净营收表现 - 第三季度净营收为6.951亿美元，同比增长14.4%（去年同期为6.075亿美元）[8] - 前三季度净营收为21.099亿美元，同比增长15.7%（去年同期为18.233亿美元）[8] - 2021年第二季度净收入为6.951亿美元，同比增长14.4%（上年同期为6.075亿美元）[32][33] - 2021年前九个月净收入为21.099亿美元，同比增长15.7%（上年同期为18.233亿美元）[32][33] - 2021财年第三季度总净收入为6.951亿美元，同比增长14.4%（对比2020年同期6.075亿美元）[34][35] - 2021财年前九个月总净收入为21.099亿美元，同比增长15.7%（对比2020年同期18.233亿美元）[34][35] - 公司2021年第三季度净收入为6.951亿美元，同比增长14.4%，2021财年前九个月净收入为21.099亿美元，同比增长15.7%[124] - 2021年第二季度净收入为6.951亿美元，同比增长14%（增加8760万美元），其中外汇影响为正面4%[163][166] - 截至2021年6月30日的九个月内，公司净收入为21.099亿美元，归属于Hillenbrand的净收入为1.949亿美元，而2020年同期净收入为18.233亿美元，净亏损为5310万美元[163] - 截至2021年6月30日的九个月，公司净收入增长286.6（百万美元），同比增长16%，其中有利的外汇影响贡献了4%[174] 净利润与每股收益表现 - 第三季度归属于Hillenbrand的净收入为4040万美元，同比增长68.3%（去年同期为2400万美元）[8] - 前三季度归属于Hillenbrand的净收入为1.949亿美元，去年同期为净亏损5310万美元[8] - 2021财年第三季度（截至2021年6月30日）净利润为4150万美元[15] - 2021财年前九个月（截至2021年6月30日）净利润为1.982亿美元[15] - 2020财年第三季度（截至2020年6月30日）净利润为2500万美元[17] - 2020财年前九个月（截至2020年6月30日）净亏损为4800万美元[17] - 截至2021年6月30日的三个月，归属于Hillenbrand的净收入为4040万美元，较去年同期的2400万美元增长68.3%[105] - 截至2021年6月30日的九个月，归属于Hillenbrand的净收入为1.949亿美元，而去年同期为净亏损5310万美元[105] - 截至2021年6月30日的三个月，基本每股收益为0.54美元，稀释后每股收益为0.53美元，去年同期均为0.32美元[105] - 截至2021年6月30日的九个月，基本每股收益为2.59美元，稀释后每股收益为2.57美元，去年同期为每股亏损0.73美元[105] - 公司2021年第三季度综合净收入为4150万美元，2021财年前九个月为1.982亿美元，去年同期前九个月为净亏损4800万美元[126] - 2021年第二季度归属于Hillenbrand的净收入为4040万美元，而2020年同期为2400万美元[163] 毛利润与毛利率表现 - 第三季度毛利率为32.5%（毛利润2.259亿美元/营收6.951亿美元）[8] - 2021年第二季度毛利润为2.259亿美元，毛利率为32.5%，同比下降160个基点[163][167] - 同期公司毛利润增长143.2（百万美元），同比增长25%，毛利润率提升250个基点至33.9%[175] - 成型技术解决方案部门毛利润增长110.6（百万美元），同比大幅增长95%，毛利润率提升840个基点至30.9%[175] - 贝茨维尔部门毛利润增长37.0（百万美元），同比增长27%，毛利润率提升330个基点至37.3%[175] - 成型技术解决方案部门2021年第二季度毛利润增长45%（增加2360万美元），毛利率改善310个基点至31.0%[167][168] - 成型技术解决方案部门2021年第二季度毛利率为31.0%，同比提升310个基点；九个月毛利率为30.9%[198][203] - 成型技术解决方案部门2021年第二季度调整后毛利率为31.5%，同比改善100个基点[204] - 外汇影响使2021年第二季度净收入增长5%，毛利率改善6%，营业费用增加4%[199][203][205] 运营费用表现 - 2021年第二季度运营费用为1.266亿美元，占净收入比例为18.2%，同比增长7%（增加810万美元）[163][169] - 公司运营费用占收入比率改善380个基点至18.8%，调整后运营费用占收入比率改善110个基点至17.5%[175][176] - 成型技术解决方案部门2021年第二季度营业费用占净收入比例为14.7%，同比改善260个基点[198][205] - 成型技术解决方案部门2021年第二季度调整后营业费用占净收入比例为14.6%，同比改善200个基点[206] - 公司调整后营业费用在2021年增加1.0（1%），调整后营业费用占净收入比例在2021年和2020年均为18.0%[196] 各业务部门收入表现 - 按业务部门划分，2021年第二季度收入：先进工艺解决方案3.134亿美元，成型技术解决方案2.438亿美元，Batesville 1.379亿美元[32] - 先进工艺解决方案部门2021财年第三季度收入为3.134亿美元，同比增长11.4%（对比2020年同期2.813亿美元）[34][35] - 模塑技术解决方案部门2021财年第三季度收入为2.438亿美元，同比增长30.9%（对比2020年同期1.863亿美元）[34][35] - Batesville部门2021财年第三季度收入为1.379亿美元，同比下降1.4%（对比2020年同期1.399亿美元）[34][35] - 按业务部门划分，2021年第三季度净收入：先进工艺解决方案3.134亿美元，成型技术解决方案2.438亿美元，Batesville 1.379亿美元[124] - 高级工艺解决方案部门2021年第二季度净收入增长11%（增加3210万美元），毛利润增长1%（增加70万美元），但毛利率下降360个基点至33.4%[167] - 成型技术解决方案部门2021年第二季度净收入增长31%（增加5750万美元），毛利润增长45%（增加2360万美元），毛利率改善310个基点至31.0%[167][168] - 贝茨维尔部门2021年第二季度净收入下降1%（减少200万美元），毛利润下降11%（减少570万美元），毛利率下降360个基点至33.0%[167][169] - 先进工艺解决方案部门九个月净收入仅增长6.5（百万美元），同比增长1%，主要受剥离业务影响[175] - 成型技术解决方案部门2021年第二季度净收入为2.438亿，同比增长31.0%；九个月净收入为7.357亿，同比增长42.0%[198][199][207] 各地区市场收入表现 - 按地理市场划分，2021年第二季度收入：美洲3.423亿美元，亚洲2.231亿美元，欧洲、中东和非洲1.297亿美元[33] - 按地域划分，2021年第三季度净收入：美国3.013亿美元，中国1.358亿美元（同比增长37.7%），印度3900万美元（同比增长120.3%）[124] 现金流与资本支出 - 前三季度经营活动产生的现金流量净额为4.427亿美元，是去年同期1.201亿美元的3.7倍[13] - 前三季度资本支出为2180万美元[13] 现金、债务与融资活动 - 截至2021年6月30日，现金及现金等价物为4.762亿美元，较2020年9月30日增长57.6%[12] - 长期债务从2020年9月30日的15.163亿美元减少至2021年6月30日的12.124亿美元[12] - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物为4.762亿美元，较2020年9月30日的3.022亿美元增长57.6%[118] - 截至2021年6月30日，公司总债务为12.124亿美元，较2020年9月30日的15.526亿美元有所下降[84] - 2021年3月，公司发行了3.75%固定利率的3.5亿美元高级无抵押票据，到期日为2031年3月[84][85] - 为收购Milacron融资，公司提取了两笔定期贷款，本金总额分别为5亿美元和2.25亿美元[87] - 截至2021年6月30日的九个月，5亿美元定期贷款的加权平均利率为2.65%，2.25亿美元贷款的加权平均利率为2.63%[88] - 收购Milacron时，公司还从循环信贷额度提取了6.5亿美元，与2019财年发行的3.75亿美元高级无抵押票据一同用于支付收购对价及相关费用[89] - 截至2021年6月30日，循环信贷额度已无未偿余额，可用最大借款额度为8.835亿美元，加权平均利率为2.28%[90] - 截至2021年6月30日，公司信贷安排总额为4.233亿美元，其中2.602亿美元用于担保[91] - 2021年6月14日修订信贷协议，将最大允许杠杆率降至3.50:1，但允许在特定收购后连续三个财季提高至4.00:1[93] - 当前季度，信贷协议和私募配售协议要求最大杠杆率为3.50:1，EBITDA与利息费用最低比率为3.00:1[95] 资产剥离与收购活动 - 前三季度通过资产剥离获得净收益1.658亿美元[13] - 收购Milacron的总对价约为19.943亿美元，包括现金对价16.43亿美元和股票对价3.713亿美元[40] - 收购Milacron产生的可识别无形资产价值为8.15亿美元，其中客户关系价值5.6亿美元，商标价值1.5亿美元[43][46] - 收购Milacron产生的商誉价值为7.342亿美元[43] - 收购Milacron时发行了1140万股Hillenbrand普通股，每股作价31.26美元[40] - 公司于2020年12月31日以6.30亿美元对价出售Red Valve，并确认税前收益3.16亿美元[54][55] - 公司于2021年3月10日以10.35亿美元对价出售ABEL，并确认税后调整后税前收益3.42亿美元[56][57] - 2020年12月31日，公司完成了对Red Valve的剥离，交易价值为6300万美元，包括5940万美元的现金收益和500万美元的长期应收票据[150] - 截至2021年6月30日的九个月内，公司因出售Red Valve录得税前收益31.6百万美元，相关税费支出为3.8百万美元，交易成本为2.9百万美元[151] - 公司于2021年3月10日完成对ABEL的剥离，交易价值为103.5百万美元，收到现金收益106.3百万美元，并因此录得税后调整后税前收益34.2百万美元，相关税费支出为6.9百万美元，交易成本为3.9百万美元[152][153] 资产与负债状况 - 截至2021年6月30日，长期制造合同应收账款为1.242亿美元，较2020年9月30日的1.381亿美元有所下降[30] - 截至2021年6月30日，长期制造合同及预收款项负债为3.249亿美元，较2020年9月30日的1.891亿美元大幅增长[30] - 截至2021年6月30日，公司无形资产净值为12.36亿美元，其中商誉为11.758亿美元，有限寿命无形资产净值为7.032亿美元（成本10.082亿美元减累计摊销3.048亿美元）[70][72] - 截至2021年6月30日，持有待售资产总额为6.14亿美元，负债总额为1.92亿美元[53] - 公司有未偿还票据，包括2021年票据（账面价值3.5亿美元，公允价值3.478亿美元）、2020年票据（账面价值4亿美元，公允价值4.297亿美元）和2019年票据（账面价值3.746亿美元，公允价值4.182亿美元）[118] - 公司衍生工具名义总价值在2021年6月30日为2.605亿美元，2020年9月30日为2.328亿美元[121] 订单积压与合同负债 - 截至2021年6月30日，公司剩余履约义务对应的交易价格总额（即积压订单）为1765.9百万美元，其中约76%预计在未来12个月内完成[31] - 2021年前九个月，从期初（2020年9月30日）的长期制造合同及预收款项负债中确认的收入为1.288亿美元，上年同期为1.047亿美元[30] - 截至2021年6月30日，先进工艺解决方案部门订单积压为13.78亿美元，同比增长47%，环比增长19%[185] - 成型技术解决方案部门订单积压从2020年6月30日的1.847亿增至2021年6月30日的3.879亿，增长110%[200] 商誉与资产减值 - 2021财年前九个月，公司商誉总额从11.378亿美元增加至11.758亿美元，主要因收购增加1960万美元及外汇调整增加1840万美元[72] - 2020财年前九个月，公司记录了8250万美元的减值损失，其中商誉减值7230万美元，商标减值860万美元，技术减值160万美元[77][78][79] - 在先进工艺解决方案部门，2020财年前九个月因战略投资调整和新冠疫情，导致两个报告单元商誉减值7230万美元（减值前余额9520万美元）[77] - 在成型技术解决方案部门，2020财年前九个月因新冠疫情导致经济恶化，对商标和技术资产记录950万美元减值（减值前余额1.25亿美元）[78] - 公司已将年度商誉和无限寿命资产减值评估日期统一更改为7月1日（财年第四季度首日）[73] - 在2021财年第三季度初（4月1日）及5月31日进行的定性评估中，未发现商誉和无限寿命资产存在减值迹象[74] - 2021财年前九个月，公司未发现需要进行中期减值评估的触发事件或实质性情况变化[83] - 公司摊销费用减少7.3（33%），减值费用减少73.0[197] 重组活动与相关成本 - 截至2021年6月30日的三个月，公司重组费用总额为8800万美元，其中先进工艺解决方案部门为7200万美元，成型技术解决方案部门为1300万美元[128] - 截至2021年6月30日的九个月，公司重组费用总额为1.43亿美元，其中先进工艺解决方案部门为9700万美元，成型技术解决方案部门为3300万美元[128] - 截至2021年6月30日，公司已计提7400万美元重组费用，预计在未来十二个月内支付[128] - 公司预计在未来12至15个月内，因德国工厂重组计划将产生约1300万至1400万美元的遣散费及相关成本，以及400万至600万美元的重组相关成本[129] - 在截至2021年6月30日的三个月内，公司确认了与上述重组计划相关的380万美元费用[129] 股东回报活动 - 2021财年第三季度每股派发现金股息0.2150美元，总计1610万美元[15] - 2021财年前九个月每股派发现金股息0.6450美元，总计4980万美元[15] - 2021财年第三季度回购100万股普通股，金额为4340万美元[15] - 2021财年前九个月累计回购100万股普通股，金额为4340万美元[15] - 2021年7月，公司回购了约1,289,000股普通股，金额约为5660万美元[130] 其他综合收益 - 2021财年第三季度其他综合收益净额为3040万美元[15] - 2021财年前九个月其他综合收益净额为4750万美元[15] - 截至2021年6月30日的九个月，其他综合收益累计亏损从2020年9月30日的1.028亿美元改善至5520万美元，主要得益于4320万美元的税后汇兑收益[106] 养老金与退休后福利 - 截至2021年6月30日止三个月，美国养老金净收益为600万美元，非美国养老金净成本为1200万美元[99] - 截至2021年6月30日止三个月和九个月，公司确定福利计划费用分别为360万美元和1090万美元[100] - 截至2021年6月30日的九个月，养老金及退休后福利累计亏损为6690万美元，较期初的6960万美元减少270万美元[106] 税率与税务支出 - 截至2021年6月30日止三个月和九个月，公司有效税率分别为37.0%和30.3%[101][102] - 公司2021年调整后实际税率为30.4%，较2020年的26.7%上升了370个基点[173] - 公司2021年九个月的有效税率为30.3%，而2020年同期为负58.4%[181] - 2021年九个月的调整后实际税率为28.6%，高于2020年同期的25.8%[182] - 公司2021年第三季度利息支出为1900万美元，所得税支出为2440万美元[126] 会计准则变更 - 公司采纳