收入和利润（同比环比） - 公司第三季度净销售额为28.227亿美元，同比增长2.5%（2021年）vs 27.535亿美元（2020年）[18] - 公司九个月累计净销售额为76.605亿美元，同比增长4.1%（2021年）vs 73.597亿美元（2020年）[18] - 公司第三季度净利润为4.538亿美元，同比增长31%（2021年）vs 3.464亿美元（2020年）[18] - 公司九个月累计净利润为9.261亿美元，同比增长116.3%（2021年）vs 4.282亿美元（2020年）[18] - 公司第三季度每股收益为2.09美元（基本）和2.08美元（稀释），同比增长32.3%（2021年）vs 1.58美元（2020年）[18] - 2021年第三季度归属于MCBC的净收入为4.53亿美元，较去年同期的3.428亿美元增长32.1%[147][149] - 2021年第三季度稀释后每股收益为2.08美元，较去年同期的1.58美元增长31.6%[147] - 2021年第三季度净销售额为28.227亿美元，同比增长2.5%，主要得益于北美和欧洲的强劲净定价以及产品组合高端化[148] 成本和费用（同比环比） - 公司九个月经营活动现金流为12.677亿美元，同比下降15.1%（2021年）vs 14.932亿美元（2020年）[26] - 公司九个月资本支出为3.634亿美元，同比下降20.4%（2021年）vs 4.564亿美元（2020年）[26] - 2020年前九个月因新冠疫情向北美啤酒厂员工支付1550万美元"感谢金"计入销售成本，并因酒桶救济计划确认3110万美元净销售额减少[42][43] - 2020年前九个月因过期酒桶库存和回收成本计提1260万美元费用（主要在第一季度确认）[44] - 2021年前九个月股权激励费用为2470万美元（2020年同期为1800万美元），其中第三季度单季为820万美元[54] - 2021年前九个月因网络安全事件产生240万美元净增量一次性成本[131] - 2020年前九个月因新冠疫情产生1550万美元员工感谢金支出和3110万美元酒桶救济计划销售减记[135] - 每百升销售成本（本地货币）在截至2021年9月30日的三个月和九个月内分别增长7.5%和7.2%[166] - 未分配部门的销售成本在截至2021年9月30日的三个月和九个月内分别增长42.7%和N/M[177] 各地区表现 - 北美地区2021年前九个月净销售额63.391亿美元（同比增长1.6%），欧洲地区13.284亿美元（同比增长17.7%）[61] - 截至2021年9月30日总资产276.435亿美元，其中北美地区235.133亿美元，欧洲地区41.302亿美元[62] - 北美地区2021年第三季度净销售额为22.247亿美元，同比下降1.2%，其中销量下降4.8%，但价格和产品组合改善带来2.7%的增长[152][161] - 欧洲地区2021年第三季度净销售额同比增长19.2%，其中价格和产品组合改善贡献16.7%的增长[152] - 2021年第三季度北美地区营业利润为3.455亿美元，同比下降13.9%，主要由于成本上升和营销支出增加[161] - 欧洲部门营业利润在截至2021年9月30日的三个月内增长120.7%[169] - 欧洲部门财务销量在截至2021年9月30日的三个月和九个月内分别下降2.0%和0.8%[169][172] - 欧洲部门净销售额在截至2021年9月30日的三个月和九个月内分别增长19.2%和17.7%[169] 管理层讨论和指引 - 公司预计将在2021年第四季度支付约1.25亿美元的现金税款以完成税务审计和解[157] - 公司2021年第四季度预计支付约1.25亿美元现金税款及利息以完成税务审计[191] - 公司循环信贷协议规定2021年12月31日前净债务与EBITDA比率上限为4.5倍，之后降至4.0倍[202] - 公司预计未来12个月内将因现金流对冲重新分类约500万美元的累计其他综合收益（AOCI）至收益[114] 现金流和资本结构 - 公司现金及现金等价物从7.701亿美元（2020年底）减少至6.163亿美元（2021年9月）[24] - 公司长期债务从72.082亿美元（2020年底）减少至66.61亿美元（2021年9月）[24] - 公司2021年9月30日现金及现金等价物为6.163亿美元，较2020年12月31日的7.701亿美元下降[196] - 公司2021年前九个月经营活动现金流为12.677亿美元，同比下降2.255亿美元（2020年同期为14.932亿美元）[193] - 公司2021年7月全额偿还10亿美元2.1%优先票据[198] - 公司2021年9月30日循环信贷额度15亿美元中仍有15亿美元可提取额度[200] - 公司2021年前九个月投资活动现金流净流出3.531亿美元，同比减少9820万美元[194] - 公司2021年前九个月融资活动现金流净流出10.496亿美元，同比增加2.083亿美元[195] - 公司拥有15亿美元的循环信贷额度可用于短期流动性需求[182] - 公司循环信贷额度为15亿美元，截至2021年9月30日商业票据借款加权平均有效利率为0.22%[99] 税务相关 - 2021年第三季度有效税率降至6%，主要因税务审计和解带来6800万美元税收优惠（含4900万美元离散收益）[77] - 英国企业所得税率从19%上调至25%，导致2021年第二季度递延税负债重估产生1800万美元离散税负[78] - 2021年第三季度未确认税收优惠余额减少约2.5亿美元，主要因混合税制法规审计和解[81] - 政府疫情救济计划带来税收递延金额：2021年9月30日为5500万美元，2020年12月31日为1.3亿美元[47] - 公司2020年12月31日获得1.3亿美元临时税款递延，截至2021年9月30日已偿还7500万美元，剩余5500万美元待偿还[187] - 2021年第三季度有效税率为6%，较去年同期的23%大幅下降，主要由于税务审计和解带来的6800万美元税收优惠[154] 商誉和无形资产 - 北美地区商誉余额从2020年末的61.51亿美元微增至2021年9月30日的61.518亿美元[83] - 公司商誉总额截至2021年9月30日和2020年12月31日均为84亿美元，累计减值损失分别为22.224亿美元和22.645亿美元[84] - 北美报告单元商誉余额面临未来减值风险，取决于现金流预测、终端增长率、市场倍数和加权平均资本成本等关键假设的变化[85] - 2021年前三季度未发生触发事件表明商誉账面价值高于公允价值[86] - 截至2021年9月30日，无形资产总额为146.979亿美元，净值为133.456亿美元，其中品牌资产占主导地位[87] - 2021年剩余时间及2022年至2025年的无形资产摊销费用预计分别为5400万美元、2.122亿美元、2.112亿美元、2.096亿美元和2.094亿美元[89] - 欧洲Staropramen品牌因疫情对堂食业务的影响面临未来减值风险，但2021年前三季度未发生触发事件[90] - 2020年第四季度欧洲业务商誉减值损失达14.843亿美元[138] 衍生工具和对冲 - 2021年第三季度，现金流对冲会计对其他综合收益的税前影响总额为710万美元，其中利率互换贡献250万美元，外汇远期贡献460万美元[111] - 2021年前九个月，现金流对冲会计对其他综合收益的税前影响总额为6580万美元，其中利率互换贡献6490万美元，外汇远期贡献90万美元[112] - 2021年第三季度，净投资对冲会计对其他综合收益的税前影响总额为2230万美元，其中交叉货币互换贡献10万美元，2024年到期的8亿欧元票据贡献2220万美元[112] - 2021年前九个月，净投资对冲会计对其他综合收益的税前影响总额为5970万美元，其中交叉货币互换贡献880万美元，2024年到期的8亿欧元票据贡献5090万美元[112] - 2021年第三季度，未指定为对冲工具的衍生品在运营报表中确认的收益总额为1.48亿美元，其中商品互换贡献1.48亿美元[115] - 2021年前九个月，未指定为对冲工具的衍生品在运营报表中确认的收益总额为4.128亿美元，其中商品互换贡献4.131亿美元[115] - 利率互换合约名义金额维持在15亿美元，其中6880万美元列为流动负债[110] - 商品互换合约名义价值6.842亿美元，对应公允价值3.792亿美元资产[110] - 外汇远期合约名义金额1.809亿美元，公允价值为-140万美元[110]