财务数据关键指标变化 - 营业收入同比增长18.69%至50.94亿元[25] - 归属于上市公司股东的净利润同比增长4.22%至3.62亿元[25] - 经营活动产生的现金流量净额同比增长7.24%至6.31亿元[25] - 加权平均净资产收益率同比下降6.30个百分点至14.71%[25] - 总资产同比增长5.37%至54.80亿元[25] - 归属于上市公司股东的净资产同比增长8.15%至25.86亿元[28] - 营业总收入50.94亿元，同比增长18.69%[62] - 营业利润6.21亿元，同比增长2.81%[62] - 归属于上市公司股东净利润3.62亿元，同比增长4.22%[62] - 经营活动现金流量净额同比增长7.24%至6.31亿元[87] - 投资活动现金流入同比大幅增长1,252.25%至4.11亿元，主因理财收益和工程补偿款增加[87] - 现金及现金等价物净增加额同比下降156.52%至-2.67亿元[87] - 研发费用同比激增4,200.66%至602.51万元，主要因研发项目增加[82] - 管理费用同比增长21.24%至1.73亿元[82] - 燃气销售直接材料成本同比增加25.73%至36.01亿元，占营业成本比重从84.00%升至87.00%[73] 业务线表现 - 公司业务包含天然气销售、输配及燃气工程设计施工[38] - 天然气销售收入48.20亿元，同比增长20.15%[62] - 天然气供应量18.37亿立方米，同比增长19.67%[62] - 天然气销量17.02亿立方米，同比增长19.27%[62] - 代管输量1.35亿立方米，同比增长25.00%[62] - 工业用户天然气销售量11.22亿立方米，同比增长18.42%[62] - 佛山以外地区管道天然气销售量0.91亿立方米，同比增长68.52%[62] - 公司累计管网长度2470余公里，净增管线长度470余公里[62] - 公司车用天然气业务收入占比从2016年4.13%下降至2018年2.14%[135] - 公交车纯电动化政策将导致车用天然气业务规模下降[135] - 公司工业客户贡献天然气销售收入占比近70%[50] - 公司参与采购珠海金湾和东莞九丰等LNG接收站气源[54] - 公司气源来自中石油、中海油气电和广东大鹏等上游企业[38] - 实施多元化气源采购以降低采购成本[137] - 推进LNG储气调峰库项目及分布式能源应用[137] - 通过拓展非配气业务培育新增长点[137] 地区表现 - 公司经营区域主要覆盖广东省佛山市及周边多个市县[38] - 佛山市2018年地区生产总值9935.88亿元，同比增长6.3%[50] - 佛山市人均生产总值约13万元，位居全国大中城市前列[50] - 佛山市规模以上工业增加值增长6.3%，工业对经济增长贡献率达61.1%[50] - 佛山市规模以上工业企业主营业务收入增长9.5%，利润同比增长5.9%[50] - 公司拥有佛山市管道天然气独家特许经营权及高压管网统一接收权[38] - 公司新增恩平市和河北省武强县管道天然气特许经营权，累计拥有10个区域特许经营权[50] - 公司2018年4月取得恩平市管道天然气特许经营权[130] - 公司2019年1月取得河北武强县（城区除外）管道燃气特许经营权[130] - 高要市管道天然气项目二期工程报告期投入4183.45万元，累计收益2750.84万元[107] 管理层讨论和指引 - 公司2019年营业收入预计同比增长0-30%，归母净利润同比增长0-30%[133] - 预测2020年中国天然气消费总量将超过3700亿立方米[41] - 预测2035年中国天然气消费总量可达6200亿立方米[41] - 目标2020年天然气在一次能源消费中占比达10%，2030年提高至15%[45] - 存在配气价格监管导致利润降低的风险[134] - 高耗能产业转移可能导致潜在客户数量减少[134] - 佛山市管道天然气工商业用气最高限价从2018年7月1日起由4.05元/立方米降低为3.95元/立方米[134] 成本和费用 - 燃气销售直接材料成本同比增加25.73%至36.01亿元，占营业成本比重从84.00%升至87.00%[73] - 研发费用同比激增4,200.66%至602.51万元，主要因研发项目增加[82] - 管理费用同比增长21.24%至1.73亿元[82] - 预付款项增加主要因预付燃气款结算[46] - 预付款项增加至1.06亿元人民币，占比上升1.49%至1.94%，主因预付燃气款结算[91] 其他财务数据 - 前五名供应商采购额占比达92.27%，总额33.21亿元[81] - 前五名客户销售额占比22.53%，总额11.48亿元[78] - 货币资金减少至7.25亿元人民币，占总资产比例下降5.33%至13.23%[91] - 短期借款减少至5.57亿元人民币，占总资产比例下降5.13%至10.16%[91] - 其他流动资产大幅增加至4.95亿元人民币，占比上升4.34%至9.04%，主因理财产品增加[91] - 长期股权投资新增2847.63万元人民币，占比提升0.52%[91] - 其他流动负债激增至3.01亿元人民币，占比上升5.49%，主因发行超短期融资券[94] - 受限货币资金总额为4614.48万元人民币，其中银行承兑汇票保证金1163.15万元[95] - 报告期投资额6.6亿元人民币，同比增长7.26%[96] 公司治理与基本信息 - 公司股票代码为002911于深圳证券交易所上市[18] - 公司注册地址及办公地址均位于广东省佛山市禅城区邮政编码528000[18] - 公司董事会秘书卢志刚及证券事务代表李瑛联系电话均为0757-83036288[19] - 公司年度报告备置于佛山市禅城区南海大道中18号董事会秘书处[20] - 公司指定信息披露媒体包括证券时报、证券日报、中国证券报和上海证券报[20] - 公司组织机构代码为91440600456073048K[23] - 公司主营业务及控股股东自上市以来均未发生变更[23] - 公司聘请立信会计师事务所（特殊普通合伙）负责审计签字会计师为李明高和陈克选[24] - 公司持续督导保荐机构为中国银河证券股份有限公司持续督导期至2019年12月31日[24] - 公司股东结构包含国资、外资和民资，外资股东为港华燃气投资（1083.HK）[54] - 公司已全面推行SQS、KMF和TQM三大管理工具[54] - 公司报告期不存在控股股东非经营性资金占用情况[158] - 公司报告期无重大诉讼形成预计负债[170][173][176] - 公司报告期不存在处罚及整改情况[177] 分红与利润分配 - 公司2018年度利润分配预案以5.56亿股为基数每10股派发现金红利4.30元（含税）[7] - 2018年现金分红金额为2.3908亿元，占归属于上市公司普通股股东净利润的66.03%[145] - 2017年现金分红金额为1.668亿元，占归属于上市公司普通股股东净利润的48.01%[145] - 2016年现金分红金额为3亿元，占归属于上市公司普通股股东净利润的88.98%[145] - 2018年以总股本5.56亿股为基数，每10股派发现金股利4.3元（含税）[146] - 2018年现金分红总额为2.3908亿元，占利润分配总额的100%[146] - 2018年可分配利润为5.2086亿元[146] - 2017年现金分红总额为1.668亿元[142] - 2018年拟现金分红总额为2.3908亿元[142] 投资与项目建设 - 设立4家新子公司并纳入合并范围，包括恩平佛燃（持股80%）[76][77] - 对佛山市天然气高压管网有限公司增资6400万元人民币，持股64%[100] - 新设恩平市佛燃天然气有限公司投资3200万元人民币，持股80%[100] - 三水天然气利用工程（二期）累计实际投入金额1.637亿元，项目进度49.04%[107] - 高压管网三期工程报告期投入2123.65万元，累计投入4530.64万元[107] - 三水工业园天然气专线报告期投入6028.43万元，累计投入8386.23万元[107] - 高要市管道天然气项目二期工程报告期投入4183.45万元，累计收益2750.84万元[107] - 公司正推进LNG储气调峰库项目建设[133] - 公司设立全资子公司华兆能投资专门从事对外投资业务[130] - 报告期募集资金投入总额为9654.5万元，累计投入总额为9654.5万元[118] - 高要项目未达预期收益，报告期实现效益599.81万元[118] - 公司使用闲置募集资金购买理财产品5.77亿元[116] - 截至报告期末理财产品未到期金额包括兴业银行2.03亿元[116] - 南粤银行结构性存款未到期金额9200万元[116] - 募集资金承诺投资总额为7.148822亿元，其中佛山市天然气高压管网三期工程项目投资3.54亿元[118] - 佛山市三水区天然气利用二期工程项目投资进度为31.62%，累计投入6324.75万元[118] - 高要市管道天然气项目二期工程项目投资进度为15.68%，累计投入2521.98万元[118] - 公司使用3488.2万元募集资金置换预先投入的自筹资金[121] - 2017年首次公开发行股票募集资金总额7.149亿元[112] - 报告期使用募集资金9654.5万元，尚未使用募集资金6.318亿元[112] - 募集资金专户获得利息收入92.48万元，理财收益1249.82万元[113] 子公司业绩 - 佛山市天然气高压管网有限公司实现净利润1.441亿元，营业利润1.995亿元[127] - 佛山市顺德区港华燃气有限公司实现净利润8469.81万元，营业利润1.143亿元[127] - 佛山市三水燃气有限公司实现净利润1.035亿元，营业利润1.358亿元[127] - 佛山市高明燃气有限公司实现净利润8276.31万元，营业利润1.082亿元[127] 行业与市场环境 - 公司2018年天然气消费量达2766亿立方米，同比增长16.6%[38] - 天然气消费年度增量超过390亿立方米，为历史最大增幅[38] - 2017年中国一次能源消费中天然气占比仅6.6%，远低于世界平均水平23.4%[38] - 煤炭占一次能源消费比例2018年首次低于60%[38] - 2018年天然气进口量达1254亿立方米，同比增长31.7%，对外依存度为45.3%[42] - 2017年LNG进口量526亿立方米，同比增长46.52%，管道气进口量394亿立方米，同比增长9.44%[42] - 2018年1-10月LNG进口量约574亿立方米，LNG接收站总设计接卸能力超6700万吨/年[42] - 要求2020年供气企业储气能力不低于年合同销售量10%，城镇燃气企业储气能力不低于年用气量5%[42] - 2020年地下储气库目标形成有效工作气量148亿立方米，2030年达350亿立方米[45] - 公司已建成城市燃气管道总长2470余公里，供应天然气约18.37亿立方米[45] - 2017年五大燃气运营商合计销售气量占全国天然气总消费量超4成[45] - 2017年中国天然气消费占一次能源消费比重为6.6%，远低于世界平均水平的23.4%[130] - 预计2020年中国天然气消费总量超过3700亿立方米，2035年达6200亿立方米[130] - 目标2020年天然气占一次能源消费比重达10%，2030年提高至15%[130] 运营与基础设施 - 公司已建成包括高压管网、次高压管网及市政管网在内的管道合计长度超过2470公里[57] - 公司拥有门站、调压站和LNG储配站等近30座[57] - 公司实现东线接入广东大鹏澳洲气、西线接入珠海LNG干线、北线接入中石油西气东输二线[54] - 公司2018年组织内部安全培训703次，累计参与人数达17294人[54] - 公司2018年组织安全宣传166次，累计参与人数达22672人[54] - 公司2018年累计组织各级安全检查746次，参检人数2622人次，排查和整改隐患754项[54] - 公司2018年组织紧急应变演练达196次，参与演练人数累计达3565人次[54] 关联交易 - 卓度计量技术（深圳）有限公司材料采购关联交易金额25.24万元占同类交易比例0.01%[181] - 港华辉信工程塑料（中山）有限公司材料采购关联交易金额23.86万元超出获批额度22.22万元[181] - 卓通管道系统（中山）有限公司材料采购关联交易金额3.14万元占同类交易比例0.00%[181] - 名气家（深圳）信息服务有限公司设备采购关联交易金额0.81万元超出获批额度0.8万元[184] - 江西九丰能源股份有限公司液化天然气采购关联交易金额570.27万元占同类交易比例0.15%[184] - 佛山市福能发电有限公司代输天然气关联交易金额1579.58万元占同类交易比例6.57%[187] - 港华辉信工程塑料（中山）有限公司材料检测费关联交易金额2.75万元占同类交易比例0.01%[187] - 名气家（深圳）信息服务有限公司软件系统开发维护关联交易金额131.36万元占同类交易比例0.27%[187] - 港华科技（武汉）有限公司软件系统开发维护关联交易金额140.55万元占同类交易比例0.28%[190] - 珠海卓锐高科信息技术有限公司软件系统开发维护关联交易金额32.13万元超出获批额度27.94万元[190] - 港华燃气投资有限公司提供信息平台技术咨询服务参考市场价格市场价交易金额为7,172.95元[194] - 公司报告期未发生资产或股权收购出售的关联交易[195] - 公司报告期未发生共同对外投资的关联交易[196] - 公司报告期不存在关联债权债务往来[197] - 公司报告期无其他重大关联交易[198] 诉讼与法律事项 - 何少萧与高压管网公司及广东大鹏侵权纠纷案涉案金额为94万元[170] - 南华投资诉公司损害顺德燃气利益案涉案金额为13,743万元[173] - 公司未达到重大诉讼披露标准的其他诉讼涉案总金额为173.46万元[176] - 何少萧案一审判决驳回原告诉讼请求，公司无需承担责任[170] - 南华投资案经最高人民法院裁定驳回再审申请，公司不承担责任[173] - 何少萧案一审判决于2018年11月3日生效[170] - 南华投资案二审判决于2017年11月24日收到，维持原判[173] - 最高人民法院于2018年11月12日出具南华投资案民事裁定书[173] 研发与人员 - 研发人员数量从0人增至152人，占比达7.84%[83] 审计与费用 - 公司支付立信会计师事务所年度审计报酬120万元[166] - 公司支付立信会计师事务所内部控制等专项审计费用71.2万元[166] 会计与报表调整 - 应收票据及应收账款本期金额289,842,039.88元，上期285,964,875.18元[159] - 应付票据及应付账款本期金额41,916,491.72元[159] - 研发费用重分类调整减少管理费用本期金额6,025,088.33元[163] - 其他应收款增加主要因工程保证金增加[46] - 其他流动资产增加主要因增加理财产品[46] - 商誉变动主要因计提商誉减值准备[49] 合并范围变更 - 公司2018年合并报表范围新增恩平市佛燃天然气有限公司，投资3200万元占80%股权[165] - 公司2018年合并报表范围新增佛山市华兆能投资有限公司，投资10000万元[165] - 公司2018年合并报表范围新增佛山市高明中高能源有限公司，投资1000万元[165] - 公司2018年合并报表范围新增佛山市三水蓝聚能能源有限公司，投资1000万元[165]