利润分配 - 公司经董事会审议通过的利润分配预案为以151425987为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.50元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增0股[6] 股权结构与收购 - 公司持有江苏阳恒化工有限公司80%的股份，江苏阳恒持有江苏震宇化工有限公司55.56%的股份[13] - 日本丸红现持有江苏震宇44.44%股权[13] - 2017年日本瑞翁将其持有的苏州瑞红25.57%股权转让给公司[13] - 2017年日本丸红将其持有的苏州瑞红19.87%股权转让给公司[13] - 2018年2月公司完成对江苏阳恒股权收购及增资，取得80%股权[38][47] - 2017年12月公司对江苏阳恒73.9808%股权进行收购及增资，增资后持股比例80%，2018年2月完成收购，完善超净高纯试剂产业链布局[174] 财务数据概况 - 2018年营业收入8.11亿元，同比增长51.69%，归属于上市公司股东的净利润5021.81万元，同比增长38.81%[28] - 2018年末资产总额11.89亿元，较上年末增长30.30%，归属于上市公司股东的净资产5.09亿元，较上年末增长14.15%[28] - 2018年经营活动产生的现金流量净额3892.85万元，上年为 - 2754.77万元，同比增长241.31%[28] - 2018年基本每股收益和稀释每股收益均为0.3363元/股，同比增长24.37%[28] - 2018年加权平均净资产收益率为10.50%，较上年增加0.87%[28] - 2018年非经常性损益合计10068254.10元，2017年为4123654.49元，2016年为7327223.61元[34] - 2018年计入当期损益的政府补助为14737365.02元，2017年为7270020.62元，2016年为12339136.80元[34] - 2018年公司营业总收入81,086.06万元，较上年同期增长51.69%；利润总额6,759.98万元，较上年同期增长9.37%；净利润5,677.12万元，比上年同期增长5.88%；归属于上市公司股东的净利润5,021.81万元，较上年同期增长38.81%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润4,014.99万元，较上年同期增长25.26%[82] - 2018年超净高纯试剂营业收入22,522.77万元，比上年同期增长13.85%；光刻胶营业收入8,422.88万元，比上年同期增长11.71%；功能性材料营业收入7,124.68万元，比上年同期增长8.64%；锂电池材料营业收入26,491.29万元，比上年同期增长40.72%；基础化工材料营业收入11,373.38万元[82] - 2018年公司营业收入8.11亿元，同比增长51.69%，制造业收入8.05亿元，占比99.33%，同比增长52.56%[94] - 超净高纯试剂、光刻胶、功能性材料、锂电池材料收入分别为2.25亿、0.84亿、0.71亿、2.65亿元，同比增长13.85%、11.71%、8.64%、40.72%[94] - 境内收入7.87亿元，占比97.11%，同比增长55.20%；境外收入0.23亿元，占比2.89%，同比下降13.69%[94] - 制造业毛利率28.39%，同比增加0.67%；其他业务毛利率58.81%，同比下降22.39%[94] - 2018年销售费用57,262,032.40元，同比增66.14%；管理费用59,234,976.07元，同比增119.88%；财务费用19,432,524.55元，同比增659.41%；研发费用33,300,965.36元，同比增17.50%[109] - 2018年研发投入3330.10万元，公司及下属子公司共拥有专利44项，其中发明专利34项[110] - 2018年经营活动现金流入小计640,517,728.72元，同比增70.14%；经营活动产生的现金流量净额38,928,537.09元，同比增241.31%[115] - 2018年投资活动产生的现金流量净额 -209,879,477.19元，同比降69.27%；筹资活动产生的现金流量净额27,237,638.01元，同比降90.84%[115] - 经营活动现金流入较上一年增长70.14%，流出增长48.90%，净额增长241.31%[118] - 投资活动现金流入较上一年下降56.84%，净额下降69.27%[118] - 筹资活动现金流入较上一年下降34.52%，流出增长99.79%，净额下降90.84%[118] - 现金及现金等价物净增加额较上一年下降198.84%[119] - 报告期公司经营活动产生的现金流量净额为38928537.09元，净利润为56771166.49元[119] - 投资收益为 -770327.75元，占利润总额比例 -1.14%；资产减值为7272530.68元，占比10.76%[120] - 货币资金较上一年下降54.45%，应收账款占总资产比例下降3.46%，存货增加41.03%[121][124] - 固定资产增加108.93%，长期借款增加101.11%，应收票据增加51.79%[124] 分季度财务 - 分季度来看，第三季度营业收入最高为2.24亿元，归属于上市公司股东的净利润第三季度最高为1551.11万元[29][31] 业务与技术 - 公司开展纳米关键制造装备攻关，开发32 - 22纳米CMOS工艺、90 - 65纳米特色工艺，开展22 - 14纳米前瞻性研究[18] - 公司形成65 - 45纳米装备、材料、工艺配套能力及集成电路制造产业链，装备和材料占国内市场份额分别达10%和20%[18] - 公司是微电子化学品企业，主导产品有超净高纯试剂、光刻胶等[38] - 公司超净高纯双氧水和氨水品质达SEMI G5等级，部分超净高纯试剂达G3、G4等级[40] - 公司规模生产光刻胶20多年，i线光刻胶已取得供货订单[44] - 公司生产的锂电池粘结剂适合大尺寸混合动力锂电池制造，客户包括比亚迪等[46] - 公司功能性材料包括显影液、剥离液、蚀刻液和清洗液等[45] - 公司部分超净高纯试剂达国际最高纯度等级G5，光刻胶产品规模化生产25年，达国际中高级水准[60] - 公司产品技术等级普遍达SEMI标准G3、G4级，部分达G5级，超净高纯试剂、光刻胶等技术改造项目已投产[64] - 截至2018年末，公司及下属子公司共拥有专利44项，其中发明专利34项[84] - 公司电子级双氧水达到全球第一梯队技术品质，在中芯国际天津等标杆性半导体公司线上测试，向华虹、方正半导体供货，并推进与其他8寸和12寸标杆性客户合作[84] - 公司承担的02国家重大专项光刻胶项目通过验收，i线光刻胶取得中芯国际天津等供货订单，在上海中芯等知名半导体厂测试，苏州瑞红研发的部分光刻胶也取得供货订单[84] - 公司开发的硅蚀刻液通过国外客户技术测试，成功开发半导体先进封装用的钛钨蚀刻液，实现进口替代[84] - 超净高纯方面，氟化铵等达到G3、G4等级，氨水等达到G5等级，双氧水技术达国际先进水平[110] - 功能性材料方面，硅蚀刻液通过国外客户测试，开发出半导体先进封装用钛钨蚀刻液[110] - 光刻胶方面，苏州瑞红完成多款i线光刻胶产品技术开发，取得供货订单并在多家半导体厂测试[111][113] 项目投资 - 公司拟在江苏阳恒投资建设年产9万吨电子级硫酸改扩建项目[40] - 公司在眉山市成眉石化园投资建设年产8.7万吨光电显示、半导体用新材料项目[85] - 公司在眉山投资建设8.7万吨光电显示、半导体用新材料项目，处于前期准备中[87] - 公司拟在江苏阳恒投资建设年产9万吨电子级硫酸改扩建项目，未取得环评批复[88] - 超净高纯试剂、光刻胶等新型精细化学品技术改造项目已达可使用状态，部分产品等级提升[89] - 子公司眉山晶瑞新建项目本报告期投入1333.56万元，累计投入1360.35万元；电子级硫酸项目本报告期投入2777.16万元，累计投入2777.16万元，两项目合计本报告期投入4110.72万元，累计投入4137.52万元[135][138] - “超净高纯试剂、光刻胶等新型精细化学品的技术改造项目”累计投入5,945.22万元，投资进度100.14%，2018年实现效益443.8万元[147] - “研发中心项目”累计投入980.24万元，投资进度73.32%，未实现效益[147] - “销售技术服务中心项目”累计投入1,388.87万元，投资进度76.14%，未实现效益[152] - “补充流动资金项目”累计投入3,174.45万元，投资进度100.06%，未实现效益[152] - 公司拟在眉山投资建设8.7万吨光电显示、半导体用新材料项目[170] - 公司拟在江苏阳恒投资建设年产9万吨电子级硫酸改扩建项目[170] 客户与供应商 - 公司客户包括半导体行业的中芯国际、华虹等，锂电池行业的比亚迪、力神等，LED行业的三安光电、华灿光电等[76] - 前五名客户合计销售金额197,784,142.26元，占年度销售总额比例24.39%[104] - 前五名供应商合计采购金额339,667,293.17元，占年度采购总额比例69.61%，其中关联方采购额占比50.91%[105] 资产变动原因 - 公司固定资产较年初增加108.93%，主要系在建工程转固及合并江苏阳恒所致[65] - 公司无形资产较年初增加146.70%，主要系合并江苏阳恒所致[65] - 公司货币资金较年初减少54.45%，主要系支付股权收购款、工程及设备款增加所致[65] - 公司应收票据较年初增加51.79%，主要系收到银行承兑汇票增加及合并江苏阳恒所致[65] - 公司其他应收款较年初增加70.24%，主要系合并江苏阳恒所致[65] - 公司存货较年初增加41.03%，主要系销售额增加、存货备货增加及合并江苏阳恒所致[65] - 公司其他流动资产较年初增加1145.06%，主要系工程项目产生较大增值税留抵额及预付进口税费所致[65] - 递延所得税资产较年初增加115.89%，主要系本期确认可弥补亏损及股权激励产生的可抵扣暂时性差异增加所致；其他非流动资产较年初增加136.95%，主要系本期支付设备款、专有技术款、购房款增加所致[68] - 营业成本变动主要因报告期合并报表范围增加江苏阳恒[98,102] - 2018年江苏阳恒、善丰投资纳入合并报表范围[103] 筹资与借款 - 2017年签订的3529万元并购借款，截止2018年末余额为3352.55万元[129] - 2018年5月2日公司以江苏阳恒80%股权质押，借款6900万元，年利率4.90%，截止2018年12月31日期末余额3800万元[130] - 2018年11月28日江苏震宇借款1000万元，以房屋及土地使用权抵押，担保债权最高额2300.68万元[131][133] 募集资金使用 - 2017年首次公开募股资金总额1.23亿元，本期使用2117.51万元，累计使用1.15亿元，尚未使用438.73万元，存放监管专户[139] - 2017年公司发行A股2206.25万股，募集资金净额1.23亿元，用于技术改造、研发中心、销售技术服务中心和补充流动资金项目[139] - 2017年公司与银行及保荐机构签订《募集资金专户存储三方监管协议》，存放和使用募集资金[140] - 2017年公司同意使用不超过5000万元闲置募集资金购买保本型理财产品[143] - 2018年11月13日公司决定将“销售技术服务中心项目”实施地点由苏州、深圳、重庆变更为苏州和成都[146][150] - 截至2018年12月31日，尚未使用的募集资金余额计4,387,272.51元，存放于募集资金专户[146] - 2018年8月15日公司决定将“研发中心项目”专户结余资金（含利息收入）360.04163万元永久补充流动资金[155] - 2018年公司分别注销了三个募集资金账户，涉及花旗银行、工商银行和招商银行[145] - 2018年公司聘请国信证券担任公开发行可转换债券的保荐机构，承继招商证券未完成的持续督导工作[144] - 2017年公司以募集资金4,484.62万元置换预先投入募投项目的自筹资金[150] 子公司业绩 - 苏州瑞红营业收入3.69亿元，营业利润5198.45万元，净利润4472.28万元[160] - 瑞红锂电池营业收入1.47亿元，营业利润1652.77万元，净利润1233.26万元[160] - 江苏阳恒营业收入1.26亿元，营业利润719.42万元，净利润570.87万元[160] - 江苏震宇营业收入1.19亿元，营业利润1.47亿元，净利润1407.65万元[163] 行业趋势与公司