业务分拆计划 - 公司计划在2022年年中完成脊柱和牙科业务分拆，需满足董事会最终批准、获得税务有利意见和裁决、为新公司获取债务融资、向美国证券交易委员会提交的Form 10注册声明生效等条件[140] 净销售额变化 - 2021年第二季度公司净销售额同比增长65.3%，主要因2020年选择性外科手术推迟，且全球疫苗接种推动手术恢复，但新冠疫情仍有影响[141] - 2021年第二季度和上半年美洲地区净销售额分别为12.396亿美元和23.546亿美元，同比增长69%和28.3%；EMEA地区分别为4.298亿美元和8.14亿美元，同比增长96.4%和32%；亚太地区分别为3.575亿美元和7.057亿美元，同比增长30.6%和26.4%[146] - 2021年第二季度和上半年膝关节产品净销售额分别为6.656亿美元和12.799亿美元，同比增长77.5%和27.5%；髋关节产品分别为4.746亿美元和9.216亿美元，同比增长44%和20.9%[147] - 2021年第二季度和上半年产品销售数量和组合变化对同比销售额的积极影响分别为62.2%和26.8%[148] - 2021年第二季度和上半年全球销售价格对同比销售额的负面影响分别为1.5%和1.6%，主要因政府医疗成本控制和当地医院及医疗系统的定价压力[151] - 2021年第二季度和上半年外汇汇率变化对同比销售额的积极影响分别为4.6%和3.5%，若汇率保持近期水平，预计对2021年全年销售额有1.5%的积极影响[152] - 2021年Q2美洲骨科、EMEA、亚太、美洲脊柱和全球牙科净销售额分别为10.583亿美元、3.929亿美元、3.457亿美元、2.3亿美元[165] - 2021年H1美洲骨科、EMEA、亚太、美洲脊柱和全球牙科净销售额分别为20.045亿美元、7.42亿美元、6.826亿美元、4.452亿美元[165] 净利润变化 - 2021年第二季度和上半年公司净利润分别为1.419亿美元和3.4亿美元，而2020年同期净亏损分别为2.066亿美元和7.151亿美元，主要因手术恢复和运营费用减少[142] - 2021年Q2公司GAAP净收益为1.419亿美元，2020年同期净亏损2.066亿美元；2021年上半年净收益3.4亿美元，2020年同期净亏损7.151亿美元[168] 费用变化 - 2020年第二季度和上半年公司分别确认3300万美元和6.45亿美元商誉和无形资产减值费用，2020年上半年确认8110万美元诉讼相关费用，2021年同期为970万美元[142] - 2021年Q2和H1产品销售成本占净销售额的百分比分别为28.7%和28.3%，较2020年同期分别下降5.9%和2.0%[153] - 2021年Q2和H1研发费用占净销售额的百分比分别为8.9%和7.1%，较2020年同期分别增加1.7%和0.9%，主要因2021年相关协议产生6500万美元费用及重新开展项目[153][155] - 2021年Q2和H1销售、一般和行政费用占净销售额的百分比分别为40.3%和41.0%，较2020年同期分别下降13.9%和8.6%，2021年H1诉讼相关费用从8110万美元降至970万美元[153][157] - 2021年Q2和H1无形资产减值费用为1630万美元，2020年同期商誉和无形资产减值费用分别为3300万美元和6.45亿美元[158] - 2021年Q2和H1重组及其他成本削减计划费用分别为1960万美元和4140万美元，2020年同期分别为2800万美元和7300万美元[159] - 2020年第一季度，公司分别确认与EMEA和牙科报告单位相关的商誉减值费用4.7亿美元和1.42亿美元[169] - 2021年和2020年第二季度，公司分别确认某些正在进行的研发项目的无形资产减值1630万美元和3300万美元[169] 税率变化 - 2021年Q2和H1有效税率分别为18.0%和13.8%，2020年同期分别为6.2%和1.2%[163] 营业利润变化 - 各业务部门2021年Q2和H1营业利润及营业利润占净销售额的百分比均较2020年同期增加，因固定运营费用未随净销售额增加而按比例增加[165] - 2021年Q2美洲骨科、EMEA、亚太、美洲脊柱和全球牙科营业利润分别为4.454亿美元、9520万美元、1.114亿美元、4010万美元[165] - 2021年H1美洲骨科、EMEA、亚太、美洲脊柱和全球牙科营业利润分别为8.325亿美元、1.815亿美元、2.317亿美元、7910万美元[165] 每股收益变化 - 2021年Q2摊薄每股收益为0.67美元，2020年同期为 - 1.00美元；2021年上半年为1.62美元，2020年同期为 - 3.46美元[169] 现金流情况 - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物为10.424亿美元，2020年9月循环信贷额度有10亿美元可借，2019年多货币循环信贷额度有15亿美元可借[172] - 2021年上半年经营活动产生的现金流为7.004亿美元，2020年同期为3.981亿美元[174] - 2021年上半年投资活动使用的现金流为2.322亿美元，2020年同期为2.065亿美元[175] - 2021年上半年融资活动使用的现金流为2.241亿美元，2020年同期为0.929亿美元[176] 债务情况 - 截至2021年6月30日，公司未偿还债务为78.525亿美元，其中10.5亿美元为流动债务[177] 境外资金情况 - 截至2021年6月30日，公司3.151亿美元现金及现金等价物存于美国境外，其中7940万美元以美元计价，公司计划未来汇回至少55亿美元未汇回收益[179] 股息与回购计划 - 2021年2月和5月，董事会宣布每股0.24美元的季度现金股息，预计继续按季度支付[181] - 2016年2月，董事会授权10亿美元的股票回购计划，截至2021年6月30日，10亿美元仍可使用[182] 重组计划 - 2019年重组计划预计产生3.5亿至4亿美元的税前重组费用，其中约2.3亿美元预计在2021年底前产生，到2023年底预计每年减少2亿至3亿美元的税前运营费用[183] 收购款项 - 2020年完成对A&E Medical Corporation和Relign Corp.的收购，需在2021年下半年支付1.45亿美元的递延款项[184] 诉讼预计付款 - 诉讼和解及合同安排的预计付款范围为0至约3.8亿美元[186] 经营策略 - 2021年下半年公司计划继续投资研发和关键商业举措，为选择性外科手术恢复做准备，但恢复速度因地区而异且存在不确定性[143] 财务指标评估 - 公司使用非GAAP财务指标评估经营业绩，这些指标排除了某些库存和制造相关费用等项目[167]