财务业绩 - 2018年营业收入为5.724亿元人民币，同比增长11.18%[22] - 归属于上市公司股东的净利润为8594万元人民币，同比下降2.90%[22] - 经营活动产生的现金流量净额为-8723万元人民币，同比改善1.11%[22] - 加权平均净资产收益率为3.85%，同比下降0.23个百分点[22] - 公司2018年实现营业收入57,240.04万元，同比增长11.18%[77] - 归属于上市公司股东的净利润为8,594.03万元，同比下降2.90%[77] - 扣除非经常性损益后的净利润为6,515.44万元，同比增长7.31%[77] - 公司2018年总营业收入为5.724亿元人民币，同比增长11.18%[104] 季度业绩表现 - 第四季度营业收入为2.675亿元人民币，占全年46.7%[29] - 公司营业收入第一季度为8647.0万元，第二季度为1.10亿元，第三季度为1.09亿元，第四季度为2.68亿元[103] - 归属于上市公司股东的净利润第一季度为122.6万元，第二季度为2308.5万元，第三季度为925.4万元，第四季度为5237.6万元[103] - 营业收入呈现季节性波动，一季度较低（8647.0万元），四季度较高（2.68亿元）[103] 成本与费用 - 原材料成本1879.28万元，同比增长66.02%，占营业成本12.14%[112] - 系统集成成本9494.12万元，占比61.32%，毛利率24.73%[107][112] - 金融行业成本下降72.35%至861.65万元[112] - 能源行业成本同比增长193.46%至859.73万元[107][112] - 研发费用71,927,600.47元，同比增长19.74%[120] - 销售费用105,256,294.73元，同比增长2.37%[120] - 管理费用85,729,679.15元，同比增长12.20%[120] - 财务费用为-3,433,195.94元，同比减少152.22%[120] - 资产减值损失90,405,996.91元，同比增长64.47%[120] 研发投入 - 研发投入12,253.89万元，占营业收入21.41%，同比增长19.06%[79] - 研发投入总额122,538,900元（注：根据12,253.89万元换算），占营业收入比例21.41%[121] - 研发人员数量2018年为559人，占比43.23%[143] - 研发投入金额2018年为122,538,927.98元，占营业收入比例21.41%[143] - 研发支出资本化金额2018年为50,611,327.51元，占研发投入比例41.30%[143] - 资本化研发支出占当期净利润比重2018年为59.29%[143] 资产与投资变化 - 资产总额为25.81亿元人民币，同比增长3.22%[22] - 股权资产同比增长69.27%[60] - 无形资产同比增长58.1%主要由于信源豆豆即时通讯平台项目结项结转[60] - 在建工程同比增长165.84%主要由于北信源（南京）研发运营基地项目建设投入[60] - 货币资金同比下降43.21%主要由于支付研发基地及互联网安全聚合通道项目款项[60] - 应收票据同比增长41.07%由于客户票据结算增加[60] - 预付款项同比增长70.19%由于业务量增加导致预付供应商款项上升[60] - 长期待摊费用同比增长51.87%由于待摊销技术服务费增加[60] - 其他非流动资产同比增长875.23%主要由于研发基地预付款及对嘉兴北源投资2800万元出资[60][64] - 报告期投资额2018年为66,260,576.00元，同比增长16.66%[152] 业务分行业表现 - 能源行业收入7267.44万元，同比增长42.27%，占比提升至12.7%[104][107] - 政府行业收入1.7亿元，同比增长18.98%，占比29.7%[104][107] - 软件产品收入3.26亿元，同比增长19.45%，占比56.96%[104][107] - 能源行业毛利率88.17%，但同比下降6.09个百分点[107] 业务分地区表现 - 东北地区收入3140.31万元，同比增长95.47%，占比提升至5.49%[104] 产品与技术发展 - 公司信息安全产品全面覆盖国产终端、服务器和硬件平台[40] - 边界安全产品市场发展迅猛并适用于视频监控专网等专用网络[40] - 数据安全类产品是公司最具发展潜力的产品[42] - 服务器安全产品已应用于中央电视台新台址工程和长沙数据中心项目[42] - 公司多款国产化安全产品入选国产化信息产品《适配名录》[45] - 公司大数据平台完成内网安全八大态势集中处理和可视化处理[46] - 公司与中治研国际牵头成立大数据与信息安全实验室[46] - 信源豆豆平台完成从服务器到客户端全链路国产化技术适配[47] - 信源豆豆已应用于中国人民银行清算总中心及华夏银行等金融客户[47] - 虚拟化终端安全管理系统V3.2已正式发布，支持国内外主流虚拟化厂商产品，采用无代理、轻代理技术降低系统资源和网络带宽消耗[130][140] - 服务器安全运营管理平台处于销售阶段，通过统一安全管理中心对整个网络系统的服务器进行集中控制和统一管理[12] - 特权账号监管系统处于销售阶段，提供实时审计日志及会话监控功能，实现特权账号使用可控、权限可控、操作可查[13] - 主机EDR系统处于研发阶段，集成资产管理、漏洞检查和安全配置等多方面安全检测，建立安全态势监控和威胁预警能力[14][133] - 信源豆豆采用三端加密和四重防护，为企业办公自动化和业务应用系统提供统一安全通信平台，支持物联网融合和智能机器人嵌入[133] - 网络安全应急协调联动平台由核心平台和两类支撑系统组成，形成多级应急联动处置体系，提高应急联动协同处置能力[134] - 智慧数据安全防护系统和智慧边界接入控制系统基于智慧终端一体化管理平台，使数据安全策略定制分发执行更简单，降低业务终端网络存储载荷[135] - 网络与终端安全和行为大数据分析系统采集实时信息和历史数据进行数据挖掘和机器学习，实现未知攻击僵尸网络数据异常等风险识别分析[135] - 打印复印及刻录安全监控与审计系统实现四集中管控，基于条码技术对文件全生命周期各环节进行安全处理和管控[135] - 服务器配置检查系统提供自动化检查手段，包括漏洞检查端口扫描配置基线杀毒软件等，提升服务器配置检查效率[136] - 公司推出信源工控系列安全产品包括隔离网关防火墙等全方位工业安全防护方案[91] 知识产权与资质 - 公司及子公司取得软件著作权174项，申请专利371项，授权专利53项[70] - 授权专利中包含发明专利40项，外观设计专利9项，实用新型专利4项[70] - 公司已申请取得商标89项[70] - 公司拥有多项软件著作权如北信源内网安全管理系统V8.1登记号2018SR133516[82] - 公司获得国家信息安全产品认证证书编号2018162312000659[85] - 公司涉密产品检测证书包括打印刻录监控系统国保测2018C06253[85] - 公司软件产品证书涵盖电子文档安全管理系统中标麒麟版京RC-2018-1565[88] - 公司拥有实用新型专利智能开关面板及智能家居系统专利号2017204376060[82] - 公司即时通信系统信源豆豆V3.0登记号2018SR908862[85] - 公司销售许可证覆盖网络接入控制系统VRV BMG V6.0编号XKC60236[85] - 公司商标注册包括第19293022号第19293026号等9项商标权[88] 投资与并购活动 - 公司投资4000万元人民币设立北京信源健和科技有限责任公司以拓展市场份额[92] - 公司拟使用自有资金490万元人民币与全资子公司共同投资设立北信源信息技术（青岛）有限公司[93] - 公司参投产业基金投资了华清科盛、长扬科技、北京信任度科技等企业，涉及物联网大数据、工业控制安全等领域[93] - 公司对北京信源健和科技有限责任公司投资金额为4000万元人民币，持股比例40%[155] - 该投资本期亏损259.09万元人民币[155] - 公司出资2,000万元参与设立北京信源健和科技有限公司持股40%[171] 募集资金使用 - 2016年非公开发行股票募集资金总额为12.37亿元人民币[156] - 本期已使用募集资金5.62亿元人民币[156] - 累计使用募集资金7.60亿元人民币[156] - 募集资金用途变更总额2.92亿元人民币，占募集总额23.58%[156] - 新一代互联网安全聚合通道项目实际投资3.75亿元人民币，超原计划投资额109.37%[160] - 北信源（南京）研发运营基地项目投资进度31.83%，累计投资1.92亿元人民币[160] - 募集资金投资项目本期实现效益1732.54万元人民币[160] - 尚未使用募集资金4.77亿元人民币存放于银行专户[156] - 新一代互联网安全聚合通道项目预先投入自筹资金置换34,222,772.59元[163] - 北信源（南京）研发运营基地项目预先投入自筹资金置换1,728,647.73元[163] - 使用闲置募集资金8,000万元暂时补充流动资金[163] - 新一代互联网安全聚合通道项目结余资金中10,000万元变更用于国产化终端安全管理平台建设[163] - 剩余募集资金19,093.29万元（含利息收益）永久补充流动资金[163] - 截至2018年末募集资金余额537,174,482.98元存放于招商银行及中信收益凭证[163] - 面向国产化计算机的终端安全管理平台项目投资进度仅1.47%[167] - 永久补充流动资金项目投资进度达100%[167] 子公司表现 - 公司全资子公司包括上海北信源信息技术有限公司江苏神州信源系统工程有限公司等[12] - 境外子公司北信源（马来西亚）信息技术公司资产规模439.16万元[65] - 子公司北京中软华泰信息技术有限责任公司实现净利润7,867,595.99元[171] - 全资子公司神州信源取得涉密信息系统集成乙级资质（软件开发/运行维护专项）及多项国际认证[96][98] 市场与行业地位 - 安全可控相关软硬件产品和服务市场空间预计达万亿级别[54] - 公司为国家级重大会议及赛事提供信息安全服务，包括十八大、十九大、奥运会等[67] - 公司入选国产化信息产品《适配名录》，产品涵盖身份安全、终端管控等领域[77] - 公司获得"2018年中国网络信息安全最具影响力企业奖"等多项品牌奖项[71] - 公司荣获"金骏马科技上市公司奖"、"2018年中国网络信息安全最具影响力企业奖"等多项行业奖项[96] - 公司亮相2018中国IT市场年会、工业信息安全高峰论坛等十余场行业峰会及技术论坛[99] 客户与供应商集中度 - 前五名客户合计销售额为93,373,499.37元，占年度销售总额比例16.31%[116] - 第一名客户销售额23,631,836.25元，占年度销售总额比例4.13%[116] - 前五名供应商合计采购金额43,339,293.52元，占年度采购总额比例26.06%[117] - 第一名供应商采购额13,880,777.85元，占年度采购总额比例8.35%[119] 现金流状况 - 经营活动现金流入小计2018年为440,915,751.78元，同比增长9.14%[147] - 投资活动现金流入小计2018年为2,903,846,255.88元，同比减少50.81%[147] - 投资活动现金流出小计2018年为3,204,834,795.42元，同比减少47.91%[147] - 货币资金2018年末为595,222,418.63元，占总资产比例23.06%，同比下降18.86%[150] - 应收账款2018年末为923,158,434.26元，占总资产比例35.77%，同比上升6.46%[150] 会计调整 - 会计差错更正导致2018年净利润减少811.28万元人民币[26] - 应收账款坏账准备补提674.31万元人民币[26] - 可供出售金融资产调整减少3438.37万元人民币[26] - 非经常性损益项目中委托他人投资或管理资产的损益为1958.58万元人民币[32] 公司治理与投资者关系 - 公司董事会秘书由林皓代行职责证券事务代表为单思齐联系电话010-62140485-8073[17] - 公司年度报告备置于北京北信源软件股份有限公司证券投资部[18] - 公司通过深交所互动易、投资者热线等多渠道加强投资者关系管理[95] - 报告期内共进行4次机构实地调研活动[190] 战略合作与业务拓展 - 公司与广西电子政务外网管理中心、联想长风科技等签署框架协议，布局电子政务及智慧城市业务[93] - 公司采取集中管控和专业经营模式提升管理运营效率[50] 未来展望与战略 - 公司2019年将重点围绕增效益、深挖掘、降成本加强预算管理[178] - 公司将继续加大研发投入，提升研发及预研能力[176] - 公司将持续优化组织架构和管理流程以应对管理风险[185] - 公司拥有众多核心软件著作权、专利等核心技术[186] - 公司将加强对外战略合作，适时设立国际代理或分支机构[181] - 公司计划通过实施并购重组实现跨越式发展[176] - 公司将持续完善薪酬激励方案，提升人才团队稳定性[177] - 公司将积极探索市值管理模式，加强投资者沟通[178] 风险因素 - 公司应收账款余额较大，存在不能及时收回的风险[183] - 公司销售呈现显著季节性特征，收入主要在第四季度实现[184] 利润分配 - 公司2018年度利润分配预案为以1,449,824,087股为基数每10股派发现金红利0.10元含税[6] - 2018年度现金分红总额为14,498,240.87元，占可分配利润比例为100%[194] - 2018年现金分红占归属于上市公司普通股股东的净利润比例为16.87%[197] - 2017年现金分红金额为17,397,889.04元，占净利润比例为19.66%[197] - 2016年现金分红金额为23,197,185.40元，占净利润比例为28.87%[197] - 2018年度利润分配方案为每10股派发现金0.10元（含税）[197] - 2017年度利润分配方案为每10股派发现金0.12元（含税）[193] - 公司总股本为1,449,824,087股[194] - 可分配利润为416,433,470.87元[194] - 2018年归属于上市公司普通股股东的净利润为85,940,336.52元[197] 公司基本信息 - 公司注册地址及办公地址均为北京市海淀区中关村南大街34号中关村科技发展大厦C座1602室邮政编码100081[16] - 公司股票简称北信源股票代码300352[16] - 公司聘请瑞华会计师事务所特殊普通合伙为审计机构签字会计师为荣健和单大信[21] - 公司保荐机构为安信证券股份有限公司持续督导期间直至募集资金使用完毕[21] - 公司外文名称为Beijing VRV Software Corporation Limited.外文缩写为VRV[16] - 公司电子信箱为vrvzq@vrvmail.com.cn公司网址为http://www.vrv.com.cn/[16]