财务数据关键指标变化：收入和利润 - 2018年营业收入为5.8亿元，同比下降16.52%[18] - 归属于上市公司股东的净利润为-2.41亿元，同比下降2,857.37%[18] - 公司2018年经营业绩出现大幅下滑[3] - 公司净利润为-2.59亿元，归属于上市公司股东的净利润为-2.41亿元[92] - 2018年度归属于母公司普通股股东的净利润为-2.41亿元，较2017年盈利875.46万元大幅下滑[99] - 净亏损2.594亿元而去年同期为盈利997.7万元[199] - 营业收入下降16.5%从6.942亿元降至5.795亿元[198] - 基本每股收益为-2.41元，同比下降2777.8%[200] - 第四季度营业收入仅为6,970.61万元，显著低于其他季度[19] - 第四季度归属于上市公司股东的净利润为-2.32亿元，占全年亏损额的96%[19] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 销售费用6369.8万元同比上升14.8%[55] - 财务费用841.66万元同比上升49.31%[56] - 研发投入3286.74万元占收入比例5.67%[57] - 研发投入金额2018年为3286.74万元，占营业收入比例5.67%[58] - 研发费用减少9.1%从3616.9万元降至3286.7万元[199] - 营业成本同比下降38.8%至7093.56万元，上期为1.16亿元[200] - 营业税金及附加同比下降51.9%至51.73万元[200] - 资产减值损失激增854.0%从1804.9万元增至1.722亿元[199] 财务数据关键指标变化：现金流 - 经营活动产生的现金流量净额为-5,557.57万元，同比下降367.09%[18] - 经营活动现金净流出5557.57万元[42] - 经营活动产生的现金流量净额2018年为-5557.57万元，同比下降367.09%[59] - 投资活动产生的现金流量净额2018年为-2901.86万元，同比改善78.89%[59] - 筹资活动现金流入小计2018年为2.49亿元，同比增长89.29%[59] - 公司经营活动现金净流量为-5557.57万元[92] 财务数据关键指标变化：资产和负债 - 资产总额为15.09亿元，同比下降9.42%[18] - 归属于上市公司股东的净资产为7.27亿元，同比下降25.37%[18] - 加权平均净资产收益率为-28.40%，同比下降29.30个百分点[18] - 货币资金2018年末为4318.57万元，占总资产比例2.86%，同比下降1.76个百分点[61] - 存货2018年末为4.94亿元，占总资产比例32.73%，同比上升6.33个百分点[61] - 短期借款2018年末为1.96亿元，占总资产比例12.97%，同比上升3.16个百分点[61] - 货币资金减少至43,185,652.45元，较期初76,965,985.71元下降43.9%[191] - 应收账款减少至321,939,485.49元，较期初374,593,270.99元下降14.1%[191] - 存货增加至493,689,907.82元，较期初439,732,695.11元增长12.3%[191] - 商誉大幅减少至3,455,455.73元，较期初107,089,005.63元下降96.8%[192] - 短期借款增加至195,673,142.32元，较期初163,433,608.72元增长19.7%[192] - 预收款项增加至147,277,472.02元，较期初86,066,444.54元增长71.2%[192] - 未分配利润减少至89,924,585.02元，较期初333,091,656.46元下降73.0%[193] - 归属于母公司所有者权益减少至726,912,588.94元，较期初973,958,677.17元下降25.4%[193] - 少数股东权益转为负值-6,315,374.37元，较期初17,388,481.17元下降136.3%[194] - 资产总计减少至1,508,553,295.44元，较期初1,665,455,953.19元下降9.4%[192] - 货币资金减少39.9%从3345.8万元降至2009.9万元[195] - 应收账款下降28.8%从1.257亿元降至8939.2万元[195] - 存货增长24.9%从1.428亿元增至1.785亿元[195] - 长期应收款大幅下降93.8%从6367.7万元降至392.4万元[195] - 短期借款增长37.0%从1.190亿元增至1.630亿元[196] - 预收款项增长99.3%从2559.1万元增至5100.7万元[196] 各条业务线表现 - 设备行业收入同比下降35.16%至3.10亿元[45] - 材料行业收入同比增长25.48%至2.43亿元[45] - 灌装机系列设备收入同比下降51.24%至9076.97万元[45] - 纸铝复合无菌包装材料收入占比41.97%达2.43亿元[45] - 食品代工收入同比增长20.75%至2514.76万元[45] - 设备行业营业收入3.1亿元同比下降35.16%[47] - 材料行业营业收入2.43亿元同比上升25.48%[47] - 包材销售量15.97亿包同比上升24.61%[49] - 灌装机销售量89台同比下降16.04%[48] - 材料行业直接材料成本1.85亿元同比上升31.64%[50] 各地区表现 - 境内市场收入同比下降11.91%至5.05亿元[46] - 境外市场收入同比下降38.28%至7487.47万元[46] - 境外营业收入7487.47万元同比下降38.28%[47] 管理层讨论和指引 - 公司计划不派发现金红利不送红股不以公积金转增股本[9] - 公司包装材料业务重点提升现有存量液态食品包装机械客户的配套采购[29] - 公司客户包括蒙牛乳业、伊利股份、光明乳业等知名液态食品企业[32] - 公司年度营业收入出现显著下降且经营利润未达预期[111] - 公司2018年因市场状况不佳导致销售订单下降[110] - 公司承诺加强募集资金管理并专款专用[109] - 公司承诺积极实施募投项目以尽早产生收益[109] - 公司制定了上市后三年分红回报规划[109] 对外投资和并购 - 公司对外投资包括新设普华盛、苏州普洽、上海普狄及收购黑牛食品（苏州）和意大利COMAN公司等[9] - 对外投资项目尚处于培育期需要持续资本投入与费用支出[9] - 公司商誉减少因对普华盛及意大利COMAN公司商誉计提减值[33] - 公司境外资产COMAN厂房及设备规模为人民币4274.69万元，占净资产比重5.88%，存在重大减值风险[34] - 全自动无菌砖式灌装生产线项目变更用途，其中6,000万元用于对外投资江苏普华盛包装有限公司[70] - 对外投资江苏普华盛包装有限公司实现效益-3,412.06万元，未达到预计效益[70] - 江苏普华盛包装科技有限公司2018年实际业绩为亏损3288.3万元，远低于预测的盈利1200万元[110] - 江苏普华盛包装科技有限公司2018年扣非净利润亏损3288.3万元未达业绩承诺[111] - 公司确认业绩补偿收益213.09万元对应顾凯伦已出资的168.48万元注册资本[111] - 公司对盈科视控（北京）科技有限公司增资人民币600万元[127] - 2018年投资额1.03亿元，同比下降22.19%[64] 募集资金使用 - 累计使用募集资金3.36亿元，尚未使用募集资金8.63万元[66] - 年产纸铝复合无菌包装材料10亿包项目投资进度为49.25%，累计投入金额4,727.34万元[68] - 年产5亿包纸塑基多层复合无菌新型包装材料技术改造项目投资进度为66.93%，累计投入金额7,510.16万元[68] - 补充营运资金项目投资进度为99.96%，累计投入金额8,996.5万元[68] - 全自动无菌砖式灌装生产线项目变更用途中4,800万元用于购买办公楼，投资进度98.93%[70] - 全自动无菌砖式灌装生产线项目变更用途中1,501.74万元用于永久性补充流动资金，投资进度104.65%[70] - 公司募集资金承诺投资总额为42,121.84万元，调整后投资总额为29,820.1万元[68] - 截至期末募集资金累计投入金额为21,234万元[68] - 公司报告期募集资金实现效益-609.26万元，累计实现效益1,502.89万元[68] - 募集资金到位后短期内每股收益和净资产收益率出现下降[109] 子公司和分部表现 - 苏州包材营业收入2.55亿元，同比增长23.87%，但净利润为-609.92万元，同比减少1251.03万元[85] - 上海三环营业收入1.42亿元，同比下降25.18%，净利润为-2332.09万元，同比减少3862.24万元[86] - 普华盛营业收入3220.63万元，同比下降70.62%，净利润为-3061.03万元，同比减少2996.56万元[87] - COMAN公司实现销售收入3430.76万元，净利润为-4337.81万元[88] - 苏州食品营业收入5569.13万元，同比增长103.67%，净利润为-191.37万元[89][90] - 上海三环整体毛利率由上年24.36%下降至9.81%[86] - 普华盛整体毛利率由上年19.86%下降至10.51%[87] - 公司新增3家合并报表主体包括2家子公司和1家孙公司[112] 股东和股权结构 - 有限售条件股份减少14,062,500股至27,849,375股，占比降至27.85%[130] - 无限售条件股份增加14,062,500股至72,150,625股，占比升至72.15%[130] - 外资持股减少5,638,125股至0股，占比降至0.00%[130] - 境内法人持股减少8,424,375股至27,045,000股，占比降至27.05%[130] - 2018年4月25日14,062,500股限售股上市流通，占总股本14.0625%[130] - 新疆大容民生投资有限合伙企业期末限售股数为24,795,000股，占总股本27.80%[132][135] - 苏州工业园区合杰创业投资中心期末限售股数为2,250,000股，占总股本5.25%[132][135] - MASTERWELL (HK) LIMITED报告期内减持823,100股，持股比例降至10.41%[135] - 软库博辰创业投资企业报告期内减持726,300股，持股比例降至8.97%[135] - SBCVC Fund II－Annex (HK) Limited报告期内减持266,100股，持股比例降至2.42%[135] - 新疆大容民生投资质押股份26,045,000股，占其持股总数93.7%[135] - 苏州工业园区合杰创业投资中心质押股份2,750,000股，占其持股总数52.4%[135] - 公司普通股股东总数9,848户，较上月增加370户[135] - 姜卫东持有高管锁定股804,375股，占其总持股75%[132][135] - 报告期内合计解除限售股14,062,500股，占期初限售股总数33.5%[132] - 实际控制人姜卫东持股1,072,500股，占董事持股总数1,073,000股的99.95%[145] - 董事及高管持股总量为1,073,000股，报告期内无增减持变动[145] - 实际控制人团队由姜卫东（董事长兼总经理）、舒石泉（董事兼副总）、姜晓伟（董事）、张锡亮（总工程师）组成[141] - 持股10%以上法人股东MASTERWELL (HK) LIMITED注册资本1万港元[143] - 监事会主席刘景洲持股500股，占董事持股总量0.05%[145] - 公司报告期实际控制人未发生变更[142] - 实际控制人过去10年无控股其他上市公司记录[141] - 实际控制人均为中国国籍且无境外居留权[141] 公司治理和内部控制 - 公司2018年共召开1次年度股东大会[162] - 年度股东大会投资者参与比例为57.75%[168] - 董事会由7名董事组成，其中独立董事3名占比42.9%[162] - 董事会下设4个专门委员会，独立董事占比均超过1/2[162] - 监事会由3名监事组成，其中职工监事1名[162] - 控股股东持股10%以上股东未请求召开临时股东大会[162] - 公司业务独立，拥有完整产供销系统和人员[165] - 公司资产独立，权属完全由公司独立享有[165] - 公司人员独立，高管未在控股股东处担任除董事监事外职务[165] - 公司财务独立，设有独立财务部门和银行账户[166] - 独立董事钱和本报告期参加董事会9次，现场出席8次，通讯方式参加1次，委托出席0次，缺席0次[169] - 独立董事靳建国本报告期参加董事会9次，现场出席8次，通讯方式参加1次，委托出席0次，缺席0次[169] - 独立董事蒋怡雯本报告期参加董事会9次，现场出席8次，通讯方式参加1次，委托出席0次，缺席0次[169] - 报告期内公司共召开2次审计委员会会议[172] - 报告期内公司共召开1次战略与决策委员会会议[172] - 报告期内公司共召开1次薪酬与考核委员会会议[172] - 内部控制评价范围覆盖公司合并财务报表资产总额的100%[175] - 内部控制评价范围覆盖公司合并财务报表营业收入的100%[175] - 财务报告内部控制重大缺陷定量标准为错报金额≥合并会计报表资产总额的5%[175] - 非财务报告内部控制重大缺陷定量标准为直接损失金额>资产总额的0.5%[175] - 财务报告重大缺陷数量为0个[176] - 非财务报告重大缺陷数量为0个[176] - 财务报告重要缺陷数量为0个[176] - 非财务报告重要缺陷数量为0个[176] - 审计意见类型为标准的无保留意见[179] - 审计报告签署日期为2019年04月24日[179] 风险因素 - 公司应收账款总额增大引发坏账及资金周转风险[4] - 公司拥有多项专利技术但存在核心技术失密风险[7][8] - 公司境外资产COMAN厂房及设备规模为人民币4274.69万元，占净资产比重5.88%，存在重大减值风险[34] - 公司存在4起重大诉讼案件涉案总金额约1571.41万元[116] - 公司对外担保实际发生总额1.10亿元担保余额1.00亿元[121] - 报告期末实际担保余额合计为10,016.86万元，占公司净资产比例为13.78%[122] - 报告期内审批担保额度合计为10,546.68万元，实际发生担保金额合计为10,995.20万元[122] - 应收账款原值为43,959.62万元，坏账准备为11,765.67万元[183] - 存货金额为53,004.48万元，存货跌价准备为3,635.49万元，存货账面价值为49,368.99万元[184] - 商誉账面价值为10,951.61万元，商誉减值准备余额为10,606.07万元[185] - 受限资产总额为2.78亿元，其中货币资金3011.51万元为保证金[62] 董监高及员工 - 副总经理辛立斌于2018年3月12日离任[146] - 公司董监高报酬总额为177.01万元[155][157] - 财务总监苏锦山税前报酬最高为36.09万元[157] - 董事长兼总经理姜卫东税前报酬为12.09万元[156] - 在职员工总数817人，其中生产人员505人占比61.8%[158] - 母公司员工145人，主要子公司员工672人[158] - 技术人员135人占比16.5%[158] - 本科及以上学历员工91人占比11.1%[158] - 高中及以下学历员工573人占比70.1%[158] - 销售人员38人占比4.7%[158] - 公司支付董监高报酬的决策依据为《公司章程》及《薪酬福利制度》[155] 承诺事项 - 实际控制人姜卫东等人的股份限售承诺已于2018年4月24日履行完毕[100][101] - 新疆大容民生投资等机构的股份限售承诺已于2018年4月24日履行完毕[101] - SV Investments Company Limited的股份减持承诺已于2018年4月24日履行完毕[101] - MASTERWELL (