财务数据关键指标变化：第二季度收入与利润 - 第二季度净销售额为13.27亿美元，同比增长11.1%[7] - 第二季度毛利润为7.36亿美元，同比增长24.3%[7] - 第二季度运营收入为5.20亿美元，同比增长32.0%[7] - 第二季度归属于TD集团的净收入为1.99亿美元，同比增长91.3%[7] - 第二季度基本和稀释后每股收益为3.38美元，同比增长88.8%[7] - 2022财年第二季度净销售额为13.27亿美元，同比增长11.1%[108][110] - 2022财年第二季度运营收入为5.20亿美元，占净销售额的39.2%，同比提升620个基点[108] - 2022财年第二季度归属于TD集团的净收入为1.99亿美元，占净销售额的15.0%，同比提升630个基点[108] - 2022财年第二季度每股收益为3.38美元，同比增长88.8%[108] - 2022财年第二季度公司EBITDA As Defined为6.33亿美元，占净销售额的47.7%[99] - 2022财年第二季度经调整的EBITDA为6.33亿美元，占净销售额的47.7%，同比提升420个基点[108] - 2022财年第二季度公司持续经营业务每股收益为3.38美元，同比增长88.8%[41] - 2022财年第二季度（截至2022年4月2日的13周），公司持续经营业务收入为1.99亿美元，EBITDA为5.88亿美元，调整后EBITDA（EBITDA As Defined）为6.33亿美元[194] - 2022财年第二季度归属于TD集团的全面收益为3.26亿美元[8] 财务数据关键指标变化：上半年收入与利润 - 上半年净销售额为25.21亿美元，同比增长9.6%[7] - 上半年归属于TD集团的净收入为3.62亿美元，同比增长135.1%[7] - 截至2022年4月2日的二十六周，净收入为3.63亿美元，相比去年同期的1.55亿美元增长134%[12] - 2022财年上半年，公司持续经营业务每股收益为5.33美元，同比增长280.7%[41] - 2022财年上半年（截至2022年4月2日的26周），公司持续经营业务收入为3.62亿美元，EBITDA为11.1亿美元，调整后EBITDA（EBITDA As Defined）为11.98亿美元[194] - 公司净利润同比增长135.1%，达到3.62亿美元，去年同期为1.54亿美元[137] - 公司调整后EBITDA总额增长19.5%至12.30亿美元，利润率从44.7%提升至48.8%[140] 财务数据关键指标变化：第二季度成本和费用 - 2022财年第二季度销售成本为5.91亿美元，占净销售额的44.5%，同比下降580个基点[108][114] - 销售及行政费用增加2100万美元至1.83亿美元，占净销售额的13.8%[116] - 非现金股票薪酬费用增加1900万美元（增幅100%），主要由于2022财年新授予的股票期权[116][117] - 无形资产摊销费用减少300万美元至3300万美元[118] - 净利息支出减少200万美元至2.66亿美元，加权平均现金利率为5.1%[118] - 2022财年第二季度，公司非现金股权激励费用为4200万美元[194] - 2022财年第二季度，公司净利息费用为2.66亿美元，所得税拨备为6100万美元[194] 财务数据关键指标变化：上半年成本和费用 - 总销售成本为11.24亿美元，同比下降3.8%，占净销售额比例从50.8%降至44.6%[130] - 销售及行政费用为3.53亿美元，同比下降1.4%，占净销售额比例从15.6%降至14.0%[133] - 无形资产摊销费用为0.69亿美元，同比增加0.04亿美元，主要由于CAC收购带来的无形资产摊销[135] - 净利息支出为5.3亿美元，同比下降0.9%（0.05亿美元），主要因偿还循环信贷额度2亿美元及再融资降低利率[135] - 2022财年上半年无重大COVID-19重组成本，而去年同期销售成本中包含0.28亿美元相关费用[130] - 2022财年上半年无重大再融资成本，而去年同期记录了0.24亿美元与提前赎回2024年票据相关的费用[135] - 非现金股票薪酬费用增加，销售成本中为0.08亿美元（增14.3%），销售及行政费用中为0.71亿美元（增12.7%）[130][133][134] - 2021财年第二季度（截至2021年4月3日的13周），公司因COVID-19疫情产生的重组成本为1800万美元，其中1700万美元为减员和设施整合成本[194][195] 财务数据关键指标变化：利润率 - 2022财年第二季度毛利率为55.5%，同比提升590个基点[114] - 截至2022年4月2日的十三周，公司毛利率同比提升5.9个百分点至55.5%[115] - 毛利润为13.97亿美元，同比增长23.4%，毛利率从49.2%提升至55.4%，增加6.2个百分点[130][132] - 2022财年第二季度毛利润为7.36亿美元，同比增长24.3%，毛利率为55.5%[7] 各条业务线表现：分部销售额 - 公司业务分为三个报告分部：动力与控制分部、机身分部、非航空分部[73] - 动力与控制分部十三周净销售额为7.08亿美元，同比增长10.5%（去年同期为6.41亿美元）[81] - 机身分部十三周净销售额为5.79亿美元，同比增长12.9%（去年同期为5.13亿美元）[81] - 非航空分部十三周净销售额为4000万美元，与去年同期持平[81] - 动力与控制部门净销售额增长6700万美元（增幅10.5%），航空结构部门净销售额增长6600万美元（增幅12.9%）[120][121] - 公司总净销售额同比增长9.6%，达到25.21亿美元，去年同期为23.01亿美元[137] - 动力与控制部门净销售额增长9.3%至13.58亿美元，占销售额53.9%[137] - 机身部门净销售额增长11.1%至10.85亿美元，占销售额43.0%[137] - 非航空部门净销售额下降4.9%至7800万美元，占销售额3.1%[137] 各条业务线表现：分部业绩与市场表现 - 公司十三周分部EBITDA（经定义）总计为6.61亿美元，同比增长24.0%（去年同期为5.33亿美元）[81] - 公司整体EBITDA（经定义）增长1.28亿美元（增幅24.0%），达到6.61亿美元[121] - 2022财年第二季度商业售后市场销售额同比增长1.17亿美元（增幅45.6%），商业OEM销售额同比增长6200万美元（增幅27.8%）[111] - 2022财年第二季度国防销售额同比减少1200万美元（降幅2.1%）[111] - 有机销售额增长主要源于商用售后市场销售额增长2.29亿美元（增幅47.5%）和商用OEM销售额增长0.9亿美元（增幅20.2%），部分被国防销售额下降0.58亿美元（降幅5.2%）所抵消[127] - 动力与控制部门商业售后市场有机销售额增长41.0%，增加1.09亿美元[137] - 机身部门商业售后市场有机销售额增长55.5%，增加1.20亿美元[138] - 2022财年第二季度有机销售额为13.27亿美元，同比增长15.1%[110] - 净销售额为25.21亿美元，同比增长9.5%，其中有机销售额为24.8亿美元，增长12.0%（2.77亿美元）[126] 其他财务数据：现金流 - 截至2022年4月2日的二十六周，经营活动产生的净现金为3.66亿美元，略低于去年同期的3.72亿美元[12] - 截至2022年4月2日的二十六周，资本支出为5700万美元，去年同期为6000万美元[12] - 截至2022年4月2日的二十六周，用于股票回购的净现金为6.67亿美元[12] - 截至2022年4月2日的二十六周，已支付利息现金5.74亿美元，去年同期为5.65亿美元[12] - 截至2022年4月2日的二十六周，无形资产摊销及产品认证成本为6900万美元，去年同期为6600万美元[12] - 截至2022年4月2日的二十六周，经营租赁现金流出为0.12亿美元，融资租赁经营现金流出为0.04亿美元，融资租赁融资现金流出为0.01亿美元[88] - 在截至2022年4月2日的二十六周期间，因新增租赁义务而获得的经营租赁资产为0.08亿美元，融资租赁资产为0.33亿美元[88] - 截至2022年4月2日的26周期间，公司经营活动产生的净现金为3.66亿美元，较上年同期的3.72亿美元略有下降[154] - 应收账款变动导致现金使用800万美元，而上年同期为现金来源3900万美元，变化主要源于2022年3月销售额更高导致的收款时间差异[155] - 存货变动导致现金使用6200万美元，而上年同期为现金来源3200万美元，变化主要由2022财年需求增长导致的采购增加驱动[156] - 应付账款变动带来现金来源1300万美元，而上年同期为现金使用700万美元，变化源于向供应商付款的时间安排[157] - 截至2022年4月2日的26周期间，投资活动净现金使用为5400万美元，主要包括5700万美元的资本支出，部分被资产剥离的300万美元结算款抵消[158] - 同期融资活动净现金使用为8.72亿美元，主要用于6.67亿美元股票回购、2亿美元循环信贷还款、4600万美元股息等价支付及3800万美元定期贷款还款[160] - 2022财年上半年（截至2022年4月2日的26周），公司经营活动提供的净现金流为3.66亿美元[196] 其他财务数据：债务与资本结构 - 截至2022年4月2日，长期债务为193.94亿美元[6] - 截至2022年4月2日，公司净债务总额为194.73亿美元，其中长期债务为193.94亿美元[47] - 公司拥有73.36亿美元已全额提取的定期贷款和8.1亿美元循环信贷额度，定期贷款需每季度支付1880万美元本金[163] - 公司未偿还票据本金总额达122亿美元，包括2025年到期利率8%的11亿美元担保票据、2026年到期利率6.25%的44亿美元担保票据等多笔债务[167] - 截至2022年4月2日，公司循环信贷额度下的可用借款为7.747亿美元[49] - 截至2022年4月2日，公司贸易应收账款证券化融资额度已提取3.5亿美元，额度已用尽[183] - 公司贸易应收账款证券化融资的利率修订为三个月LIBOR加1.20%，此前为三个月LIBOR加1.35%或0.50%（取较高者）[183] - 截至2022年4月2日，长期债务（包括当期部分）中，2026年担保票据的账面价值为43.63亿美元，公允价值为45.05亿美元[60] - 公司现金及现金等价物为42.16亿美元，总债务为198.23亿美元[146] 其他财务数据：资产与负债 - 截至2022年4月2日，现金及现金等价物为42.16亿美元，较2021年9月30日减少11.9%[6] - 截至2022年4月2日，总资产为188.41亿美元，总负债为217.34亿美元，股东权益赤字为28.93亿美元[6] - 截至2022年4月2日，公司库存净值为12.42亿美元，较2021年9月30日的11.85亿美元增长4.8%[44] - 截至2022年4月2日，公司无形资产净值为27.09亿美元，其中技术类资产净值为12.73亿美元[45] - 截至2022年4月2日，公司商誉总额为85.44亿美元，较2021年9月30日略有下降[46] - 截至2022年4月2日，公司合同资产总额为9700万美元，合同负债总额为4400万美元[36] - 截至2022年4月2日，公司坏账准备为3300万美元，2021年9月30日为3000万美元[39] - 截至2022年4月2日，经营租赁负债总额为0.92亿美元，融资租赁负债总额为1.49亿美元[89] - 截至2022年4月2日，经营租赁使用权资产为0.88亿美元，融资租赁使用权资产净值为1.35亿美元[89] - 公司当前资产为49.47亿美元，商誉为67.26亿美元，其他非流动资产为27.08亿美元，非流动负债为200.65亿美元[175] - 截至2022年4月2日，公司总资产为188.41亿美元，较2021年9月30日的193.15亿美元下降2.5%[81] - 截至2022年4月2日，现金及现金等价物为42.16亿美元，期初为47.87亿美元[12] - 截至2022年4月2日，现金及现金等价物账面价值与公允价值均为42.16亿美元[60] 其他财务数据：税务 - 截至2022年4月2日的十三周期间，实际所得税率为23.5%，而去年同期为19.2%[55] - 截至2022年4月2日的二十六周期间，实际所得税率为20.1%，低于21%的联邦法定税率，主要受股票薪酬相关超额税收优惠的离散影响[55] - 截至2022年4月2日，未确认的税收优惠为1860万美元，较2021年9月30日的1910万美元有所减少[57] - 公司预计未来12个月内，未确认税收优惠可能减少约380万美元[57] - 在CAC收购中，约6500万美元的商誉和约1.05亿美元的无形资产可在15年内用于税务抵扣[18] 其他财务数据：衍生工具与对冲 - 利率互换协议名义本金总额为6.55亿美元，用于将部分浮动利率债务转换为固定利率，固定利率在3.55%至5.35%之间[68] - 利率上限协议名义本金总额为14.5亿美元，用于对冲利率波动，例如对冲高于2.50%的三个月LIBOR利率[68] - 截至2022年4月2日，衍生金融工具净资产为6900万美元，净负债为4700万美元[69] - 预计未来12个月内，利率互换和上限协议的现有损益及上限摊销将有约4620万美元被重新分类计入利息费用净额[69] - 公司预计将记录与未来12个月净销售额相关的现金流量套期外汇远期合约净亏损约290万美元[72] 管理层讨论和指引：收购与剥离 - 公司于2022年3月14日签订协议，拟以3.6亿美元收购DART Aerospace[15] - 公司于2021年1月5日基本完成对Cobham Aero Connectivity的收购，总收购价为9.45亿美元[16] - CAC收购最终确认商誉为6.97亿美元，其他无形资产为3.24亿美元[18] - CAC收购中确认的亏损合同准备金总额为8060万美元，将在3至5年内释放[18] - 公司出售ScioTeq和TREALITY业务获得约2亿美元现金，出售TAC业务获得约4000万美元现金[19][20] - 2021财年因出售ScioTeq、TREALITY和TAC业务确认的净收益约为6800万美元[21] - 公司出售Racal Acoustics业务获得约2000万美元现金[22] - 公司出售Avista业务获得约800万美元现金[23] - 公司出售Souriau-Sunbank业务获得约9.2亿美元，并在2022财年第一季度收到约100万美元最终营运资金结算款[24] 管理层讨论和指引：资本配置与股票回购 - 2022财年第二季度公司回购了1,046,815股普通股，平均价格636.93美元，总金额6.67亿美元[43] - 截至2022年4月2日，公司22亿美元股票回购计划中仍有15.33亿美元可用额度[43] - 公司第二季度以平均每股636.93美元回购1,046,815股普通股，总额约6.67亿美元[147] - 2022财年上半年，公司未支付股息，但支付了4600万美元的股息等价付款[184][185] - 截至2022年4月2日，公司已发行信用证金额为3530万美元[186] 管理层讨论和指引：其他重要事项 - 美国国防部监察长审计报告建议公司自愿退还至少0.208亿美元的超额利润[91] - 公司十三周持续经营业务税前利润为2.60亿美元，同比增长100%（去年同期为1.30亿美元）[81] - 十三周期间，公司未分配的公司费用为2800万美元，去年同期为1400万美元[81] - 截至2022年4月2日，经营租赁加权平均剩余期限为6.5年，加权平均贴现率为5.2%；融资租赁加权平均剩余期限为20.6年，加权平均贴现率为7.1%[89] - 截至2022年4月2日，未来经营租赁最低付款总额为1.18亿美元，融资租赁为3.02亿美元[89] - 在截至2022年4月2日的十三周期间，总租赁成本为0.08亿美元；在截至2022年4月2日的二十六周期间，总租赁成本为0.19亿美元[88] -