期存款[66] - 2018年公司其他流动资产较年初增加26.12%，主要系本报告期购买银行理财产品年底未到期所致[66] - 2018年公司应收账款较年初增加38.69%，主要系本报告期销售规模扩大所致[66] - 2018年公司预付账款较年初减少81.58%，主要系上年度预付款均已到货结清，本报告期预付款结算方式较少所致[66] - 2018年公司投资性房地产较年初减少50.00%，主要系本报告期内处置部分投资性房地产所致[66] - 2018年公司开发支出较年初增加65.64%，主要系本报告期继续加大研发投入，相关研发项目进入开发阶段所致[66] - 2018年公司长期待摊费用较年初增加116.08%，主要系本报告期新设广东子公司开设的相关费用所致[66] - 2018年公司其他非流动资产较年初增加96.01%，主要系本报告期预付设备款增加所致[66] - 2018年公司综合毛利率达到35.99%，较上年33.44%增加2.55%，规模化效应和盈利能力进一步体现[70] - 2018年公司销售收入同比增长35.72%，归属于母公司所有者的净利润同比增长8.79%[87] - 2018年公司在国内运控市场份额占比上升了1%[88] - 2018年仪器仪表制造业销售量169,810套，同比增长32.96%；生产量169,596套，同比增长31.30%；库存量7,295套，同比下降2.85%[114] - 2018年自动化核心部件及运动控制系统营业成本423,656,920.83元，占比45.30%，同比增长13.75%；工业机器人及智能制造系统营业成本511,610,000.64元，占比54.70%，同比增长48.67%[115] - 2018年度纳入合并范围的子公司共32家，较上年度增加6家[118] - 前五名客户合计销售金额295,023,703.24元，占年度销售总额比例20.19%，关联方销售额占比0.00%[119] - 前五名供应商合计采购金额202,004,504.25元，占年度采购总额比例18.66%，关联方采购额占比0.00%[119] - 2018年销售费用106,287,209.55元，同比增长39.49%；管理费用190,758,263.77元，同比增长54.11%；财务费用39,388,025.06元，同比增长162.28%；研发费用113,393,617.36元，同比增长40.01%[122] - 2018年研发人员数量638人，较2017年的499人增长27.86%；研发人员数量占比37.35%，较2017年的34.65%增长2.70%[128] - 2018年研发投入金额167,865,293.93元，较2017年的105,729,134.18元增长58.77%；研发投入占营业收入比例11.49%，较2017年的9.82%增长1.67%[128] - 2018年研发投入资本化的金额54,471,676.57元，较2017年的24,739,501.28元增长120.18%；资本化研发投入占研发投入的比例32.45%，较2017年的23.40%增长9.05%[128] - 2018年经营活动现金流入小计1,162,417,255.80元，较2017年的970,202,889.98元增长19.81%；经营活动现金流出小计1,147,996,699.84元，较2017年的933,295,517.53元增长23.00%[130] - 2018年经营活动产生的现金流量净额14,420,555.96元，较2017年的36,907,372.45元减少60.93%；筹资活动产生的现金流量净额272,250,207.81元，较2017年的596,260,364.69元减少54.34%[130] - 2018年实现归属上市公司股东净利润101,234,961.81元，经营活动产生的现金流量净额为14,420,555.96元，差异86,814,405.85元[133] - 2018年投资收益10,261,539.04元，占利润总额比例8.30%；资产减值10,818,197.98元，占利润总额比例8.75%[134] - 2018年末应收账款594,063,536.88元，占总资产比例16.41%，较2017年末的428,329,280.81元增长3.15%；固定资产355,205,594.42元，占总资产比例9.81%，较2017年末的247,213,405.21元增长2.15%[136][139] - 2018年末短期借款887,418,001.36元，占总资产比例24.51%，较2017年末的434,358,946.13元增长11.06%；长期借款197,814,689.92元，占总资产比例5.46%，较2017年末的240,077,600.00元减少1.97%[139] - 2018年报告期投资额202,055,331.21元，较上年同期的673,511,901.79元减少70.00%[143] 各条业务线数据关键指标变化 - 2018年自动化核心部件及运动控制系统产品业务整体同比增长23.60%，其中运动控制及交流伺服系统产品同比增长50%左右[39] - 2018年工业机器人及智能制造系统业务同比增长50.28%[39] - 报告期内公司工业机器人及智能制造系统业务较上一年增长50%[73] - 自动化核心部件及运动控制系统整体同比增长23.60%，其中运动控制及交流伺服系统产品同比增长50%左右[87] - 工业机器人及智能制造系统业务同比增长50.28%[87][93] - 自动化核心部件及运动控制系统2018年营收7.26亿元，占比49.70%，2017年为5.87亿元，占比54.57%，同比增长23.60%[110] - 工业机器人及智能制造系统2018年营收7.35亿元，占比50.30%，2017年为4.89亿元，占比45.43%，同比增长50.28%[110] - 国内市场2018年营收11.76亿元，占比80.46%，2017年为9.48亿元，占比88.09%，同比增长23.96%[110] - 国外市场2018年营收2.85亿元，占比19.54%，2017年为1.28亿元，占比11.91%，同比增长122.75%[110] - 仪器仪表制造业2018年毛利率35.99%，较2017年增加2.55%[110] - 自动化核心部件及运动控制系统2018年毛利率41.65%，较2017年增加5.05%[110] - 工业机器人及智能制造系统2018年毛利率30.39%，较2017年增加0.76%[110] 公司产品与技术 - 公司工业机器人本体产品有30多种型号，规格从3KG到500KG；标准化工作单元产品有10多种，高端应用的多关节机器人占总销量的80%左右[41] - 公司研发高性能机器人控制技术等多项新技术，实现技术突破和创新[72] - 公司拥有完全自主生产的自动化核心部件及运动控制系统等，具备智能制造系统完整解决方案优势[74] - 公司建立了涵盖多领域技术且国内领先的工程技术团队，保证承揽大型项目能力[76] - 公司目前批量生产和销售31款各种型号工业机器人，负载从3kg到500kg[80] - 公司在机器人技术上实现新突破，三维视觉产品销售实现翻翻增长[96] - 新的主流伺服驱动产品ProNet Plus推出，自主编码器批量应用，高功率密度伺服电机大量应用，基于EtherCAT的多轴伺服控制器推出[124] - ProNet Summa系列驱动器体积较市场同类产品减少最高达60%，与全新一代EM3A伺服电机配合使用能实现6000RPM最高转速，最大瞬时过载能力达3.5倍[125] - 国际化合作研发机制建立，多地协同研发成果开始显现[125] 公司发展战略与规划 - 公司立志2025年进入全球机器人产业“第一阵营”[57] - 公司持续保持占销售收入10%以上的研发投入[57] - 公司先后收购英国TRIO，控股德国M.A.i.公司和参股美国BARRETT，意大利EUCLID等公司[58] - 公司是国际机器人联合会（IFR）中国企业会员单位等多个行业重要组织成员[59] - 王杰高博士2016年当选IFR国际机器人联合会执行委员会唯一中国企业委员，2018年6月连任[59] - 公司自1993年创立，专注高端智能机械装备及其核心控制和功能部件研发、生产和销售[57] - 公司覆盖智能制造系统全产业链，构建全方位竞争优势[57] - 公司拥有国际一流水准的机器人及核心功能部件领军人才和技术研发团队[57] - 公司是中国运动控制领域最具影响力企业及国产工业机器人领军企业[57] - 公司在品牌和技术上完成国际化布局，为发展战略奠定基础[58] - 公司通过“机器人+”战略，开发标准化机器人工作单元产品，在多领域推行并建立品牌优势[94] - 2018年公司确立“通用+细分”营销策略，形成“区域+行业+应用”三位一体营销团队[95] - 公司提供线上+线下服务，线下24小时响应，线上通过E - CLOUD云平台提供远程服务[96] - 公司以“成为受国际同行认可和尊重的运动控制解决方案提供商”和“成为中国机器人的世界品牌”为战略愿景，坚持“双核双轮驱动”发展战略[188] - 公司“机器人 +”战略以机器人本体为切入点，为客户提供标准化、模块化的机器人应用解决方案[189] - 公司在智能制造核心部件和运动控制系统领域有展示工业互联网价值、缩短技术差距、优化产品组合三个技术发展方向[190] - 公司在工业机器人及智能制造系统领域，工业机器人技术发展方向为智能化、信息化、人机协作，智能制造系统重点研发连接技术实现智能化目标[192] - 2019年公司对金属成形机床业务保持谨慎乐观，运动控制及交流伺服系统所处工控领域行业景气度存在不确定性[195] - 公司推出埃斯顿第三代运动控制解决方案及新品ProNet Summa系列交流伺服驱动器[195] - 工业机器人及智能制造系统将作为公司业务快速发展的主要动力[196] - 公司将加大专业人才引进力度[197] - 2019年公司将打造全新营销模式，整合区域、行业、应用团队打造铁三角团队[199] - 2019年公司在战略、研发、供应链等方面将优化组织结构[199] - 公司由粗放式管理向精细化管理