财务数据关键指标变化 - 2020年12月31日公司现金及现金等价物为7.433亿美元，子公司银行监管资本比率远超“资本充足”状态要求，综合普通股一级资本与风险加权资产、杠杆资本、一级风险资本和总风险资本比率分别为12.3%、9.0%、12.8%和14.0%[33] - 2020年12月31日公司非到期存款占总存款的92.9%[34] - 2020年全年与遗产直接平台相关的供应商实施成本为160万美元[36] - 2020年12月31日公司商业企业贷款为37.2亿美元，占贷款应收款的83.1%，平均未偿还贷款余额约为39.3万美元[56] - 2020年12月31日公司住宅房地产贷款为1.228亿美元，占贷款应收款的2.7%[60] - 2020年12月31日公司拟出售的住宅房地产贷款为490万美元[62] - 2020年12月31日公司房地产建设和土地开发贷款为3.057亿美元，占贷款应收款的6.9%[63] - 2020年12月31日，公司消费贷款为3.25亿美元，占贷款应收款的7.3%；间接汽车贷款为2.122亿美元，占贷款应收款的4.7%[67] - 2020年12月31日，公司无经纪存款，按回购协议出售的证券为3570万美元，由可供出售的投资证券作担保[68] - 2020年12月31日，公司与FHLB的信贷额度为9.917亿美元，无未偿还预支贷款[71] - 2020年12月31日，公司对FHLB发行的股票投资成本为670万美元，全部为FHLB会员股[72] - 2020年12月31日，公司与美联储的未承诺信贷额度为5430万美元，无未偿还预支或借款；与多家银行的联邦基金购买预支额度为2.15亿美元，无未偿还预支或借款[73] - 截至2020年12月31日，公司和银行满足所有最低资本要求，银行被归类为资本充足[95] - 银行获得120万美元小银行评估信贷，2020年和2019年分别使用51.8万美元和72.6万美元[99] - 截至2020年12月31日，银行有804名全职和52名兼职员工，2020年招聘133名员工，自愿员工流失率为15.4%，平均任期7.1年[112] - 员工中女性占比72%，女性担任69%的管理职位，管理层平均任期9.5年[112] - 员工的族裔构成为78%白人、8%亚裔、6%西班牙裔、4%两种或多种族裔、2%黑人、2%其他[112] - 截至2020年12月31日，公司合并贷款信用损失准备金为7020万美元[384] - 截至2020年12月31日的年度，贷款信用损失拨备为3540万美元[384] - 2020年1月1日，公司采用ASC 326，以预期损失法取代可能发生损失法，采用修正追溯法记录留存收益税后减少560万美元[384] - 2020年12月31日，公司合并商誉余额为2.409亿美元，分配至单一报告单元[390] - 2020年12月31日，公司总资产为66.15318亿美元，2019年为55.5297亿美元[395] - 2020年12月31日，公司总负债为57.94879亿美元，2019年为47.43659亿美元[395] - 2020年12月31日，公司股东权益为8.20439亿美元，2019年为8.09311亿美元[395] - 2020年公司净利息收入为2.00997亿美元，2019年为1.99682亿美元[398] - 2020年公司净收入为4657万美元，2019年为6755.7万美元[398] - 2020年公司基本每股收益为1.29美元，2019年为1.84美元[398] - 2020年公司稀释每股收益为1.29美元，2019年为1.83美元[398] - 2020年公司每股股息为0.80美元，2019年为0.84美元[398] - 2020年公司综合收入为6121万美元，2019年为8539万美元[400] - 2020年末普通股股数为35,912股，2019年末为36,619股，2018年末为36,874股[403][404] - 2020年末股东权益总额为820,439美元，2019年末为809,311美元，2018年末为760,723美元[403][404] - 2020年净收入为46,570美元，2019年为67,557美元，2018年为53,057美元[403][404][407] - 2020年经营活动提供的净现金为70,331美元，2019年为92,490美元，2018年为90,411美元[407] - 2020年投资活动使用的净现金为538,549美元，2019年为125,302美元，2018年为109,598美元[407] - 2020年折旧、摊销和 accretion 为 -3,612美元，2019年为14,113美元，2018年为17,622美元[407] - 2020年信贷损失拨备为36,106美元，2019年为4,311美元，2018年为5,129美元[407] - 2020年基于股票的薪酬费用为3,559美元，2019年为3,231美元，2018年为2,744美元[403][404][407] - 2020年发放普通股现金股息为 -29,029美元（每股0.80美元），2019年为 -31,056美元（每股0.84美元），2018年为 -25,791美元（每股0.72美元）[403][404] - 2020年净存款增加1,015,314，2019年为150,274，2018年为214,740[408] - 2020年净现金融资活动提供982,972，2019年为99,470，2018年为78,082[408] - 2020年末现金及现金等价物为743,322，2019年末为228,568，2018年末为161,910[408] - 2020年支付利息现金为13,136，2019年为17,867，2018年为12,385[408] - 2020年支付所得税现金净额为13,432，2019年为7,528，2018年为5,634[408] - 2020年12月31日，管理层对贷款的预期信用损失准备估计为7020万美元[411] - 2020年12月31日，管理层对未使用承诺的预期信用损失准备估计为470万美元[411] 业务线相关政策及运营 - 公司商业房地产贷款中，非业主占用和业主占用的贷款分别不超过抵押品初始评估价值或成本较低者的75%和80%，现金流债务覆盖率要求为1.15 - 1.25倍[57] - 公司个人支票账户可通过MoneyPass网络访问超32000台免手续费自动取款机[53] - FHLB根据现行信贷政策，将对公司的预支贷款限制在公司资产的45%[70] - 公司需维持相当于年度计算的公司资产0.12%的FHLB股票投资，还需购买相当于所有未偿还借款余额4.0%的活动股票[72] - 银行存款由存款保险基金按每个单独保险类别最高25万美元进行保险[97] - 存款保险基金最低指定储备比率为1.35%，FDIC设定目标比率为2.0%，目前总基础评估率年化范围为1.5至40个基点[98] - 2020年1月1日起生效的社区银行杠杆比率框架，杠杆比率大于9%视为满足相关资本要求，公司2020年未选择该框架[103][104] - 2020年1月1日银行采用CECL会计准则，联邦银行监管机构允许银行分三年逐步消化其对监管资本的不利影响，公司选择该选项[105][106] - 《CARES法案》和《CA法案》为受疫情影响的贷款提供救济，PPP贷款计划延长至2021年3月31日，公司参与该计划[106] - 公司将约40%的员工转为远程工作安排[124] - 公司为全职员工提供最多80小时与新冠相关的带薪休假[124] 公司管理层信息 - 杰弗里·J·迪尤尔自2010年起服务公司，2020年12月31日时62岁，担任公司首席执行官[123] - 唐纳德·J·辛森自2005年起服务公司，2020年12月31日时59岁，担任执行副总裁兼首席财务官[123] - 托尼·查尔方特自2018年起服务公司，2020年12月31日时59岁，担任执行副总裁兼首席信贷官[123] - 布莱恩·麦克唐纳自2014年起服务公司，2020年12月31日时49岁，担任执行副总裁兼首席运营官[123] - 辛迪·亨特利自1988年起服务公司，2020年12月31日时57岁，担任执行副总裁兼首席银行官[123] 分行运营情况 - 2020年第四季度公司宣布分行合并计划，2020年10月关闭1家分行，2021年1月再关闭8家分行[36] - 截至2021年2月26日，银行有53家分行[410] 贷款相关政策及处理方式 - 贷款逾期30天以上视为逾期，90天以上通常停止计息[423][425] - 消费贷款通常在逾期90天后冲销[427] - 贷款重组后若12个月内未按重组条款履约则视为违约[430] - 2020年《CARES法案》规定，对符合条件借款人的短期贷款修改不算TDR，短期指6个月[431] - 公司采用历史损失、开放池CECL方法计算贷款信用损失准备金，经济周期按10 - 15年评估[435][438] - 宏观经济补贴模型针对16个宏观经济因素，通过回归分析确定乘数[439] - 公司对未使用贷款承诺估计信用损失，信用卡组合表外部分无需准备金[444] 资产处理及评估政策 - 公司发放并出售部分住宅房地产贷款，按销售收益与账面价值差额确认损益[447] - 公司有限出售SBA和USDA贷款担保部分，保留服务权并记录服务资产[449] - 服务权公允价值至少每年用折现模型评估，减值通过估值备抵确认[450] - 其他房地产按收购时公允价值减销售成本记录，后续维护成本费用化[454][455] - 房屋及建筑改良折旧年限15 - 39年，家具、固定装置和设备为3 - 7年[457] - 公司BOLI保单为银行现任或前任管理人员提供保险，银行作为受益人，非利息收入免税（有一定限制）[458] - 可供出售投资证券的应计利息应收款不计入信用损失估计，未收到的应计利息会及时冲回[459] - 贷款应收款的应计利息应收款不计入贷款ACL，2020年根据《CARES法案》和监管指导对其ACL进行了额外分析[460] - 其他无形资产代表业务合并中获得的CDI，按加速法在估计使用寿命内摊销，每年评估减值[461] - 公司商誉是某些并购中购买价格超过净资产公允价值的部分，每年在银行层面评估减值[462] 税务及租赁相关政策 - 公司和银行提交美国联邦和俄勒冈州所得税合并申报表，所得税费用包括当期所得税和递延所得税资产及负债的变化[464] - 税务立场只有在“更有可能”在税务检查中得到支持时才确认为收益，确认金额是超过50%可能实现的最大税务利益[465] - 公司仅存在经营租赁，确认为使用权资产和使用权负债，按租赁付款现值计量[467] - 公司不分离非租赁组件，不将12个月或更短期限的经营租赁资本化，资本化合同租赁付款总额25,000美元或以上的租赁协议[469] 激励计划政策 - 公司维持多项基于股票的激励计划，根据授予日公允价值确认补偿成本，一般在归属期直线确认[470]